- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Friday, 17 April 2015 16:30
- Hits: 1211
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(AM)
Technical highlights
SET Index : แนวรับ 1560 แนวต้าน 1580
ทิศทางตลาด : SET Index ปิดที่ 1570.00 จุด เพิ่มขึ้น 22.17 จุด มูลค่าการซื้อขาย 50,047 ล้านบาท ตลาดเมื่อวานปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณซื้อทางเทคนิคหลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ระดับ 1550 จุดขึ้นมาได้ พร้อมด้วยมูลค่าการซื้อขายที่เพิ่มขึ้นค่อนข้างแข็งแกร่ง
Daily: ปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณซื้อทางเทคนิค พร้อมด้วยมูลค่าการซื้อขายที่เพิ่มขึ้นเหนือระดับ 50,000 ล้านบาทอีกครั้ง สะท้อนถึงความแข็งแกร่งของแรงซื้อคืน หลังจากที่ SET Index ปรับตัวเพิ่มขึ้นทะลุผ่านแนวต้านของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 1550 จุดขึ้นไป จึงทำให้แนวโน้มของ SET Index มีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 1590-1600 จุด แต่ในระยะสั้นมีแนวต้านที่ 1580 จุด
กลยุทธ์ :SET Index ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 1550 จุดได้อีกครั้ง ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องไปทดสอบแนวต้านที่ 1580 จุด แต่แนวโน้มหลักมีแนวต้านสำคัญที่ 1590-1600 จุดเป็นจังหวะขายทำกำไร และมีแนวรับสำคัญที่ 1550 จุด
Asia Fund Flow : 16 เมษายน 2558
ตลาดหุ้นเกาหลีใต้ ซื้อสุทธิ 46 ล้านเหรียญ (17 เม.ย.)
ตลาดหุ้นไต้หวัน ซื้อสุทธิ 362 ล้านเหรียญ
ตลาดหุ้นอินโดนีเซีย ขายสุทธิ 12 ล้านเหรียญ
ตลาดหุ้นฟิลิปปินส์ ขายสุทธิ 43 ล้านเหรียญ
ตลาดหุ้นไทย ซื้อสุทธิ 121 ล้านเหรียญ
Most Active Value: แนวรับ แนวต้าน
PTT แนวโน้มขาขึ้นทดสอบ 360 และ 365 เป็นจังหวะขายทำกำไรในระยะสั้น 354 / 352 357 / 360
PTTEP สัญญาณซื้อ แนวต้านถัดไปที่ 125 เป็นจังหวะขายทำกำไรในระยะสั้น 122 / 120 124 / 125
KBANK สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 240 และ 248 234 / 232 235** / 238
INTUCH ซื้อที่แนวรับ 77.00 และ 76.00 77.00 / 76.50 77.50 / 78.00
BBL แนวโน้มขึ้นทดสอบ 195 เป็นจังหวะขายทำกำไร 192 / 190 194 / 195
ADVANC สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 250-254 เป็นจังหวะขายทำกำไร 244 / 242 248 / 250
PTTGC แนวต้านสำคัญ 60.00 เป็นจังหวะขายทำกำไร ถ้าผ่านขึ้นไปได้ แนวต้านถัดไป 62.00 58.50 / 58.00 60.00 / 60.50
AOT สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 304 ถ้าผ่านขึ้นไปได้เป็นจังหวะซื้อคืน 297 / 295 300 / 304**
CPALL แนวต้าน 43.50 เป็นจังหวะขายทำกำไร แนวรับ 42.00 และ 41.00 42.00 / 41.50 43.00 / 43.501
SCC สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 540-544 530 / 528 534 / 540
Gunkul Engineering (GUNKUL TB; THB 35.25) - ซื้อ
แนวต้าน : 38.00 และ 39.00
แนวรับ : 35.00 และ 34.50
ราคาหุ้นเคลื่อนไหวในกรอบแคบเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 10 และ 20 วัน หลังจากฟื้นตัวที่บริเวณแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้น ทำให้แนวโน้มของราคาหุ้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องตามกรอบแนวโน้ขาขึ้น
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นทดสอบเส้นค่าเฉลี่ยแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นทดสอบแนวโน้มลง RSI เคลื่อนไหวออกด้านข้างที่ระดับ 50
