- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 18 May 2016 17:46
- Hits: 465
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(PM)
SET Index: แนวต้านสำคัญ 1410-1412 ถ้าผ่านแนวต้านถัดไป 1450
SET Index: 1406.48 เคลื่อนไหวในกรอบแคบเหนือระดับ 1400 จุด หลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านสำคัญที่ 1410 จุด แต่ยังไม่มีแรงซื้อกลับเข้ามา เนื่องจากทิศทางตลาดหุ้นในต่างประเทศปรับตัวลดลงค่อนข้างแรงกดดันให้แรงขายที่แนวต้าน 1410 จุดกลับมามีความแข็งแกร่ง ซึ่งเราแนะนำให้รอการทะลุผ่านแนวต้านที่ 1412 จุดขึ้นไปก่อน จึงจะเป็นจังหวะในการกลับเข้าไปซื้อเก็งกำไรอีกครั้ง เนื่องจากความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงหลุดแนวโน้มขาขึ้นที่ 1390 จุด จะมีโอกาสลงต่อไปทดสอบแนวรับถัดไปที่ 1360 จุดบริเวณเส้นค่าเฉลี่ย 200 วัน
แนวต้าน : 1410 และ 1412
แนวรับ : 1404 และ 1400
ADVANC = 160 / 162, PTTEP = 78.50 / 80.00, PTT = 314 / 318, JAS = 4.54 / 4.60, INTUCH = 53.50 / 54.50
TTCL (TTCL TB; THB 16.10) – ซื้อ
แนวต้าน : 16.80 และ 17.00
แนวรับ : 16.00 และ 15.80
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้นต่อเนื่อง หลังจากปรับตัวลดลงไปทดสอบจุดต่ำสุดเดิมที่ 15.00 แล้วสามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้ ล่าสุด ราคาหุ้นสามารถทะลุผ่านแนวโน้มขาลงขึ้นมาได้แล้ว
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นทดสอบแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 50
แนะนำซื้อ TTCL โดยมีแนวรับที่ 16.00 และ 15.80 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 16.80 และ 17.00 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 15.30 ลงไป
WHA Corporation (WHA TB; THB 3.14) – ซื้อ
แนวต้าน : 3.26 และ 3.40 / เป้าหมาย 3.50
แนวรับ : 3.14 และ 3.12
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากเคลื่อนไหวออกด้านข้างเพื่อสร้างฐานในรูปแบบสามเหลี่ยม ล่าสุด ราคาหุ้นสามารถทะลุผ่านแนวต้านของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันขึ้นไปได้แล้ว
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้ระดับ 60
แนะนำซื้อ WHA โดยมีแนวรับที่ 3.14 และ 3.12 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 3.26 และ 3.40 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 3.04 ลงไป
SET50 Index Futures
S50M16 เคลื่อนไหวในกรอบแคบต่ำกว่าระดับ 900 หลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิคทะลุผ่านระดับ 884 ขึ้นไป ซึ่งเราคาดว่า ทิศทางการเคลื่อนไหวในระยะสั้น น่าจะเคลื่อนไหวอยู่ในกรอบแนวโน้มขาขึ้น โดยมีแนวรับสำคัญที่ 895 ถ้าหลุดจะมีความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงไปทดสอบ 886
แนวต้าน : 900 และ 904
แนวรับ : 895** และ 890
คำแนะนำ: ถ้า S50M16 ปรับตัวลดลงหลุด 895 ลงไป เราแนะนำให้ Open Short เพื่อคาดหวังการปรับตัวลดลงไปทดสอบ 890 และ 885
STOP LOSS สถานะ Short ถ้า S50M16 ปรับตัวเพิ่มขึ้นทะลุผ่าน 900 กลับขึ้นไป
JASM16
