- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Tuesday, 20 October 2015 17:24
- Hits: 2139
บล.ทรีนีตี้ : บทวิเคราะห์ตลาดหุ้นรายวัน
Today Selection >> AOT, IRPC, PS, TCAP
Stock S R Comment
AOT 293.00 303.00 ยอดใช้ 6 สนามบิน 106 ล้านคน เมินรถทัวร์หันขึ้นเครื่องบิน
IRPC 4.12 4.30 ลุ้นกำไรปี 58 แตะระดับหมื่นล้าน ปี 59 ได้โครงการ UHV หนุน
PS 28.50 30.00 รับไปเต็มๆ กับมาตรการกระตุ้นอสังหาฯ มีโครงการพร้อมโอนกว่า 181 โครงการ
TCAP 32.00 34.00 กำไร 3Q58 ได้แรงหนุนจากภาษีต่ำ
Bank is still laggard
Bank : กลุ่มธนาคารพาณิชย์เริ่มรายงานผลประกอบการไตรมาส 3 ซึ่งส่วนใหญ่ถือว่าไม่ได้เลวร้ายกว่าที่นักวิเคราะห์ประเมินไว้ โดยหากนับตั้งแต่ต้นปีกลุ่มธนาคารฯยังคงเป็น Sector ที่ปรับตัว Underperform มากที่สุดโดยติดลบไปกว่า 17% ประเมินว่าในช่วงถัดไปประเด็นข่าวร้ายที่จะเข้ามากระทบรุนแรงไม่น่ามีนัยสำคัญหลังเศรษฐกิจไทยน่าจะเริ่มฟื้นตัวขึ้นตามมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจ นอกจากนั้นหาก Fund flow มีทิศทางไหลเข้ามาอีกครั้งจากการผ่อนคลายนโยบายเพิ่มเติมของ ECB หรือ BoJ มองว่ากลุ่มธนาคารฯจะได้อานิสงส์เป็นกลุ่มแรกๆ ถือเป็นอีก Sector ที่น่าสนใจสำหรับการลงทุนระยะยาว เนื่องจาก Valuation ที่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยทั้งในมิติของ PE และ PBV เลือก KBANK เป็น Top pick ของกลุ่ม (ซื้อ: ราคาเป้าหมาย 205 บาท) เนื่องจากไม่ได้รับผลกระทบจากลูกหนี้รายใหญ่ และมี NPL Coverage Ratio ในระดับสูง
DTAC : ประกาศผลการดำเนินงานใกล้เคียงกับที่เราและตลาดคาดการณ์ มองราคาหุ้นมี Downside risk จำกัด และมี Upside potential สูงที่สุดในกลุ่ม Mobile operator ผลประกอบการไตรมาส 4 น่าจะกลับมาดีขึ้นได้ เนื่องจาก 1) เป็นช่วง High Season ของธุรกิจ 2) บริษัทลด Campaign ในการ Subsidy 3G Handset ทำให้ผลขาดทุนของยอดขายลดลง และ 3) iPhone 6s ที่จะช่วยให้ยอดขายของมือถือ และ Margin ดีขึ้น มองตลาดรับรู้ผลเลวร้ายของบริษัทมากเกินไป แนะนำ "ซื้อ" ที่ราคาเป้าหมาย 79 บาท ให้เป็น Top pick ของกลุ่มสื่อสาร และนำเข้าเป็น 1 ในหุ้นแนะนำประจำบทวิเคราะห์ Big Picture ช่วงเช้าวันนี้
กลยุทธ์การลงทุน : คาด SET Index ปรับตัว Sideways รอปัจจัยกระตุ้นต่อไป โดยมอง Upside risk ที่อาจเกิดขึ้นในช่วงที่เหลือของเดือนนี้ได้แก่การผ่อนคลายนโยบายการเงินของธนาคารกลางยุโรปและธนาคารกลางญี่ปุ่น ทำให้เราแนะนำถือหุ้นในส่วนที่เหลือเพื่อรอลุ้นข่าวดีที่อาจเกิดขึ้นต่อไป
แนวรับ 1,400 แนวต้าน 1,434
บทวิเคราะห์วันนี้ :
DTAC (ซื้อ ราคาเป้าหมาย 79 บาท)ผลประกอบการตามตลาดคาดการณ์
TCAP (ซื้อ ราคาเป้าหมาย 38 บาท) กำไร 3Q58 ได้แรงหนุนจากภาษีต่ำ
SCB (ถือ ราคาเป้าหมาย 155 บาท) กำไรอ่อนตัวแรงจากสำรอง SSI
TMB(ซื้อเมื่ออ่อนตัว ราคาเป้าหมาย 2.80 บาท)กำไร 3Q58 ดีกว่าคาด จากสำรองหนี้สูญที่ลดลง
หุ้นมีข่าว
PETRO : Update สถานการณ์ปิโตรเคมีระยะสั้น (+/-)
Today's Event :
RAM XD 6.00 บาท
BLA ลูกหุ้นเข้า 925,400 หุ้น
นักวิเคราะห์ :
ดุลเดช บิค, CFA, FRM, CAIA (ID: 29932) E-mail: [email protected]
ณัฐชาต เมฆมาสิน, CFA, FRM (ID: 31379) E-mail: [email protected]
