- Details
- Category: ซุบซิบการลงทุน
- Published: Wednesday, 06 August 2014 18:44
- Hits: 3843
บล.คันทรี่ กรุ๊ป : เด็กแนว
เด็กแนว : กำไรอุ่นใจไว้ก่อน
SST ผ่านการ Sell on Fact มาหนึ่งรอบ หลังจากที่ราคาหุ้นวิ่งหน้าตั้งจาก 16 บาทไป 25 บาทแบบผิดสังเกต เหมือนจะมีใครรู้อะไรก่อน และในที่สุดก็ปรากฏข่าวการเข้าซื้อร้านอาหาร Gray Hound ทันทีที่ข่าวออกราคาหุ้นถูกกดขายแบบหนีตาย อันนี้ก็ไม่รู้เหมือนกันว่าใครจะมีหุ้นมากขนาดนั้นถึงเทขายหุ้นได้มากมายจนราคาหุ้นรูดทราชลงมาพักตัวแถว 20 บาท จึงเป็นบทเรียนครั้งสำคัญให้นักลงทุนได้จดจำกันอีกแล้วว่าถ้าหุ้นเริ่มขึ้น หรือได้ยินข่าวอะไรมา พร้อมกับโวลุ่มสะสมที่ตามมาให้เข้าซื้อ และเมื่อข่าวออกในขณะที่ราคาหุ้นขึ้นสูงแล้วก็อยากฝันค้าง จงทำการทุบออกมาโดยไม่ต้องรอให้ราคาไปถึงเป้าไหนต่อไหน เอากำไรอุ่นใจไว้ก่อน
ถึงตรงนี้ราคาพักตัวและตั้งท้องรอบใหม่เด็กแนวชักสนใจ ส่วนประเด็นนั้นลองมาตามกันดู Q1 รายได้ประมาณ 516 ล้านบาท แต่มีขาดทุน 23 ล้านบาท ทั้งๆ ที่อัตรา gross margin สูงเกือบ 40% แต่ที่ขาดทุนเพราะยังมีค่าใช้จ่ายเรื่องพนักงาน การปรับปรุงสาขาของร้านอาหารที่ไปซื้อมาเมื่อปีก่อน คาดว่าเข้ารูปเข้ารอยครึ่งหลังปีนี้รายได้จะทยาน และได้อนุมัติขายกองทุนมูลค่ากว่า 800 ล้านบาท จากคลังสินค้าของตัวเอง คาดว่ามีกำไรเข้ามาใน Q3 ประมาณ 200 ล้านบาท ที่น่าจับตาคือการไปซื้อ Grey hound นี้ จะมีรายได้เพิ่มขึ้น 800 ล้านบาท ต่อปี เมื่อรวมกับรายได้ปกติของบริษัท เรามองปี 58 กันจะมีรายได้ราวๆ 3 พันล้านบาท หรือมีกำไรราวๆ 450 ล้านบาท
น่าตื่นเต้นอย่างมากเพราะคิดเป็น EPS 1.60 บาท และถ้าให้ PE เพียง 20 เท่าจะได้เป้า 31 บาท โอ้ พระเจ้าช่วยกล้วยทอดอะไรมันจะขนาดนั้น ยังไม่นับที่ดินบริษัทโรงกลั่นน้ำมันพืชเก่ามูลค่า 1.2 พันล้านบาทเตรียมขายแล้วจะได้กำไรอีกเท่าไร และบริษัทได้ขอมติผู้ถือหุ้นไว้ล่วงหน้าในการเตรียมความพร้อมที่จะเพิ่มทุนจำนวนไม่มาก ให้กับผู้ที่เหมาะสม นัยว่ากำลังจะให้พันธมิตรแน่ จับตากันไว้หุ้นตัวนี้เป้าไกล กราฟสวย ตั้งลำเป็นรูป Tower มีแนวต้าน 24 บาท ไม่ซื้อไม่ได้แล้ว
PERM คุณสมบัติของพี่เพิ่มคือเป็นผู้นำในธุรกิจอุตสาหกรรม เหล็กแผ่นรีดเย็น, เหล็กเคลือบเคมีด้วยไฟฟ้า, เหล็กกล้าแรงดึงสูงชุบสังกะสีรูปตัวซี ,โครงคร่าวเพดานและผนัง, หลังคาและผนังเหล็กเคลือบสี ผู้บริหารเผยว่า Q2 นั้นแจ่มมาก คำสั่งซื้อทะลัก ต้องเพิ่มกำลังการผลิตทั้งลูกค้าจากภาครัฐ และกลุ่มโรงไฟฟ้า เรียกว่าเข้าสู่โอกาสที่ดีแม้ไตรมาส 2 นั้นการเมืองวุ่นวายก็ตาม ส่วนแนวโน้มผลประกอบการครึ่งหลัง จะเร่งตัวขึ้น เนื่องจากได้รับอานิสงส์ความเชื่อมั่นการลงทุนที่เพิ่งฟื้นตัวจากนโยบายด้านการลงทุนต่างๆ ของ คสช. ซึ่งเป็นปัจจัยสำคัญที่ทำให้ปริมาณออเดอร์เพิ่มขึ้นสูงไปด้วย เด็กแนวมานั่งดูหุ้นตัวนี้แล้วต้องบอกว่าที่ชอบเนื่องจากเป็นหุ้นที่มี Book value สูงระดับ 1.7 บาท ขณะที่ราคาหุ้นยังต่ำอยู่พอควร และถ้าผลประกอบการพลิกฟื้นตามที่เป็นข่าวอย่างนี้จะทำให้ Book เพิ่มขึ้นไปอีก ขณะที่ Q2 ปีก่อนขาดทุนบักโกรก แต่ปีนี้เป็นกำไรนี่คือการ Turnaround ครั้งสำคัญของบริษัท ด้านการประเมินมูลค่าหุ้นในกลุ่มนี้ถ้า conservative ให้ PBV เพียง 1.2 เท่าราคาหุ้นควรจะวิ่งไปหาราคาที่เหมาะสมที่ 2 บาท ตั้งนานแล้วไม่ควรมาอยู่ตรงนี้
ด้านสัญญาณเทคนิค จะเห็นแท่งเทียนกำลังจะวิ่งผ่านกรอบสามเหลี่ยมขึ้นไปแล้ว และจะเกิดสัญญาณซื้อแบบ follow buy ตามมา ขณะที่ RSI โค้งตัวแบบตั้งท้องเป็นสัญญาณการเก็บหุ้นล่วงหน้าที่ต้องแอบสะสมกันไว้ และถ้าเส้น RSI ตั้งเส้นค่าเฉลี่ยขึ้นไปจะเกิด Buy signal ตามมา คนต่างๆ จะเข้ามาซื้อ ดังนั้นเราเก็บตรงนี้คือได้ของก่อนและถูกกว่านั่นเอง เคล็ดลับนี้อย่าบอกใครนะ เดี๋ยวคนอื่นรู้ทันหมด
