- Details
- Category: ซุบซิบการลงทุน
- Published: Friday, 27 October 2017 16:54
- Hits: 19016
เด็กแนว- TACC สร้างฐานใกล้ระเบิด กระแสบวกของบริษัท เข้ามาเรื่อยๆ หลังจากยอดขายในต่างประเทศ ทำได้สำเร็จ ล่าสุดจัดแคมเปญกระตุ้นยอดขายที่กัมพูชา ส่วนในประเทศออกสินค้าใหม่ ซึ่งได้รับสิทธิ์ในการเป็นตัวแทนจำหน่ายจากค่ายยักษ์ใหญ่ต่างประเทศ นอกจากเครื่องดื่มแล้ว บริษัทยังมีโดนัททางเลือกใหม่ให้แก่ผู้ชอบทานยังไม่นับเครื่องสำอาง และกำลังจะมีสินค้าแปลกใหม่เข้ามาเสริมทัพเพียบ
คือเด็กแนวกำลังจะบอกว่าบริษัทมีพัฒนาการล้ำหน้าไปเยอะ ไม่ใช่มาช่วยขายของแต่อย่างใด ทั้งนี้มั่นใจได้ว่าครึ่งปีหลังผลงานเด่นกว่าครึ่งแรกอย่างมาก ส่วนข่าวบวกต่อไปจับตาการบุกตลาดดูไบ น่าจะเป็นเป้าหมายสร้างยอดขายแห่งใหม่ของบริษัท แนวโน้มกราฟน่าสนใจมาก เพราะมีโครงสร้างเป็นสามเหลี่ยมด้านเท่า ขณะที่ Stochastic ยกตัวสูงขึ้นเป็นสัญญาณเชิงบวกอย่างชัดเจน อาการแบบนี้จะทำให้กราฟพุ่งขึ้นในไม่ช้านี้ โดยมีเป้าหมายแนวต้าน 7.5 บาทเป็นอย่างน้อย ถือว่าปัจจัยมา กราฟเสริม อย่างนี้ต้องสะสม
คือเด็กแนวกำลังจะบอกว่าบริษัทมีพัฒนาการล้ำหน้าไปเยอะ ไม่ใช่มาช่วยขายของแต่อย่างใด ทั้งนี้มั่นใจได้ว่าครึ่งปีหลังผลงานเด่นกว่าครึ่งแรกอย่างมาก ส่วนข่าวบวกต่อไปจับตาการบุกตลาดดูไบ น่าจะเป็นเป้าหมายสร้างยอดขายแห่งใหม่ของบริษัท แนวโน้มกราฟน่าสนใจมาก เพราะมีโครงสร้างเป็นสามเหลี่ยมด้านเท่า ขณะที่ Stochastic ยกตัวสูงขึ้นเป็นสัญญาณเชิงบวกอย่างชัดเจน อาการแบบนี้จะทำให้กราฟพุ่งขึ้นในไม่ช้านี้ โดยมีเป้าหมายแนวต้าน 7.5 บาทเป็นอย่างน้อย ถือว่าปัจจัยมา กราฟเสริม อย่างนี้ต้องสะสม
- HANA ผลบวกบาทอ่อน
การกลับมาแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐอย่างรวดเร็วในระยะนี้ จะกดดันให้ค่าบาทอ่อนตัวลง และการเก็งกำไรหุ้นส่งออกกลุ่มอิเล็คโทรนิคส์จะกลับมาเช่นกัน ในชั่วโมงนี้มองไปมองมาเห็น HANA ที่ปัจจัยเด่นกว่าใคร ทั้งในเรื่องธุรกิจ และแนวโน้มกราฟซึ่งเป็นขาขึ้นเต็มตัวมีเป้ายาวๆ
HANA มีจุดเด่นมากเรื่องธุรกิจ แม้ใน Q3 แนวโน้มผลงานเบาๆ แต่ปลายปีจะพุ่งขึ้นและชดเชยความแรงด้านกำไรในปีหน้าเต็มๆ จากการผลิตจอโทรศัพท์รุ่นใหม่ๆ ในโลกนี้ ผลกำไรครี่งแรกพุ่ง 86% และมีค่า PE เพียง 13 เท่า มีเป้าพื้นฐานเฉลี่ยที่ 52-55 บาท จึงถือว่ายัง Undervalue ส่วนกราฟสัญญาณซื้อนี้มีเป้า 52 บาทเป็นอย่างน้อย ถือว่าน่าเล่นกว่าใครในกลุ่มแล้วอ่ะ
การกลับมาแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐอย่างรวดเร็วในระยะนี้ จะกดดันให้ค่าบาทอ่อนตัวลง และการเก็งกำไรหุ้นส่งออกกลุ่มอิเล็คโทรนิคส์จะกลับมาเช่นกัน ในชั่วโมงนี้มองไปมองมาเห็น HANA ที่ปัจจัยเด่นกว่าใคร ทั้งในเรื่องธุรกิจ และแนวโน้มกราฟซึ่งเป็นขาขึ้นเต็มตัวมีเป้ายาวๆ
HANA มีจุดเด่นมากเรื่องธุรกิจ แม้ใน Q3 แนวโน้มผลงานเบาๆ แต่ปลายปีจะพุ่งขึ้นและชดเชยความแรงด้านกำไรในปีหน้าเต็มๆ จากการผลิตจอโทรศัพท์รุ่นใหม่ๆ ในโลกนี้ ผลกำไรครี่งแรกพุ่ง 86% และมีค่า PE เพียง 13 เท่า มีเป้าพื้นฐานเฉลี่ยที่ 52-55 บาท จึงถือว่ายัง Undervalue ส่วนกราฟสัญญาณซื้อนี้มีเป้า 52 บาทเป็นอย่างน้อย ถือว่าน่าเล่นกว่าใครในกลุ่มแล้วอ่ะ
AEC Securities
บล.เออีซี : Action Strategy
AECS Market Outlook : เปิดสูง ปิดแนวโน้มย่อตัว
SET ดีดตัวขึ้นปิด Gap ใกล้ 1,712 จุดได้สำเร็จเมื่อวันพุธที่ผ่านมา ทำให้ Indicators ส่วนใหญ่ม้วนตัวกลับมาชี้ในทิศทางขึ้น อย่างไรก็ตามกราฟแท่งเทียนแกว่งตัวแคบตลอดวัน และทำให้เกิดรูปแบบกากบาท ซึ่งเราประเมินว่าเป็น Warning Star หรือเตือนการปรับฐาน อย่างไรก็ตามสัญญาณเชิงบวกทางเทคนิคจะยังคงผลักดันให้มีโอกาสเปิดสูงเข้าใกล้ 1,720 จุดได้ในวันนี้ก่อนที่จะมีการย่อตัวลงในระยะท้ายตลาด
SET ดีดตัวขึ้นปิด Gap ใกล้ 1,712 จุดได้สำเร็จเมื่อวันพุธที่ผ่านมา ทำให้ Indicators ส่วนใหญ่ม้วนตัวกลับมาชี้ในทิศทางขึ้น อย่างไรก็ตามกราฟแท่งเทียนแกว่งตัวแคบตลอดวัน และทำให้เกิดรูปแบบกากบาท ซึ่งเราประเมินว่าเป็น Warning Star หรือเตือนการปรับฐาน อย่างไรก็ตามสัญญาณเชิงบวกทางเทคนิคจะยังคงผลักดันให้มีโอกาสเปิดสูงเข้าใกล้ 1,720 จุดได้ในวันนี้ก่อนที่จะมีการย่อตัวลงในระยะท้ายตลาด
กลยุทธ์
1. ลดการถือครองหุ้นใหญ่ที่ต้นทุนสูงระยะ 1 สัปดาห์เมื่อ SET ปรับขึ้น
2. เน้นการเข้าเก็งกำไรระยะสั้น สำหรับต้นทุนใหม่
3. หากปิดสูงกว่าเปิดให้ถือหุ้นต่อ หากปิดต่ำกว่าเปิดถือหุ้นน้อยลง
1. ลดการถือครองหุ้นใหญ่ที่ต้นทุนสูงระยะ 1 สัปดาห์เมื่อ SET ปรับขึ้น
2. เน้นการเข้าเก็งกำไรระยะสั้น สำหรับต้นทุนใหม่
3. หากปิดสูงกว่าเปิดให้ถือหุ้นต่อ หากปิดต่ำกว่าเปิดถือหุ้นน้อยลง
บทสรุปการลงทุน:
SET มีแนวโน้มเปิดดีดตัวขึ้น และปิดย่อตัวลงวันนี้
SET Closed: 1,708.84
Support: 1,695 1,700
Resistant: 1,715 1,720
SET มีแนวโน้มเปิดดีดตัวขึ้น และปิดย่อตัวลงวันนี้
SET Closed: 1,708.84
Support: 1,695 1,700
Resistant: 1,715 1,720
FN เดินหน้าต่อไป
ราคาปิด 5.50 บาท
แนวรับ 5.25 บาท แนวต้าน: 6.50 บาท