ฟื้นตัวกลับขึ้นไปเคลื่อนไหวเหนือระดับ 4.50 หลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 4.60-4.70 เข้าใกล้แนวต้านของกรอบแนวโน้มขาขึ้นที่ 4.60 ซึ่งเราแนะนำให้เน้นการขายทำกำไรสถานะ Long เมื่อปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 4.50 ขึ้นไป เพื่อรอ Short ที่บริเวณ 4.80
แนวต้าน : 4.60 และ 4.70
แนวรับ : 4.50 และ 4.40
คำแนะนำ: เราแนะนำให้เน้นขายทำกำไร Open Long ใน JASM16 ที่แนวต้าน 4.60 เนื่องจากการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบ 4.80 จะเป็นจังหวะ Open Short
STOP LOSS สถานะ Long ถ้า JASM16 ปรับลดลงหลุดระดับ 4.32 ลงไป
TPIPLM16
ปรับตัวลดลงต่อเนื่องหลังจากเกิดสัญญาณขายทางเทคนิคหลุดแนวรับสำคัญที่ 2.47 ลงไป และปรับตัวลดลงต่อเนื่องหลุดแนวรับสำคัญของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 2.40 ลงไปทดสอบนแวรับที่ 2.120 แต่การฟื้นตัวในระยะสั้น น่าจะอยู่ในกรอบจำกัด โดยมีแนวต้านที่ 2.30 และ 2.40 เป็นแนวต้านสำคัญ โดยมีแนวรับที่ 2.16-2.20
แนวต้าน : 2.28 และ 2.30
แนวรับ : 2.20 และ 2.18
คำแนะนำ: เราแนะนำให้รอ Open Short ใน TPIPLM16 ที่แนวต้าน 2.30 และ 2.36 เพื่อคาดหวังการปรับตัวลดลงไปทดสอบ 2.20 และ 2.16
STOP LOSS สถานะ Short ถ้า TPIPLM16 ปรับตัวเพิ่มขึ้นทะลุผ่าน 2.40 ขึ้นไป
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET....กลุ่มค้าปลีกและขนส่ง
ผลการดำเนินงานของหุ้นในกลุ่มค้าปลีกที่ทยอยประกาศ ปรากฎว่าออกมาดีกว่าคาดเกือบทุกตัว หากดูเฉพาะ 5 บริษัทหลักในกลุ่ม ถือว่าออกมาดีกว่าคาดหมด นำโดย GLOBAL EPS 0.13 บาทต่อหุ้นเทียบ EPS Mean 0.08 บาทหรือให้ surprise (ดีกว่าคาด) 62.5 % BIGC surprise 122.77% MAKRO -8.77% ROBINS 10.71% HMPRO 7.69% และ CPALL 5.39% หลังผลการดำเนินงานออกมา มีแรงซื้อในกลุ่มนี้เข้ามากอย่างมากส่งผลให้ราคาหุ้นเหล่านี้ค่อยๆปรับตัวขึ้นแรงรับข่าว ดังนั้นเราจึงกลับมาดูว่าในกลุ่มนี้แพงหรือยัง โดยดูจากค่า P/E 12 เดือนล่วงหน้า จากรูปด้านซ้าย จะพบว่าค่า P/E ของกลุ่มขึ้นมาสูงกว่าค่าเฉลี่ย 5 ปีเพียงเล็กน้อย สะท้อนราคาหุ้นในบางตัวอาจปรับตัวขึ้นได้อีก หากนำราคาหุ้นในแต่ละตัวมาเปรียบเทียบกับราคาเป้าหมายเฉลี่ยกลางของนักวิเคราะห์ พบว่าราคาหุ้น CPALL ยังต่ำกว่าราคาเป้าหมายเฉลี่ยกลางของนักวิเคราะห์ ซึ่งยังพอมีช่องให้ขึ้นต่อ ส่วนตัวอื่นราคาหุ้นขึ้นไปแตะราคาเป้าเฉลี่ยกลางหมดแล้ว
หุ้นในกลุ่มค้าปลีก ถือว่าเป็นกลุ่มหนึ่งที่นักวิเคราะห์ เข้ามาปรับเพิ่ม EPS และราคาเป้าหมาย มากเป็นกลุ่มหนึ่ง รองจากกลุ่มอาหารและโรงแรม เหตุมาจากทั้งกำลังซื้อของประชาชนดีขึ้นหลังราคาสินค้าเกษตรเพิ่มขึ้น ได้ประโยชน์จากมาตรการของรัฐ การขยายสาขา กลยุทธ์ลดต้นทุน และกินส่วนแบ่งตลาดของบริษัทขนาดเล็ก แม้ภาพใหญ่ของอุตสาหกรรมยังหนุนบริษัท แต่ในช่วงสั้นๆนี้ อาจมีแรงขายออกมาหลังมองเศรษฐกิจไตรมาส 2 ได้รับผลกระทบจากภัยแล้งและไม่มีมาตรการกระตุ้นกำลังซื้อใหม่ๆ เข้ามา ในกลุ่มนี้ที่ยังน่าสนใจ คือ CPALL
ส่วนในกลุ่มที่เริ่มสุ่มเสี่ยงกับแรงขายทำกำไร คือ กลุ่มขนส่ง ซึ่งดูได้จาก ดัชนีกลุ่ม 11 บริษัทขึ้นสร้างสถิติสูงสุด ขณะที่ราคาน้ำมันกำลังปรับตัวขึ้น นอกจากนั้นผลการดำเนินงานใน Q1/16 ที่ออกมา แม้ส่วนใหญ่จะออกมาดี แต่ยังผันผวนได้อีก เนื่องจากได้รับผลลบจากราคาน้ำมันค่อยๆปรับตัวขึ้นและไม่มีมาตรการกระตุ้นของภาครัฐ โดยหุ้นหลักทั้งหมดในกลุ่มนี้ต่างปรับตัวขึ้นมาที่เป้าเฉลี่ยกลางและส่วนหนึ่งกว่าสูงกว่าเป้าเฉลี่ยกลางของนักวิเคราะห์ ดังนั้นหุ้นในกลุ่มนี้ราคาหุ้นแทบไม่มีช่องให้ขึ้นในช่วงสั้น หลังราคาหุ้นต่างขึ้นมาสูงมากๆ