แนะนำซื้อ GUNKUL โดยมีแนวรับที่ 35.00 และ 34.50 และมีแนวต้านที่ 38.00 และ 39.00 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 33.00 ลงไป
Rich Asia Steel (RICH TB; THB 1.91) - ซื้อ
แนวต้าน : 1.98 และ 2.08
แนวรับ : 1.90 และ 1.88
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิคที่บริเวณแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้น พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น ทำให้แนวโน้มของราคาหุ้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
Hourly: MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้ระดับ 60
แนะนำซื้อ RICH โดยมีแนวรับที่ 1.90 และ 1.88 และมีแนวต้านที่ 1.98 ถ้าสามารถทะลุผ่านขึ้นไปได้ จะมีแนวต้านถัดไป 2.08
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 1.86 ลงไป
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
Chart of the Day
SET...ยังไม่เห็นปัจจัยกระทบ
สัปดาห์นี้ถึงสัปดาห์หน้าผลดำเนินงานของบริษัทจดทะเบียนในสหรัฐจะค่อยๆทยอยประกาศ ซึ่งตอนนี้การประมาณการอัตราการทำกำไร Q1/15 ของ S&p 500 ติดลบอยู่ที่ 2.9% ซึ่งเป็นผลมาจากการแข็งตัวของค่าเงินดอลลาร์และการขาดทุนของบริษัทน้ำมันและที่เกี่ยวข้อง อย่างไรก็ตามจากสถิติตั้งแต่ปี 2011 ถึง 2014 ค่าประมาณการณ์เบื้องต้นของอัตราการทำกำไรกับที่ออกมาจริงจะแตกต่างกัน แต่ไปในทิศทางเดียวกัน นั่นก็หมายถึงอัตราการทำกำไรใน Q1/15 อาจจะออกมาดีกว่าที่คาด กล่าวคือ หากประมาณการณ์เดิมให้เป็นบวกแต่ออกมาจริงจะบวกมากกว่าเสมอ แต่หากประมาณการณ์เบื้องต้นออกมาติดลบ ก็ติดลบต่ำกว่าคาด (ดูจากตัวเลขในตารางด้านซ้าย) จากสถิติดังกล่าวอาจส่งผลให้ดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐปรับตัวลงรับข่าวชั่วคราว แล้วหลังจากนั้นอาจดีดตัวขึ้นใหม่
ส่วนจำนวนหัวขุดเจาะในสหรัฐล่าสุดปรับตัวลงเหลือ 760 หัวซึ่งลดลงจากจุดสูงสุดที่ 1609 หัวประมาณ 53% การลดลงมากกว่าคาดส่งผลให้ราคาน้ำมันเริ่มยืนทรงตัวและมีสิทธิที่จะปรับตัวขึ้นได้ต่อในช่วงเดือน พ.ค.(ดูจากรูปด้านขวา) การที่ดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐตอนนี้ที่สามารถยืนเหนือ 18,000 จุดได้มาจากหุ้นกลุ่มพลังงานเป็นหลัก ส่วนในไทยเรามองว่าคงไม่ต่างอะไรกับสหรัฐหรือทั่วโลก เพียงแต่ว่าราคาน้ำมันจะขึ้นได้ขนาดไหนซึ่งในช่วงสั้นนี้อาจต้องจับตาดูปริมาณสต๊อกน้ำมันรายสัปดาห์ของสหรัฐ
ปัจจัยที่ส่งผลต่อดัชนี SET ในช่วงนี้ถึงปลายเดือน ยังคงเป็นการประกาศผลดำเนินงานในสหรัฐและไทย ราคาน้ำมัน การประชุม กนง.และตัวเลขเศรษฐกิจของไทย หากทิศทางราคาน้ำมันยังมีแรงหนุนแล้วทำให้ราคาน้ำมันดิบยังค่อยๆปรับตัวขึ้น เรามองว่าทิศทางดัชนี SET จะยังขึ้นได้ต่อจากแรงซื้อเก็งกำไรกลุ่มพลังงานโดยรวม ส่วนการประกาศงบ Q1 ของสหรัฐในตอนนี้คงไม่ส่งผลอะไรกับตลาดมากทั้งเชิงบวกและลบ เพราะสิ่งที่ตลาดให้ความสำคัญจะอยู่ที่ปัจจัยภายใน อย่างตัวเลขเศรษฐกิจ (27 เม.ย.) และการประชุม กนง. (29 เม.ย.) ว่าเศรษฐกิจจะฟื้นตัวหรือไม่และรัฐบาลมีมาตรการกระตุ้นหรือเปล่า
กลยุทธ์การลงทุนในเดือน เม.ย. เดิมเรามองว่าดัชนี SET ในรอบนี้จะขึ้นได้สูงสุดในรอบ 1560-1570 จุดจากสมมติฐานราคาน้ำมันทรงๆตัว การประชุม กนง. จะคงดอกเบี้ยและแรงกดดดันจากงบ Q1 ของสหรัฐ แต่เมื่อกลับมาดูสถิติการประมาณการกำไรเบื้องต้นและที่ออกมาจริงของสหรัฐพบว่าออกมาต่างกัน ราคาน้ำมันกำลังค่อยๆปรับตัวขึ้นและแนวโน้มที่การประชุม กนง. เปิดทางการลดได้อีก หากการประกาศตัวเลขเศรษฐกิจในวันที่ 27 เม.ย. ออกมาแย่กว่าคาด ซึ่งจะส่งผลให้ดัชนี SET มีสิทธิที่จะขึ้นไปเล่นที่กรอบ 1580-1590 จุดหรือ 1600+/- แต่หากไม่ลดดอกเบี้ยดัชนีคงจะแกว่งกรอบ 1570 +/-5 จุด กลยุทธ์การลงทุนยังพอซื้อเพิ่มหุ้นในกลุ่มพลังงานและธนาคารพาณิชย์ใหญ่ได้
