สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET -9.13 จุด วิตกทรัมป์ขู่ขึ้นภาษีจีนรอบใหม่, น้ำมัน -3%

          SET แกว่งอิงแดนลบในกรอบ 1717-29 ปรับตัวลง 3 วันติด นลท.กลับมากังวลท่าทีล่าสุดของปธน.ทรัมป์ที่พร้อมจะขึ้นภาษีจีนรอบใหม่หากการเจรจาการค้าไม่คืบหน้า และราคาน้ำมันดิ่งลงแรง -3% หลังปธน.ทรัมป์ระบุพร้อมเจรจาปัญหานิวเคลียร์กับอิหร่าน ต่างชาติซื้อสุทธิ 682 ลบ. 6 วันติด และ Long S50 Futures 6,733 สัญญา 2 วันติด 

          

ทิศทางตลาดวันนี้ : อ่อนลง ขาดปัจจัยใหม่หนุน, กองทุนในปท.ยังขายปรับพอร์ต

          หุ้นโลกเมื่อวาน (17 ก.ค.) ปรับตัวลง เหตุนลท.วิตกสงครามการค้า หลังปธน.ทรัมป์พร้อมจะขึ้นภาษีจีนรอบใหม่หากการเจรจาไม่คืบหน้า และราคาน้ำมันปรับตัวลงต่อเนื่อง โดยราคาน้ำมันดิบ WTI ดิ่งลงอีก 84 เซนต์ หรือ -1.5% จากสต็อกน้ำมันกลั่นเพิ่มขึ้นสวนทางกับตลาดที่คาดว่าจะลดลง รวมทั้งยังถูกกดดันจากปธน.ทรัมป์ระบุว่าการเจรจากับอิหร่านมีความคืบหน้า มอง SET มีแนวโน้มอ่อนลงต่อ นลท.กลับมากังวลสงครามการค้ารอบใหม่ หลังการเจรจาการค้าสหรัฐฯ-จีนไม่คืบหน้า และปธน.ทรัมป์ขู่พร้อมขึ้นภาษีจีนรอบใหม่วงเงิน 3.25 แสนล้านดอลลาร์ฯ ตลาดขาดปัจจัยใหม่กระตุ้น โดยสัปดาห์นี้อยู่ในช่วงติดตามการทยอยประกาศผลประกอบการของหุ้นกลุ่มแบงก์ที่เหลือ, การแถลงนโยบายต่อรัฐสภาของรัฐบาลใหม่ในวันที่ 25-27 ก.ค.และการประชุม FED สิ้นเดือนนี้ว่าจะส่งสัญญาณลดดบ.ต่อเนื่องหรือไม่ ด้านแรงซื้อของต่างชาติเริ่มมีสัญญาณชะลอตัว หลังธปท.ออกมาตรการสกัดเก็งกำไรเงินบาทในสัปดาห์ที่แล้ว ขณะที่กองทุนในปท.ยังขายปรับพอร์ตต่อเนื่องยังกดดันบรรยากาศการลงทุนโดยรวมอยู่ แนวรับ 1715, 1705 แนวต้าน 1725-30 

          

          มอง SET แกว่งพักฐานในกรอบหลัก 1715-50 / แนะหาจังหวะตั้งรับช่วงอ่อนตัว เก็งกำไรตามกรอบแนวรับ-แนวต้าน ลงซื้อ-ขึ้นขาย, หาก SET ปิดต่ำกว่า 1715 แนะขายกระชับพอร์ตแล้ว Wait&See รอประเมินจังหวะตลาดใหม่

          - ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Fundamental Pick ASAP - งบ 2Q19F คาดมีกำไรเพียง 12 ลบ. ลดลง 65% YoY แต่เพิ่มขึ้นเท่าตัว QoQ, มองเป็นหุ้น Turnaround ในปีหน้า โดยกำไรแตะจุดต่ำสุดไปแล้วใน 1Q19 และธุรกิจรถเช่าระยะสั้นมีอัตราการเช่าถึงจุดคุ้มทุนแล้ว ขณะที่การขายรถยนต์ใช้แล้วก็ได้ราคาดีขึ้นด้วย น่าจะหนุนแนวโน้มรายได้และอัตราส่วนกำไรดีขึ้นในครึ่งหลังของปีนี้เป็นต้นไป, คงประมาณการกำไรและคำแนะนำ "ซื้อ" แต่ปรับเป้าพื้นฐานใหม่เป็นปีหน้ามาอยู่ที่ 3.8 บ. จากเดิม 3.5 บ. / บาทพลิกมาอ่อนค่าอาจกระตุ้นแรงซื้อเก็งกำไรหุ้นส่งออก-อาหาร - HANA, KCE, CPF, GFPT, TU / หุ้นปันผลเด่น (Div. Yield > 5% ต่อปี) - ANAN, ASP, DIF, INTUCH, JASIF, KAMART, KKP, LH, LPN, MC, QH, ROJNA, SIRI, SPALI, TKS, TPIPP, TVO / หุ้นรับอานิสงส์จัดตั้งรัฐบาล ด้านบริโภค - CPALL, BJC, ROBINS, AEONTS ด้านลงทุน - AMATA, ROJNA, WHA, EASTW, CK, STEC, UNIQ, SEAFCO, PYLON ด้านท่องเที่ยว - AOT, MINT, CENTEL, ERW / หุ้นขนาดใหญ่คาดจะได้ประโยชน์จากเงินตปท.ไหลเข้า - BBL, INTUCH, MINT, TU / ทยอยสะสมหุ้นคาดกำไรปกติ Q2 โต YoY มีปันผลระหว่างกาล - AMATA, BAY, BCH, BGRIM, CBG, CK, CPF, GGC, EASTW, EGCO, EKH, HMPRO, M, MAJOR, PYLON, RJH, ROJNA, SEAFCO, SPALI, TASCO, TFG, TPIPP ไม่มีปันผลระหว่างกาล CPALL, GFPT, GULF, GUNKUL, MINT, PLANB, PTG, STEC, THANI, VNT, WHA

          - หุ้นเด่น ก.ค. (Smart Tactics) BBL, CK, EASTW, GPSC, INTUCH, LH, MAJOR, SCCC

          - หุ้นเด่นครึ่งปีหลัง BTS, CK, EASTW, KTC, PLANB, ROJNA 

          

          วันที่        ปท.          เหตุการณ์

          8-19 ก.ค.  TH           ธนาคารพาณิชย์ไทยเริ่มทยอยประกาศผลประกอบการไตรมาส 2/2019

          18 ก.ค.    TH, JP, US   ยอดขายรถยนต์ไทยใน มิ.ย., ดุลการค้าญี่ปุ่นใน มิ.ย., ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานสหรัฐฯ

                     US           ผลสำรวจแนวโน้มธุรกิจ (Philadelphia Fed.) ใน ก.ค., ดัชนีชี้นำศก.สหรัฐฯ ใน มิ.ย.

          19 ก.ค.    JP, US       ดัชนีภาคการผลิตทุกอุตฯ ญี่ปุ่นใน พ.ค., ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐฯ ใน ก.ค. (เบื้องต้น)

          21 ก.ค.    JP           การเลือกตั้งสภาบนของญี่ปุ่น

          ที่มา : Bloomberg, TISCO Research

          

          อภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล 

          เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 18171                    

          02-633-6467                    

          [email protected]

 

          ธนพล บำรุงพงศ์                     

          เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 46537                    

          02-633-6471                    

          [email protected]