- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Thursday, 26 March 2015 15:19
- Hits: 1137
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(AM)
Technical highlights
SET Index : แนวรับ 1505 แนวต้าน 1520 และ 1530
ทิศทางตลาด : SET Index ปิดที่ 1512.80 จุด ลดลง 1.65 จุด มูลค่าการซื้อขาย 32,705 ล้านบาท ตลาดเมื่อวานปรับตัวลดลงหลังจากฟื้นตัวขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 1520 จุด แต่มูลค่าการซื้อขายค่อนข้างเบาบาง ทำให้การเคลื่อนไหวน่าจะอยู่ในกรอบแคบ และมีแนวต้านสำคัญที่ 1530 จุด
Daily : ปรับตัวลดลงต่อเนื่องหลังจากแรงหุ้นขนาดใหญ่ในกลุ่มธนาคาร แต่เมื่อพิจารณามูลค่าการซื้อขายที่ไม่สูงมาก จึงทำให้ความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงค่อนข้างจำกัด โดยมีแนวรับสำคัญที่ 1500-1505 จุด ซึ่งเป็นแนวรับสำคัญของโครงสร้างในระยะยาว ถ้าฟื้นตัวกลับทะลุผ่านแนวต้านที่ 1530 จุด จะเป็นสัญญาณซื้อเก็งกำไร และมีแนวต้านถัดไปที่ 1545-1550 จุด
กลยุทธ์ : SET Index มีแนวรับสำคัญที่ 1500-1505 จุด ซึ่งคาดว่า น่าจะเป็นแนวรับสำคัญของโครงสร้างในระยะยาว ในขณะที่มูลค่าการซื้อขายค่อนข้างเบาบาง จึงทำให้ความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงมีไม่สูงมาก และมีแนวต้านที่ 1520 และ 1530 จุด ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้จะเป็นสัญญาณซื้อเก็งกำไร
Most Active Value: แนวรับ แนวต้าน
BBL แนวโน้มลงทดสอบ 177 และ 175 แนวต้านสำคัญ 184-185 178 / 177 180 / 182
JAS แนวรับ 5.80 และ 5.50 แนวต้าน 6.20 และ 6.40 5.90 / 5.80 6.00 / 6.10
ADVANC แนวรับ 240 ถ้าหลุดรอซื้อที่ 230 แนวต้าน 250 242 / 240 244 / 247
KBANK แนวโน้มขึ้นทดสอบแนวต้าน 235 และ 240 225 / 224 228 / 230
TRUE แนวรับ 12.00 แนวต้าน 12.50 และ 12.80 12.20 / 12.00 12.50 / 12.80
ITD สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 7.50 และ 7.70 7.20 / 7.10 7.40 / 7.50
PLAT ซื้อที่แนวรับ 6.00 แนวต้าน 6.50 6.10 / 6.00 6.25 / 6.50
PTT ซื้อที่แนวรับ 325 แนวต้าน 340 325 / 324 330 / 335
KTB แนวโน้มขึ้นทดสอบ 23.50 และ 24.00 แนวรับสำคัญ 22.70 23.00 / 22.80 23.40 / 23.60
STEC สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 21.50 และ 22.00 แนวรับสำคัญ 20.00 20.50 / 20.20 21.00 / 21.50
Sena Development (SENA TB; THB 4.10) - ซื้อ
แนวต้าน : 4.30 และ 4.40
แนวรับ : 4.10 และ 4.04
