- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Thursday, 17 August 2017 15:20
- Hits: 1559
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(AM)
Technical highlights
SET Index : แนวโน้มลงทดสอบ 1554 แนวต้าน 1570
ทิศทางตลาด : SET Index ปิดที่ 1567.52 จุด เพิ่มขึ้น 0.33 จุด มูลค่าการซื้อขาย 37,628 ล้านบาท ตลาดเมื่อวานเคลื่อนไหวในกรอบแคบต่ำกว่าระดับ 1570 จุด หลังจากปรับตัวลดลงเกิดสัญญาณขายทางเทคนิค ทำให้แนวโน้มหลักยังมีโอกาสปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับที่ 1554 และ 1540 จุด
Daily: ฟื้นตัวกลับขึ้นไปในระยะสั้นหลังจากปรับตัวลดลงเข้าใกล้แนวรับที่ 1560 จุด แต่มูลค่าการซื้อขายไม่สูงมาก หลังจากปรับตัวลดลงเกิดสัญญาณขายทางเทคนิคหลุดแนวรับที่ 1570 จุดลงไป ทำให้แนวโน้มหลักยังมีความเสี่ยงในการปรับตัวลดลง โดยมีแนวรับถัดไปที่ 1554 จุดบริเวณเส้นค่าเฉลี่ย 200 วัน และมีแนวรับสำคัญที่ 1540 จุดเป็นเป้าหมายในการปรับตัวลดลง
กลยุทธ์ : SET Index ฟื้นตัวไปทดสอบแนวต้านที่ 1570 จุด แต่ยังไม่สามารถทะลุผ่านขึ้นไปได้ ทำให้ ทำให้แนวโน้มหลักยังมีความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับที่ 1554 และมีแนวรับสำคัญ 1540 จุดเป็นเป้าหมายในการปรับตัวลดลง
Most Active Value: แนวรับ แนวต้าน
SCB แนวรับสำคัญ 140 ถ้าหลุดแนวรับถัดไป 136 แนวต้าน 144-145 141 / 140 143 / 144
TRUE สัญญาณขาย แนวโน้มลงทดสอบ 5.00 แนวต้าน 5.40-5.50 5.10 / 5.00 5.30 / 5.40
SCC ระยะสั้นขายที่แนวต้าน 500 แนวรับ 490 492 / 490 498 / 500
AOT ขายที่แนวต้าน 53.00 แนวรับสำคัญ 51.00 ถ้าหลุดจะเป็นสัญญาณขาย 52.00 / 51.00 53.00 / 53.50
ADVANC แนวโน้มลงทดสอบ 170 แนวต้าน 180 และ 182 178 / 177 180 / 182
MINT สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 41.00 แนวรับ 39.00 39.50 / 39.00 40.50 / 41.00
KBANK เคลื่อนไหวในกรอบ 190-194 แนวรับสำคัญ 186 190 / 188 192 / 194
CPN แนวรับสำคัญ 66.00 ถ้าหลุดจะเป็นสัญญาณขาย แนวต้าน 67.50-68.00 66.00** / 64.00 67.00 / 67.50
PTTGC สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 74.00 และ 75.00 แนวรับ 72.00 72.00 / 71.50 74.00 / 75.00
INTUCH แนวรับสำคัญ 54.00 แนวต้าน 57.00 54.50 / 54.00 56.00 / 57.00
G Capital (GCAP TB; THB 4.68) – ซื้อ
แนวต้าน : 4.80 และ 4.90
แนวรับ : 4.68 และ 4.60
