- Details
- Category: ซุบซิบการลงทุน
- Published: Tuesday, 20 June 2017 16:52
- Hits: 7046
บล.เออีซี : เด็กแนว
เด็กแนว : ไม้ต้นๆ ของรอบใหม่
- SMPC การดีดตัวขึ้นเมื่อวาน หล้งจากลงลึกนี้ เด็กแนวว่าเป็นจังหวะที่น่าสนใจสำหรับการเข้ารับได้ที่ราคาค่อนข้างต่ำ หุ้นเคยร้อนแรงในปีก่อนกลับย่อตัวลงเมื่อผลกำไร Q4 ชะลอตัว เหตุผลจากกำไรที่หดตัวเพราะไม่สามารถที่จะปรับราคาขายถังแก๊ซได้ทันใน Q4 แต่ว่าในปีนี้สามารถปรับราคาถังแก๊สได้เหมาะสมกับราคาเหล็กที่เพิ่มขึ้น แถมยังมีออเดอร์ทะลัก เพราะลูกค้าเร่งสั่งกลัวราคาจะแพงกว่านี้ คาดว่ากำไรปีนี้ พุ่งกว่า 40% ขณะที่ราคาหุ้นลงมาทำให้ค่า Forward PE เหลือ 10 เท่า
ต่ำสุดในรอบปี ถือว่าราคานี้เหมาะการถือลงทุนอย่างมาเพราะมีเป้าไกล 19 บาท ขนาดนั้น กราฟ SMPC ปรับตัวลงมาถึง แนว 13.50 บาท จากนั้นเริ่มเด้งตัว โดย MACD ตัดเส้นค่าเฉลี่ยขึ้น และมี Divergence สนับสนุนด้วยแท่งเทียนกระชากตัวสร้าง Tower ขนาดใหญ่ ราคาหุ้นจะเริ่มฟื้นตัว มีแนวต้านแรก 15.40 บาท ไม้ต้นๆ ของรอบใหม่ สะสมกันไว้ได้เลย
- CM อีกรอบครับท่าน แม้ราคาจะขยับมาแล้ว แต่ก็ยังจัดเป็นหุ้นที่มีค่า PE ต่ำกว่าหุ้นตัวอื่นๆ ในกลุ่ม ขณะที่ธุรกิจถือว่าขยายตัวอย่างน่าสนใจ เพราะการส่งออกผักแช่นั้นได้รับความนิยมสูงมาก ดังจะเห็นได้จาก Q1 กำไรเติบโตเด่นมาก และที่เด็กแนวเคยบอกก็คือ ด้านงบการเงินแข็งแกร่ง เป็นบริษัทที่แทบไม่มีหนี้สิน และมีกำไรสะสมบานตะไทถึง 63% ของสินทรัพย์ แบบนี้เรียกว่าเศรษฐีเงินสดชัดๆ
และอย่างที่เคยประเมิน ราคาหุ้นควรจะไม่ต่ำกว่า 7.50 บาท ที่ค่า PE 15 เท่า จึงยังคงมี Up side ให้เก็งกำไรกันต่อ ส่วนเรื่องตื่นเต้นที่มีโอกาสเกิดก็คือการได้พันธมิตร ที่มีข่าวว่าอาจเป็นกลุ่มตะวันออกลาง เนื่องจากธุรกิจขายเกี่ยวกับอาหารที่ไม่มีเนื้อสัตว์จึงเหมาะกับผู้บริโภคทางนั้นตรงๆ มองกราฟเป็นขาขึ้น รอบนี้น่าเก็งกำไรไปยัง 7.50 บาท เผลอๆ New high ไม่ยากเลย
AEC Securities รณกฤต สารินวงศ์ Head of Research ID: 012234 [email protected]
บล.เออีซี : Action Strategy
AECS Market Outlook : ปรับตัวขึ้นทดสอบแนวต้าน
