- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Tuesday, 04 October 2016 16:24
- Hits: 1358
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(PM)
SET Index: แนวต้านสำคัญ 1500
SET Index: 1499.79 ปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านสำคัญที่ 1500 จุด จากการฟื้นตัวของหุ้นในกลุ่มธนาคาร แต่เมื่อพิจารณามูลค่าการซื้อขายที่ยังไม่สูงมาก ทาให้การปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 1500 จุดยังมีความเสี่ยงในการถูกขายทากำไร โดยมีแนวรับที่ 1485 จุด ถ้าหลุดจะมีโอกาสปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับถัดไปที่ 1465 จุด ในขณะที่โครงสร้างหลักมีโอกาสปรับตัวลดลงไปทดสอบ 1420 จุด
แนวต้าน : 1500 และ 1502
แนวรับ : 1497 และ 1494
CPF = 32.50 / 33.00, PTT = 345 / 348, KBANK = 190 / 192, SCB = 150 / 152, BA = 25.50 / 26.00
SCI Electric (SCI TB; THB 9.40) - ซื้อ
แนวต้าน : 9.80 และ 10.20
แนวรับ : 9.40 และ 9.30
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับของเส้นแนวโน้มขาขึ้น และเส้นค่าเฉลี่ย 200 วัน แต่สามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้แนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้ระดับ 50
แนะนำซื้อ SCI โดยมีแนวรับที่ 9.40 และ 9.30 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 9.80 และ 10.20 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 9.10 ลงไป
Siamgas and Petrochemicals (SGP TB; THB 10.80) - ซื้อ
แนวต้าน : 11.50 และ 12.00
แนวรับ : 10.80 และ 10.60
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากเคลื่อนไหวออกด้านข้างเพื่อสร้าง ในขณะที่โครงสร้างระยะยาวมีการฟื้นตัวเหนือจุดต่ำสุดเดิม
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้แนวโน้มลง RSI ฟื้นตัวเหนือระดับ 40
แนะนำซื้อ SGP โดยมีแนวรับที่ 10.80 และ 10.60 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 11.50 และ 12.00 เป็นจุดขายทำกำไร
ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 10.50 ลงไป จะมีแนวรับถัดไปที่ 10.00 เป็นจังหวะซื้อเพิ่ม
SET50 Index Futures
S50Z16 ปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านสำคัญที่ 955 ซึ่งเป็นแนวต้านของเส้นแนวโน้มขาลงในระยะสั้น ถ้าสามารถทะลุผ่านขึ้นไปได้ จะมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องไปทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 960-962 และมีแนวรับสำคัญในระยะสั้นที่ 945 ถ้าหลุดมีโอกาสปรับตัวลดลงต่อเนื่องไปทดสอบแนวรับสำคัญที่ 940
แนวต้าน : 955** และ 958
แนวรับ : 952 และ 950
คำแนะนำ: เราแนะนำให้ Open Short ใน S50Z16 ที่แนวต้าน 950 และ 954 เนื่องจากเป็นแนวต้านของการฟื้นตัวในระยะสั้น โดยมีแนวรับที่ 945 และ 940
STOP LOSS สถานะ Short ถ้า S50Z16 ปรับตัวเพิ่มขึ้นทะลุผ่าน 955 ขึ้นไป
ITDZ16
เคลื่อนไหวออกด้านข้างต่อเนื่องต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ย 10 และ 20 วันที่ 5.30 หลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 5.60 แล้วมีแรงขายทำกำไรออกมาในระยะสั้น ในขณะที่โครงสร้างแนวโน้มขาลงในระยะยาวมีแนวรับที่ 5.00 และ 4.75 ตามกรอบแนวโน้มขาลง เราจึงแนะนำให้ Open Long ที่แนวรับ 5.25 และ 5.20
