- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Tuesday, 19 June 2018 19:26
- Hits: 1386
บล.หยวนต้า(ประเทศไทย) : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน กลยุทธ์วันนี้
เน้นสะสมหุ้น Domestic Play
Smart Pick
สะสม AOT
ราคาปิด 66.75 บาท
ราคาเหมาะสม 92.00 บาท
จำนวนนทท.เดือน พ.ค. +6.4% YoY เป็น 2.8 ล้านคน และทำให้จำนวนนทท. 5M61 อยู่ที่ 16.5 ล้านคน เติบโต12.6% YoY
เรามองว่าระยะสั้นมีปัจจัยบวกที่รออยู่ ได้แก่ การรับบริหารสนามบินในภูมิภาค 4 แห่ง ได้แก่ สกลนคร, อุดรธานี, ตาก และชุมพร คาดได้ข้อสรุปใน 2Q61 และข้อสรุปการประมูลสัมปทาน Duty Free ฉบับใหม่ใน 2H61 โดยคาดว่าออก TOR ใน 3Q61
ราคาปิด 66.75 บาท
ราคาเหมาะสม 92.00 บาท
จำนวนนทท.เดือน พ.ค. +6.4% YoY เป็น 2.8 ล้านคน และทำให้จำนวนนทท. 5M61 อยู่ที่ 16.5 ล้านคน เติบโต12.6% YoY
เรามองว่าระยะสั้นมีปัจจัยบวกที่รออยู่ ได้แก่ การรับบริหารสนามบินในภูมิภาค 4 แห่ง ได้แก่ สกลนคร, อุดรธานี, ตาก และชุมพร คาดได้ข้อสรุปใน 2Q61 และข้อสรุปการประมูลสัมปทาน Duty Free ฉบับใหม่ใน 2H61 โดยคาดว่าออก TOR ใน 3Q61
เก็งกำไร ADVANC
ราคาปิด 193.00 บาท
ราคาเหมาะสม 250.00 บาท
เรามองว่าหุ้น Defensive ที่ปันผลเด่นอย่าง ADVANC คาดจ่าย 4.50 บาท/หุ้นสำหรับงวด 1H61 จะยังแข็งแกร่งกว่าภาพรวมของตลาดหุ้นที่ยังอ่อนแอ
สำหรับแนวโน้มกำไร 2Q61 คาดเติบโต YoY และต่อเนื่องทุกไตรมาสที่เหลือของปี อีกทั้งโอกาสที่กสทช.จะเสนอให้มีการปรับเกณฑ์การชำระค่าใบอนุญาตงวดสุดท้ายของคลื่น 900MHz จะช่วยสภาพคล่องให้แก่ ADVANC ดีขึ้น โอกาสปรับ Dividend payout เป็น 100% ก็มีความเป็นไปได้
ราคาปิด 193.00 บาท
ราคาเหมาะสม 250.00 บาท
เรามองว่าหุ้น Defensive ที่ปันผลเด่นอย่าง ADVANC คาดจ่าย 4.50 บาท/หุ้นสำหรับงวด 1H61 จะยังแข็งแกร่งกว่าภาพรวมของตลาดหุ้นที่ยังอ่อนแอ
สำหรับแนวโน้มกำไร 2Q61 คาดเติบโต YoY และต่อเนื่องทุกไตรมาสที่เหลือของปี อีกทั้งโอกาสที่กสทช.จะเสนอให้มีการปรับเกณฑ์การชำระค่าใบอนุญาตงวดสุดท้ายของคลื่น 900MHz จะช่วยสภาพคล่องให้แก่ ADVANC ดีขึ้น โอกาสปรับ Dividend payout เป็น 100% ก็มีความเป็นไปได้
สะสม KKP
ราคาปิด 67.00 บาท
ราคาเหมาะสม 80.00 บาท
เราคาดเงินปันผลงวด 1H61 ที่ 2.00 บาท คิดเป็นผลตอบแทน 3.0% ช่วยจำกัด downside Risk
ขณะที่การประชุมระหว่าง กกบ.และธปท.ในวันพรุ่งนี้ เรามองว่ามีโอกาสสูงที่จะเลื่อนใช้ IFRS9 ออกไปเป็นบวกต่อกลุ่มธนาคาร อีกทั้ง KKP มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว คือการ IPO กองทุน TFF ในเดือนก.ย. ค่าธรรมเนียมส่วนนี้ถือเป็น Upside Risk ที่ยังไม่รวมไว้ในประมาณการ
ราคาปิด 67.00 บาท
ราคาเหมาะสม 80.00 บาท
เราคาดเงินปันผลงวด 1H61 ที่ 2.00 บาท คิดเป็นผลตอบแทน 3.0% ช่วยจำกัด downside Risk
ขณะที่การประชุมระหว่าง กกบ.และธปท.ในวันพรุ่งนี้ เรามองว่ามีโอกาสสูงที่จะเลื่อนใช้ IFRS9 ออกไปเป็นบวกต่อกลุ่มธนาคาร อีกทั้ง KKP มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว คือการ IPO กองทุน TFF ในเดือนก.ย. ค่าธรรมเนียมส่วนนี้ถือเป็น Upside Risk ที่ยังไม่รวมไว้ในประมาณการ
เก็งกำไร TRUE
ราคาปิด 6.60 บาท
แนวต้านทางเทคนิค 6.90 บาท
ทางเทคนิคราคาหุ้นมีโอกาสไต่ระดับขึ้นทดสอบ 6.90 บาท แนวรับ 6.50 บาท และ Stop loss หากต่ำกว่า 6.40 บาท
เราคาดจำนวนผู้ใช้บริการใหม่จะเติบโตต่อเนื่อง และทิ้งห่าง DTAC มากขึ้น หลัง DTAC ตัดสินใจไม่เข้าประมูลคลื่น 1800MHz จึงมีความเสี่ยงที่คุณภาพของสัญญาณจะด้อยลงหลังหมดสัญญาสัมปทานคลื่อน 1800MHz ในเดือน ก.ย.
