- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Tuesday, 10 May 2016 17:13
- Hits: 3324
บล.ทิสโก้ : บทวิเคราะห์ตลาดหุ้นรายวัน
สรุปภาวะตลาดวันก่อน: SET +3.44 จุด เด้งช่วงท้าย ไล่ราคาหุ้นพลังงาน-ปิโตรเคมี
SET ผันผวนในกรอบ 1381-94 โดยอิงแดนลบเป็นส่วนใหญ่ ยกเว้นช่วงใกล้ 4 โมงเย็น มีแรงซื้อไล่ราคาหุ้นขนาดใหญ่ในกลุ่มพลังงาน-ปิโตรเคมีเข้ามาต่อเนื่อง ตามราคาน้ำมัน จนดันตลาดพลิกปิดบวก ต่างชาติขายสุทธิต่อเป็นวันที่สอง 1.89 พันลบ. และ Short S50 Futures ต่อเป็นวันที่สาม 4,214 สัญญา
ทิศทางตลาดวันนี้: ไซด์เวย์ น้ำมันร่วงถ่วง แต่ยังมีแรงเก็งงบรายตัวหล่อเลี้ยง
หุ้นโลกเมื่อคืน (9 พ.ค.) ปิดไร้ทิศทาง ท่ามกลางการซื้อขายอย่างระมัดระวัง จากปัจจัยบวกลบคละเคล้า แม้นลท.คาดว่า FED จะไม่ขึ้นดบ.เดือนหน้า หลังจ้างงานสหรัฐฯ เม.ย. เพิ่มน้อยกว่าคาด แต่บรรยากาศการลงทุนโดยรวมถูกปกคลุมด้วยความกังวลในความแข็งแกร่งของศก.โลก และราคาน้ำมันที่ปรับตัวลง หลังมีข่าวซาอุฯ ปลดรมว.น้ำมันที่ดำรงตำแหน่งมานานกว่า 20 ปี ท่ามกลางปัญหาราคาน้ำมันตกต่ำ มอง SET ไซด์เวย์ ตามราคาน้ำมันที่แกว่งตัว รอปัจจัยชี้นำใหม่ (ประชุม กนง. 11 พ.ค., MSCI ทบทวนดัชนี 12 พ.ค.) การขึ้น XD วันนี้ ถ่วง SET ราว -1.3 จุดโดยปริยาย แต่ยังมีแรงซื้อเก็งหุ้นงบดีรายตัวหล่อเลี้ยงตลาด แนวรับ 1380-85 แนวต้าน 1400, 1410 อนึ่ง DNA, DNA-W1 ติด Cash Balance ต่อถึง 30 พ.ค.
กลยุทธ์การลงทุน: รีบาวด์เป็นจังหวะขาย-ถือเงินสดเพิ่ม, รอซื้อครึ่งเดือนหลัง
คงมุมมอง SET พ.ค.-มิ.ย. ลงปรับฐาน จาก (1) คาดเงินทุนต่างชาติจะไหลออกจากการปรับน้ำหนักหุ้นตามดัชนี MSCI นำ ADRs เข้าคำนวณในเฟสสุดท้าย (เหมือนเฟสแรก พ.ย. ปีที่แล้ว) (2) แนวโน้มกำไร Q1 ลดลง YoY จะกดดันการประเมินมูลค่าหุ้นไทยตึงตัวมากขึ้น (3) เข้าสู่ช่วงฤดูกาล พ.ค.-มิ.ย.ที่ต่างชาติมักขนเงินออก โอกาส 60-70% และ (4) สัญญาณลบเทคนิค "Negative Divergence" แนะหาจังหวะขาย-ถือเงินสดเพิ่ม รอทยอยสะสมช่วงครึ่งเดือนหลังที่ SET ต่ำกว่า 1380, 1350 ลงมา ตามลำดับ หากผิดจากที่เราคาดไว้ SET จะกลับมาดูดีขึ้น เมื่อยืนปิดเหนือ 1410 แต่เราให้โอกาสเกิดน้อยเพียง 10%, สำหรับนลท.ที่รับความเสี่ยงได้สูง เลือกเก็งหุ้นงบ Q1 ดี เน้นเข้า-ออกไว ไม่หวังส่วนต่างราคามาก
ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Trading Picks MTLS (เบื้องต้น มองมีโอกาสเข้าดัชนี SET50 รอบครึ่งปีหลัง, งบ Q1 จะออก 1-2 วันนี้ คาดออกมาดี มีกำไร 264 ลบ. +45% YoY +10% QoQ จากพอร์ตสินเชื่อโต 60% YoY และยังคุม NPL ได้ดี, กำไรจะโตสูงต่อเนื่องใน 2 ปีข้างหน้า จากการขยายสาขาและผลิตภัณฑ์, "ซื้อ" เป้าพื้นฐาน 26 บ.) / GPSC ปรับกำไรและเป้าพื้นฐานขึ้นเป็น 34.5 บ. ยังแนะนำ "ซื้อ" / หุ้นงบ 1Q16F ดี ชอบ AAV, ANAN, BEM, CPALL, LPN, MTLS, PS, PTG, QH, RATCH, ROBINS, RS, SAWAD, THCOM, TWPC, UNIQ, WORK / หุ้นอิงงานลงทุนภาครัฐ รับเหมา CK, SEAFCO, UNIQ, วัสดุก่อสร้าง SCC, TPIPL, เดินรถไฟฟ้า BTS, BEM
หุ้น Weekly GURU ซื้อ ANAN (เป้าสั้น 3.86 บ.), MTLS (21.2 บ.), PTG (15.8 บ.), ROBINS (54 บ.) / ถึงเป้าทำกำไร BEM (+9.1%) / ขายตัดขาดทุน ERW (-5.8%), IFEC (-4.0%) / ขายเปลี่ยนตัว SMPC (-1.6%), QH (-2.1%)
หุ้นเด่น พ.ค. (Smart Tactics) BEM, LPN, MTLS, ROBINS, TWPC, UNIQ
ปัจจัยติดตาม
วันที่ ปท. เหตุการณ์
10 พ.ค. US ตัวเลขสต็อกสินค้าภาคค้าส่งของสหรัฐฯ ในเดือน มี.ค.
11 พ.ค. TH ประชุมธนาคารกลางไทย (BOT)
12 พ.ค. MSCI, UK MSCI ทบทวนดัชนีรอบครึ่งปี, ประชุมธนาคารกลางอังกฤษ (BOE)
TH, JP ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคไทยใน เม.ย., ดุลบัญชีเดินสะพัดญี่ปุ่นใน มี.ค.
EU, US ผลผลิตอุตฯ สหภาพยุโรปใน มี.ค., งบประมาณสหรัฐฯ ใน เม.ย., ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงาน
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
กระแสข่าวเด่นในประเทศ
ADVANC : การันตีปันผล 100% ลุ้นประมูลคลื่น 900 พ.ค.นี้
ADVANC ประกาศงบไตรมาสแรกกำไร 8,073 ล้านบาท โกยรายได้ 37,252 ล้านบาท มีลูกค้ารวม 38.9 ล้านหมายเลข พร้อมรักษา EBITDA ให้อยู่ในระดับ 37-38% การันตีปันผล 100% ขณะเดียวกันยังเดินหน้าขยายฐานลูกค้า-โครงข่าย 4G อย่างต่อเนื่อง ลุ้นประมูลคลื่น 900 ในวันที่ 27 พฤษภาคมนี้ (ทันหุ้น)
CPF : โชว์โรงงาน 5 แห่ง ได้มาตรฐานระดับสูงสุด ย้ำองค์กรเทียบเท่าสากล
CPF โชว์ 5 โรงงานได้มาตรฐานแรงงานไทยระดับสมบูรณ์ขั้นสูงสุด ตอกย้ำความมุ่งมั่นการเป็นองค์กรที่มีการบริหารอย่างเป็นธรรม ปฏิบัติต่อแรงงานตามหลักสิทธิมนุษยชน เทียบเท่าระดับสากล (ข่าวหุ้น)
EA : ลุ้นแจ้งไตรมาสแรก โชว์กำไรทะลุ 700 ล้าน
EA ลุ้นไตรมาส 1/59 ฟาดกำไรทะลุ 700 ล้านบาท โตเกิน 20% จากไตรมาส 1/58 ธุรกิจโซลาร์ฟาร์มขาขึ้น ผู้บริหารลั่นงบไตรมาส 2 พีคต่อเนื่อง ผลบวกไฮซีซั่น-บุ๊คโครงการพิษณุโลกอีก 90 MW โบรกฯ ชี้ปี 59 กำไรเฉียด 4 พันล้านบาท (ข่าวหุ้น)
GPSC : ซดกำไร Q1 พุ่ง 160% เล็งรับรู้รายได้ COD เต็มมือ
GPSC รับอานิสงส์อากาศร้อนจัด หนุนยอดขายไฟฟ้า-ไอน้ำพุ่งตามความต้องการใช้ไฟ ส่งไตรมาส 1/2559 โกยกำไรกระฉูด 871 ล้านบาทโตเพิ่ม 160% จากไตรมาสก่อนหน้าพร้อมเตรียมรับทรัพย์จากโครงการที่พร้อมจ่ายไฟเข้าระบบอีกเพียบ ตุนกินยาวถึงปี 2562 (ทันหุ้น)
