- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Monday, 04 December 2017 16:47
- Hits: 5819
บล.เคจีไอ : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
ทิศทางตลาดหุ้นวันนี้ ( รักพงศ์ ไชยศุภรากุล เลขทะเบียนฯ: 19838)
ปรับขึ้นตามปัจจัยบวกต่างประเทศ
KGI คาด SET วันจันทร์ปรับขึ้น หนุนโดยจิตวิทยาเชิงบวกจากปัจจัยสำคัญในฝั่งสหรัฐฯ (น่าหนุนฟันด์โฟลว์หุ้นเอเชียมากขึ้น) หลังวุฒิสภาสหรัฐฯ อนุมัติแผนลดภาษีแล้วเมื่อวันเสาร์ที่ผ่านมา ลำดับถัดไปจะมีการตั้งกรรมาธิการร่วมของ ส.ส. และ ส.ว. สหรัฐฯ เพื่อปรับแก้กฎหมายดังกล่าวให้เป็นที่ยอมรับของทั้งสองสภา ก่อนส่งให้โดนัลด์ ทรัมป์เซ็นมีผลบังคับใช้ (ทั้งนี้ข้อแตกต่างที่สำคัญคือ ส.ส. สหรัฐฯ เสนอลดภาษีในปี 2561 แต่ ส.ว. เสนอให้เริ่มในปี 2562) ด้านประเด็นที่สำนักข่าวต่างประเทศเสนอเกี่ยวกับการแถลงของนายไมเคิล ฟลินน์ อดีตที่ปรึกษาความมั่นคงของทรัมป์ว่าทรัมป์มีส่วนเกี่ยวข้องกับรัสเซียนั้น ยังไม่มีความชัดเจนของข่าว และเรามองว่ามีโอกาสน้อยมากที่ทรัมป์จะถูกถอดถอนด้วยประเด็นนี้ เนื่องจากการถอดถอนต้องใช้เสียงถึง 2 ใน 3 ของวุฒิสภาสหรัฐฯ ซึ่งเป็นสภาที่พรรครีพับลิกันคุมเสียงข้างมาก 52 ต่อ 48 ทาง KGI มองว่าฟันด์โฟลว์จะค่อยๆ ดีขึ้น และหลังจากการประชุมเฟดในวันที่ 13 ธ.ค. ไปแล้วน่าจะแข็งแกร่งชัดเจน ด้านปัจจัยภายใน สัปดาห์นี้ติดตามการรายงานดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคเดือน พ.ย. ในวันที่ 7 ธ.ค. น่าจะชี้ถึงการฟื้นตัวของการบริโภคภายในประเทศต่อไป
หุ้นเด่นวันนี้ ตามปัจจัยพื้นฐาน ( สุโชติ ถิรวรรณรัตน์ เลขทะเบียนฯ: 28668)
สะสม KBANK*, EGCO*
KBANK* (เป้าพื้นฐาน 250 บาท) 1) เรายังคงประเมินมุมบวกต่อ KBANK* สำหรับแนวโน้มผลการดำเนินงานที่คาดว่าพ้นจุดต่ำสุดแล้วในปีนี้ โดยคาดยอดสินเชื่อปีหน้าเติบโต YoY ฟื้นตามภาวะเศรษฐกิจ และ Credit cost ที่ลดลง 2) เราประเมินแนวโน้มดอกเบี้ยนโยบายปีหน้ามีโอกาสปรับขึ้น ตามเศรษฐกิจที่ขยายตัว เป็นบวกต่อกลุ่มธนาคารพาณิชย์ 3) Valuation ไม่แพง ด้วย PBV 1.56 เท่า (ค่าเฉลี่ย PBV ย้อนหลัง 5 ปี เท่ากับ 1.8 เท่า) 3) ประเมินแนวรับ 222 บาท และ 220 บาท แนะนำ “สะสมแนวรับ” แนวต้าน 238 บาท (Trailing stop 219 บาท) ... ล่าสุดแจ้งการได้ไลเซนส์เปิดธนาคารที่ประเทศจีน