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณซื้อทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากราคาหุ้นเคลื่อนไหวออกด้านข้างไปทดสอบแนวรับของเส้นแนวโน้มขาขึ้น ทำให้แนวโน้มของราคาหุ้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
MACD ปรับตัวลดลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 60
แนะนำซื้อ SENA โดยมีแนวรับที่ 4.10 และ 4.04 และมีแนวต้านที่ 4.30 และ 4.40 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 3.88 ลงไป
Country Group Development (CGD TB; THB 1.32) - ซื้อ
แนวต้าน : 1.40 และ 1.45
แนวรับ : 1.32 และ 1.30
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค หลังจากราคาหุ้นปรับตัวลดลงมาอย่างต่อเนื่อง ล่าสุด ราคาหุ้นสามารถทะลุผ่านแนวต้านของเส้นแนวโน้มขาลงขึ้นมาได้ ทำให้แนวโน้มของราคาหุ้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
MACD เคลื่อนไหวออกด้านข้างในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มลงเคลื่อนไหวเหนือแนวโน้มขึ้น RSI ปรับตัวลดลงต่ำกว่าระดับ 30
แนะนำซื้อ CGD โดยมีแนวรับที่ 1.32 และ 1.30 และมีแนวต้านที่ 1.40 และ 1.45 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 1.27 ลงไป
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 - [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET...กลุ่มพลังงานอาจช่วยหนุนให้ดัชนียังยืนเหนือ 1500 จุดได้
เมื่อวานนี้ดัชนีปิดปรับตัวลดลงเพียง 1.65 จุดหรือ -0.11% ปิดที่ 1,512.80 จุด ด้วยปริมาณการซื้อขายเบาบาง 32,705 ล้านบาท โดยแม้ว่าในระหว่างวันตลาดจะพยายามดีดตัวขึ้นทดสอบระดับ 1,520 จุด แต่ก็ไม่ผ่าน บวกกับตลาดขาดปัจจัยใหม่เข้ามาหนุน ทำให้นักลงทุนเลือกที่จะซื้อขายทำกำไรกันในระหว่างวันมากขึ้น อย่างไรก็ตามหากพิจารณาปริมาณการซื้อขายที่ลดลงมากก็อาจประเมินได้ว่าตลาดยังขาดความมั่นใจในทิศทางของเศรษฐกิจไทย โดยเมื่อวานนี้นักลงทุนต่างประเทศเป็นฝ่ายขายสุทธิไป 1,312 ล้านบาท (โดยมีรายการ big lot หุ้น BECL จำนวน 769 ล้านบาท) แต่นับจากต้นเดือนยังซื้อสุทธิอยู่ 3,878 ล้านบาท
เราประเมินว่าตลาดที่ปรับตัวลดลงมากว่า 100 จุดหรือ -6.7% ในช่วงเวลา 1 เดือนครึ่ง สวนทางกับตลาดหุ้นในภูมิภาคและตลาดหุ้นทั่วโลก จากภาวะเศรษฐกิจที่ชะลอตัวมากกว่าคาดและผลกำไรของบริษัทจดทะเบียนในไตรมาส 4/57 ที่ประกาศออกมาต่ำกว่าที่ตลาดคาดมากที่สุดในเอเชียก็ทำให้นักวิเคราะห์มีการปรับลดประมาณการกำไรของปี 2015 และดัชนีเป้าหมายลง จากการที่ตลาดปรับลดลงมาแรงก่อนหน้านี้ ทำให้เราประเมินว่า downside ของตลาดเริ่มจำกัด โดยเราเชื่อว่าหากราคาน้ำมันไม่ปรับตัวลงไปต่ำกว่า 40 ดอลลาร์/บาร์เรล ดัชนีตลาดหุ้นไทยน่าจะสามารถยืนเหนือระดับ 1,500 จุดได้