Stop Loss : เมื่อหลุด 5.20 บาท
ราคาปิด 5.50 บาท
แนวรับ 5.25 บาท แนวต้าน: 6.50 บาท
Stop Loss : เมื่อหลุด 5.20 บาท
กราฟ FN (week) มีโครงสร้างแบบ หัวและไหล่ โดยด้านไหล่ขวามีแนวต้านระหว่าง 6.50-7.00 บาท ทั้งนี้ Stochastic เกิดสัญญาณซื้อสนับสนุนการปรับตัวขึ้นนี้ แนะนำ "ซื้อ"
บล.เออีซี : Derivatives Signals
SET50 Index Futures
SET50 Index Futures
มุมมองทางทฤษฎี: ตลาดมองดัชนีขึ้นต่อ
BASIS (S50Z17-SET50): เมื่อวันพุธที่ผ่านมานี้ Spot ปิดบวกมากกว่า S50Z17 ส่งผลให้ Basis ลดลงจากวันก่อนหน้า 2.97 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ +4.05 จุด มากกว่า Theory Basis ที่ +1.68 จุด สะท้อนระยะกลาง (3 เดือน) ตลาดกลับมามีมุมมองเป็นบวกต่อ SET50 Index ส่วน Calendar Spread (S50H18-S50Z17) เพิ่มขึ้นจากวันก่อนหน้า 0.2 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ +1.1 จุด มากกว่า Theory Spread ที่ -2.93 จุด
PUT/CALL Ratio: ปัจจุบันอัตราส่วนการเทรด SET50 Index Option ฝั่ง PUT เทียบกับฝั่ง CALL พบว่าปริมาณซื้อขาย (Volume) อยู่ที่ 0.72x ลดลงจากวันก่อนหน้า 0.42x ขณะที่ฝั่งสถานะคงค้าง (Open Interest) ปัจจุบันอยู่ที่ 1.24x เท่ากับวันก่อนหน้า ซึ่งเราให้น้ำหนักกับการเปลี่ยนแปลงของ OI มากกว่า Volume เพราะแสดงให้เห็นถึงอุปสงค์ที่แท้จริง ดังนั้นสรุปว่านักลงทุนมีความต้องการป้องกันความเสี่ยงขาลงเท่าเดิมเมื่อเทียบกับวันก่อนหน้า
Fund Flow Analysis: เมื่อวันพุธที่ผ่านมานี้นักลงทุนต่างชาติ Net SHORT 4,619 สัญญา ใน Index Futures ส่งผลให้ Quarter to Date (QTD) มีสถานะ Net Short ใน Index Futures เพิ่มเป็น 41,803 และขายสุทธิในตลาดหุ้น 1,744 ล้านบาท ทั้งนี้โดยรวม Exposure ใน QTD ของนักลงทุนต่างชาติฝั่งตลาดทุน (หุ้น + Index Futures) มีสถานะขายสุทธิเพิ่มเป็น 10,667.5 ล้านบาท บ่งชี้นักลงทุนต่างชาติยังมีมุมมองเป็นลบต่อตลาดทุนไทย
BASIS (S50Z17-SET50): เมื่อวันพุธที่ผ่านมานี้ Spot ปิดบวกมากกว่า S50Z17 ส่งผลให้ Basis ลดลงจากวันก่อนหน้า 2.97 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ +4.05 จุด มากกว่า Theory Basis ที่ +1.68 จุด สะท้อนระยะกลาง (3 เดือน) ตลาดกลับมามีมุมมองเป็นบวกต่อ SET50 Index ส่วน Calendar Spread (S50H18-S50Z17) เพิ่มขึ้นจากวันก่อนหน้า 0.2 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ +1.1 จุด มากกว่า Theory Spread ที่ -2.93 จุด