EGCO* (เป้าพื้นฐาน 260 บาท) 1) เราประเมินราคาหุ้นปรับลงมาแรงก่อนหน้า ขณะที่พื้นฐานไม่เปลี่ยน PE2561 ตอนนี้ลงมาต่ำเพียง 10.6 เท่า เป็นโอกาส “ซื้อสะสม” อีกครั้ง โดยวันนี้ฝ่ายวิจัยฯ ออกบทวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานหลังการเยี่ยมชมโครงการพลังงานน้ำไซยะบุรี (กำลังการผลิต 1,280MW / EGCO* ถือหุ้น 12.5%) โดยคาดจะสามารถ COD ได้ใน ต.ค. 2561 ... อ่านรายละเอียดเพิ่มเติมในบทวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานวันนี้ 2) ยังมีการเติบโตต่อเนื่องจากโครงการในอนาคตที่จะทยอย COD ตั้งแต่ปี 2561 รวม 708MW จากปัจจุบัน 4,568MW 3) ประเมินราคาหุ้น Oversold แนะนำ “สะสม” แนวรับ 210 บาท และถัดไปที่ 200 บาท / แนวต้าน 220 บาท
หุ้นมีข่าว
STEC* เผยรับงานใหม่โครงการก่อสร้างบ่อพักและท่อร้อยสายไฟใต้ดินของทั้งรถไฟฟ้าสายสีชมพูและเหลือ มูลค่ารวม 7.16 พันลบ. โดยระยะเวลาการก่อสร้างจะเริ่มตั้งแต่วันที่ 12 ธ.ค. 60 ถึง 29 มิ.ย. 2564 (Infoquest) (+) ข่าวการรับงานโครงการก่อสร้างใหม่ถือว่าเป็นข่าวบวกต่อบริษัท โดยเฉพาะอย่างยิ่งหลัง Backlog ของทาง STEC ได้ปรับเพิ่มสูงขึ้นแตะระดับสูงสุดในประวัติการณ์อย่างต่อเนื่องจาก 1.02 แสนลบ. เมื่อสิ้นไตรมาสที่ 3 เราคาดว่าล่าสุดหลังจากรับงานใหม่ Backlog น่าจะเพิ่มขึ้นแตะระดับ 1.07 แสนลบ.แล้ว ซึ่งถือว่าคลอบคลุมรายได้จาการก่อสร้างในอนาคตมากกว่า 3 ปีข้างหน้า อย่างไรก็ดีนอกจากโครงการนี้เราเชื่อว่ากระแสข่าวของงานประมูลโครงการจากภาครัฐใหม่ๆน่าจะกำลังเร่งตัวขึ้นโดยเฉพาะอย่างยิ่งโครงการรถไฟฟ้าสายสีม่วงและส้มที่เชื่อว่าน่าจะสามารถจัดให้มีการประมูลได้ภายใน 1H18 ซึ่งเป็นปัจจัยบวกต่อกลุ่มบริษัทรับเหมาก่อสร้างและ STEC เรายังคงคำแนะนำ ซื้อ สำหรับ STEC และเป็น Top pick ในกลุ่ม ที่ราคาเป้าหมาย 33.2 บาท จากทิศทางการเติบโตของธุรกิจไปพร้อมกับการลงทุนของภาครัฐและ Backlog ในมือที่อยู่ในระดับสูง
(+) KBANK* ปลื้มเปิดแบงก์ท้องถิ่นจีนตั้งเป้าสินเชื่อ2.2หมื่นล้าน-ขอ ไลเซนส์รายย่อยเพิ่ม (ผู้จัดการรายวัน 360 องศา) กสิกรไทยปลื้มได้ไลเซนส์เปิดธนาคารกสิกรไทย (ประเทศ จีน) ตั้งเป้าปีแรกปล่อยสินเชื่อสาขาในประเทศจีนจำนวน 22,000 ล้านบาท-เงินฝาก 12,000 ล้านบาท เน้นเชื่อมโยงเครือข่ายธุรกิจไทย-จีนและธุรกรรมดิจิทัล ในกลุ่มนักท่องเที่ยวพร้อมเดินหน้าขอไลเซนส์ทำธุรกิจรายย่อยต่อคาดได้รับในอีก 2 ปี
