- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Monday, 28 July 2014 16:00
- Hits: 1918
บล.ทิสโก้ : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET -0.07 จุด แกว่งแคบ ขาดปัจจัยชี้นำใหม่
SET แกว่งตัว +/- ในกรอบแคบ 1538-48 ขาดปัจจัยชี้นำใหม่ โดยเป็นไปตามทิศทางเดียวกับตลาดหุ้นภูมิภาค หลังนลท.รอผลการประชุม FED 29-30 ก.ค. และ GDP ไตรมาส 2 ของสหรัฐฯ ต่างชาติพลิกมาขายสุทธิ 998 ลบ.
ทิศทางตลาดวันนี้ : แกว่งทรงตัวออกข้าง รอผลประชุม FED, US GDP Q2
หุ้นโลกเมื่อคืนวันศุกร์ (25 ก.ค.) ร่วงลง หลังผลประกอบการของ Amazon น่าผิดหวัง (Q2 EPS = -0.27$ vs -0.15$) และมีความกังวลมากขึ้นเกี่ยวกับสถานการณ์ความขัดแย้งระหว่างประเทศ (Geopolitical Risks) ทั้งในยุโรป (ยูเครน-รัสเซีย) และตะวันออกกลาง (ฉนวนกาซา) มอง SET แกว่งทรงตัวออกข้าง (Sideways) แม้ปัจจัยจากตปท.เป็นลบ แต่ปัจจัยในปท.เป็นบวก จากตัวเลขการส่งออก มิ.ย. ที่พลิกเป็นบวก 7.2% และดีกว่าที่เราและตลาดคาดไว้ที่ +4.0% และ +3.1% ตามลำดับ ด้านการทำงานของคสช.ยังเป็นไปตามกรอบที่วางไว้ ในสัปดาห์นี้คาดว่าจะมีสภานิติบัญญัติแห่งชาติ (สนช.) เกิดขึ้นแล้ว หลังคสช.เตรียมถวายรายชื่อสนช.ทูลเกล้าฯ ในหลวง และคสช.เตรียมพิจารณาการลงทุนโครสร้างพื้นฐาน ขณะที่โพลสำรวจการทำงานคสช.ช่วง 2 เดือนที่ผ่านมา ปชช.พอใจถึง 8.87 จากคะแนนเต็ม 10 ดีขึ้นจากเดิม 8.82 นอกจากนี้ กสทช.ที่เคาะคูปองทีวีดิจิตอล 690 บ.แจกใน ก.ย. นี้ ยังช่วยหนุนหุ้นกลุ่ม MEDIA, ICT และ COMM ด้วย อย่างไรก็ดี เราเชื่อว่าภาพโดยรวมตลาดหุ้นทั้งโลก น่าจะแกว่งไม่มาก จนกว่าจะทราบผลประชุม FED และ GDP 2Q57 ของสหรัฐฯ (รู้เช้าวันพฤหัสที่ 31 ก.ค.) ด้านกรอบแนวรับ-แนวต้านเหมือนวันศุกร์ที่ผ่านมา คือ 1535-40 และ 1550+/- ตามลำดับ อนึ่ง หุ้น BMCL, CKP, EE, LIVE, RASA, RPC, TCC ติด Cash Balance 28 ก.ค. – 5 ก.ย. ส่วน AJD, TH ติด Cash Balance 28 ก.ค. – 1 ส.ค.
