- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Tuesday, 12 January 2016 17:29
- Hits: 1867
บล.โกลเบล็ก : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
Market View : ลุ้นปิดเขียว
Stock of the town : CCET TVT
หุ้นแนะนำพิเศษ : ADVANC
หุ้นเด่นรายวัน : GUNKUL TRUE TISCO
SET วานนี้ปรับตัวลงจากความกังวลเศรษฐกิจจีนชะลอตัวหลังจากตัวเลข PPI ชะลอตัวลง ประกอบกับแรงกดดันจากราคาน้ำมันดิบที่อ่อนตัวลง ส่งผลให้ SET จะปิดที่ 1,234.50 จุด (-9.68 จุด) Volume 3.6 หมื่นลบ. โดย Foreign Net -256 ลบ. , Net TFEX + 728 สัญญา
แนวโน้มตลาดหุ้นไทย
+ ตลาดหุ้น DJ +52.12 จุด จากแรงซื้อเก็งกำไรและตัวเลขการจ้างงานเดือนธ.ค. +0.8% MoM และ +2.6%YoY สู่ระดับ 129.33
+ CHINA อัดฉีดสภาพคล่องปล่อยสินเชื่อ 4.973 พันล้านหยวน (754.4 ล้านดอลลาร์) แก่ธนาคารในประเทศ 31 แห่ง เพื่อกระตุ้นเศรษฐกิจ
+ CHINA ประกาศควบคุมไม่ให้กลุ่มผู้ถือหุ้นรายใหญ่ขายหุ้นมากกว่า 1% ทุกๆ 3 เดือน และระงับใช้เซอร์กิตเบรกเกอร์ตลาดหุ้น พร้อมปรับค่ากลางเงินหยวนให้แข็งค่าขึ้น
- ราคาน้ำมันดิบปรับตัวลงล่าสุด 31.17 USD/Barrel จากความกังวล Oversupply และการชะลอตัวลงของเศรษฐกิจจีน
- โกลด์แมน แซคส์ระบุว่าราคาน้ำมันมีโอกาสลงแตะระดับ 20 ดอลลาร์/บาร์เรล และหากราคาน้ำมันยังคงปรับตัวลงในไตรมาส 1 ก็จะส่งผลให้ผู้ผลิตน้ำมันปรับลดงบประมาณลงเพื่อสะท้อนถึงคาดการณ์ราคาน้ำมันที่ระดับ 40 ดอลลาร์/บาร์เรลในปีนี้
- Fund Flow ต่างชาติเป็น Net Sell ตั้งแต่ต้นปีราว 8.6 พันลบ.
Sentiment เชิงบวกจากจีนอัดฉีดเม็ดเงินเข้าระบบเพื่อกระตุ้นเศรษฐกิจ และออกมาตรการควบคุมการขายหุ้นเป็นแรงส่งต่อทิศทางดัชนี อย่างไรก็ตามราคาน้ำมันที่ทรุดตัวลงยังคงเป็นแรงกดดันต่อหุ้นกลุ่มพลังงาน ดังนั้นคาดว่า SET จะปรับตัวขึ้นทดสอบ 1,240 – 1,245 จุดก่อนจะย่อตัวลง
** 14 ม.ค. ติดตามรายงาน Beige Book ของ FED
กลยุทธ์การลงทุน
แนะนำ Selective Buy กลุ่มที่มีปัจจัยบวก ได้แก่
- กลุ่มที่คาดว่างบปี 58 และ Q4/58 เติบโตขึ้น EPG DCC QTC FSMART KCE TVT GL BEAUTY BRR EA
- กลุ่มขนส่งและโรงแรม จาก High Season การท่องเที่ยว AOT BA AAV CENTEL MINT ERW
- กลุ่มส่งออก (อิเล็กทรอนิกส์+อาหาร) ได้ประโยชน์จากค่าเงินบาทอ่อนค่าล่าสุด 36.25 Bath/USD
กลุ่มที่มีประเด็นลบ
- กลุ่มเดินเรือ ค่าระวางเรือทำ Low ล่าสุด 415 จุด
- กลุ่มธนาคาร คาดกำไร Q4/58 ชะลอตัวจากสินเชื่อที่ต่ำกว่าเป้า , NPL สูงขึ้นและค่าใช้จ่ายตามฤดูกาล
หุ้นมีข่าว
- CPALL นายกฯสมาคมบลจ.ยังรอคำตอบจากกรรมการของ CPALL เกี่ยวกับผู้บริหารทำผิดกฎธรรมาภิบาล เผยจะรอถึงสิ้นม.ค.นี้ ก่อนจะให้แต่ละกองทุนพิจารณาการขายหุ้น
- LOXLEY เตรียมประมูลงานรถเมล์ไฟฟ้า หลัง "กระทรวงคมนาคม" เตรียมจัดหาเมล์ไฟฟ้า 20 คัน ขอใช้เงินจากกองทุนอนุรักษ์พลังงาน 500 ล้านบาท
หุ้นแนะนำพิเศษ
ADVANC ราคาปิด 144.50 บาท ราคาพื้นฐาน 192 บาท
คาดกำไรสุทธิปี 58 ราว 37,145 ล้านบาทเพิ่มขึ้น 3% YoY 4Q58 เป็นช่วง High-season ทำให้รายได้บริษัทเพิ่มขึ้นโดยปัจจัยหลักยังคงมาจากรายได้จากการให้บริการข้อมูลที่ยังคงทรงตัวในระดับสูงจากการทำ Market-Penetration