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณซื้อทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้นค่อนข้างแข็งแกร่ง หลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นทำจุดสูงสุดใหม่ต่อเนื่อง ทำให้แนวโน้มหลักยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 60
แนะนำซื้อ GCAP โดยมีแนวรับที่ 4.68 และ 4.60 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 4.80 และ 4.90 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 4.50 ลงไป
Las Soon (Thailand) (LST TB; THB 7.45) – ซื้อ
แนวต้าน : 7.75 และ 8.00
แนวรับ : 7.40 และ 7.30
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากเคลื่อนไหวออกด้านข้างไปทดสอบแนวรับของเส้นเฉลี่ย 200 วัน แล้วสามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้ ทำให้แนวโน้มหลักยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 70
แนะนำซื้อ LST โดยมีแนวรับที่ 7.40 และ 7.30 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 7.75 และ 8.00 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 7.00 ลงไป
Trading Pick Follow up: แนวรับ แนวต้าน
IRPC แนวโน้มขึ้นทดสอบ 5.60 และ 5.70 แนวรับสำคัญ 5.10 5.40 / 5.35 5.60 / 5.70
JMT ทดสอบแนวต้าน 32.00 แนวรับสำคัญ 28.00 ถ้าหลุดจะเป็นสัญญาณขาย 30.00 / 29.00 31.00 / 31.50
AJ ขายที่แนวต้าน 13.40-13.50 แนวรับถัดไป 12.60 13.00 / 12.60 13.40 / 13.50
TTA แนวโน้มขึ้นทดสอบ 9.40 และ 9.80 แนวรับสำคัญ 8.80 9.00 / 8.80 9.40 / 9.60
PSL แนวโน้มขึ้นทดสอบ 11.00 และ 11.40 แนวรับสำคัญ 9.70 10.40 / 10.20 10.80 / 11.00
MEGA สัญญาณซื้อต่อเนื่อง แนวโน้มขึ้นทดสอบ 32.00 แนวรับสำคัญ 28.00 29.50 / 29.00 30.50 / 32.00
TFG สัญญาณซื้อ แนวต้านสำคัญ 6.20 แนวรับ 5.80 5.80 / 5.70 6.00 / 6.20
SCCC แนวโน้มขึ้นทดสอบ 308-310 แนวรับสำคัญ 295 300 / 297 308 / 310
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 761-9231 - [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET…กลุ่มอสังหาทั้งสร้างบ้านและรับเหมาหลังบออก น่าจะค่อยๆดีดตัวขึ้น
หลังการประกาศงบ Q2/17 ออกมาเกือบหมด ดัชนีหุ้นกลุ่มอสังหาริมทรัพย์ทั้งสร้างบ้านและรับเหมา ค่อยๆดีดตัวขึ้นอย่างช้าๆ โดยงบหุ้นสร้างบ้านขนาดใหญ่ ส่วนใหญ่ออกมาดีขึ้นจากการรับรู้รายได้ในการเปิดโครงการใหม่ๆ ทั้งบ้านเดี่ยวและคอนโดโดยเฉพาะผู้ประกอบการที่ตั้งอยู่ในทำเลทองในกรุงเทพ โดยดัชนีกลุ่มสร้างบ้าน 26 บริษัทและกลุ่มรับเหมา 8 บริษัทช่วงงบออกหมดตั้งแต่ต้นเดือน ส.ค. ถึงปัจจุบัน จะพบว่าดัชนีกลุ่มสร้างบ้านยังลดลงเมื่อเทียบต้นเดือนประมาณ -1% กว่า ส่วนรับเหมา (-2%กว่าๆ) ซึ่งถือว่าดีขึ้นเมื่อเทียบกับหลายๆกลุ่ม