ราคาปิด 6.60 บาท
แนวต้านทางเทคนิค 6.90 บาท
ทางเทคนิคราคาหุ้นมีโอกาสไต่ระดับขึ้นทดสอบ 6.90 บาท แนวรับ 6.50 บาท และ Stop loss หากต่ำกว่า 6.40 บาท
เราคาดจำนวนผู้ใช้บริการใหม่จะเติบโตต่อเนื่อง และทิ้งห่าง DTAC มากขึ้น หลัง DTAC ตัดสินใจไม่เข้าประมูลคลื่น 1800MHz จึงมีความเสี่ยงที่คุณภาพของสัญญาณจะด้อยลงหลังหมดสัญญาสัมปทานคลื่อน 1800MHz ในเดือน ก.ย.
Pair Trade : N.A.
กลยุทธ์วันนี้
วานนี้ SET INDEX อ่อนแรงปิดหลุดแนวรับ 1680 จุด ทำให้ YTD SET INDEX -4.22% แย่กว่า MSCI AP exc Japan ที่ -1.67% YTD กดดันโดยหุ้นขนาดใหญ่ PTT Family และ SCC ขณะที่หุ้นขนาดใหญ่อย่างกลุ่มธนาคาร/ กลุ่มโรงพยาบาล / กลุ่ม ICT/ กลุ่มอสังหาฯ / กลุ่มขนส่ง เริ่มทรงตัวได้ดี เราแนะนำให้ติดตามการเคลื่อนไหวของหุ้นขนาดใหญ่ในกลุ่ม PTT / SCC เพื่อประเมินความเปราะบางของตลาดหุ้นไทยโดยรวมในช่วงสั้นนี้
เรามองว่าวันนี้หุ้นหลักในกลุ่มธนาคารจะเกิดแรงเก็งกำไรต่อการประชุมระหว่าง กกบ.และธปท.ในวันพรุ่งนี้ต่อการพิจารณามาตรฐานบัญชี IFRS9 จะเริ่มใช้ในต้นปีหน้าหรือไม่ ซึ่งเรามองว่าโอกาสที่ผลการประชุมจะออกมาเป็นการเลื่อนใช้ออกไปก่อนมีความเป็นไปได้สูง เพราะ ณ ปัจจุบันภาคเอกชนทั้งสถาบันการเงินและบริษัทเอกชนยังไม่มีความพร้อมต่อการใช้เกณฑ์ดังกล่าว และที่สำคัญผลกระทบต่อกลุ่ม SMEs ซึ่งเป็นฐานเศรษฐกิจที่สำคัญของประเทศมีแนวโน้มที่จะได้รับผลกระทบทั้งทางตรงและทางอ้อมอยู่มาก
ตลท. ประกาศรายชื่อหุ้นเข้า-ออกในดัชนี SET50-SET100 รอบเดือน ก.ค.-ธ.ค.2561 สร้างโอกาสเก็งกำไรระยะ 2 สัปดาห์ในหุ้นเข้า SET50 (KTC), หุ้นเข้า SET100 (ERW/ TTW) โดยมีผล ณ ราคาปิดวันที่ 29 มิ.ย.นี้
กลยุทธ์การลงทุน คือ (1) เก็งกำไรหุ้น Big Cap ต่อการทำ Window Dressing อย่าง AOT/ ADVANC/ BJC/ CPN/ CPALL (2) เก็งกำไรหุ้นเข้าดัชนี SET50-SET100 หรือ (3) สะสมหุ้นปันผลเด่นงวด 1H61 ได้แก่ LH/ KKP/ TTW/ QH/ INTUCH คาด Dividend Yield ราว 2.8%-3.9% (ต่อครึ่งปี)
วานนี้ SET INDEX อ่อนแรงปิดหลุดแนวรับ 1680 จุด ทำให้ YTD SET INDEX -4.22% แย่กว่า MSCI AP exc Japan ที่ -1.67% YTD กดดันโดยหุ้นขนาดใหญ่ PTT Family และ SCC ขณะที่หุ้นขนาดใหญ่อย่างกลุ่มธนาคาร/ กลุ่มโรงพยาบาล / กลุ่ม ICT/ กลุ่มอสังหาฯ / กลุ่มขนส่ง เริ่มทรงตัวได้ดี เราแนะนำให้ติดตามการเคลื่อนไหวของหุ้นขนาดใหญ่ในกลุ่ม PTT / SCC เพื่อประเมินความเปราะบางของตลาดหุ้นไทยโดยรวมในช่วงสั้นนี้
