- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 05 April 2017 17:11
- Hits: 12800
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(PM)
SET Index: แนวต้านสำคัญ 1580-1585
SET Index: 1582.70 ปรับตัวลดลงมาทดสอบแนวรับที่ 1580 จุด หลังจากพยายามปรับตัวเพิ่มขึ้นทะลุผ่านแนวต้านสำคัญที่ 1585 จุด ซึ่งเราคาดว่า แนวโน้มของ SET Index ในระยะยาวยังคงเคลื่อนไหวต่ำกว่าแนวต้านสำคัญที่ 1590-1595 จุดถ้ายังไม่สามารถทะลุผ่านขึ้นไปได้ โครงสร้าในระยะยาวยังมีความเสี่ยงในการปรับตัวลดลง โดยมีแนวรับที่ 1580 จุด ถ้าหลุดจะเป็นสัญญาณขายต่อเนื่องในระยะสั้น
แนวต้าน : 1585 และ 1590
แนวรับ : 1580 และ 1575
BANPU = 20.60 / 21.00, PTT = 386 / 392, ADVANC = 168 / 172, SCC = 530 / 536, CPF = 28.00 / 28.50
STP&I (STPI TB; THB 10.10) – ซื้อ
แนวต้าน : 10.80 และ 11.30
แนวรับ : 10.10 และ 10.00
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณซื้อทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นทะลุผ่านเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันขึ้นมาได้ ทำให้แนวโน้มหลักยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยทดสอบระดับ 0 เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 60
แนะนำซื้อ STPI โดยมีแนวรับที่ 10.10 และ 10.00 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 10.80 และ 11.30 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 9.80 ลงไป
TTCL (TTCL TB; THB 18.00) – ซื้อ
แนวต้าน : 18.70 และ 19.00
แนวรับ : 18.00 และ 17.80
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาลงที่บริเวณ16.50 แล้วสามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 50
แนะนำซื้อ TTCL โดยมีแนวรับที่ 18.00 และ 17.80 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 18.70 และ 19.00 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 17.50 ลงไป
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET…Sideway
ช่วงที่จะถึงการประกาศงบ Q1/17 ของหุ้นกลุ่มธนาคารพาณิชย์ มูลค่าการซื้อขายหุ้นในกลุ่มธนาคารเริ่มที่จะคึกคักขึ้นตามลำดับ โดยเฉพาะหุ้นธนาคารขนาดเล็กที่เน้นการปล่อยสินเชื่อรถยนต์ ส่วนหุ้นธนาคารขนาดใหญ่ แม้จะไม่คึกคักแต่ก็เริ่มที่จะเห็นแรงซื้อเก็งกำไรเข้ามาบ้าง หากมาพิจารณาดูค่า P/E ในรอบมากกว่า 10 ปืที่ผ่านมาของหุ้นในกลุ่มนี้ จะพบว่าหุ้นขนาดเล็กส่วนใหญ่จะขึ้นไปเล่นที่ค่า P/E สูงสุดในรอบ 10 ปี ส่วนหุ้นขนาดใหญ่ ยังเล่นกันที่ค่าเฉลี่ย ซึ่งถือว่าไม่แพง ส่วนหุ้นขนาดกลางที่ยังเล่นกันต่ำกว่าค่า P/E เฉลี่ย 10 ปี คือ BAY
แรงซื้อหุ้นธนาคารขนาดเล็กที่เริ่มเข้ามา ยังเป็นผลของการเก็งงบ Q1/17 ที่คาดว่าจะออกมาดี ส่วนหุ้นใหญ่แรงซื้อยังต้องรอจนกว่างบจะออกตลาดยังคาดกันว่างบ Q1/17 ของกลุ่มธนาคารจะออกมาดีกว่า Q1/16 แต่จะทรงๆตัวเมื่อเทียบ Q4/16 โดยประเด็นที่ตลาดให้ความสำคัญ ยังคงเป็นตัวเลข NPL และการขยายตัวของสินเชื่อ หากงบ Q1/17 ของหุ้นในกลุ่มธนาคารออกมาในเชิงกระเตื้องขึ้นทั้ง YoY และ QoQ% ก็น่าจะเป็นปัจจัยที่จะหนุนให้ดัชนี SET ขึ้นได้อีก