(- กลุ่มยานยนต์) ฟอร์ดถอนตัวอีโคคาร์เฟส 2 (โพสต์ทูเดย์) ฟอร์ด ยืนยันถอนตัว อีโคคาร์ 2 ขอเวลาแก้ไขปัญหารถยนต์นั่งก่อนย้ำฐานผลิตยังอยู่ในไทย น.ส.ยุคนธร วิเศษโกสิน ประธานฟอร์ด อาเซียน เปิดเผยว่า ฟอร์ด ประเทศไทย ยืนยันถึงการไม่ได้ลงทะเบียนดำเนินการต่อในโครงการรถยนต์ประหยัดพลังงานระยะที่ 2 (อีโคคาร์ 2) เนื่องจากภาพรวมตลาดรถยนต์ในประเทศไทยเริ่มมีแนวโน้มลดลงอย่างต่อเนื่อง เมื่อเทียบกับตอนเปิดรับสมัครเข้าร่วมโครงการที่อยู่ในระดับราว 1 ล้านคัน บริษัทจึงได้ประเมินสถานการณ์ใหม่ที่เปลี่ยนไปจึงอาจยังไม่คุ้มค่าในการลงทุน
(+) 'ช้อปช่วยชาติ' ปลุกใช้จ่าย ค้าปลีกผนึกพันธมิตรอัดแคมเปญต่อถึงปีใหม่ (กรุงเทพธุรกิจ) "คลัง"ประเมิน 23 วัน สะพัดร่วม 2 หมื่นล้าน ผู้ประกอบการค้าปลีกรับ อานิสงส์ "ช้อปช่วยชาติ" แรงส่งเชื่อมั่น-สร้างบรรยากาศจับจ่าย ลูกค้าเพิ่ม 20% ยอดขาย พุ่ง 10-17% กลุ่มเครื่องสำอาง-แฟชั่น-โฮมขยับ เดินหน้าผนึกพันธมิตรคู่ค้าอัดฉีดแคมเปญ ต่อเนื่องธ.ค. เร่งเครื่องกระตุ้นยอดเทศกาลปีใหม่ หวังปิดรายได้ปีนี้เข้าเป้า ขณะค่ายบัตรเครดิต เผยยอดรูดบัตรเพิ่ม
(+) GPI บุกตลาดพม่าปีหน้า ลุยจัดงานมอเตอร์โชว์ (ข่าวหุ้น) “GPI” กางแผนปี 61 เตรียมจัดงานมอเตอร์โชว์ที่เมียนมา ระหว่างวันที่ 18-21 ม.ค.61 พร้อมเล็งขยายจัดงานแสดงยานยนต์ไปยังมาเลเซีย-อินโดนีเซีย หนุนรายได้ปีหน้าโต 15% จากปี 60 โบรกฯประเมินกำไรปีหน้าโต 148 ล้านบาท
(+) TSR วางเป้ารายได้ปี 61 โต โชว์คว้างาน OEM 2 เจ้าใหญ่-ลุยขยาย ตปท. (ข่าวหุ้น) TSR มั่นใจปี 61 รายได้โต หลังคว้างาน OEM ของ PSI และ Addwell คาดยอดขาย-กำลังการผลิตเพิ่ม แย้มเจรจาพันธมิตรในเมียนมา หวังแต่งตั้งตัวแทนขาย คาดชัดเจนไตรมาส 2/61 พร้อมปรับเป้ารายได้ปี 60 ใกล้เคียงกับปีก่อน
(+) GPSC* ข่าวดีกลาง ธ.ค. นี้ COD โซลาร์ฯญี่ปุ่น 21 MW (ข่าวหุ้น) GPSC เตรียม COD โซลาร์ฟาร์ม “อิจิโนเซกิ โซลาร์ เพาเวอร์” ในญี่ปุ่น ขนาด 20.80 MW กลางเดือน ธ.ค.นี้ ล่าสุดบอร์ดไฟเขียวซื้อที่ดินจาก PTT* กว่า 35 ไร่ มูลค่ากว่า 269 ล้านบาท เล็งใช้ก่อสร้างศูนย์ผลิตสาธารณูปการส่วนขยาย
(+) BJC* ปีนี้รายได้ทะลุเป้า อานิสงส์ช็อปช่วยชาติ (ทันหุ้น) BJC ฟุ้ง Q4/2560 ผลงานแจ่มกว่าช่วง Q3/2560 ที่มีรายได้ราว 4.07 หมื่นล้านบาท รับไฮซีซัน-ช็อปช่วยชาติหนุน พร้อมปักธงปีนี้รายได้ทะลุ 1.37 แสนล้านบาท อานิสงส์เก็บเกี่ยวรายได้ BIGC เข้าพอร์ตเต็มปี แถมดีเดย์เดินไลน์ผลิตขวดแก้ว ช่วง Q3/2561 อัพฐานโกยเงินเพิ่ม