แนวต้าน : 5.40 และ 5.50
แนวรับ : 5.25 และ 5.20
คำแนะนำ: เราแนะนำให้ Open Long ใน ITDZ16 ที่แนวรับ 5.25 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 5.50 และ 5.60
STOP LOSS สถานะ Long ถ้า ITDZ16 ปรับตัวลดลงต่ำกว่า 5.17 ลงไป
TRUEZ16X
เคลื่อนไหวในกรอบแคบที่บริเวณแนวรับที่ 7.00 หลังจากฟื้นตัวกลับขึ้นไปทดสอบแนวต้านของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 7.50 แต่ยังไม่สามารถทะลุผ่านขึ้นไปได้ ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นยังมีความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับที่ 6.60 แต่ถ้าสามารถทะลุผ่านแนวต้านที่ 7.36 ขึ้นไปได้ จะมีแนวต้านถัดไปที่ 7.90
แนวต้าน : 7.10 และ 7.20
แนวรับ : 6.90 และ 6.86
คำแนะนำ: เราแนะนำให้ STOP LOSS Long ใน TRUEZ16X ออกไปก่อนหลังจากปรับตัวลดลงหลุดแนวรับที่ 7.00 ลงไป
STOP LOSS สถานะ Long หลังจาก TRUEZ16 ปรับตัวลดลงต่ำกว่า 7.00 ลงไป
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET...เริ่มมีสัญญาณบวกหลังนักลงทุนต่างประเทศกลับมาซื้อ
เมื่อวานนี้ดัชนีตลาดสามารถปรับตัวขึ้นได้ +7.73 จุดหรือ +0.52% ปิดที่ 1,490.94 จุด โดยมีปริมาณการซื้อขายเบาบางเพียง 30,893 ล้านบาท เนื่องจากตลาดยังขาดปัจจัยใหม่มาหนุน อย่างไรก็ตามแม้ว่าปริมาณการซื้อขายจะชะลอตัวลง แต่ยังมีปัจจัยบวกจากการที่นักลงทุนต่างประเทศกลับมาซื้อสุทธิเป็นจำนวน 1,703 ล้านบาท หลังจากที่ขายสุทธิมาต่อเนื่อง 5 ใน 6 วันทำการล่าสุด ซึ่งอาจจะมาจากราคาน้ำมันดิบที่พุ่งสูงขึ้นส่งผลให้มีแรงซื้อเก็งกำไรเข้ามาในกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมี บวกกับความกังวลปัญหา Deutsche Bank ที่เริ่มคลี่คลายลง
สำหรับราคาน้ำมันดิบเวสต์เท็กซัส (WTI) ส่งมอบเดือนพ.ย.เพิ่มขึ้น 57 เซนต์ หรือ 1.2% ปิดที่ 48.81 ดอลลาร์/บาร์เรล หลังจากผู้นำอิหร่านได้ออกมาเรียกร้องให้ผู้ผลิตน้ำมันรายอื่นๆ ร่วมมือกับกลุ่มโอเปกในการรักษาเสถียรภาพตลาดน้ำมัน โดยนายฮัสซัน โรฮานี ประธานาธิบดีอิหร่าน ได้กล่าวกับนายนิโคลัส มาดูโร ประธานาธิบดีเวเนซูเอล่าทางโทรศัพท์เมื่อวานนี้ว่า จำเป็นอย่างยิ่งที่ประเทศผู้ผลิตจะต้องปรับขึ้นราคาน้ำมันและสร้างเสถียรภาพในตลาด ประธานาธิบดีอิหร่านยังกล่าวด้วยว่า ประเทศสมาชิกโอเปกควรหันหน้าเจรจาอย่างจริงจังกับผู้ผลิตนอกกลุ่มโอเปก ในประเด็นการปรับขึ้นราคาน้ำมัน และร่วมมือกันสนับสนุนตลาดน้ำมันให้มีเสถียรภาพมากขึ้น ถ้อยแถลงของประธานาธิบดีอิหร่านถือเป็นการเพิ่มมุมมองในด้านบวกให้กับตลาด หลังจากที่ก่อนหน้านี้ ตลาดได้รับปัจจัยหนุนจากข่าวที่ว่า ที่ประชุมโอเปกมีมติปรับลดการผลิตน้ำมันลงสู่ระดับ 32.5 - 33 ล้านบาร์เรลต่อวัน จากปัจจุบันที่ระดับ 33.24 ล้านบาร์เรลต่อวัน โดยจะมีการจัดตั้งคณะกรรมการเพื่อทำหน้าที่พิจารณาส่วนแบ่งด้านการผลิตของสมาชิกโอเปกแต่ละประเทศ และจากนั้นจะยื่นรายงานต่อที่ประชุมโอเปกครั้งต่อไปซึ่งจะจัดขึ้นที่กรุงเวียนนา ประเทศออสเตรีย ในวันที่ 30 พ.ย.
