- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Friday, 26 February 2016 17:26
- Hits: 2842
บล.ทิสโก้ : บทวิเคราะห์ตลาดหุ้นรายวัน
สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET +1.49 จุด แกว่ง +/- สลับ, ส่งออกไทย ม.ค. -8.9%
SET แกว่ง +/- สลับกันในกรอบ 1326-38 มีแรงขายทำกำไรระยะสั้น หลังส่งออกไทย ม.ค. -8.9% แย่กว่าคาด อย่างไรก็ดีหุ้นไทยยังปิดบวกต่อเป็นวันที่ 5 หลักๆ จากราคาน้ำมันปรับขึ้นและเงินนอกที่ยังไหลเข้าอยู่ ต่างชาติซื้อต่อเล็กน้อย 115 ลบ.เป็นวันที่ 8 ติดต่อกัน และ Long S50 Futures 5,681 สัญญา
ทิศทางตลาดวันนี้ : ขยับขึ้นทดสอบแนวต้าน 1340-50, แถวนี้ระวังแรงขายทำกำไร
หุ้นโลกเมื่อคืน (25 ก.พ.) พุ่งขึ้นราว 1-2% ทั้งหุ้นยุโรปและหุ้นสหรัฐฯ จากราคาน้ำมันที่ปรับตัวขึ้น (WTI +2.9%, Brent +2.3%) หลังมีข่าวสมาชิกกลุ่ม OPEC และรัสเซียตกลงนัดประชุมกันใน มี.ค. เพื่อตรึงปริมาณผลิตน้ำมันในระดับเดียวกับเดือน ม.ค. ด้วยแนวโน้มเงินทุนตปท.ไหลเข้าจากการคาดหวัง FED ชะลอขึ้นดบ.และการผ่อนคลายการเงินเพิ่มเติมจาก ECB และ BOJ ในการประชุมเดือนหน้า รวมทั้งการทยอยจ่ายปันผลไทยที่ยังมีเสน่ห์ดึงดูดในระยะสั้น เรามอง SET วันนี้ขยับขึ้นต่อ ทดสอบแนวต้าน 1340-50 แต่แถวนี้ต้องระวังแกว่ง จากแรงขายทำกำไร หลัง SET ขึ้น 5 วันติดต่อกันแล้ว และยังเป็นกรอบแนวต้านสำคัญของขาลงในรอบ 1 ปีที่ผ่านมา แนวรับ 1320-30 อนึ่ง คาดไม่มีหุ้นติด Cash Balance เย็นนี้
กลยุทธ์การลงทุน : แบ่งขายล็อกกำไร SET เข้าใกล้ 1340-50, หาจังหวะทำรอบ
หาก SET ขยับขึ้นต่อ น่าทยอยแบ่งขายล็อกกำไรบางส่วนเมื่อ SET ทดสอบระดับ 1340-50 เพราะเชื่อ SET จะแกว่งตัวมากขึ้นจากแรงขายทำกำไรระยะสั้น แล้วค่อยหาจังหวะย่อตัวเทรดทำรอบสั้น และเราขยับ Trailing Stop Loss ของการเทรดระยะสั้นขึ้นเป็น 1320 จากเดิม 1310 ตามภาวะตลาด
ประเด็นหุ้นที่น่าสนใจ Trading Picks RS (แม้กำไรทั้งปี 15 -64% YoY (หลักๆ มาจากฐานกำไรปี 14 สูงจากลิขสิทธิ์บอลโลก) แต่ยังดีกว่าคาด โดยกำไร 4Q15 ฟื้นตัวก้าวกระโดดทั้ง YoY และ QoQ เนื่องจากมีรายได้จากการจัดงานต่างๆ เข้ามาเสริมช่วงปลายปี เรามองแนวโน้มกำไรจะเติบโตสูงในช่วง 2 ปีข้างหน้าจากเรตติ้งที่เพิ่มขึ้นต่อเนื่องเป็นอันดับ 4 และค่าโฆษณาที่ยังถูกเมื่อเทียบกับช่องหลัก 7 และ 3, RS เริ่มทยอยซื้อหุ้นคืนแล้ว 25 ก.พ. – 24 ส.ค., ปันผล 10 สต. XD 8 มี.ค. แนะนำ “ซื้อ” เป้าพื้นฐาน 13.5 บ.) / BBL ปรับประมาณการกำไรปี 16-17F ขึ้น 8-4% จากรายได้ค่าธรรมเนียมที่แข็งแกร่งกว่าคาด เป้าพื้นฐานปรับขึ้นจาก 152 บ. เป็น 165 บ. แต่ยังแนะนำ “ถือ” / หุ้นขนาดกลาง-ใหญ่คาดจะได้ประโยชน์ Flows ไหลเข้า PTT, BANPU, KBANK, SCB, BBL, TCAP, ADVANC, INTUCH, SCC, TPIPL, CK, STEC / หุ้นปันผล AP, ASP, BJCHI, BTSGIF, KGI, MAJOR, QH, SIRI, TCAP, TVO
หุ้น Weekly GURU ซื้อ CK (เป้าสั้น 24.2 บ.), TPIPL (2.32 บ.) / ถือ MC (12.3 บ.), SIRI (1.57 บ.) / ขายเปลี่ยนตัว MTLS (-1.9%)
หุ้นเด่น ก.พ. (Smart Tactics) AP, BJCHI, CPALL, MC, NYT, SPA, TPIPL, TWPC
ปัจจัยติดตาม
วันที่ ปท. เหตุการณ์
26-ก.พ. EU, US ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหภาพยุโรปใน ก.พ., GDP สหรัฐฯ ใน4Q15 (ครั้งที่ 2)
US ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐฯ ใน ก.พ., รายได้-การใช้จ่ายผู้บริโภคสหรัฐฯ ใน ม.ค.
28-ก.พ. CH ตัวเลขดัชนีชี้นำเศรษฐกิจของจีนในเดือน ม.ค.
29-ก.พ. TH ตัวเลขศก.ไทยใน ม.ค., วันสุดท้ายที่บริษัทจดทะเบียนไทยประกาศผลประกอบการ
JP ผลผลิตภาคอุตฯ, ยอดค้าปลีก และการเริ่มสร้างบ้านของญี่ปุ่นในเดือน ม.ค.
EU, US คาดการณ์ดัชนีราคาผู้บริโภค EU ใน ก.พ., ยอดขายบ้านรอปิดการขาย US ใน ม.ค.
US ดัชนีชี้วัดกิจกรรมภาคอุตฯ (Dallas), ดัชนีชี้ภาวะธุรกิจเขตชิคาโกสหรัฐฯ ในก.พ.
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
นักวิเคราะห์ :
อภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 18171 02-633-6467 : [email protected]
ธนพล บำรุงพงศ์ เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 46537 02-633-6471 : [email protected]
