Tweet

0

Details

Category: บทวิเคราะห์

Published: Friday, 10 July 2020 12:16

Hits: 5547

บล.คิงส์ฟอร์ด : บทวิเคราะห์ตลาดหุ้นรายวัน 10-7-2020

Market Wrap-Up

• •   SET ปิดวันที่ 9 ก.ค.63 ปิด +3.35 จุด อยู่ที่ 1,365.81 จุด มูลค่าการซื้อขาย 72,680 ลบ.ต่างชาติซื้อ 1,241 ลบ. สถาบันขาย 1,710 ลบ. พอร์ตโบรกซื้อ 147 ลบ.ยอด NVDR มียอดซื้อสุทธิอยู่ที่ 1,323 ลบ.โดยมียอดซื้อหุ้น CPALL,STGT,PTTGC,GULF,KBANK และมียอดขายหุ้น BAM,SCC,KTB,TISCO,PTT มูลค่า Short Sales อยู่ที่ระดับ 407 ลบ หุ้นที่มีมูลค่า Short สูงคือ AOT,COM7,STA โดยนักลงทุนต่างประเทศมีสถานะ Long ใน Index Futures จำนวน 6,009 สัญญาและมียอด Long สะสมตั้งแต่ต้นปีอยู่ที่ 110,505 สัญญา นักลงทุนต่างชาติซื้อพันธบัตรจำนวน 2,847 ลบ.
• •   ตลาดหุ้นสหรัฐ Down Jones ปิด -1.39% , S&P500 -0.56% และ Nasdaq +0.53% ถูกแรงขายจากหุ้นกลุ่มสถาบันการเงิน พลังงาน ค้าปลีก สายการบิน และธุรกิจเรือสำราญ หลังรายงานผู้ติดเชื้อไวรัส Covid-19 ในสหรัฐรวมอยู่ที่ 3.21 ล.ราย และกังวลอาจต้องกลับมาใช้มาตรการล็อกดาวน์อีกครั้ง ขณะที่หุ้นกลุ่มเทคโนโลยี เช่น Amazon, Netflix , Facebook ปรับขึ้นเนื่องจากได้รับผลกระทบน้อยจากไวรัสระบาด ตลาดหุ้นยุโรป Stoxx600 ปิด -0.77% หลังนักวิเคราะห์คาดการณ์กำไรบริษัทจดทะเบียน Q2 นี้จะลดลง -54% ส่งผลให้หุ้นกลุ่มพลังงาน ธนาคาร ผู้ผลิตรถยนต์ สาธารณูปโภคปรับตัวลดลง

Market View

• •   ภาวะการลงทุนตลาดหุ้นสหรัฐและยุโรปวานนี้ปรับลดลง จากความกังวลต่อการระบาดไวรัส Covid-19 ในสหรัฐ วานนี้สหรัฐมีผู้ติดเชื้อใหม่รายวันเพิ่มขึ้น 61,067 ราย ยอดรวมผู้ติดเชื้ออยู่ที่ 3.2 ล.ราย โดยรัฐแคลิฟอร์เนียมีผู้ติดเชื้อรายวันเพิ่มขึ้น 11,694 ราย เช่นเดียวกับเท็กซัสที่มีผู้ติดเชื้อเพิ่มขึ้นเกิน 1 หมื่น ราย/วัน ส่งผลให้นักลงทุนเริ่มกังวลอาจจะต้องกลับมาใช้มาตรการล็อกดาวน์อีกครั้ง ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบ WTI Futures เช้านี้ -0.30 % อยู่ที่ 39.50 ดอลลาร์/บาร์เรล กังวลอุปสงค์ความต้องการใช้น้ำมันชะลอตัว และรอการประชุมคณะกรรมการควบคุมการลดกำลังการผลิตของกลุ่มโอเปกที่จะประชุมวันที่ 15 ก.ค. นี้ เพื่อพิจารณามาตรการลดกำลังการผลิต 9.7 ล.บาร์เรล/วัน ที่จะสิ้นสุดในปลาย ก.ค. นี้ สำหรับดัชนีหุ้นไทยวานนี้ต่างชาติซื้อ1.2 พัน ลบ. สถาบันขาย 1.7 พัน ลบ.หุ้นกลุ่มพลังงาน, AOT, โรงแรม ถูกแรงขายจากผลกระทบจากการระบาดไวรัสในต่างประเทศ ส่งผลให้แผนการเปิด Travel Bubble อาจต้องเลื่อนออกไป ส่วนประเด็นการเมือง รมว.เศรษฐกิจ 4 ท่านได้ลาออกจากพรรค พปชร. ส่งผลให้นายก ฯ อาจต้องปรับ ครม.ใหม่ ซึ่งนักลงทุนยังรอติดตามทีม ครม.เศรษฐกิจชุดใหม่ที่จะเข้าบริหารในเศรษฐกิจไทยชะลอตัว