หากเทียบการเคลื่อนไหวของราคาหุ้นรายตัวในกลุ่มสร้างบ้าน ตั้งแต่ต้นเดือน ส.ค. เป็นต้นมา พบว่าในส่วนของกลุ่มสร้างบ้านที่ขึ้นมาแรงๆ คือ SIRI CPN LH ANAN (ดูรูปด้านซ้าย) ส่วนรับเหมา แรงซื้อที่เข้ามาในกลุ่มนี้ในช่วงแรกๆ มาจากงบออกมาดีกว่าคาดรวมทั้งสัญญาณทางเทคนิคของดัชนีกลุ่มที่ตอนนี้ลงมาใกล้จุดที่พร้อมจะดีดกลับ (ดูรูปด้านขวา) เรามองว่าหลังงบออกแล้วไม่แย่ลง แรงซื้อหุ้นในกลุ่มนี้น่าจะค่อยเพิ่มขึ้นโดยเฉพาะจากนักลงทุนต่างประเทศเพราะสัดส่วนของต่างชาติยังน้อยมากเมื่อเทียบกับอดีด โดยมีปัจจัยหนุนจากการเร่งลงทุนในโครงสร้างพื้นฐาน ดอกเบี้ยทรงตัวในระดับต่ำ แนวโน้มการเกิด NPL ของกลุ่มกำลังจะ Peak และแนวโน้มการออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจรอบใหม่
ในกลุ่มอสังหาริมทรัพย์สร้างบ้านและรับเหมา แม้ราคาหุ้นหลายๆตัวขึ้นมารับงบ แต่ยังไม่มาก เราจึงแนะนำให้ เล่นเก็งกำไร (ขึ้นขายลงซื้อ) ไปก่อนจนกว่าจะผ่านเดือน ก.ย. โดยเฉพาะหุ้นที่ราคายังลงไปลึก YTD อย่าง ITD(-22.4%) และ LPN(-10.7%) เรามองว่าหลังจากนี้หากดัชนีทั้ง 2 กลุ่มนี้สามารถขึ้นมาอยู่ในแดนบวกได้ จะบ่งชี้ถึงการฟื้นตัวได้แรงในครึ่งปีหลัง
ทิศทางตลาดในต่างประเทศตอนนี้ ยังคงย่อยข่าวและถูกกดดันจากปัญหาในเกาหลี ซึ่งยังต้องติดตามไปถึงในสัปดาห์หน้าที่ทาง เกาหลีใต้จะซ้อมรบกับสหรัฐ นอกนั้นยังต้องติดตามการประชุมของผู้ว่าธนาคารกลางทั่วโลกในวันที่ 24-26 ที่ Jackson Hole สหรัฐ ที่ตลาดมองว่าทางประธานธนาคารกลางยุโรปหรือ ECB อาจจะส่งสัญญาณการลด QE หรือไม่ลด
วันนี้มองดัชนี SET มีแนวโน้มปรับตัวขึ้นตามทิศทางตลาดในภูมิภาคหลังสถานการณ์ในคาบสมุทรเกาหลีเริ่มคลายตัวลง โดยวันนี้กลุ่มที่น่าจะยังมีแรงซื้อต่อเนื่องคือ กลุ่มรับเหมา อาหาร พลังงานเล็ก หุ้นที่งบออกมาดีแต่ราคายังไม่ขึ้นและหุ้นที่ลงไปลึก วันนี้มองแนวต้านที่ 1571-1575 และแนวรับที่ 1565-1562 จุดวันนี้แนะนำ ซื้อเก็งกำไร CPF CK MAJOR WHA TRUE และ SEAFCO
Analysts :
Kiatkong Decho +662 761-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(AM)
Investment Strategy