Analysts : Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(AM)
Investment Strategy
กลยุทธ์ : กลยุทธ์การลงทุนในเดือน เม.ย. เดิมเรามองว่าดัชนี SET ในรอบนี้จะขึ้นได้สูงสุดในรอบ 1560-1570 จุดจากสมมติฐานราคาน้ำมันทรงๆตัว การประชุม กนง. จะคงดอกเบี้ยและแรงกดดดันจากงบ Q1 ของสหรัฐ แต่เมื่อกลับมาดูสถิติการประมาณการณ์กำไรเบื้องต้นและที่ออกมาจริงของสหรัฐพบว่าออกมาต่างกัน ราคาน้ำมันกำลังค่อยๆปรับตัวขึ้นและแนวโน้มที่การประชุม กนง. เปิดทางการลดได้อีก หากการประกาศตัวเลขเศรษฐกิจในวันที่ 27 เม.ย. ออกมาแย่กว่าคาด ซึ่งจะส่งผลให้ดัชนี SET มีสิทธิที่จะขึ้นไปเล่นที่กรอบ 1580-1590 จุดหรือ 1600+/- แต่หากไม่ลดดอกเบี้ยดัชนีคงจะแกว่งกรอบ 1570 +/-5 จุด กลยุทธ์การลงทุนยังพอซื้อเพิ่มหุ้นในกลุ่มพลังงานและธนาคารพาณิชย์ใหญ่ได้
Themes play :
ซื้อเก็งกำไรหุ้นที่ยัง laggard ในกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมี : ราคาน้ำมันดิบ WTI ยังคงปรับขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่ 5 ติดต่อกัน โดยเมื่อคืนนี้ปรับเพิ่มขึ้น 0.32 ดอลลาร์/บาร์เรล ขึ้นทำจุดสูงสุดใหม่ของปีอีกครั้งที่ 56.71 ดอลลาร์/บาร์เรล จากปัจจัยหนุนที่กลุ่มโอเปกคาดว่าปริมาณน้ำมันจากสหรัฐจะเริ่มลดลงในช่วงครึ่งปีหลังและเหตุการณ์ความไม่สงบในตะวันออกกลาง รวมถึงเหตุสู้รบในเยเมน โดยราคาน้ำมันดิบในช่วง 1 เดือนที่ผ่านมาปรับเพิ่มขึ้นมากว่า +30% จากจุดต่ำสุดในปีนี้ที่ 43.46 ดอลลาร์/บาร์เรล ซึ่งช่วยหนุนราคาหุ้นกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมีอย่าง PTTEP (+18.5%) TOP (+14%) IVL (+13.1%) PTT (+12%) PTTGC (+11.3%) IRPC (+10%) BANPU (+8%) SGP (+5.8%) BCP (+4.4%) ปรับตัวขึ้นแรงในช่วงเดือนที่ผ่านมา โดยหากพิจารณาหุ้นที่มีการปรับขึ้นน้อยกว่ากลุ่มพลังงานที่ปรับเพิ่มขึ้นมา 11% จะประกอบไปด้วย BCP +4.4% SGP +5.8% และ BANPU +8% ดังนั้นเราคาดว่าวันนี้จะมีแรงซื้อหุ้นดังกล่าวที่เป็นหุ้น laggard กลุ่มและยังมี uPside เข้ามา โดย Bloomberg consensus ให้ราคาเป้าหมาย BCP 37.50 บาท SGP 16 บาท BANPU 31.50 บาท
ประเด็นในสัปดาห์
17 เม.ย. : สหรัฐประกาศตัวเลข CPI YoY เดือนมี.ค. โดยตลาดคาด +0.1% จากเดือนก่อนหน้าที่ +0.0%
17 เม.ย. : สหรัฐประกาศตัวเลข Leading Index เดือนมี.ค. โดยตลาดคาด +0.3% จากเดือนก่อนหน้าที่ +0.2%
17 เม.ย. : คาดการณ์ประกาศงบไตรมาส 1/15 ของ TISCO TMB
20 เม.ย. : คาดการณ์ประกาศงบไตรมาส 1/15 ของ KBANK KKP SCB TCAP
21 เม.ย. : คาดการณ์ประกาศงบไตรมาส 1/15 ของ BAY BBL KTB
22 เม.ย. : สหรัฐประกาศตัวเลข Existing Home Sales เดือนมี.ค. จากเดือนก่อนหน้าที่ 4.88 ล้านยูนิต
Fundamental Stock :
THCOM : Flash Note - เริ่มต้นดี (แนะนำ : ซื้อ ราคาเป้าหมาย 49บาท)
TK : Initiation - ฟื้นตัวพร้อมตลาดรถจักรยานยนต์ (แนะนำ : ซื้อ ราคาเป้าหมาย 11.20 บาท)
Technical Pick :
SET Index : แนวรับ 1560 แนวต้าน 1580
กลยุทธ์ : SET Index มีแนวรับ 1560 จุด และแนวต้าน 1580 จุด
Gunkul Engineering (GUNKUL TB ; THB 35.25) - ซื้อ
Rich Asia Steel (RICH TB; THB 1.91) - ซื้อ
Retail Research Team