แม้ว่าโอเปกจะมีมติลดกำลังการผลิตลงประมาณ 7 แสนบาร์เรล/วัน จะไม่มากนัก (ประมาณ 2% ของกำลังการผลิตปัจจุบัน) แต่ก็ทำให้ตลาดลดความกังวลภาวะน้ำมันล้นตลาด (Oversupply) ไปได้ในระดับหนึ่ง จากปกติที่มีน้ำมันล้นตลาดประมาณ 1-1.5 ล้านบาร์เรล/วัน เมื่อบวกกับสต๊อกน้ำมันดิบของสหรัฐที่ลดลงต่อเนื่องมากกว่าที่ตลาดประเมินไว้ก็ช่วยหนุนราคาน้ำมันได้อีกทาง เราคาดว่าราคาน้ำมันดิบมีโอกาสวิ่งขึ้นไปทดสอบระดับ 50 ดอลลาร์/บาร์เรลในเดือนนี้ ตามความต้องการใช้ Heating oil ในช่วงฤดูหนาว จากผลดังกล่าวจะส่งผลดีต่อหุ้นกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมีอย่าง PTT PTTEP TOP PTTGC IVL IRPC BCP SPRC SGP ที่เราแนะนำให้ ซื้อเก็งกำไรในระยะสั้น
ส่วนกลุ่มธนาคารแม้ว่าจะเริ่มมีการคาดการณ์ผลประกอบการไตรมาส 3/59 ออกมาบ้างแล้ว แต่เราคาดว่าราคาหุ้นในกลุ่มนี้ระยะสั้นจะยังไม่ไปไหนไกลเนื่องจากยังกังวลปัญหาของ Deutsche Bank อยู่ โดยตลาดยังคงติดตามความเคลื่อนไหวของธนาคารดอยซ์แบงก์อย่างใกล้ชิด ขณะที่ดอยซ์แบงก์คาดหวังว่าจะสามารถบรรลุข้อตกลงกับสหรัฐได้ ก่อนถึงกำหนดการเลือกตั้งประธานาธิบดีสหรัฐในวันที่ 8 พ.ย. โดยก่อนหน้านี้มีรายงานว่า ดอยซ์แบงก์ ซึ่งเป็นธนาคารรายใหญ่ที่สุดของเยอรมนี ใกล้บรรลุข้อตกลงกับกระทรวงยุติธรรมสหรัฐ เกี่ยวกับการจ่ายค่าปรับ 5.4 พันล้านดอลลาร์เพื่อยุติการสอบสวนในคดีที่เกี่ยวข้องกับการจำหน่ายหลักทรัพย์ที่มีสัญญาจำนองค้ำประกัน (MBS) ซึ่งเป็นต้นเหตุของวิกฤตการเงินโลกในปี 2551 ทั้งนี้ หากรายงานข่าวดังกล่าวเป็นความจริง ค่าปรับที่ดอยซ์แบงก์จะต้องจ่ายต่อทางสหรัฐก็จะลดลงเป็นอย่างมากจากระดับ 1.4 หมื่นล้านดอลลาร์ที่ทางกระทรวงยุติธรรมสหรัฐได้เรียกร้องในเบื้องต้น
หากเราทำการศึกษาย้อนหลังไป 7 ปีที่ผ่านมา (2009-2015) นับจากเกิดวิกฤตเศรษฐกิจโลกในปี 2008 เราจะพบว่าผลตอบแทนของตลาดหุ้นไทย (SET) ในเดือนตุลาคม ส่วนใหญ่จะเป็น บวก 5 ปีใน 7 ปี โดยให้ผลตอบแทนเฉลี่ย +1.5% โดยมีเพียงปี 2009 และ 2014 ที่ตลาดหุ้นให้ผลตอบแทนติดลบในเดือนตุลาคม ซึ่งหากเราพิจารณาลงไปในรายละเอียดมากขึ้นเราจะพบว่าทุกครั้งที่ตลาดให้ผลตอบแทนติดลบในเดือนกันยายน ตลาดจะกลับมามีผลตอบแทนเป็นบวกในเดือนตุลาคมเสมอ เช่นในปี 2011 และ 2015 ดังนั้นในปีนี้ที่ผลตอบแทนของตลาดในเดือนกันยายน -4.2% เราจึงประเมินว่า มีโอกาสสูงที่ผลตอบแทนของตลาดในเดือนตุลาคมนี้จะกลับมาเป็นบวก จากทั้งการกลับมาเก็งกำไรผลประกอบการของกลุ่มธนาคารพาณิชย์, การฟื้นตัวของราคาน้ำมันดิบ, นโยบายการกระตุ้นการใช้จ่ายภายในของภาครัฐที่ได้ประโยชน์ทั้งธุรกิจค้าปลีก ร้านอาหาร โรงแรมและการท่องเที่ยว