กราฟ SET ปรับตัวสูงขึ้นต่อเนื่องเมื่อวานนี้ โดยสามารถยืนเหนือแนว 1,580 จุดได้ ขณะที่ RSI ยังคงชี้ในทิศทางขึ้น และยังต่ำกว่าแนว Overbought ดังนั้นจึงมีแนวโน้มเดินหน้าต่อได้ในวันนี้ อย่างไรก็ตามปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้นในระดับจำกัด และกราฟแท่งเทียนสร้างรูปแบบ Star จึงเป็นการเตือนถึงความไม่เสถียรที่จะเกิดขึ้นได้ ทั้งนี้เราคาดว่า SET มีโอกาสเปิดสูงขึ้นทดสอบใกล้แนว 1,590 จุด จากนั้นอิทธิพลของ Star ในกราฟแท่งเทียนจะกดดันให้ปิดต่ำลง
กลยุทธ์
1. เก็งกำไรได้ตั้งแต่ต้นตลาด และแบ่งขายใกล้แนวต้าน
2. หาก SET เปิดกระโดดเกิน 1,585 จุด ควรรอจังหวะอ่อนตัว
3. ทยอยลดน้ำหนักช่วงท้ายตลาด
บทสรุปการลงทุน: ดีดตัวขึ้นสู่แนวต้าน และมีโอกาสอ่อนตัว
SET Closed: 1,573.53
Support: 1,570 1,575
Resistant: 1,585 1,590
SIMAT : เด้งตัวรอบใหม่
ราคาปิด: 3.86 บาท
แนวรับ : 3.84 บาท แนวต้าน: 4.20 บาท
Stop Loss เมื่อหลุด: 4.16 บาท
กราฟ SIMAT อ่อนตัวลงทดสอบแนวรับ และเริ่มฟื้นตัว โดยมีรูปแบบการ Rebound เป็น W-shape ขณะที่ Stochastic ตัดเส้นค่าเฉลี่ยขึ้นในแนว Oversold จะทำให้เกิดการม้วนตัวขึ้นรอบใหม่ แนะนำ "ซื้อ"
AEC Securities รณกฤต สารินวงศ์ Head of Research ID: 012234 [email protected]
บล.เออีซี : Derivatives Signals
SET50 Index Futures
มุมมองทางทฤษฎี: ต่างชาติ Cover Short ต่อ
BASIS (S50M17-SET50): เมื่อวานนี้ Basis (S50M17-SET50) ปิดลดลงจากวันก่อนหน้า 0.40 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ +0.90 จุด เริ่มเข้าใกล้ Theory Basis ที่ +0.37 จุด เพราะ Series M จะหมดอายุอีก 9 วัน จะทำให้ Basis เข้าหาค่าศูนย์มากขึ้น ส่วน Spread (S50U17-S50M17) ปิดเพิ่มขึ้นจากวันก่อนหน้า 0.4 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ -5.50 จุด ขยับเข้าใกล้ Theory Spread ที่ -4.73 จุด สรุปตลาดมองว่า ระยะกลางแกว่งทรงตัว
PUT/CALL Ratio: ปัจจุบันอัตราส่วนการเทรด SET50 Index Option ฝั่ง PUT เทียบกับฝั่ง CALL พบว่าปริมาณซื้อขาย (Volume) อยู่ที่ 1.03x ลดลงจากวันก่อนหน้า 0.22x และฝั่งสถานะคงค้าง (Open Interest) ปัจจุบันอยู่ที่ 1.33x ลดลงจากวันก่อนหน้า 0.01x ดังนั้นสรุปว่านักลงทุนฝั่ง Options กลัวความเสี่ยงขาลงน้อยกว่าเดิม