กลยุทธ์การลงทุน : เลือกเทรดดิ้งหุ้นรับประโยชน์ศก.ฟื้นตัว-แข็งกว่าตลาด
ทิศทางการลงทุนของต่างชาติเริ่มส่งสัญญาณไม่แน่นอนมากขึ้น หลังซื้อๆ ขายๆ สลับกันทั้งในตลาด SET และ TFEX ประกอบกับ SET ค่อย ๆ ไต่ขึ้นใกล้ระดับ 1575-1580 จุดตามเป้าที่เรามองไว้ เรายังแนะนำการเทรดดิ้งรอบนี้ ควรกำหนดจุด “Stop Loss” ที่แน่นอนไว้ เพื่อป้องกันความเสี่ยงหากภาวะตลาดเกิดพลิกผัน โดยขณะนี้เส้นค่าเฉลี่ย 20 วันขึ้นมาอยู่แถว 1515-16 แล้ว จึงเป็นเกณฑ์หลักที่ใช้สำหรับการตัดสินใจชะลอการลงทุน/เทขายหุ้น แล้ว “Wait & See” หุ้นแนะนำใน Weekly Stock Guru สัปดาห์นี้ (28 ก.ค. – 1 ส.ค.) คือ BEAUTY, BGH, SF, TMB, WHA เป็นหุ้นแนะนำใหม่สำหรับสัปดาห์นี้ “เข้าลงทุน” ส่วน SAMART แนะนำ “ถือ” ต่อจากสัปดาห์ที่แล้ว หุ้น SET100 ที่ราคายังขยับขึ้นไม่มาก (Laggards) และมีสัญญาณการสะสมหุ้นของต่างชาติ แนะนำ IVL, LH, LOXLEY, MEGA, TOP, WHA โดยหุ้น SET100 Laggards จะปิดธีมการลงทุนพร้อมกันกับเก็งงบ Q2 ดี (HMPRO, KTB) และหุ้นปันผล (BCP, TTW) โดยใช้ราคาปิดวันศุกร์ที่ 1 ส.ค. นี้
หุ้นเด่นรายวัน : BEAUTY , SAMART
BEAUTY – คาดงบ Q2 โตเล็กน้อยทั้ง YoY & QoQ มาที่ 57 ลบ. จากการขยายสาขาแม้การบริโภคชะลอตัวจากปัญหาการเมืองก็ตาม เรามองแนวโน้มครึ่งปีหลังสดใส จากการบริโภคที่เริ่มฟื้นตัว โดยเฉพาะ Q4 ที่เป็นฤดูกาลขายสูงสุด และการขยายสาขาเพิ่มจากปัจจุบันที่ 258 สาขา เป็น 298 สาขาในสิ้นปีนี้ มูลค่าเหมาะสม 28 บ. (DCF)
SAMART – เป็นหนึ่งในหุ้นที่ได้ประโยชน์จาก กสทช.เคาะคูปองทีวีดิจิตอล 690 บ.แจกใน ก.ย.นี้ มองงบ Q2 จะมีกำไรราว 400 ลบ. เพิ่มขึ้น 12% YoY คงที่ QoQ ตัวขับเคลื่อนหลักจาก SIM ที่มียอดขายมือถือดีมาก ตลาดโดยรวมน่าจะมีมุมมองบวกมากขึ้น หลังประชุมนักวิเคราะห์วันนี้ (28 ก.ค.) มูลค่าเหมาะสม 27 บ. (CONSENSUS)
ปัจจัยติดตาม
วันที่ ปท. เหตุการณ์
28 ก.ค. TH ตัวเลขการค้าเบื้องต้นของไทย, ผลผลิตภาคอุตสาหกรรม และอัตราการใช้กำลังการผลิตในเดือน มิ.ย.
CH ตัวเลขดัชนีชี้นำเศรษฐกิจของจีนในเดือน มิ.ย.
US ตัวเลขเบื้องต้น PMI ภาคบริการ, ดัชนีชี้วัดกิจกรรมภาคอุตฯ(Dallas Fed Manf.) ของสหรัฐฯ ใน ก.ค.
US ตัวเลขยอดขายบ้านรอปิดการขายของสหรัฐฯ ในเดือน มิ.ย.
29 ก.ค. JP ตัวเลขอัตราว่างงาน, ยอดค้าปลีกของญี่ปุ่นในเดือน มิ.ย.
US ตัวเลขดัชนีราคาบ้าน (S&P/CaseShiller) ของสหรัฐฯ ใน พ.ค., ความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐฯ ใน ก.ค.
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
นักวิเคราะห์ :
อภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 18171 02-633-6467 : [email protected]
ธนพล บำรุงพงศ์ เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 46537 02-633-6471 : [email protected]