PUT/CALL Ratio: ปัจจุบันอัตราส่วนการเทรด SET50 Index Option ฝั่ง PUT เทียบกับฝั่ง CALL พบว่าปริมาณซื้อขาย (Volume) อยู่ที่ 0.72x ลดลงจากวันก่อนหน้า 0.42x ขณะที่ฝั่งสถานะคงค้าง (Open Interest) ปัจจุบันอยู่ที่ 1.24x เท่ากับวันก่อนหน้า ซึ่งเราให้น้ำหนักกับการเปลี่ยนแปลงของ OI มากกว่า Volume เพราะแสดงให้เห็นถึงอุปสงค์ที่แท้จริง ดังนั้นสรุปว่านักลงทุนมีความต้องการป้องกันความเสี่ยงขาลงเท่าเดิมเมื่อเทียบกับวันก่อนหน้า
Fund Flow Analysis: เมื่อวันพุธที่ผ่านมานี้นักลงทุนต่างชาติ Net SHORT 4,619 สัญญา ใน Index Futures ส่งผลให้ Quarter to Date (QTD) มีสถานะ Net Short ใน Index Futures เพิ่มเป็น 41,803 และขายสุทธิในตลาดหุ้น 1,744 ล้านบาท ทั้งนี้โดยรวม Exposure ใน QTD ของนักลงทุนต่างชาติฝั่งตลาดทุน (หุ้น + Index Futures) มีสถานะขายสุทธิเพิ่มเป็น 10,667.5 ล้านบาท บ่งชี้นักลงทุนต่างชาติยังมีมุมมองเป็นลบต่อตลาดทุนไทย
Technical Analysis
มุมมองด้านเทคนิค: แกว่งในกรอบที่กว้างขึ้น
เมื่อวันพุธที่ผ่านมานี้ S50Z17 แกว่งทรงตัวตลอดทั้งวัน หากพิจารณาการเคลื่อนไหวในรอบ 1 เดือนที่ผ่านมาจะพบว่ามีความผันผวนที่สูงมาก โดยมีกรอบการเคลื่อนไหว High-Low ค่อนข้างกว้างซึ่งอยู่ที่ 1,070-1,110 จุด ขณะที่ราคาปัจจุบันปิดตรงกลางของกรอบพอดีที่ 1,090 จุด ซึ่งเป็นระดับเดียวกับค่าเฉลี่ยตรงกลางของกรอบ Bollinger Band ในกราฟ 120 นาที อีกทั้ง RSI อยู่ที่ 50% แสดงให้เห็นโอกาสที่จะขึ้นและลงในระดับเท่ากัน ดังนั้นวันนี้นักลงทุนยังคงต้องระวังเก็บไม้เก็บมือบ้าง เพื่อรอหาจังหวะการลงทุนรอบใหม่ โดยรอจังหวะเปิด Short เมื่อเข้าใกล้แนวต้านที่ 1,110 จุด และรอจังหวะเปิด Long เมื่อเข้าใกล้แนวรับที่ 1,070 จุด
เมื่อวันพุธที่ผ่านมานี้ S50Z17 แกว่งทรงตัวตลอดทั้งวัน หากพิจารณาการเคลื่อนไหวในรอบ 1 เดือนที่ผ่านมาจะพบว่ามีความผันผวนที่สูงมาก โดยมีกรอบการเคลื่อนไหว High-Low ค่อนข้างกว้างซึ่งอยู่ที่ 1,070-1,110 จุด ขณะที่ราคาปัจจุบันปิดตรงกลางของกรอบพอดีที่ 1,090 จุด ซึ่งเป็นระดับเดียวกับค่าเฉลี่ยตรงกลางของกรอบ Bollinger Band ในกราฟ 120 นาที อีกทั้ง RSI อยู่ที่ 50% แสดงให้เห็นโอกาสที่จะขึ้นและลงในระดับเท่ากัน ดังนั้นวันนี้นักลงทุนยังคงต้องระวังเก็บไม้เก็บมือบ้าง เพื่อรอหาจังหวะการลงทุนรอบใหม่ โดยรอจังหวะเปิด Short เมื่อเข้าใกล้แนวต้านที่ 1,110 จุด และรอจังหวะเปิด Long เมื่อเข้าใกล้แนวรับที่ 1,070 จุด
กลยุทธ์การลงทุน
Outright Trading: หาจังหวะ Trading S50Z17 ในกรอบ 1,070-1,110 โดยพิจารณาจากความได้เปรียบ Gain/Loss Ratio ตั้ง Stop loss เมื่อหลุดกรอบมากกว่า 5 จุด