QLT : จับมือพันธมิตรต่างชาติ จ่อบุกตลาดพม่า-เวียดนาม
QLT เตรียมเคาะแผนลงทุนที่พม่า-เวียดนาม เล็งจับมือพันธมิตรท้องถิ่น เพิ่มช่องทางสร้างรายได้ มั่นใจงบปี 59 เติบโต ตั้งเป้ารักษาอัตรากำไรสุทธิขั้นต่ำ 20% ฟากงบไตรมาส 1 กำไรดิ่งเหลือ 14 ล้านบาท (ข่าวหุ้น)
TKN : ฟุ้งปีนี้สดใส ยอดขายพุ่ง 15% Q1 กำไร 112 ล้าน
TKN วางเป้าปั๊มยอดขายปี 59 เพิ่มขึ้น 10-15% มุ่งขยายตลาดกรุงเทพฯ-ต่างจังหวัด-ต่างประเทศเต็มสูบ มั่นใจหนุนกำไรทั้งปีโตไม่หยุด พร้อมศึกษารุกขยายตลาดในญี่ปุ่น โบรกฯคาด Q1 ฟาดกำไรสุทธิ 112 ล้านบาท พุ่งกว่า 119% (ข่าวหุ้น)
TU : กำไร Q1/59 หด 19% ยอดขาย 3.1 หมื่นล้าน หลังเข้าซื้อ "รูเก้น ฟิช"
TU แจ้งงบไตรมาส 1/59 มีกำไรสุทธิ 1,231 ล้านบาท ลดลง 19% เนื่องจากมีกำไรจากอัตราแลกเปลี่ยนลดลง แม้ยอดขายเติบโตที่ 31,257 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 9.30% หลังเข้าซื้อ "รูเก้น ฟิช" (ข่าวหุ้น)
WHA : ฉลุยขายหุ้นกู้ 3.5 พันล. นำเงินเคลียร์หนี้-ขยายธุรกิจ
WHA แก้มปริ! คนแห่ซื้อหุ้นกู้ชุดใหม่ 3.5 พันล้านบาท เกลี้ยง ลุยนำเงินคืนเงินกู้-ปูทางขยายธุรกิจอนาคต บิ๊ก "จรีพร จารุกรสกุล" เดินหน้าขยายธุรกิจ 4 HUBS ปูทางรับทรัพย์ระยะยาว พร้อมการันตี 2559 รายได้ตามนัด 1.7 หมื่นล้านบาท อานิสงส์บริษัทลูกเหมราชหนุน แถมลุยเพิ่มช่องทำเงินต่อเนื่อง (ทันหุ้น)
กระแสข่าวเด่นต่างประเทศ
จีนเผยยอดส่งออกเดือนเม.ย.เพิ่มขึ้น 4.1% ขณะนำเข้าลดลง 5.7%
สำนักงานศุลกากรของจีนรายงานว่า ยอดส่งออกของจีนในเดือนเม.ย.ปรับตัวขึ้น 4.1% เมื่อเทียบรายปี ขณะที่ยอดการนำเข้าลดลง 5.7% ส่งผลให้จีนมียอดเกินดุลการค้าเดือนเม.ย. ทั้งสิ้น 2.98 แสนล้านหยวน (4.59 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ) เพิ่มขึ้นจากเดือนมี.ค. ที่ระดับ 1.946 แสนล้านหยวน การขยายตัวของการส่งออกเดือนเม.ย. นั้นต่ำกว่าระดับ 18.7% ของเดือนมี.ค. ขณะที่การนำเข้าลดลงในอัตราเพิ่มขึ้น เมื่อเทียบกับ 1.7% ของเดือนมี.ค. มูลค่าการค้าต่างประเทศของจีนเดือนเม.ย.ขยับลง 0.3% เทียบรายปี สู่ระดับ 1.95 ล้านล้านหยวน ขณะที่มูลค่าการค้าต่างประเทศในช่วง 4 เดือนแรกของปีนี้ลดลง 4.4% อยู่ที่ 7.17 ล้านล้านหยวน สำหรับในช่วงม.ค.-เม.ย. ยอดส่งออกของจีนลดลง 2.1% เทียบรายปี ขณะที่ยอดนำเข้าลดลง 7.5% ส่งผลให้จีนมียอดเกินดุลการค้าช่วง 4 เดือนแรกทั้งสิ้น 1.11 ล้านล้านหยวน เพิ่มขึ้น 16.5% จากช่วงเวลาเดียวกันของปีที่แล้ว (อินโฟเควสท์)
ญี่ปุ่นเผยความเชื่อมั่นผู้บริโภคเดือนเม.ย.ลดลง เหตุตลาดหุ้นร่วง-ราคาน้ำมันพุ่ง