ปี 59 การแข่งขันในอุตสาหกรรมจะรุนแรงขึ้น ส่งผลให้กำไรสุทธิปี 59 ลดลงราว 7% YoY เป็น 34,338 ล้านบาท แต่ยังคงจ่ายปันผลได้โดดเด่น Div yield ราว 5.8%
สัญญาณทางเทคนิคมีแนวโน้มฟื้นตัว หลังจากราคาตอบรับข่าวลบแล้ว
หุ้นเด่นรายวัน
GUNKUL (ราคาปิด 22.50 แนะนำซื้อ 26) ตั้งเป้ารายได้ปี 59โต 25% แตะ 6,000 ล้านบาท ทยอยบุ๊คโซลาร์-วินด์ ฟาร์ม ลั่นปี 60 กำลังการผลิตไม่น้อยกว่า 550-600 MW จากปัจจุบันมี PPA รวมกว่า 336 MW (ที่มา:ข่าวหุ้น)
“กสท.” มีมติสั่งปรับ “ทรูวิชั่นส์” ไม่เรียงช่องวันละ 20,000 บาท ตั้งแต่ 7 ม.ค. 59 หากไม่แก้ไขภายใน 30 วัน ชงบอร์ด เพิ่มค่าปรับ หรือพักใช้-เพิกถอนใบอนุญาต และจ่อปรับกรณีโฆษณาเกินเวลา ผิดกฎมัสแคร์รี่ 13 ม.ค.นี้ (ที่มา:ข่าวหุ้น)
ความเห็น: เป็นแรงกดดันต่อหุ้น TRUE หลังจากอัตรากำไรปกติเท่าทุน ซึ่งหากโดนปรับจริง จะมีรายจ่ายเพิ่มขึ้น 1.8 ล้านบาทต่อไตรมาสซึ่งส่งผลให้ผลการดำเนินงานพลิกกลับเป็นขาดทุนสุทธิได้
TISCO (ราคาปิด 41 ถือรอรับปันผล เป้าหมาย 45) รายงานกำไรปี 58 เท่ากับ 4,250 ล้านบาทเท่ากับปี 57 ซึ่งดีกว่าคาด 7% แม้ว่าจะมีค่าใช้จ่ายสำรองหนี้สูญเพิ่มขึ้น 19% หลังตั้งสำรองหนี้สูญเต็มจำนวนให้กับลูกหนี้กลุ่ม SSI โดยมีรายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น 6% จากการเพิ่มขึ้นของส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยสุทธิ (NIM) เพิ่มเป็น 3.4% จาก 2.9% ในปี 57 และรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยเพิ่มขึ้น 3% ซึ่งรายการหลักมาจากรายได้ค่าธรรมเนียมของธุรกิจจัดการกองทุนที่เพิ่มขึ้น 21% ขณะที่อัตราส่วนค่าใช้จ่ายต่อรายได้ (cost to income ratio) ลดลงเหลือ 34.3% จาก 36.5% ในปี 57 คาดการณ์เงินปันผลจ่ายเท่ากับปี 57 ที่ 2 บาทคิดเป็น yield 4.9%
สรุปภาวะตลาดต่างประเทศ
ตลาดหุ้นดาวโจนส์ : +52.12 จุด
ดัชนีดาวโจนส์ปิดที่ 16,398.57 จุด เพิ่มขึ้น 52.12 จุด หรือ +0.32% ดัชนี NASDAQ ปิดที่ 4,637.99 จุด ลดลง 5.64 จุด หรือ -0.12%
ดัชนี S&P500 ปิดที่ 1,923.67 จุด เพิ่มขึ้น 1.64 จุด หรือ +0.09% เนื่องจากนักลงทุนเข้ามาช้อนซื้อเก็งกำไรหลังจากตลาดร่วงลงอย่างหนักติดต่อกัน 3 วันทำการก่อนหน้านี้ นอกจากนี้ ตลาดยังได้รับแรงหนุนจากข้อมูลที่ระบุว่า ดัชนีการจ้างงานของสหรัฐพุ่งขึ้นอย่างแข็งแกร่งในเดือนธ.ค. ขณะที่นักลงทุนจับตาดูรายงานผลประกอบการของบริษัทรายใหญ่ รวมถึงบริษัทอัลโค อิงค์ และเจพีมอร์แกน เชส แอนด์ โค
ตลาดน้ำมัน NYMEX : -1.75 ดอลลาร์/บาร์เรล
สัญญาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนก.พ.ร่วงลง 1.75 ดอลลาร์ หรือ 5.3% ปิดที่ 31.41 ดอลลาร์/บาร์เรล เนื่องจากนักลงทุนกังวลว่าการชะลอตัวของเศรษฐกิจจีนจะส่งผลให้ความต้องการพลังงานในประเทศจีนซบเซาลงด้วย นอกจากนี้ ตลาดยังได้รับแรงกดดันจากการคาดการณ์ที่ว่า อุปทานน้ำมันในตลาดโลกจะสูงขึ้นอีกหากอิหร่านเพิ่มปริมาณการผลิตน้ำมันในเร็วๆนี้
Analyst : วิลาสินี บุญมาสูงทรง
ณัฐวุฒิ วงศ์เยาวรักษ์
ชัยยศ จิวางกูร
บุญฤทธิ์ เบญจธนารักษ์