Fund Flow Analysis: เมื่อวานนี้ นักลงทุนต่างชาติซื้อสุทธิในตลาดหุ้น 72 ล้านบาท และ Long 7,330 สัญญา ใน Index Futures ส่งผลให้ Year to Date (YTD) มีสถานะ Net Short ใน Index Futures เหลือ 13,322 สัญญา หรือคิดเป็นมูลค่า 2,281 ล้านบาท โดยรวม Exposure ของนักลงทุนต่างชาติทั้งฝั่งตลาดหุ้นและ Index Futures เท่ากับซื้อสุทธิ 7,564 ล้านบาท เพิ่มขึ้นจากวันก่อนหน้า 1,532 ล้านบาท บ่งชี้นักลงทุนต่างชาติยังคงมีมุมมองเชิงบวกต่อตลาดหุ้นไทยเพิ่มขึ้น
Technical Analysis
มุมมองด้านเทคนิค: ลุ้นขึ้นต่อ
เมื่อวานนี้ S50M17 ขึ้นต่อ หลังวันศุกร์ทะลุกรอบบน Sideway Down ที่ 992 จุด เช่นเดียวกับ RSI ปรับตัวขึ้นอย่างต่อเนื่อง ดังนั้นสรุปว่าโมเมนตัมขาขึ้นทำงานได้ดี โดย S50M17 มีแนวต้านถัดไปที่ 1,000 จุด (แนวต้านจิตวิทยา) และ 1,005 จุด (High เก่า) ดังนั้น แนะนำ Trading Long เก็งกำไรระยะสั้น ตามโมเมนตัมขาขึ้น
กลยุทธ์การลงทุนวันนี้
Outright Trading: Trading Long ในกรอบ 990-1,000 จุด พร้อมกับตั้ง Stop Loss หากต่ำกว่า 985 จุด
Spread Trading: รอเปิด Long Spread S50M17U17 (Long S50U17 Short S50M17) เมื่อ Spread ต่ำกว่า -6.8 จุดเพื่อรอทำกำไรเมื่อ Spread มากกว่า -4.8 จุดขึ้นไป
AEC Securities Technical Research Team
อิศรา เลิศสุดคนึง Analyst ID: 033432
บล.เออีซี : Daily Focus
AECS Daily Focus
Technical: ปรับตัวขึ้นทดสอบแนวต้าน
Trading Idea: SIMAT
เด็กแนว: SMPC, CM
Connect the World- (P.2)
ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดบวกหลังหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีปรับขึ้นสวนทางราคาน้ำมัน
Market Outlook
วันนี้คาด SET แกว่งตัวกรอบระหว่าง 1,570-1,590 จุด โดยมองดัชนีมีโอกาสปรับขึ้นต่อตามSentiment เชิงบวกของตลาดหุ้นตปท.และความคาดหวังจากแผนกระตุ้นการลงทุนภาครัฐ
Market Factors
(+) ตลาดหุ้น DJIA ปิด +0.68%DoD จากแรงซื้อหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีหลังผลประกอบการออกมาแข็งแกร่ง และประธานเฟดสาขานิวยอร์กยังให้ความเห็นบวกต่อแนวโน้ม ศก.สหรัฐฯ
(-) ราคาน้ำมันดิบ WTI ปิด -1.2%DoD หลังกลับมากังวลภาวะน้ำม้นล้นตลาด
(+) คลังสรุปแผนระดมทุนไทยแลนด์ฟิวเจอร์ฟันด์ยื่นไฟลิ่งเดือน ก.ค. นี้และคาดเดือน ก.ย.นี้พร้อมเปิดขายหน่วยลงทุน 2 โครงการของ กทพ. วงเงิน4.48 หมื่น ลบ.