สำหรับทิศทางตลาดในระยะสัปดาห์ยังคงต้องติดตามตัวเลขเศรษฐกิจที่สำคัญอย่างตัวเลขส่งออก (custom export) เดือนก.พ. ที่จะมีการประกาศกันในวันนี้ โดยตลาดคาด -3.2% จากเดือนก่อนหน้าที่ -3.46% โดยรมว. กระทรวงพาณิชย์ได้เปิดเผยคาดการณ์ตัวเลขส่งออกเดือนก.พ. ว่าจะ -6.1% แย่กว่าที่ตลาดคาดไว้มาก (เป็นผลจากการส่งออกน้ำมันและทองคำที่ลดลง) ส่งผลให้ตัวเลขการส่งออกใน 2 เดือนแรกของปีจะ -4.8% เทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน โดยตัวเลขที่ออกมาต่ำกว่าตลาดคาดก็ทำให้อาจมีแรงขายออกมาในระยะสั้น แต่ตลาดอาจมีการฟื้นตัวหากมีการคาดการณ์ต่อไปว่ารัฐบาลอาจจะต้องมีการพิจารณามาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจเพิ่มขึ้นในระยะต่อไปเพื่อกระตุ้นเศรษฐกิจหลังหายสำนักเริ่มออกมาปรับลดประมาณการตัวเลขส่งออกและ GDP ในปีนี้ลดลงอย่างต่อเนื่อง
เมื่อคืนนี้ตลาดหุ้นต่างประเทศทั้งตลาดสหรัฐและยุโรปต่างปรับตัวลดลงแรง หลังสหรัฐรายงานตัวเลขเศรษฐกิจออกมาไม่ดี โดยรายงานของกระทรวงพาณิชย์สหรัฐระบุว่า ยอดขายสินค้าคงทนปรับลดลง 1.4% ในเดือนก.พ. สวนทางกับที่ตลาดคาดว่าจะ +0.2% แสดงให้เห็นว่าภาคธุรกิจยังคงมีความระมัดระวังในการใช้จ่ายและยังไม่มั่นใจการฟื้นตัวของเศรษฐกิจเท่าใดนัก บวกกับสถานการณ์ในกรีซที่กลับมาสร้างความกังวลให้กับตลาดอีกครั้งหลังจากดอยซ์แบงก์คาดการณ์ว่า การที่รัฐบาลกรีซขาดสภาพคล่องอาจจำนำไปสู่การผิดนัดชำระหนี้มูลค่า 460 ล้านยูโร (502.5 ล้านดอลลาร์) ให้กับกองทุนการเงินระหว่างประเทศ (IMF) ในวันที่ 9 เม.ย. นี้ได้ โดยรายได้จากการจัดเก็บภาษีของกรีซยังคงอยู่ในระดับต่ำกว่าเป้าหมาย 1 พันล้านดอลลาร์และภาคธนาคารของกรีซกำลังขาดสภาพคล่อง
จากการที่ตลาดหุ้นสหรัฐปรับตัวลงแรง (DJIA -1.62%) และค่าเงินดอลลาร์ยังคงอ่อนค่าลงต่อเนื่อง ส่งผลให้มีแรงซื้อเข้ามาในสินค้าโภคภัณฑ์อย่างทองคำและน้ำมัน โดยราคาทองคำเมื่อคืนนี้ปรับตัวเพิ่มขึ้น 5.6 ดอลลาร์/ออนซ์หรือ +0.47% ในขณะที่ราคาน้ำมันดิบปรับตัวเพิ่มขึ้น 1.7 ดอลลาร์/บาร์เรลหรือ +3.6% มาปิดที่ 49.21 ดอลลาร์/บาร์เรล ทำให้เราประเมินว่าหุ้นกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมีอย่าง PTT PTTEP TOP PTTGC BANPU IVL BCP IRPC จะมีการรีบาวน์ขึ้นได้ในวันนี้ โดยหากพิจารณาหุ้นในกลุ่มที่ปรับขึ้นจากน้อยไปหามากในช่วง 7 วันที่ราคาน้ำมันฟื้นตัวขึ้นมาจากจุดต่ำสุดที่ 43.46 ดอลลาร์/บาร์เรล ประกอบไปด้วย TOP (-2.4%), BCP (-0.8%) PTTGC (-0.5%) PTT (+1.9%) PTTEP (+2.9%) BANPU (+3.6%) IRPC (+6.7%) และ IVL (+11.2%) บวกกับปัจจัยพื้นฐานและ uPside จากราคาที่เหมาะสมของเราจะพบว่าหุ้นที่น่าสนใจซื้อเก็งกำไรในช่วงที่ราคาน้ำมันรีบาวน์ในวันนี้ได้แก่ TOP PTTEP PTTGC และ BANPU โดยมีราคาเป้าหมายตามปัจจัยพื้นฐานอยู่ที่ 56 บาท, 126 บาท, 71 บาทและ 35 บาทตามลำดับ
กลยุทธ์การลงทุนในวันนี้เราเน้นการเก็งกำไรระยะสั้นในหุ้นกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมี (TOP PTTEP PTTGC BANPU) จากการฟื้นตัวของราคาน้ำมันต่อเนื่องกว่า 13% ใน 1 สัปดาห์และกลุ่มโรงแรมและการท่องเที่ยว (AOT CENTEL ERW MINT) จากข่าววันนี้ที่ทางสมาคมโรงแรมคาดอัตราการเข้าพักปีนี้แตะ 80% เทียบปีก่อนที่ 60-65% จากแรงหนุนของนักท่องเที่ยวจีนที่เพิ่มขึ้นมากและการท่องเที่ยวแห่งประเทศไทยที่คาดว่าจำนวนนักท่องเที่ยวจะเดินทางเข้ามาประเทศไทยเพิ่มขึ้น 14% เป็น 28 ล้านคนจากปีก่อนที่ 24.7 ล้านคน และขายทำกำไรหรือ short หุ้นที่เสียประโยชน์จากการที่ราคาน้ำมันปรับขึ้นอย่างหุ้นกลุ่มสายการบิน (AAV BA NOK THAI), กลุ่มรับเหมาก่อสร้าง (CK ITD STEC) และวัสดุก่อสร้าง (SCC TASCO) โดยเราประเมินว่าตลาดจะยังสามารถยืนเหนือระดับ 1500 จุดได้ จากสภาพคล่องในระบบที่ยังคงอยู่ในระดับที่สูง, แรงขายของนักลงทุนต่างชาติชะลอตัวลง (เนื่องจากมีปริมาณการถือครองหุ้นไทยอยู่ในระดับที่ต่ำที่สุดในรอบ 6 ปี) และอาจเห็นการทำราคาปิด (window dressing) หุ้นบางตัวในช่วงปิดไตรมาสแรกนี้ช่วยพยุงตลาดได้ วันนี้เราให้แนวรับที่ 1500-1505 และแนวต้านที่ 1520-1525 จุด
Analysts :
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(AM)
Investment Strategy
กลยุทธ์ : กลยุทธ์การลงทุนในวันนี้เราเน้นการเก็งกำไรระยะสั้นในหุ้นกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมี (TOP PTTEP PTTGC BANPU) จากการฟื้นตัวของราคาน้ำมันต่อเนื่องกว่า 13% ใน 1 สัปดาห์และกลุ่มโรงแรมและการท่องเที่ยว (AOT CENTEL ERW MINT) จากข่าววันนี้ที่ทางสมาคมโรงแรมคาดอัตราการเข้าพักปีนี้แตะ 80% เทียบปีก่อนที่ 60-65% จากแรงหนุนของนักท่องเที่ยวจีนที่เพิ่มขึ้นมากและการท่องเที่ยวแห่งประเทศไทยที่คาดว่าจำนวนนักท่องเที่ยวจะเดินทางเข้ามาประเทศไทยเพิ่มขึ้น 14% เป็น 28 ล้านคนจากปีก่อนที่ 24.7 ล้านคน และขายทำกำไรหรือ short