- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Thursday, 13 October 2016 16:37
- Hits: 1496
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(PM)
SET Index: ลุ้นการฟื้นตัวกลับขึ้นไปเหนือระดับ 1380
SET Index: 1376.35 ปรับตัวลดลงต่อเนื่องหลังจากพยายามฟื้นตัวกลับขึ้นไปเคลื่อนไหวเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 1407 จุด แต่ยังคงมีแรงขายหุ้นออกมาต่อเนื่อง โดยเฉพาะหุ้นในกลุ่มพลังงานที่กดดันให้ปรับตัวลดลงหลุดระดับ 1400 และ 1380 จุดลงไป แต่เรายังคงคาดหวังการฟื้นตัวกลับขึ้นไปเคลื่อนไหวเหนือระดับ 1380 จุด เนื่องจากเป็นเป้าหมายในการปรับตัวลดลงของการปรับฐาน โดยมีแนวรับถัดไปตามกรอบแนวโน้มขาขึ้นที่ 1345-1350 จุด
แนวต้าน : 1390 และ 1400
แนวรับ : 1375 และ 1370**
PTT = 325 / 330, AOT = 354 / 358, CPALL = 57.50 / 58.50, TRUE = 5.70 / 5.90, SCC = 480 / 490
Krung Thai Bank (KTB TB; THB 16.90) - ซื้อ
แนวต้าน : 17.40 และ 17.80
แนวรับ : 16.90 และ 16.80
ราคาหุ้นเคลื่อนไหวในกรอบแคบที่บริเวณแนวรับสำคัญของกรอบแนวโน้มขาขึ้น หลังจากปรับตัวลดลงค่อนข้างแรงเกิดสัญญาณขายทางเทคนิคหลุดแนวรับของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันลงไป แต่เราคาดว่า ราคาหุ้นมีโอกาสฟื้นตัวที่แนวรับสำคัญ
MACD ปรับตัวลดลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มลงปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มขึ้นต่อเนื่อง RSI ปรับตัวลดลงเข้าใกล้ระดับ 30
แนะนำซื้อ KTB โดยมีแนวรับที่ 16.90 และ 16.80 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 17.40 และ 17.80 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 16.60 ลงไป
WHA Corporation (WHA TB; THB 2.78) - ซื้อ
แนวต้าน : 2.94 และ 3.04
แนวรับ : 2.78 และ 2.74
ราคาหุ้นปรับตัวลดลงต่อเนื่องไปทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาลงในระยะสั้น ซึ่งเป็นแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้นในระยะยาว ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นมีโอกาสฟื้นตัวที่บริเวณแนวรับสำคัญกลับขึ้นไปทดสอบแนวของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วัน
MACD ปรับตัวลดลงทดสอบเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มลงปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มขึ้น RSI ปรับตัวลดลงต่ำกว่าระดับ 30
แนะนำซื้อ WHA โดยมีแนวรับที่ 2.78 และ 2.74 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 2.94 และ 3.04 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 2.70 ลงไป
SET50 Index Futures
S50Z16 ปรับตัวลดลงต่อเนื่องค่อนข้างแรงหลุดแนวรับสำคัญของกรอบแนวโน้มขาลงที่ 880 ซึ่งเราคาดว่า น่าจะเป็นเป้าหมายในการปรับตัวลดลงและมีโอกาสฟื้นตัวกลับขึ้นไปเคลื่อนไหวเหนือระดับ 900 ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นมีความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับถัดไปที่ 850 และ 830
แนวต้าน : 874 และ 880**
แนวรับ : 865 และ 860