Daily Strategy

• •   วางแนวรับดัชนี SET ที่ 1,350-1,355 จุด แนวต้าน 1,370-1,375 จุด ตลาดยังขาดปัจจัยบวกใหม่และรอติดตามความชัดเจน รมว.เศรษฐกิจชุดใหม่ แนะนำทยอยซื้อกลุ่ม Defensive เช่น CPF, ADVANC, INTUCH, MCS,SCC เก็งกำไร JMT, TASCO, SPVI
• •   INTUCH* (ซื้อเก็งกำไร / Bloomberg Consensus FV@67.50 บาท*) ผลการดำเนินงานของบริษัทที่กลุ่ม INTUCH ถือหุ้นเป็นหลักอย่าง ADVANC กำลังฟื้นตัวขึ้นหลังผ่านจุดต่ำสุดใน 2Q63 และในช่วงครึ่งปีหลังรายได้บริการจากลูกค้ามือถือและบรอดแบนด์มีแนวโน้มเพิ่มขึ้นจากกิจกรรมทางเศรษฐกิจที่กลับเข้าสู่ภาวะปกติ เราเลือก INTUCH เพราะมีโอกาสจ่ายปันผลมากกว่า ADVANC เบื้องต้นตลาดคาดปี 2563 และปี 2564 INTUCH มี Div-Yield ที่ระดับ 4.60% และ 4.89% ตามลำดับ ส่วนกำไรปี 63-64 ตลาดประเมินที่ 1.13 หมื่น ลบ. และ 1.16 หมื่น ลบ. +2.72%YoY และ +2.65%YoY ตามลำดับ
• •   RS* (ซื้อเก็งกำไร / ราคาเป้าหมาย Bloomberg Consensus 16.40 บาท) แนวโน้ม 2Q63 น่าเป็นจุดต่ำสุดของปี ขณะที่ผู้บริหารมอง Outlook รายได้ปี 2562-66 จะเติบโตที่ CAGR 22% โดยธุรกิจ Commerce จะเป็น Growth Driver หลัก ส่วนแนวโน้มใน 2H63 คาดธุรกิจ Commerce เติบโต YoY จากการขยายช่องทางการจัดจำหน่ายและเพิ่มผลิตภัณฑ์หวังเพิ่มฐานลูกค้า ณ สิ้นปีที่ 1.6-1.8 ล้านคน รวมถึงธุรกิจ Media จะเริ่มฟื้นตัวตามสถานการณ์ COVID ในประเทศที่ดีขึ้น อิงจาก Bloomberg Cons คาดกำไรปี 63-64 อยู่ที่ 559 ล้านบาท และ 633 ล้านบาท เติบโต +22%YoY, +13%YoY

Daily Key Factors

Oil Update (-) WTI Futures ส.ค.ปิด -$1.28 ดอลลาร์ อยู่ที่ $39.62 /บาร์เรล Brent Futures ก.ย. ปิด -$0.94 ดอลลาร์ อยู่ที่ $42.35 /บาร์เรล กังวลการระบาดไวรัสในสหรัฐจะกระทบต่ออุปสงค์ความต้องการใช้น้ำมัน ขณะที่ EIA รายงานสต็อคน้ำมันดิบสหรัฐสัปดาห์ที่ผ่านมาเพิ่มขึ้น 5.7 ล.บาร์เรล สวนทางคาดจะลดลง 3.7 ล.บาร์เรล นักลงทุนยังรอการประชุมคณะกรรมการตรวจสอบการปฏิบัติตามข้อตกลงลดกำลังการผลิตของกลุ่มโอเปกพลัส วันที่ 15 ก.ค.นี้

Gold Update (-) Gold Futures ส.ค.ปิด -16.80 ดอลลาร์ อยู่ที่ 1,803.80 ดอลลาร์/ออนซ์ นักลงทุนขายทำกำไรหลังราคาทองคำปรับขึ้นสูงสุดในรอบ 9 ปี ขณะที่ค่าเงินดอลลาร์กลับมาแข็งค่า Dollar Index +0.28% อยู่ที่ 96.7039