กลยุทธ์ : ทิศทางตลาดในต่างประเทศตอนนี้ ยังคงย่อยข่าวและถูกกดดันจากปัญหาในเกาหลี ซึ่งยังต้องติดตามไปถึงในสัปดาห์หน้าที่ทาง เกาหลีใต้จะซ้อมรบกับสหรัฐ นอกนั้นยังต้องติดตามการประชุมของผู้ว่าธนาคารกลางทั่วโลกในวันที่ 24-26 ที่ Jackson Holeสหรัฐ ที่ตลาดมองว่าทางประธานธนาคารกลางยุโรปหรือ ECB อาจจะส่งสัญญาณการลดQE หรือไม่ลด วันนี้มองดัชนี SET มีแนวโน้มปรับตัวขึ้นตามทิศทางตลาดในภูมิภาคหลังสถานการณ์ในคาบสมุทรเกาหลีเริ่มคลายตัวลง โดยวันนี้กลุ่มที่น่าจะยังมีแรงซื้อต่อเนื่องคือ กลุ่มรับเหมา อาหาร พลังงานเล็ก หุ้นที่งบออกมาดีแต่ราคายังไม่ขึ้นและหุ้นที่ลงไปลึกวันนี้มองแนวต้านที่ 1571-1575 และแนวรับที่ 1565-1562 จุดวันนี้แนะนำ ซื้อเก็งกำไรCPF CK MAJOR WHA TRUE และ SEAFCO
Themes play :
FSMART : เราแนะนำ ซื้อ FSMART โดยมีราคาเป้าหมาย 23.00 บาท โดย FSMART มีกำไรสุทธิ 142 ล้านบาท (+49 yoy, +8% qoq) ใน 2Q17 สูงกว่าประมาณการของเรา6.7% เนื่องจากมูลค่าเติมเงินสูงกว่าคาด โดยเราเชื่อว่ากำไรที่เติบโต yoy ใน 2Q17 มีปัจจัยหนุนจาก 1) การชิงส่วนแบ่งตลาดเพิ่มจากช่องทางการเติมเงินแบบดั้งเดิม (Refillon-Mobile) 2) เครือข่ายตู้เติมเงินที่มีขนาดใหญ่ และ 3) การได้รับสิทธิประโยชน์ทางภาษีจากสำนักงานคณะกรรมการส่งเสริมการลงทุน (BOI) ตั้งแต่ 4Q16 เราเชื่อว่าตลาดตู้เติมเงินยังค่อนข้างนิ่งเพราะยังไม่มีคู่แข่ง จึงเป็นโอกาสให้ FSMART ขยายเครือข่ายได้ แม้ยอดการเติมเงินต่อตู้ต่อเดือน (ARPU) จะลดลงในอนาคต แต่เราคาดว่าจำนวนตู้เติมเงินจะเพิ่มขึ้นเป็น 200,000 ตู้ภายในปี FY21 และมูลค่าเติมเงินจะเติบโต 21% CAGR ในปีFY16-19F เรามองว่ากำไรของ FSMART จะเติบโตด้วยบริการโอนเงิน เรามีการปรับเพิ่มคำแนะนำเป็น “ซื้อ” ที่ราคาเป้าหมาย 23 บาทตามวิธี DCF เนื่องจากกำไรสุทธิมีแนวโน้มสดใสขึ้น โดยคาดจะเติบโตเฉลี่ย 24% CAGR ในปี FY16-19
ประเด็นสำคัญในสัปดาห์
17 ส.ค. : สหรัฐประกาศตัวเลข Industrial Production MoM เดือน ก.ค. โดยตลาดคาด 0.1%จากเดือนก่อนหน้าที่ 0.4%
17 ส.ค. : ยุโรปประกาศตัวเลข CPI YoY เดือนก.ค. จากเดือนก่อนหน้าที่ 1.30%
17 ส.ค. : สหรัฐประกาศตัวเลข Philadelphia Fed Business Outlook เดือน ส.ค. จากเดือนก่อนหน้าที่ 19.5
Fundamental Stock :
MEGA : Company Note คำแนะนำ : ซื้อ ราคาเป้าหมาย 31.80 บาท
BCH : Company Note คำแนะนำ : ซื้อ ราคาเป้าหมาย 16.50 บาท
MINT : Company Note คำแนะนำ : ซื้อ ราคาเป้าหมาย 45 บาท
Technical Pick:
กลยุทธ์ : SET Index แนวโน้มหลักยังมีความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับที่ 1554 และมีแนวรับสำคัญ 1540
G Capital (GCAP TB; THB 4.68) – ซื้อ
Las Soon (Thailand) (LST TB; THB 7.45) – ซื้อ
SET Index : แนวโน้มลงทดสอบ 1554 แนวต้าน 1570
Analysts :
Kitichan Sirisukarcha +66(2) 761 9232 – [email protected]
Uraiwan Tantisuwannakul +66(2) 761 9256 – [email protected]