Outright Trading: หาจังหวะ Trading S50Z17 ในกรอบ 1,070-1,110 โดยพิจารณาจากความได้เปรียบ Gain/Loss Ratio ตั้ง Stop loss เมื่อหลุดกรอบมากกว่า 5 จุด
AEC Securities
Technical Research Team
Technical Research Team
อิศรา เลิศสุดคนึง
Analyst ID: 033432
Analyst ID: 033432
บล.เออีซี : Daily Focus
AECS Daily Focus
Technical: เปิดสูง ปิดแนวโน้มย่อตัว
Trading Idea: FN
เด็กแนว: TACC, HANA
---------------------------------------------------------------------------------
Connect the World– (P.2)
• สภาผู้แทนราษฏรสหรัฐฯ อนุมัติงบประมาณปี 61 ส่วน ECB ขยายเวลา QE ถึงก.ย.61
Technical: เปิดสูง ปิดแนวโน้มย่อตัว
Trading Idea: FN
เด็กแนว: TACC, HANA
---------------------------------------------------------------------------------
Connect the World– (P.2)
• สภาผู้แทนราษฏรสหรัฐฯ อนุมัติงบประมาณปี 61 ส่วน ECB ขยายเวลา QE ถึงก.ย.61
Market Outlook
• วันนี้คาด SET แกว่งตัวไซด์เวย์ในกรอบ 1,700-1,715 จุด ระหว่างรอปัจจัยหนุนใหม่ๆ
• วันนี้คาด SET แกว่งตัวไซด์เวย์ในกรอบ 1,700-1,715 จุด ระหว่างรอปัจจัยหนุนใหม่ๆ
Market Factors
• (+) ดัชนี DJIA ปิด +0.31%DoD หลังงบ 3Q60 ของ บจ.รายใหญ่ออกมาดีกว่าคาด อีกทั้งสภาผู้แทนฯ สหรัฐอนุมัติร่างงบประมาณปี 61 ปูทางสู่การพิจารณาแผนปฏิรูปภาษีต่อไป
• (+) ราคาน้ำมัน WTI ปิด +0.9%DoD หลัง EIA เผยสต็อกน้ำมันเบนซินลดลงและมีข่าว ซาอุฯ และรัสเซียต้องการขยายเวลาลดกำลังการผลิตน้ำมันไปจนถึงสิ้นปีนหน้า
• (0) ECB มีมติคงอัตราดอกเบี้ยนโยบายซึ่งเป็นอัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์ที่ระดับ 0% พร้อมคงอัตราดอกเบี้ยเงินฝากที่ ธพ. ฝากไว้กับ ECB ที่ -0.4% และคงดอกเบี้ยเงินกู้ที่ 0.25%
• (+) ECB ประกาศปรับลดวงเงินซื้อพันธบัตรจากเดือนละ 6 หมื่นล้านยูโร เหลือ 3 หมื่นล้านยูโรตั้งแต่ปีหน้า แต่จะขยายเวลามาตรการ QE เพิ่มอีก 9 เดือนจนถึงเดือน ก.ย. 61
• (+/-) วันนี้นี้ติดตามข้อมูล ศก.สหรัฐฯ อาทิ GDP ช่วง 3Q60, ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคเดือน ต.ค. รวมทั้งดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) เดือน ก.ย. ของญี่ปุ่น
• (+) ดัชนี DJIA ปิด +0.31%DoD หลังงบ 3Q60 ของ บจ.รายใหญ่ออกมาดีกว่าคาด อีกทั้งสภาผู้แทนฯ สหรัฐอนุมัติร่างงบประมาณปี 61 ปูทางสู่การพิจารณาแผนปฏิรูปภาษีต่อไป