(+) SEAFCO กองทุนซื้อหุ้นปี 61 เสาเข็มเจาะมาแรง (ทันหุ้น) SEAFCO ยันโครงสร้างผู้ถือหุ้นไม่เปลี่ยน หลังขายหุ้น Big Lot จำนวน 25 ล้านหุ้น ให้บลจ.วรรณ เล็งเพิ่มสัดส่วนนักลงทุนสถาบันเป็น 10-20% ด้านผู้บริหารลั่น เดินหน้าธุรกิจตามแผนสะสม Backlog สิ้นปีไม่ต่ำกว่า 3,000 ล้านบาท ขณะที่ปรับเพิ่มเป้ารายได้ปี 2561 เป็นเติบโต 25%
(+) TPBI ขยายกำลังผลิต ดีลพันธมิตรซื้อกิจการ (ทันหุ้น) TPBI ตั้งงบลงทุน 4 ปี 700 ล้าน วางหมากขยายการผลิต Multilayer Film เน้นผลิตภัณฑ์จากพลาสติกที่สามารถย่อยสลายได้ และเป็นมิตรกับสิ่งแวดล้อมรองรับแนวโน้มความต้องการตลาดสูงขึ้น มั่นใจรายได้ปี 2561 ฟื้นตัว ซุ่มเจรจาพันธมิตรเข้าร่วมทุนหรือซื้อกิจการในกลุ่มประเทศ CLMV
หุ้นที่แนะนำก่อนหน้า
COM7* (เป้า Consensus 17.8 บาท … สูงสุด 21 บาท) ประเมินแนวรับ 16.4 บาท และ 16.0 บาท แนวต้าน 17.1 บาท หากผ่านได้แนะนำ “เก็งกำไรตาม” ประเมินทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 18.5 บาท (Trailing stop 16 บาท)
MONO* (เป้าพื้นฐาน 5.75 บาท) แนะนำ “ทยอยสะสมแนวรับ” 3.80 บาท (Stop loss 3.7 บาท)
GUNKUL* (เป้าพื้นฐาน 4.9 บาท) ประเมินแนวรับ 4.18 บาท และถัดไปที่ 4.0 บาท / แนวต้าน 4.44 บาท (Stop loss 4.0 บาท)
EASON (เป้า Consensus 4.5 บาท) พิจารณาแนวรับสำคัญ 3.94 หากปิดต่ำกว่าแนะนำ “ขายทำกำไร” หากยืนได้แนะนำ “ถือ”
SPA (เป้า Consensus 18.3 บาท ... สูงสุด 20 บาท) แนะนำ “Let profit run” กำหนด Trailing stop 18.4 บาท
Report ตามปัจจัยพื้นฐานวันนี้
EGCO* แนะนำ “ซื้อ” เป้าพื้นฐาน 260 บาท จากการเยี่ยมชมโครงการพลังงานน้ำไซยะบุรี คาดว่าการเติบโตของกำไรจะต่อเนื่อง ตั้งแต่ปี 2562 จากการเดินเครื่องของโรงไฟฟ้าใหม่ครบเต็มปี นอกจากนี้เรามองถึงมูลค่าเพิ่มที่จะได้รับหากบริษัทประสบความสำเร็จในการพัฒนาโครงการโรงไฟฟ้าถ่านหินที่เวียดนาม
Market strategy Thailand
จิตวิทยาตลาดวันนี้: --- นัยต้าน 1701 จุด
วันนี้ หากดัชนี SET ดีดขึ้นปิดเหนือนัยต้าน 1701 จุดนั้น อาจผลักราคาขึ้นในกรอบ 1701-1717 จุด แต่หากวันนี้ ดัชนี SET ลดลงหรือปิดต่ำกว่านัยต้าน 1701 จุดนั้น อาจทรงราคาลงในกรอบ 1701-1688 จุด
แนวรับวันนี้: 1696/1688 แนวต้านวันนี้: 1701/1713
หมายเหตุ: (1) ระยะสั้นคือ 1-5 วันทำการ; (2) ระยะกลาง คือ 14-30 วันทำการ; (3) ระยะยาวคือมากกว่า 30 วันทำการ
อดิศักดิ์ คำมูล
66.2658.8888 ต่อ 8843
[email protected]
OO3168