คำแนะนำ: เราแนะนำให้ STOP LOSS สถานะ Long ใน S50Z16 ออกไปก่อนหลังจากปรับตัวลดลงหลุดแนวรับที่ 880 ลงไป รอกลับเข้าไปอีกครั้งเมื่อยืนเหนือ 880
STOP LOSS สถานะ Long ใน S50Z16 หลังจากปรับตัวลดลงหลุด 880 ลงไป
IRPCZ16
ปรับตัวลดลงต่อเนื่องหลุดแนวรับสำคัญของเส้นแนวโน้มขาขึ้น และเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 4.80 ลงไป ในขณะที่โครงสร้างการเคลื่อนไหวทำจุดต่ำสุดเอาไว้ที่ 4.64 ถ้าหลุดจะเป็นสัญญาณขายต่อเนื่อง เราจึงแนะนำให้ STOp LOSS สถานะ Long เพื่อรอ Open Short ถ้าหลุดระดับ 4.64 ลงไป
แนวต้าน : 4.70 และ 4.74
แนวรับ : 4.64 และ 4.50
คำแนะนำ: เราแนะนำให้ STOP LOSS สถานะ Long ใน IRPCZ16 หลังจากหลุดแนวรับที่ 4.74 ลงไป รอ Open Short ถ้าปรับตัวลดลงหลุด 4.64 ลงไป
STOP LOSS สถานะ Short ถ้า IRPCZ16 ปรับตัวเพิ่มขึ้นไปยืนเหนือ 4.78
TRUEZ16X
ปรับตัวลดลงต่อเนื่องหลุดระดับ 6.00 ลงไป หลังจากฟื้นตัวทางเทคนิคที่บริเวณ 5.60-5.65 ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดเดิมในอดีต ในขณะที่แนวรับของกรอบแนวโน้มขาลงอยู่ที่ 5.50 เราจึงแนะนำให้ Open Long ที่บริเวณแนวรับ 5.50-5.60 เพื่อคาดหวังการฟื้นตัวกลับขึ้นไปเหนือระดับ 6.00
แนวต้าน : 5.90 และ 6.00
แนวรับ : 5.65 และ 5.60
คำแนะนำ: เราแนะนำให้ Open Long ใน TRUEZ16X ที่แนวรับ 5.60 เพื่อคาดหวังการฟื้นตัวกลับขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 6.00
STOP LOSS สถานะ Long ถ้า TRUEZ16X ปรับตัวลดลงหลุด 5.30 ลงไป
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET...ดีดตัวกลับ
ดัชนี SET ยังคงเผชิญกับแรงขาย จากความกังวลเรื่องปัจจัยภายใน ล่าสุดคือ ข่าวการวางระเบิด ส่วนปัจจัยภายนอก ถือว่าไม่มีอะไรมากที่น่ากังวล ทั้งดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐ และราคาน้ำมัน แม้ดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐจะผันผวนบ้างในช่วงที่ผ่านมาจากผิดหวังผลดำเนินงานของ ALCOA แต่ในปลายอาทิตย์นี้ คาดงบ Q3/16 ของหุ้นธนาคารน่าจะออกมาในเชิงบวก ส่วนการประชุม FED Minute เมื่อคืนนี้ทาง FED ยังบอกว่าการขึ้นดอกเบี้ยของสหรัฐที่จะเกิดขึ้นยังขึ้นอยู่กับการฟื้นตัวของเศรษฐกิจ ขณะที่ราคาน้ำมันยังได้รับแรงหนุนผลการเจรจาระหว่างผู้นำ OPEC กับรัสเซีย แม้เมื่อคืนนี้จะอ่อนตัวลงเล็กน้อยจากรายงานตัวเลขปริมาณการผลิตของกลุ่ม OPEC ที่เพิ่มขึ้นสูงสุดในรอบ 8 ปี
ในปลายอาทิตย์นี้คาด กลุ่มธนาคารน่าจะคึกคักขึ้นจากแรงซื้อและขายหุ้นในกลุ่มธนาคาร หลังงบทยอยประกาศหมด ซึ่งน่าจะทำให้ดัชนี SET ผันผวนขึ้นมาอีก แต่คงไม่มาก เนื่องจากตัวดัชนีเองเริ่มที่จะยืนๆ รับข่าวในเชิงลบไปพอสมควร นอกนั้นมีแรงหุ้นจากหุ้นในกลุ่มพลังงาน หากดูรูปแบบของดัชนี SET ในช่วงสั้นๆนี้ ยังมีสิทธิรีบาวด์ได้ในช่วงสั้น จากการที่ดัชนีลงไปต่ำกว่าค่า -2SD แต่การรีบาวด์จะยังไม่มาก จนกว่าจะเห็นทิศทางการลงทุนของต่างชาติ ว่าจะขายหุ้นต่อ หรือ ยังถือ โดยเฉพาะผลของค่าเงินบาทอ่อนตัว