ทิศทางดัชนี SET ที่ผ่านมามีแรงหนุนจากหุ้นกลุ่มพลังงาน และระยะหลังเริ่มมีแรงเข้าซื้อหุ้นกลุ่มธนาคารพาณิชย์และสื่อสารเข้ามา ส่งผลให้ดัชนี SET สามารถยืนเหนือ 1400 จุดได้ แต่คงต้องเผชิญกับความผันผวน เนื่องจากระดับที่สูงกว่านี้ ตลาดจะต้องมีแรงหนุนที่ดีพอ ที่มีอยู่เป็นแค่ ซื้อประคับประคองตัว ขณะที่ราคาน้ำมันเมื่อถึง 50+/- ดอลลาร์ต่อบารเรล์ ก็น่าจะพักตัวหรือมีแรงขายจากพวกเก็งกำไร เนื่องจากสัญญาณทางเทคนิค คือ RSI กำลังเข้าสู่ภาวะ Overbought 70
ปัจจัยที่จะกลับมากดดันตลาดหุ้น คือ ความกังวลว่าทาง FED จะขึ้นดอกเบี้ยในเดือน มิ.ย. หรือ ก.ค. หลังตัวเลข CPI เดือน เม.ย. ปรับตัวขึ้นสูงสุดในรอบ 3 ปี ขณะที่เจ้าหน้าที่ FED บางส่วนมองทาง FED อาจขึ้นดอกเบี้ยในปีนี้ถึง 3 ครั้ง วันนี้เรามองว่าทิศทางดัชนี SET จะเปิดสูงปิดต่ำ หลังตลาดหุ้นเอเชียปรับตัวลง โดยมองแนวต้านที่ 1411-1415 จุด ส่วนแนวรับที่ 1400-1395 วันนี้แนะนำ ซื้อเก็งกำไร CPN MAJOR และ CPALL
Analysts :
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(PM)
Morning Market Summary...
SET ช่วงเช้าปิดที่ 1,406.48 จุด ลดลง 0.09 จุด (-0.01%) มูลค่าการซื้อขาย 19,682.97 ล้านบาท หุ้นไทยเช้านี้ผันผวนในกรอบ 1400-1410 จุด ขณะที่ราคาน้ำมันที่ปรับขึ้นยังหนุนกลุ่มพลังงาน ด้านตลาดภูมิภาคแกว่งบวก-ลบ ขณะที่นักลงทุนกังวลว่าเฟดอาจจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในระยะใกล้นี้ หลังตัวเลขเงินเฟ้อเดือนเม.ย.ของสหรัฐปรับขึ้นสูงสุดในรอบกว่า 3 ปี นอกจากนี้เจ้าหน้าที่เฟดหลายสาขาออกมาสนับสนุนให้เฟดปรับขึ้นดอกเบี้ย 2-3 ครั้งในปีนี้ ติดตามการรายงานผลการประชุม FOMC (คืนนี้)
Afternoon Perspective...
แนวโน้มตลาดบ่าย แกว่งแคบ ในกรอบ 1395-1410 จุด ภาพ SET ยังคงอยู่ในช่วงรอปัจจัยใหม่ๆมากำหนด ทิศทางที่ชัดเจน ซึ่งเป็นไปได้ทั้งในทางบวกและลบ ซึ่งปัจจัยหลักๆจะอยู่ที่ 1) แนวโน้มการประชุมเฟดในเดือนมิ.ย.จะขึ้นดอกเบี้ยหรือไม่ 2) ราคาน้ำมันยังขึ้นได้ต่อเนื่องหรือไม่ 3) การฟื้นตัวของการบริโภคในประเทศเริ่มชัดเจนขึ้น ระยะสั้นมองปัจจัยลบจากข้อ 1 เริ่มมีน้ำหนักมากขึ้นหลังตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐออกมาดีกว่าคาด ซึ่งจะมีผลทางอ้อมให้ราคาน้ำมันเริ่มอ่อนตัวลง เพราะค่าเงินดอลลาร์จะเริ่มกลับมาแข็งค่าขึ้นจะกดดันตลาดน้ำมัน ส่วนข้อ 3 น่าจะเห็นในช่วงปลายปีหลังฤดูเก็บเกี่ยวทางการเกษตร เรายังมองว่า SET ยังเคลื่อนไหวอยู่ในกรอบ Sideway 1380 - 1420 จุด ไปสักระยะ แนะใช้กลยุทธ์ขึ้นแรงขายลงแรงซื้อไปก่อน ในช่วงที่ SET ยังไม่หลุด 1380 จุด หรือ ทะลุ 1420 จุด
Technical Pick (PM) & Cash Balance...
TTCL (TTCL TB; THB 16.10) - ซื้อ
WHA Corporation (WHA TB; THB 3.14) - ซื้อ
Cash Balance Preview : คาดหลักทรัพย์ที่มีโอกาสจะติด Cash Balance สัปดาห์หน้า : SOLAR, TKN* (* ดูรายละเอียดของเงื่อนไขในบทวิเคราะห์ และกรณีหุ้นแม่ติด ฯ Warrant ทุกตัวของหุ้นนั้นจะติดตามด้วย)
Analysts :
Teerawut Kanniphakul +66(2) 657 9233 - [email protected]/ [email protected]