จากราคาน้ำมันที่ปรับขึ้นมาต่อเนื่อง 4 วันทำการรวม 4.14 ดอลลาร์/บาร์เรลหรือ +9.3% ที่จะช่วยหนุนราคาหุ้นกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมี, การกลับมาซื้อสุทธิของนักลงทุนต่างประเทศและคาดการณ์รัฐบาลจะมีการออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจออกมาเพิ่มเติมในเร็วๆ นี้ ทำให้เราคาดว่าตลาดยังมีโอกาสที่จะฟื้นตัวต่อขึ้นไปทดสอบระดับ 1500 จุด ในสัปดาห์นี้ โดยเราคาดว่าหุ้นขนาดใหญ่ที่คาดว่าจะมีผลการดำเนินงานออกมาดีอย่าง KBANK SCC PTT CPF BJC SPALI จะเป็นเป้าหมายในการเข้าซื้อของนักลงทุนต่างประเทศ ทำให้ราคาหุ้นมีโอกาสที่จะปรับตัวขึ้นได้ดีกว่าตลาด (outPerform) วันนี้เราให้แนวรับไว้ที่ 1475-1480 จุด และแนวต้านที่ 1498-1505 จุด แนะนำ ซื้อเก็งกำไร BJC GFPT PTT SCC
Analysts :
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(PM)
Morning Market Summary…
SET ช่วงเช้าปิดที่ 1,499.79 จุด เพิ่มขึ้น 8.85 จุด (+0.59%) มูลค่าการซื้อขาย 18,041.97 ล้านบาท หุ้นไทยเช้านี้ปรับขึ้นทดสอบแนวต้าน 1500 จุด โดยมีปัจจัยหนุนจากตลาดภูมิภาค หลังราคาน้ำมันยังปรับขึ้นต่อเนื่อง บ้านเรามีแรงซื้อเก็งกำไรในกลุ่มธนาคาร จากการคาดการณ์ผลประกอบการ Q3/59
Afternoon Perspective…
แนวโน้มตลาดบ่าย มีโอกาสทะลุ 1500 จุด ภาพเทคนิค SET index เกิดสัญญาณซื้อรอบใหม่ หลังสามารถทะลุแนวต้านที่ระดับ 1495 จุดขึ้นมาได้ โดยมีโอกาสที่จะปรับตัวเข้าทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 1515 จุด ภาพรวม SET ได้แรงหนุนจากการเข้าซื้อเก็งกำไรในหุ้นกลุ่มพลังงานหลังราคาน้ำมันปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง ซึ่งเรามองว่าราคาน้ำมันมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง ทั้งจากปัจจัยการบรรลุข้อตกลงของจำกัดการผลิตของกลุ่มโอเปก และส่วนหนึ่งเป็นการปรับตัวขึ้นตามฤดูกาลก่อนเข้าหน้าหนาว ทำให้หุ้นกลุ่มพลังงานและโรงกลั่นปรับตัวขึ้นต่อได้ สำหรับแนวโน้มผลการดำเนนิงานกลุ่มธนาคาร Q3 มีแนวโน้มจะออกมาดีขึ้น เนื่องจาก NPLs เริ่มทรงตัวทำให้ค่าใช้จ่ายการตั้งสำรองน่าจะลดลง ปัจจัยดังกล่าวน่าจะ SET เข้าสู่รอบขาขึ้นครั้งใหม่ โดยมีกรอบด้านบนที่ 1555 จุด ส่วนแนวรับจะอยู่ที่ 1495 จุด
Technical Pick (PM) ...
SCI Electric (SCI TB; THB 9.40) - ซื้อ
Siamgas and Petrochemicals (SGP TB; THB 10.80) - ซื้อ
Analysts :
Teerawut Kanniphakul +66(2) 657 9233 - [email protected]/ [email protected]