หากไม่มีแรงกดดดันเพิ่มจากปัจจัยภายใน เรามองดัชนี SET จะค่อยๆรีบาวด์ขึ้น ซึ่งเกิดมาจาก ดัชนี SET สามารถดีดตัวขึ้นมายืนเหนือ 1400 จุดได้หรือลงไปเล่นที่ค่า -1.2 SD ซึ่งเป็นระดับที่แข็งแกร่งในการรองรับดัชนีได้ระดับหนึ่ง ดูได้จากที่ผ่านมา คือ ปี 2009 2011 และ 2016 แต่หากตรงนี้รับไม่อยู่และมีปัจจัยภายในกดดันมากขึ้น แนวโน้มที่ดัชนี SET จะลงมาที่เส้น -2SD มีสูงมาก ซึ่งเป็นระดับที่ดัชนี SET ลงรุนแรงเหมือนช่วงเกิดวิกฤติของสหรัฐในปี 2008 โดยระดับ -2SD ในรอบนี้เทียบเท่าดัชนีที่ประมาณ 1300+/- จุด
เรามองว่าวันนี้หรือพรุ่งนี้ ดัชนี SET น่าจะยังรีบาวด์กลับได้ต่อหลังถูกกดดันลงไปถึง 1343 จุด เพราะดัชนีที่ลงลึกพอหรือลึกกว่าที่คาดทำ ให้มีคนกล้าเข้ามาซื้อหุ้น ดังนั้นความเป็นไปได้ที่ดัชนี SET จะถูกกดลงไปต่อในช่วงสั้นมีน้อย (แต่ก็ยังมี) ส่วนกลุ่มที่คาดว่าจะเด้งขึ้นเร็วและน่าสนใจในการซื้อเล่นรอบ หากดัชนี SET ดีดตัวกลับ คือ พลังงาน(แม้จะลงไม่ลึก) ธนาคารพาณิชย์ใหญ่(กำไรเริ่มฟื้น) ค้าปลีก ท่องเที่ยว (ลงไปลึกสุด)
ดัชนี SET ลงรอบนี้จะต่างกับตลาดเพื่อนบ้าน คือ ของเราลงแรงด้วยปัจจัยกดดันภายใน ส่วนปัจจัยพื้นฐาน โดยรวม ถือว่ายังดี ทั้งอัตราการทากำไรของตลาดในปีหน้าขยายตัว 12-13 % ค่า P/E 12 เดือนล่วงหน้ากลับลงมาเล่นต่ำกว่า 14 เท่า ค่า Earning revision ratio ขึ้นมาในแดนบวกและกำไรของกลุ่มธนาคารค่อยๆเริ่มฟื้นตัว ส่วนแรงขายตราสารหนี้ของนักลงทุนต่างประเทศในไทย คาดเป็นแค่การปรับ position หลังมองแนวโน้มที่ธนาคารกลางในเอเชียหรือทั่วโลกจะใช้นโยบายการเงินผ่อนคลายเพิ่มมีน้อยลง
วันนี้คาดดัชนี SET จะรีบาวด์กลับในช่วงสั้นๆ หลังดัชนีถูกกดลงไปลึก จากสถานการณ์แรงกดดันจากปัจจัยภายใน คลายตัวลง โดยวันนี้มองแนวต้านที่ 1420-1425 จุด และแนวรับที่ 1395-1390 จุด หุ้นแนะนำ ซื้อเก็งกำไร หุ้นที่ลงไปลึกในช่วง 3 วันที่ผ่านมา คือ IVL(-11.21%) CPF(-9.38%) AOT(-9.41%) SCB(-7.28%)
Analysts :
Kiatkomg Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(PM)
Morning Market Summary…
SET ช่วงเช้าปิดที่ 1,376.35 จุด ลดลง 29.83 จุด (-2.12%) มูลค่าการซื้อขาย 31,810.91 ล้านบาท หุ้นไทยเช้านี้ปรับลงต่อเนื่อง โดยมีแรงขายทำกำไรออกมาหลังดัชนีเปิดปรับขึ้นไม่ผ่าน 1400 จุด ปัจจัยทั้งภายในและต่างประเทศยังกดดันตลาด ด้านตลาดภูมิภาคส่วนใหญ่แกว่งลบ เนื่องจากเงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้น หลังกรรมการเฟดบางส่วนมองว่าการชะลอการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนานเกินไป จะส่งผลให้เศรษฐกิจสหรัฐเข้าสู่ภาวะถดถอย
Afternoon Perspective…
แนวโน้มตลาดบ่าย ผันผวนต่อเนื่อง ภาพรวมตลาดยังคงทยอยซึมซับปัจจัยในประเทศ อย่างไรก็ตามโดยรวมราคาหุ้นขนาดใหญ่ปรับตัวลงมาในจุดที่สามารถทยอยสะสมลงทุนระยะยาวได้แล้ว โดยกลุ่มหุ้นขนาดใหญ่ที่น่าสนใจยังเป็นชุดเดิม คือ KBANK SCB SCC AOT PTT PTTEP ADVANC BDMS CPALL CPN LH มองแนวรับหลักที่ 1350-1370 จุด แนวต้าน 1400 จุด
Technical Pick (PM) & Cash Balance...
Krung Thai Bank (KTB TB; THB 16.90) - ซื้อ
WHA Corporation (WHA TB; THB 2.78) - ซื้อ
Cash Balance Preview : คาดหลักทรัพย์ที่มีโอกาสจะติด Cash Balance สัปดาห์หน้า : BIZ, CKP (กรณีหุ้นแม่ติด ฯ Warrant ทุกตัวของหุ้นนั้นจะติดตามด้วย)
Analysts :
Teerawut Kanniphakul +66(2) 657 9233 - [email protected]/ [email protected]