หุ้นในกลุ่มอาหารและเครื่องดื่ม ซึ่งถือว่าเป็นกลุ่มที่ถูกเทขายมาก่อนหน้านี้ เริ่มที่จะมีแรงซื้อคืนเข้ามาหลังราคาหุ้นหลายๆ ตัวลงไปลึก ถึงระดับที่น่าสนใจ ในจำนวนนี้หุ้นที่ถือว่ายังไม่แพงและพอที่จะเล่นเก็งกำไรได้ ซึ่งดูจากค่า P/E (จากรูปด้านขวา) เราจะพบว่าหุ้น TKN ยังเล่นกันต่ำกว่าค่า P/E เฉลี่ยในรอบ 10 ปี นอกนั้นจะเป็น CFRESH และ CPF ที่เล่นกันที่เหนือค่า P/E เฉลี่ยเล็กน้อย ส่วนในกลุ่มพลังงานที่เล่นกันที่ค่า P/Eต่ำมากๆ คือ ESSO และ BCP คือเล่นกันที่ค่า P/E เฉลี่ย 10 ปี ส่วนหุ้นที่เล่นกันต่ำกว่าค่า P/E เฉลี่ย 10 ปีมากๆ มีตัวเดียวคือ IRPC
แนวโน้มดัชนีในเดือน เม.ย. เรามองจุดสูงสุดของดัชนีอยู่ที่กรอบ 1600-1610 จุด ซึ่งคาดว่าจะอยู่ในช่วงปลายเดือน แต่หากขึ้นมาก่อนในช่วงนี้ช่วงกลางถึงปลายเดือนดัชนีก็จะลง ประเด็นที่จะทำให้ตลาดลงในเดือนนี้ คือ งบธนาคารออกมาไม่ดีอย่างคาด หรืองบพลังงานใหญ่ออกมาทรงๆตัว นอกนั้นจะเป็นผลจากตลาดหุ้นต่างประเทศปรับฐานโดยเฉพาะในสหรัฐ หากลงในรอบนี้กรอบล่างมองที่ 1530-1520 จุด กลุ่มอุตสาหกรรมที่คาดว่าจะกลับมาคึกคัก คือ ธนาคารและพลังงานขนาดเล็ก เครื่องดื่ม-อาหาร โรงพยาบาลและโรงแรม
กลยุทธ์การลงทุนในช่วงที่ดัชนีกำลังจะขึ้นไปทดสอบ 1600+/- จุดอีกครั้ง ยังแนะนำให้ลด position หุ้นขนาดใหญ่ลงและเน้นการเก็งกำไรเป็นหลัก ส่วนการซื้อหุ้นใหญ่ในกลุ่มหลัก ยังต้องรอให้ดัชนี SET ลงมาต่ำกว่านี้ เนื่องจากหากซื้อตอนนี้ นอกจากไม่มีปัจจัยหนุนแล้ว กรอบการขึ้นยังน้อยและยังมีโอกาสที่จะเห็นความผันผวนของดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐ เว้นแต่งบ Q1/17 ของหุ้นกลุ่มธนาคารจะออกมาดีเกินคาด
วันนี้มองทิศทางดัชนี SET คาดยังคงแกว่งในกรอบแคบๆ หลังไม่มีปัจจัยหนุนใหม่ๆ หากมีคือ การประกาศรัฐธรรมนูญใหม่ ซึ่งไม่น่าจะมีผลอะไรทั้งเชิงบวกและลบ แต่อาจได้รับผลเชิงบวกที่ราคาน้ำมันดีดตัวขึ้นมาเล็กน้อย วันนี้มองแนวต้านที่ 1588-1592 และแนวรับที่ 1578-1574 จุด วันนี้แนะนำ ซื้อเก็งกำไร ESSO IRPC AP และ BANPU
Analysts :
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(PM)
Morning Market Summary…
SET ช่วงเช้าปิดที่ระดับ 1,582.70 จุด ลดลง 1.12 จุด(-0.07%) มูลค่าการซื้อขาย20,600.25 ล้านบาท หุ้นไทยเช้านี้แกว่งแคบ ตลาดรอปัจจัยใหม่มาหนุน ขณะที่มีแรงกดดันจากหุ้นขนาดใหญ่ในกลุ่มสื่อสารที่ขึ้น XD วันนี้ ขณะเดียวกันนักลงทุนชะลอการลงทุนเนื่องจากเข้าใกล้วันหยุดยาวช่วงสงกรานต์ ด้านตลาดภูมิภาคแกว่งบวก-ลบติดตามการรายงานการประชุมเฟดครั้งก่อน (คืนนี้) การประชุมของผู้นำสหรัฐ-จีน(พฤหัส-ศุกร์นี้) และตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐ (ศุกร์นี้)
Afternoon Perspective…
แนวโน้มตลาดช่วงบ่าย แกว่งแคบ ภาพรวม SET ถูกกดดันจากการขึ้นเครื่องหมาย XDของหุ้นขนาดใหญ่ แต่การที่ SET ยังสามารถยืนเหนือระดับ 1580 จุดได้ ก็ยังทำให้สัญญาณการเก็งกำไรยังดูดีต่อเนื่อง อย่างไรก็ตามการเก็งกำไรจะเน้นเป็นรายตัว โดยมองกลุ่มอสังหาริมทรัพย์และรับเหมาก่อสร้างที่ยังปรับตัวช้ากว่าตลาดน่าจะมีแรงซื้อเก็งกำไรเข้ามาในช่วงสั้นๆได้ โดยเราชอบ SIRI และ CK
Technical Pick (PM) & Cash Balance...
STP&I (STPI TB; THB 10.10) – ซื้อ
TTCL (TTCL TB; THB 18.00) – ซื้อ
Cash Balance Preview : คาดหลักทรัพย์ที่มีโอกาสจะติด Cash Balance สัปดาห์หน้า : ASAP* (กรณีหุ้นแม่ติด ฯ Warrant ทุกตัวของหุ้นนั้นจะติดตามด้วย)
Analysts :
Teerawut Kanniphakul +66(2) 657 9233 – [email protected]/ [email protected]