สำนักงานคณะรัฐมนตรีของญี่ปุ่นเปิดเผยว่าความเชื่อมั่นของผู้บริโภคชาวญี่ปุ่นลดลงในเดือนเม.ย. แม้จะมีการปรับตัวขึ้นเมื่อเดือนที่ผ่านมา เนื่องจากตลาดหุ้นโตเกียวร่วงหนัก และราคาน้ำมันเบนซินปรับตัวสูงขึ้น เมื่อมีการปรับค่าตามฤดูกาล ดัชนีความเชื่อมั่นของภาคครัวเรือนที่มีสมาชิกตั้งแต่ 2 คนขึ้นไป ปรับตัวลง 0.9 จุด จากเดือนมี.ค. สู่ระดับ 40.8 โดยตัวเลขต่ำกว่า 50 บ่งชี้ว่าจำนวนครัวเรือนที่มีมุมมองที่เป็นลบสูงกว่ามุมมองที่เป็นบวก อย่างไรก็ตาม สำนักงานคณะรัฐมนตรีระบุว่า ผลจากการประเมินความเชื่อมั่นของผู้บริโภคนั้น อยู่ในระดับ "คงที่" เนื่องจากดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคลดลงไม่มากนัก ทั้งนี้ การสำรวจครั้งนี้ได้สำรวจความเห็นผู้บริโภคถึงแนวโน้มทางเศรษฐกิจในอีก 6 เดือนข้างหน้า รายงานยังระบุอีกว่า ความเชื่อมั่นของผู้บริโภคหดตัวลง เนื่องจากราคาน้ำมันมีการปรับตัวขึ้น และหุ้นนิกเกอิร่วงลงกว่า 16,000 จุด เนื่องจากเงินเยนแข็งค่า (อินโฟเควสท์)
เยอรมนีเผยยอดสั่งซื้อภาคโรงงานเดือนมี.ค.ขยายตัว 1.9% สูงกว่าคาดการณ์
กระทรวงเศรษฐกิจของเยอรมนีเปิดเผยว่า ยอดสั่งซื้อภาคโรงงานของเยอรมนีในเดือนมี.ค.ปรับตัวขึ้น 1.9% ทำสถิติปรับตัวขึ้นแข็งแกร่งสุดนับตั้งแต่เดือนมิ.ย.ปีที่แล้ว เพราะได้รับปัจจัยหนุนจากอุปสงค์ที่แข็งแกร่งในกลุ่มประเทศนอกสหภาพยุโรปรายงานระบุว่า ตัวเลขดังกล่าวสูงกว่าการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้นเพียง 0.7% ทั้งนี้ ยอดสั่งซื้อภายในประเทศลดลง 1.2% ในเดือนมี.ค. ขณะที่ยอดส่งซื้อจากต่างประเทศเพิ่มขึ้น 4.3% โดยยอดสั่งซื้อจากกลุ่มประเทศยูโรโซนเพิ่มขึ้น 1.1% และยอดสั่งซื้อจากนอกลุ่มยูโรโซนเพิ่มขึ้น 6.2% (อินโฟเควสท์)
สถาบันการเงินจีนได้รับ FDI กว่า 3 พันล้านหยวนในไตรมาสแรก
สำนักงานปริวรรตเงินตราแห่งรัฐของจีน (SAFE) เปิดเผยว่าสถาบันการเงินของจีน ซึ่งรวมถึงธนาคาร บริษัทประกัน และบริษัทหลักทรัพย์ ได้รับเงินลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ (FDI) สุทธิมูลค่า 3.501 พันล้านหยวน (536 ล้านดอลลาร์) ในไตรมาสแรก ซึ่งสูงกว่าระดับ 1.076 พันล้านหยวน ในไตรมาส 4 ของปีที่แล้ว ส่วนการลงทุนโดยตรงในต่างประเทศสุทธิของสถาบันการเงินของจีน มีมูลค่ารวม 1.1614 หมื่นล้านหยวนในไตรมาสแรก ต่ำกว่าระดับ 4.339 หมื่นล้านหยวนในไตรมาส 4 ทั้งนี้ SAFE ได้เปิดเผยตัวเลขดังกล่าวเป็นรายไตรมาสนับตั้งแต่ปี 2012 เพื่อเพิ่มความโปร่งใสของสถิติด้านปริวรรตเงินตรา (อินโฟเควสท์)
อภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 18171 02-633-6467