(-) บอร์ดบริหาร ขสมก. เลื่อนประมูลรถเมล์เอ็นจีวี 489 คัน หลังติดปัญหาราคากลาง
(+/-) วันนี้ติตตามที่ประชุม คสช. และ ครม. พิจารณาใช้ ม.44 ปลดล็อกปัญหาการใช้ที่ดินส.ป.ก. ของกิจการพลังงานหรือไม่
Investment Strategy
หากดัชนีหุ้นไทยยังสามารถยืนเหนือ 1,565 จุด แนะนำ "Let Profit Run" ในหุ้นกลุ่มโรงแรม(MINT, ERW, CENTEL) และ รพ. (BCH, CHG, LPH) ที่ได้แนะนำซื้อไปในสัปดาห์ก่อน ขณะเดียวกันแนะนำ "ซื้อเมื่ออ่อนตัว" ในหุ้นที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัวชุดใหม่เพิ่ม ดังนี้
1) กลุ่มรับเหมาและวัสดุก่อสร้าง ซึ่งคาดได้อานิสงส์จากการใช้ ม.44 ปลดล็อคโครงการรถไฟความเร็วสูงไทย-จีนเลือก CK, STEC, UNIQ, SEAFCO, SCC
2) หุ้น Big Cap. ที่ราคาหุ้นยังมี Upside น่าสนใจ เลือก PTT, SCB, CPALL, BJC
3) หุ้น Mid-Small Cap. ที่คาดปีนี้กำไรโตสดใส ได้แก่ MONO, COM7, KAMART
Market Talk and News
ROBINS (BUY:TP@74): แม้ช่วง 2Q60 คาดยอดขายสาขาเดิมไม่สดใสแต่ผลบวกจากนโยบายคุมเข้มค่าใช้จ่ายและการเพิ่มศักยภาพทำกำไรด้วยการเพิ่มสินค้าใหม่ที่มีมาร์จิ้นสูงในร้าน Great Value และJust Buy ตั้งแต่ช่วงเดือน มิ.ย.นี้เป็นต้นไป อีกทั้งช่วงที่เหลือของปีนี้ยังเปิดสาขาใหม่อีก3แห่งจึงคาดหนุนปี 60 กำไรปกติยังโต 12.8%YoY + Upside 26.5%
JWD (BUY:[email protected]): ปี 60 คาดกำไรปกติพลิกโตเด่น 94.6%YoY และโตต่อ 19.0%YoY ในปี 61 จากการฟื้นตัวของอัตราเช่าคลังทั้ง 4 กลุ่มสินค้าสอดคล้องกับภาวะส่งออกไทยที่ฟื้นตัวและปัญหาประมงผิดกฏหมายที่ผ่อนคลายลงพร้อมทั้งเริ่มรับรู้รายได้คลังสินค้าใหม่ LCL และ JCS ที่คาดจะผ่านจุดคุ้มทุนตั้งแต่ช่วง 3Q60 + Upside 21.6% คงแนะนำ "ซื้อ"
LH (BUY Consensus [email protected]): ช่วง 2Q60 คาดกำไรโตเด่น YoY จากบันทึกกำไรพิเศษขายอาคารแกรนด์เซ็นเตอร์พอยท์ราชดำริ3.8พันลบ.เข้ากองทุนLHHOTEL บวกกับเริ่มโอนโครงการเดอะคีย์สาทร-เจริญราษฎร์ในช่วง 2Q60 และมีแผนเปิด 9 โครงการใหม่ช่วง 2H60มูลค่า 1 หมื่น ลบ. จึงคาดหนุนปี 60 กำไรโต 18.8%YoY + มี Upside 13.5%
DELTA (BUY: Upper Band Consensus TP@100): ปี 60 คาดกำไรโต 21.3%YoY หนุนด้วยเป้ายอดขายปีนี้ที่ 5 หมื่น ลบ. จากการเติบโตของธุรกิจทั้งกลุ่มเพาเวอร์อิเล็กทรอนิกส์กลุ่มจัดการพลังงาน และกลุ่มสมาร์ทกรีนไลฟ์ นอกจากนี้เตรียมสร้างโรงงานใหม่ 2 แห่งที่อินเดีย จากปัจจุบัน 3 แห่ง เพื่อใช้เป็นฐานส่งสินค้าเข้าไปในยุโรป + ยังมี Upside 9%
Quantitative Screening
หุ้น High Alpha ซึ่งคาด Outperform ตลาดวันนี้เลือก MONO, ASEFA
AECS - Fundamental and Strategic Team
รณกฤต สารินวงศ์ (ID. 012234) [email protected]
ณัฏฐ์วริน ไตรภพสกุล (ID. 027445) [email protected]
อิศรา เลิศสุดคนึง (ID.033432) [email protected]
ตฤณ สิทธิสวัสดิ์ Asst. Analyst
จิรภัทร โบสุวรรณ Asst. Analyst
สุวรรณา อัศวเหล่าวรพงศ์ Data Support / Secretary