• (+) ราคาน้ำมัน WTI ปิด +0.9%DoD หลัง EIA เผยสต็อกน้ำมันเบนซินลดลงและมีข่าว ซาอุฯ และรัสเซียต้องการขยายเวลาลดกำลังการผลิตน้ำมันไปจนถึงสิ้นปีนหน้า
• (0) ECB มีมติคงอัตราดอกเบี้ยนโยบายซึ่งเป็นอัตราดอกเบี้ยรีไฟแนนซ์ที่ระดับ 0% พร้อมคงอัตราดอกเบี้ยเงินฝากที่ ธพ. ฝากไว้กับ ECB ที่ -0.4% และคงดอกเบี้ยเงินกู้ที่ 0.25%
• (+) ECB ประกาศปรับลดวงเงินซื้อพันธบัตรจากเดือนละ 6 หมื่นล้านยูโร เหลือ 3 หมื่นล้านยูโรตั้งแต่ปีหน้า แต่จะขยายเวลามาตรการ QE เพิ่มอีก 9 เดือนจนถึงเดือน ก.ย. 61
• (+/-) วันนี้นี้ติดตามข้อมูล ศก.สหรัฐฯ อาทิ GDP ช่วง 3Q60, ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคเดือน ต.ค. รวมทั้งดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) เดือน ก.ย. ของญี่ปุ่น
Investment Strategy
• เรามองระยะยาวตลาดหุ้นไทยยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้นหลังสถานการณ์การเมืองและภาวะ ศก. มีสัญญาณที่ดีขึ้นชัดเจน อีกทั้งยังมีเม็ดเงินจากกองทุน LTF และ RMF ที่กำลังจะเริ่มทยอยไหลเข้าในช่วงสองเดือนสุดท้ายของปี กลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำ“ทยอยซื้อ เน้นช่วงอ่อนตัวและไม่ไล่ราคา” โดยเลือกหุ้น Domestic Play ที่มีศักยภาพเติบโตดี, Laggard หรือมีปัจจัยบวกเฉพาะดังนี้กลุ่มธนาคาร (KKP, BBL, TMB), กลุ่มนิคม (AMATA, WHA), กลุ่มโรงแรม (ERW, MINT) , กลุ่ม รพ.(BCH, LPH), กลุ่มค้าปลีก (CPALL, BEAUTY, HMPRO) และกลุ่ม Mid-Small Cap (ZIGA, WICE, JWD, JUBILE)
• กลุ่มเรือเทกอง (Trading Buy): อานิสงส์บวกจากดัชนีBDI ปรับเพิ่มขึ้นราว 65.6%YTD ขณะที่ต้นทุนน้ำมันNYMEX ปรับลดลงราว 3.1%YTD เลือก TTA (Consensus [email protected]) และ PSL (Upper Band Consensus [email protected])
• เรามองระยะยาวตลาดหุ้นไทยยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้นหลังสถานการณ์การเมืองและภาวะ ศก. มีสัญญาณที่ดีขึ้นชัดเจน อีกทั้งยังมีเม็ดเงินจากกองทุน LTF และ RMF ที่กำลังจะเริ่มทยอยไหลเข้าในช่วงสองเดือนสุดท้ายของปี กลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำ“ทยอยซื้อ เน้นช่วงอ่อนตัวและไม่ไล่ราคา” โดยเลือกหุ้น Domestic Play ที่มีศักยภาพเติบโตดี, Laggard หรือมีปัจจัยบวกเฉพาะดังนี้กลุ่มธนาคาร (KKP, BBL, TMB), กลุ่มนิคม (AMATA, WHA), กลุ่มโรงแรม (ERW, MINT) , กลุ่ม รพ.(BCH, LPH), กลุ่มค้าปลีก (CPALL, BEAUTY, HMPRO) และกลุ่ม Mid-Small Cap (ZIGA, WICE, JWD, JUBILE)
