- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Monday, 15 June 2015 17:32
- Hits: 1239
บล.ธนชาต : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
Market Outlook
Sideways รอการประชุม FOMC และ รมต.คลังยุโรป กลางสัปดาห์: SET อ่อนตัวปิดที่ 1,508.23 จุด หรือ –0.43% ด้วยมูลค่าการซื้อขาย 3.3 หมื่นล้านบาท นักลงทุนต่างชาติขายหุ้นสุทธิ 160 ล้านบาท...คาด SET เคลื่อนไหว Sideways สร้างฐานกรอบ 1,495-1,520 จุด รอความชัดเจน 1) ผลการประชุม FOMC วันที่ 16-17 มิ.ย. 2) การประชุม รมต.คลัง EU วันที่ 18 มิ.ย. และ 3) ความพอใจของ ICAO กรณีการแก้ไขมาตรฐานความปลอดภัยด้านการบินของไทยวันที่ 18 มิ.ย. อย่างไรก็ตามเรามองการ “พักฐาน” ของ SET เป็นโอกาส “ซื้อ” ด้วยเป้าหมายระยะสัปดาห์ที่ 1,550 จุด จาก 1) เศรษฐกิจ Bottom Out ไปแล้ว และเร่งตัวขึ้น 2) โอกาสในการทำ Window Dressing สิ้นงวด 2Q15 โดยเฉพาะหุ้นกลุ่มธนาคาร 3) Downside Risk ทางพื้นฐานต่ำกว่า PBV 2x หรือ 1,480 จุด จำกัด 4) ดอกเบี้ย
ในประเทศต่ำ ขณะที่สภาพคล่องสูง
“ซื้อ” รับเหมาฯ และเก็ง Window Dressing: แนะนำ “ซื้อ” รับเหมาฯ อย่าง CK SEAFCO STEC จากการเร่งลงทุนโครงสร้างพื้นฐาน ล่าสุดคาดประมูลรถไฟฟ้ากรุงเทพ-หัวหิน ภายในปีนี้ รวมถึงกลุ่มหุ้นที่คาดว่าจะถูกทำ Window Dressing อย่าง KTB SAMART KBANK RS
Tactical Portfolio (1-3 months)
TNS แนะนำ AOT, BDMS, BLA, CK, INTUCH, EA, ROBINS, SAMART, SCC และ TTCL เป็นหุ้นสำหรับลงทุนระยะ 1-3 เดือน
Tactical Portfolio: Tactical Portfolio ให้อัตราผลตอบแทน +0.7% ในสัปดาห์ที่ผ่านมา (8-12 มิ.ย.2015) ขณะที่ SET ให้อัตราผลตอบแทน +0.1% หรือมีอัตราผลตอบแทนดีกว่า SET อยู่ 0.6% โดย SAMART, ROBINS, BLA และ INTUCH ให้อัตราผลตอบแทนดีที่สุดใน Tactical Portfolio โดยเฉพาะ SAMART ที่ฟื้นตัวแกร่งด้วยอัตราผลตอบแทนสูงถึง +12.9% และแนะนำ “ซื้อ” SAMART จาก 1) ผลการดำเนินงาน Bottom Out ไปแล้วใน 1Q15 คาดกำไรทั้งปี 1.6 พันล้านบาท หรือ +10% y-y 2) SAMTEL ที่เป็นบริษัทลูกเตรียมเซ็นสัญญารับงานเพิ่ม 6.4 พันล้านบาทภายใน 2Q15 หนุนรับรู้รายได้ในช่วงที่เหลือของปี 3) ธุรกิจพลังงานมีความชัดเจนมากขึ้น โดยโรงไฟฟ้าที่เชียงใหม่อยู่ในกระบวนการขอ EIA และ PPA คาดเริ่มผลิตไฟฟ้าได้ภายใน 1Q17 ขณะที่คาดว่าโรงไฟฟ้าอีก 2 แห่ง กำลังการผลิต 20MW จะมีความชัดเจนมากขึ้นภายใน 3Q15 นี้ 4) ทางเทคนิคราคาหุ้นฟื้นตัวเป็นสัปดาห์แรก ด้วยเป้าหมายระยะสั้นที่ 29.5 บาท และ 5) เป็นเป้าหมายในการถูกทำ Window Dressing ราคาปัจจุบัน -6.7% จาก 1Q15
Technical
Selective Buy: ดัชนี SET เกิดจังหวะขายระยะสั้นและปรับตัวลงมาใกล้ทดสอบแนวรับเส้นค่าเฉลี่ย 1 สัปดาห์ซึ่งเป็นแนวรับระยะสัปดาห์นี้ที่บริเวณ 1503-05 จุด อย่างไรก็ดีพิจารณาจากเส้นค่าเฉลี่ยระยะสั้น 7-14-21 วัน พบว่ามีลักษณะเริ่มฟื้นตัวขึ้นจึงคาดว่าจะรองรับแรงขายในช่วงต้นสัปดาห์นี้ไว้ได้ และดัชนี SET ไม่หลุดต่ำกว่า 1500 จุด ระยะสั้นตลาดยังมีแนวโน้มขึ้นเช่นเดิม สัปดาห์นี้คาดว่าดัชนี SET จะเคลื่อนไหวแกว่งตัวแคบในกรอบ 1495-1525 จุด ในขณะที่แนวโน้มระยะกลางแกว่งตัวอยู่ในกรอบ 1485-1535 จุด
หุ้นซื้อระยะสั้น: INTUCH ทะลุกรอบสามเหลี่ยม และเส้น Downtrend Line สามารถกลับมายืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 3 เดือน สอดคล้องกับ MACD ที่เป็นบวก มีแนวต้านแรก 79.50 บาท ถัดไปที่ 82.00 บาทPYLON แกว่งตัวขึ้นต่อเนื่องหลังพักตัวสร้างฐานระยะสัปดาห์ พร้อมปริมาณการซื้อขายสูงสนับสนุน เส้นค่าเฉลี่ย 7-14-21 วัน เรียงตัวตัดกันยืนยันแนวโน้มขึ้น แนวต้านแรก 11.50 บาท ถัดไปที่ 12.30 บาท
TFEX Recommendation
SET50 Futures: แนะนำ “ปิด” สถานะ Long สัญญา S50M15 ไปแล้วตั้งแต่ปลายสัปดาห์ก่อนหลังปรับลดลงหลุด Trailing Stop ที่ 990 จุด ขณะที่ตลาดหุ้นโลกกลับมากังวลกรีซ หลังเจรจาปัญหาหนี้ไม่คืบหน้า แนะนำ “Trading” กรอบ 980-1,000 จุด รอยืนยันทิศทาง
Gold Futures: แนะนำ “Trading” ในกรอบ 18,900-19,200 บาท รอยืนยันทิศทางระยะสัปดาห์ไปก่อน ล่าสุดราคาทองคำ COMEX ปรับลดลง US$1.2/ออนซ์ ปิดที่ US$1,179.20 รอการประชุม FOMC วันที่ 16-17 มิ.ย.นี้
Oil Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Long แต่ต้องระวังมากขึ้นหลังราคาน้ำมันดิบ Brent ปรับลดลง -1.9% ปิดที่ US$63.87/bbl เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา หลังการผลิตน้ำมันของกลุ่ม OPEC สูงสุดในรอบ 3 ปี โดยกำหนด Trailing Stop ที่ 2,150 ต่อไป
นพดล พิริยวุฒิ
อดิศักดิ์ ผู้พิพัฒน์หิรัญกุล
วิชนันท์ ธรรมบำรุง