Fund Flow (+) Fund Flow ต่างชาติในตลาด TIP วานนี้ ซื้อสุทธิ +17.53 ล้านดอลลาร์สหรัฐ   ซื้อหุ้นไทย +39.78 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ขายหุ้นอินโด -9.10 ล้านดอลลาร์สหรัฐ และขายหุ้นฟิลิปปินส์ -13.1 ล้านดอลลาร์สหรัฐ

(0) ค่าเงินบาทเช้านี้แข็งค่าเล็กน้อย อยู่ที่ 31.252 บาทดอลลาร์สหรัฐ

(-) ดัชนี BDI ปิด -39 อยู่ที่ 1,810 จุด

(-) ผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐ 10 ปี เพิ่มขึ้นอยู่ที่ 0.625 % , 2 ปี อยู่ที่ 0.155 %

(0) ค่าเงินหยวน off-shore ทรงตัวอยู่ที่ 7.0028/USD

(-) วานนี้สหรัฐรายงานผู้ติดเชื้อไวรัสเพิ่มขึ้น 61,067 ราย รวมอยู่ที่ 3,219,999 ราย เสียชีวิตเพิ่มขึ้น 960 ราย รวมอยู่ที่ 135,822 ราย ( Worldometers )

Economic Calendar

ในประเทศ

3 ก.ค.   กระทรวงพาณิชย์ แถลงสถานการณ์ด้านราคาสินค้าและบริการ

8 ก.ค.   ธนาคารแห่งประเทศไทย (ธปท.) เผยแพร่รายงานการประชุมคณะกรรมการนโยบายการเงิน (กนง.) ฉบับย่อ

สัปดาห์ที่2 สภาธุรกิจตลาดทุนไทย แถลงผลสำรวจดัชนีความเชื่อมั่นนักลงทุนและอัพเดตสถานการณ์ลงทุน

   ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (ตลท.) แถลงข้อมูลสรุปภาวะการซื้อขายหลักทรัพย์

15 ก.ค.     เปิดลงทะเบียนรับสิทธิโครงการ "เราเที่ยวด้วยกัน"

สัปดาห์ที่3   สภาอุตสาหกรรมแห่งประเทศไทย(ส.อ.ท.) แถลงดัชนีความเชื่อมั่นภาคอุตสาหกรรม, ยอดการผลิตและส่งออกรถยนต์ รถจักรยานยนต์และชิ้นส่วนยานยนต์

ต่างประเทศ

7 ก.ค.   US ตำแหน่งงานว่างเปิดใหม่จาก JOLTs ( พ.ค.)

8 ก.ค.   US สินค้าคงคลังน้ำมันดิบ

9 ก.ค.   US จำนวนคนที่ยื่นขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรก

10 ก.ค.   US ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) (เดือนต่อเดือน) (มิ.ย.)

Theme Strategy

(1) กลุ่ม Defensive Stock BCPG*, BGRIM*, BPP*, GPSC*, GULF*, ADVANC, INTUCH*

(2) กลุ่มที่อิงการบริโภคในประเทศ CPALL, CBG*, ICHI*, OSP*

(3) กลุ่มรับประโยชน์ ศก.ชะลอ NPL เพิ่ม สินเชื่อส่วนบุคคล สินเชื่อจำนำทะเบียน BAM*, CHAYO*, JMART*, JMT*, SINGER*

(4) กลุ่มส่งออกอาหารเงินบาทอ่อนค่า CPF*, GFPT*, TFG*, TU*, STA*

(5) กลุ่มรับประโยชน์จากต้นทุนน้ำมันอยู่ในระดับต่ำและการคลาย Lockdown TOP, PTTGC, IVL*, PRM*, PTG*, TASCO*

(6) กลุ่มรับประโยชน์จากปลดล็อก พ.ร.บ.งบประมาณ STEC, SEAFCO*, PYLON*

*หุ้นแนะนำเชิงกลยุทธ์ที่ยังไม่อยู่ใน Coverage ของฝ่ายวิจัย

Asset Allocation: Equity 50% Fixed Income 30% Alternative Investment etc. Gold 10% Cash 10%

Today Fundamental Research: -

Monthly Portfolio July 2020: INTUCH*, ERW*, AAV, TASCO*, CPF*, BCH*

Analysts

Apichai Raomanachai           No. 002939

Nopporn Chaykaew              No. 043964

Piyatat Pasommanatsakul     No. 081741  

******************************************

กด Like - Share  เพจ Corehoon-Power Time เพื่อติดตามเคล็ดลับ ข่าวสาร เทรนด์ และบทวิเคราะห์ดีๆ อัพเดตทุกวัน คัดสรรมาเพื่อท่านนักลงทุนโดยเฉพาะ

 Click Donate Support Web