• กลุ่มเรือเทกอง (Trading Buy): อานิสงส์บวกจากดัชนีBDI ปรับเพิ่มขึ้นราว 65.6%YTD ขณะที่ต้นทุนน้ำมันNYMEX ปรับลดลงราว 3.1%YTD เลือก TTA (Consensus [email protected]) และ PSL (Upper Band Consensus [email protected])
Market Talk and News
• MAJOR (BUY:TP@40): ช่วง 2H60 คาดกำไรโต YoY หนุนด้วยรายได้ธุรกิจโรงหนังที่โตดี จากไลน์หนังฟอร์มยักษ์เตรียมเข้าฉายต่อเนื่อง และแผนเปิดโรงหนังใหม่อีก 49 โรง โดยเน้นครอบคลุมพื้นที่ต่างจังหวัดมากขึ้น บวกกับ รายได้โฆษณาคาดเพิ่มขึ้น สอดคล้องกับเม็ดเงินโฆษณาในสื่อโรงหนังช่วง 9M60 ที่โต 21.2%YoY + Upside 24%จากพื้นฐานปี 61
• GCAP (BUY: Consensus [email protected]) ปี 60-61 คาดกำไรโตเฉลี่ยปีละ 67.6% หนุนด้วยแผนรุกกลุ่มสินเชื่อบุคคล โดยปีนี้จะจับกลุ่มสินเชื่อพ่อค้าแม่ค้าตลาดใหญ่ 5 แห่ง และอีก 12 แห่งในปีหน้า โดยตั้งเป้าเพิ่มสัดส่วนพอร์ตสินเชื่อบุคคลปี 61 เป็น 60% จากปัจจุบันที่ 20% + มี Upside 14.3% จึงแนะนำ“ซื้อ”
• BGRIM (BUY: Upper Band Consensus [email protected]): ปี 60-61 คาดกำไรโตเฉลี่ยปีละ 37.2% จากทยอยรับรู้รายได้โรงไฟฟ้าพลังน้ำ พลังงานความร้อนร่วม และโซลาร์ กำลังผลิตรวม 537.6MW อีกทั้งมี Upside Risk จากร่วมประมูล SPP Hybrid Firm และ VSPP Semi Firm กำลังผลิตรวม 589MW ในช่วง 4Q60-61+ ราคาหุ้นมี Upside 11.9% จึงแนะนำ “ซื้อ”
• MAJOR (BUY:TP@40): ช่วง 2H60 คาดกำไรโต YoY หนุนด้วยรายได้ธุรกิจโรงหนังที่โตดี จากไลน์หนังฟอร์มยักษ์เตรียมเข้าฉายต่อเนื่อง และแผนเปิดโรงหนังใหม่อีก 49 โรง โดยเน้นครอบคลุมพื้นที่ต่างจังหวัดมากขึ้น บวกกับ รายได้โฆษณาคาดเพิ่มขึ้น สอดคล้องกับเม็ดเงินโฆษณาในสื่อโรงหนังช่วง 9M60 ที่โต 21.2%YoY + Upside 24%จากพื้นฐานปี 61
• GCAP (BUY: Consensus [email protected]) ปี 60-61 คาดกำไรโตเฉลี่ยปีละ 67.6% หนุนด้วยแผนรุกกลุ่มสินเชื่อบุคคล โดยปีนี้จะจับกลุ่มสินเชื่อพ่อค้าแม่ค้าตลาดใหญ่ 5 แห่ง และอีก 12 แห่งในปีหน้า โดยตั้งเป้าเพิ่มสัดส่วนพอร์ตสินเชื่อบุคคลปี 61 เป็น 60% จากปัจจุบันที่ 20% + มี Upside 14.3% จึงแนะนำ“ซื้อ”
• BGRIM (BUY: Upper Band Consensus [email protected]): ปี 60-61 คาดกำไรโตเฉลี่ยปีละ 37.2% จากทยอยรับรู้รายได้โรงไฟฟ้าพลังน้ำ พลังงานความร้อนร่วม และโซลาร์ กำลังผลิตรวม 537.6MW อีกทั้งมี Upside Risk จากร่วมประมูล SPP Hybrid Firm และ VSPP Semi Firm กำลังผลิตรวม 589MW ในช่วง 4Q60-61+ ราคาหุ้นมี Upside 11.9% จึงแนะนำ “ซื้อ”
