- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 11 February 2015 15:30
- Hits: 1451
บล.ทรีนีตี้ : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
Today Selection >> BTS, CPF, HMPRO, QH
Stock S R Comment
BTS 9.85 10.50 3Q58 ฟื้นตัว มี hidden value ในธุรกิจแรบบิท
CPF 25.00 26.50 เกาหลีเปิดตลาดนำเข้าไก่ไทย คาดส่งผลดีต่อราคาไก่
HMPRO 8.50 9.00 เฮง เฮง เฮง ซื้อของรับตรุษจีน
QH 4.04 4.28 เปิดตัวโครงการใหม่ 30 โครงการ หนุนรายได้เติบโต
PS - Speculative play on MSCI theme
Greece : ปัจจัยสำคัญที่ต้องติดตามในวันนี้ได้แก่การประชุมวาระเร่งด่วนของ รมว.คลัง 19 ประเทศในยูโรโซนเกี่ยวกับประเด็นการการมอบความช่วยเหลือชั่วคราวให้แก่กรีซ อาทิเช่นการจัดตั้ง Bridging program เพื่อช่วยเหลือเงินกู้ให้แก่สถาบันการเงินในกรีซ หลังประสบปัญหา ไม่สามารถนำพันธบัตรกรีซมาค้ำประกันการขอสินเชื่อรอบใหม่กับทาง ECB ได้
มุมมองของเรา : ไม่ว่าผลการประชุมจะออกมาในรูปแบบไหน ประเด็นกรีซยังจะเป็นปัจจัยรบกวนตลาดต่อไปตราบใดที่รัฐบาลยังคงเดินหน้าปรับโครงสร้างแผนรัดเข็มขัดจนถึงที่สุด ซึ่งในท้ายสุดเรามองว่าประเด็นดังกล่าวจะเป็นเหตุผลสำคัญที่ทำให้กรีซถูกปรับลดอันดับความน่าเชื่อถือจากสถาบันจัดอันดับ Moody's ลงจากระดับปัจจุบันที่ Caa1 และจะส่งผลให้ Credit risk รวมถึงต้นทุนการกู้ยืมของประเทศสูงขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ จนนำมาซึ่งความผันผวนของระบบการเงินในยุโรปได้
MSCI : MSCI จะมีการทบทวนและประกาศรายชื่อหุ้นที่ถูกนำเข้า/ตัดออกจากดัชนีรายไตรมาสในช่วงเช้าตรู่วันที่ 12 กุมภาพันธ์นี้ตามเวลาประเทศไทย ซึ่งเราคาดว่าในรอบนี้ยังไม่น่ามีการปรับเปลี่ยนในส่วนของรายชื่อหุ้นไทยในดัชนี MSCI Thailand แต่อย่างใด อย่างไรก็ดีหากให้เราเลือกหุ้นตัวใดตัวหนึ่งที่มีโอกาสสูงสุดที่จะถูกนำเข้าดัชนี Standard index เรามองว่า PS มีโอกาสมากที่สุด เนื่องจากมีขนาด Market cap ที่เริ่มผ่านเกณฑ์ค่าเฉลี่ยของหุ้นในกลุ่ม Standard index และมีปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยรายวันที่เริ่มปรับตัวสูงขึ้นจากปลายปีก่อน มอง PS เป็นตัวเลือกหนึ่งในการเก็งกำไรจากธีมดังกล่าวเนื่องจากยังมีปัจจัยหนุนในเรื่องของความเป็นไปได้ในการลดดอกเบี้ยของกนง.ในช่วงเดือนหน้าอีก
กลยุทธ์การลงทุน : ยังคงแนะนำให้ใช้ความระมัดระวังในการลงทุนมากขึ้น โดยทยอยขายหุ้นและลดน้ำหนักพอร์ทโฟลิโอ ณ SET Index บริเวณเหนือ 1600 จุดขึ้นไป เนื่องจากมองว่าเป็นระดับที่เปราะบางทั้งในแง่ของ Valuation และประเด็นความเสี่ยงแวดล้อมภายนอก แนะนำชะลอการลงทุนและรอเพิ่มพอร์ทโฟลิโอในช่วงที่ดัชนีอ่อนตัวลงมาบริเวณแนวรับ 1540-1560 โดยให้โฟกัสหุ้น Top pick ของเราซึ่งส่วนใหญ่เป็นหุ้นที่มี Low beta และ High alpha ได้แก่ BCP, IFEC, VGI, CSS, BJCHI, BTS, TMB, AAV, WHA, THAI, TRUE, ROBINS, IVL, SGP, KKP, STA, CPF, CCP, MONO, FOCUS
แนวรับ 1,589 แนวต้าน 1,620
บทวิเคราะห์วันนี้ :
DTAC (ถือ ราคาเป้าหมาย 99.50 บาท) ผลประกอบการต่ำกว่าตลาดคาด
IRPC (ถือ ราคาเป้าหมาย 3.64 บาท) ผลประกอบการผ่านจุดต่ำสุดไปแล้ว ปี 59 โครงการ UHV หนุนเต็มปี
หุ้นมีข่าว :
ICT : กทค. ยันให้ทีโอทีคืนคลื่น900 หลังครบอายุสัมปทาน ก.ย. 58 (เราแนะนำซื้อในหุ้น ADVANC ราคาเป้าหมายที่ 322 บาท และแนะนำถือสำหรับ DTAC ที่ราคา 99.50 บาท)
Today's Event :
SAMART XW 5:1
UREKA เปลี่ยนแปลงมูลค่าที่ตราไว้ จาก 0.50 บาทเป็น 0.25 บาท
นักวิเคราะห์ :
ดุลเดช บิค, CFA, FRM, CAIA (ID: 29932) E-mail: [email protected]
ณัฐชาต เมฆมาสิน, CFA, FRM (ID: 31379) E-mail: [email protected]
นพดล พิริยวุฒิ [email protected], 02-617 4900
อดิศักดิ์ ผู้พิพัฒน์หิรัญกุล, CFA [email protected], 02-617 4900