หุ้นที่เสียประโยชน์จากการที่ราคาน้ำมันปรับขึ้นอย่างหุ้นกลุ่มสายการบิน (AAV BA NOK THAI), กลุ่มรับเหมาก่อสร้าง (CK ITD STEC) และวัสดุก่อสร้าง (SCC TASCO) โดยเราประเมินว่าตลาดจะยังสามารถยืนเหนือระดับ 1500 จุดได้ จากสภาพคล่องในระบบที่ยังคงอยู่ในระดับที่สูง, แรงขายของนักลงทุนต่างชาติชะลอตัวลง (เนื่องจากมีปริมาณการถือครองหุ้นไทยอยู่ในระดับที่ต่ำที่สุดในรอบ 6 ปี) และอาจเห็นการทำราคาปิด (window dressing) หุ้นบางตัวในช่วงปิดไตรมาสแรกนี้ช่วยพยุงตลาดได้ วันนี้เราให้แนวรับที่ 1500-1505 และแนวต้านที่ 1520-1525 จุด
Themes play :
ซื้อเก็งกำไรหุ้นกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมี : จากการที่ราคาน้ำมันดิบเมื่อคืนนี้ปรับตัวเพิ่มขึ้น 1.7 ดอลลาร์/บาร์เรลหรือ +3.6% มาปิดที่ 49.21 ดอลลาร์/บาร์เรล ซึ่งเป็นการปรับเพิ่มขึ้นมา 7 วัน +13% จากจุดต่ำสุดที่ 43.46 ดอลลาร์/บาร์เรล ทำให้เราประเมินว่าหุ้นกลุ่มพลังงานและปิโตรเคมีอย่าง PTT PTTEP TOP PTTGC BANPU IVL BCP IRPC จะมีการรีบาวน์ขึ้นได้ในวันนี้ โดยหากพิจารณาหุ้นในกลุ่มที่ปรับขึ้นจากน้อยไปหามากในช่วง 7 วันที่ราคาน้ำมันฟื้นตัว ประกอบไปด้วย TOP (-2.4%), BCP (-0.8%) PTTGC (-0.5%) PTT (+1.9%) PTTEP (+2.9%) BANPU (+3.6%) IRPC (+6.7%) และ IVL (+11.2%) บวกกับปัจจัยพื้นฐานและ upside จากราคาที่เหมาะสมของเราจะพบว่าหุ้นที่น่าสนใจซื้อเก็งกำไรในวันนี้ได้แก่ TOP PTTEP PTTGC และ BANPU โดยมีราคาเป้าหมายอยู่ที่ 56 บาท, 126 บาท, 71 บาทและ 35 บาท
Opportunity Day :
26 มี.ค. : PPS PM BJC ANAN FUTUREPF
30 มี.ค. : NCL KBS AI RICHY GIFT
31 มี.ค. : VPO PJW OCEAN TLGF SYNEX
1 เม.ย. : GUNKUL CPN CPNRF CPNCG TRUEIF
ประเด็นในสัปดาห์
27 มี.ค. : สหรัฐประกาศตัวเลข GDP Annualized QoQ ไตรมาส 4/57 โดยตลาดคาด +2.4% จากไตรมาสก่อนหน้าที่ +2.2%
30 มี.ค. : สหรัฐประกาศตัวเลข Pending Home Sales เดือนก.พ. โดยตลาดคาด +0.7% จากเดือนก่อนหน้าที่ +1.7%
Trading Portfolio : ถือ - JAS MINT
Fundamental Stock :
BANKS : Sector Note - ไม่เพียงพอที่จะกระตุ้นการเติบโต (คำแนะนำ : ซื้อ Top pick : KBANK KTB)
Technical Pick:
กลยุทธ์ : SET Index มีแนวรับสำคัญที่ 1500-1505 จุด และมีแนวต้านที่ 1520 และ 1530 จุด ถ้าผ่านได้จะเป็นสัญญาณซื้อเก็งกำไร
Sena Development (SENA TB; THB 4.10) - ซื้อ
Country Group Development (CGD TB; THB 1.32) - ซื้อ
SET Index : แนวรับ 1505 แนวต้าน 1520 และ 1530
Retail Research Team