Quantitative Screening
• หุ้น High Alpha ซึ่งคาด Outperform ตลาดวันนี้เลือก MONO, FSMART
• หุ้น High Alpha ซึ่งคาด Outperform ตลาดวันนี้เลือก MONO, FSMART
25-Oct-17 Change (pts.) 24-Oct-17
SET Index 1,708.84 7.03 1,701.81
SET50 Index 1,086.25 3.27 1,082.98
SET100 Index 2,451.92 9.44 2,442.48
SET Index 1,708.84 7.03 1,701.81
SET50 Index 1,086.25 3.27 1,082.98
SET100 Index 2,451.92 9.44 2,442.48
High 1,578.96 Gainers 698
Low 1,574.71 Unchanged 518
Value (Bt m) 57,626.26 Losers 530
Volume (*000) 8,900,468
Low 1,574.71 Unchanged 518
Value (Bt m) 57,626.26 Losers 530
Volume (*000) 8,900,468
Market Valuation
SET Data 2017F 2018F Long Term
Fwd PER (x) 16.96 15.38 13.95
EPS Growth (%) 5.80 10.27 10.20
EV/EBITDA (x) 11.07 10.13 9.61
FWD PBV (x) 1.98 1.83 1.71
Dividend Yield (%) 2.79 2.92 3.20
ROE 10.15 10.71 11.29
SET Data 2017F 2018F Long Term
Fwd PER (x) 16.96 15.38 13.95
EPS Growth (%) 5.80 10.27 10.20
EV/EBITDA (x) 11.07 10.13 9.61
FWD PBV (x) 1.98 1.83 1.71
Dividend Yield (%) 2.79 2.92 3.20
ROE 10.15 10.71 11.29
Net Buy/Sell by Investor Types
Unit : M Bt 25-Oct-17 WTD MTD YTD
Institution 1,404.65 3,041.37 218.41 62,741.51
Proprietary 798.15 779.58 2,455.44 12,527.96
Foreign (1,743.53) (1,372.37) (1,518.33) 8,143.02
Individual (459.26) (2,448.58) (1,155.52) (83,412.49)
Unit : M Bt 25-Oct-17 WTD MTD YTD
Institution 1,404.65 3,041.37 218.41 62,741.51
Proprietary 798.15 779.58 2,455.44 12,527.96
Foreign (1,743.53) (1,372.37) (1,518.33) 8,143.02
Individual (459.26) (2,448.58) (1,155.52) (83,412.49)
AECS ( Fundamental and Strategic Team )
รณกฤต สารินวงศ์ (ID. 012234) [email protected]
ณัฏฐ์วริน ไตรภพสกุล (ID. 027445) [email protected]
อิศรา เลิศสุดคนึง (ID.033432) [email protected]
ตฤณ สิทธิสวัสดิ์ (ID. 091364) [email protected]
จิรภัทร โบสุวรรณ (ID. 040051) [email protected]
สุวรรณา อัศวเหล่าวรพงศ์ Data Support / Secretary
OO1669
ณัฏฐ์วริน ไตรภพสกุล (ID. 027445) [email protected]
อิศรา เลิศสุดคนึง (ID.033432) [email protected]
ตฤณ สิทธิสวัสดิ์ (ID. 091364) [email protected]
จิรภัทร โบสุวรรณ (ID. 040051) [email protected]
สุวรรณา อัศวเหล่าวรพงศ์ Data Support / Secretary
OO1669