เรามองว่าวันนี้หุ้นหลักในกลุ่มธนาคารจะเกิดแรงเก็งกำไรต่อการประชุมระหว่าง กกบ.และธปท.ในวันพรุ่งนี้ต่อการพิจารณามาตรฐานบัญชี IFRS9 จะเริ่มใช้ในต้นปีหน้าหรือไม่ ซึ่งเรามองว่าโอกาสที่ผลการประชุมจะออกมาเป็นการเลื่อนใช้ออกไปก่อนมีความเป็นไปได้สูง เพราะ ณ ปัจจุบันภาคเอกชนทั้งสถาบันการเงินและบริษัทเอกชนยังไม่มีความพร้อมต่อการใช้เกณฑ์ดังกล่าว และที่สำคัญผลกระทบต่อกลุ่ม SMEs ซึ่งเป็นฐานเศรษฐกิจที่สำคัญของประเทศมีแนวโน้มที่จะได้รับผลกระทบทั้งทางตรงและทางอ้อมอยู่มาก
ตลท. ประกาศรายชื่อหุ้นเข้า-ออกในดัชนี SET50-SET100 รอบเดือน ก.ค.-ธ.ค.2561 สร้างโอกาสเก็งกำไรระยะ 2 สัปดาห์ในหุ้นเข้า SET50 (KTC), หุ้นเข้า SET100 (ERW/ TTW) โดยมีผล ณ ราคาปิดวันที่ 29 มิ.ย.นี้
กลยุทธ์การลงทุน คือ (1) เก็งกำไรหุ้น Big Cap ต่อการทำ Window Dressing อย่าง AOT/ ADVANC/ BJC/ CPN/ CPALL (2) เก็งกำไรหุ้นเข้าดัชนี SET50-SET100 หรือ (3) สะสมหุ้นปันผลเด่นงวด 1H61 ได้แก่ LH/ KKP/ TTW/ QH/ INTUCH คาด Dividend Yield ราว 2.8%-3.9% (ต่อครึ่งปี)
HOT Topic
1. ตลท.ประกาศหุ้นเข้า/ออก ดัชนี SET50 และ SET100 หุ้นใดน่าสนใจ?
2. หลุด 1680 จุด นักลงทุนควรวางกลยุทธ์อย่างไร
3. ติดตามการประชุมระหว่าง กกบ. และธปท.ในวันพรุ่งนี้ ว่าจะเลื่อนใช้ IFRS9 ออกไปหรือไม่
4. ทรัมป์เตรียมพิจารณาเก็บภาษีเพิ่มเติมสินค้าจากจีนมูลค่ารวม US$2 แสนล้านเหรียญ อัตราภาษี 10%...สงครามการค้ายังกดดันบรรยากาศการลงทุน
1. ตลท.ประกาศหุ้นเข้า/ออก ดัชนี SET50 และ SET100 หุ้นใดน่าสนใจ?
2. หลุด 1680 จุด นักลงทุนควรวางกลยุทธ์อย่างไร
3. ติดตามการประชุมระหว่าง กกบ. และธปท.ในวันพรุ่งนี้ ว่าจะเลื่อนใช้ IFRS9 ออกไปหรือไม่
4. ทรัมป์เตรียมพิจารณาเก็บภาษีเพิ่มเติมสินค้าจากจีนมูลค่ารวม US$2 แสนล้านเหรียญ อัตราภาษี 10%...สงครามการค้ายังกดดันบรรยากาศการลงทุน
ตลาดหุ้นไทยวานนี้
วานนี้ SET INDEX ปรับตัวลงเป็นวันที่ 4 มากถึง 25.14 จุด ปิดที่ 1679.68 จุด ทำจุดต่ำสุดในรอบ 8 เดือน มูลค่าการซื้อขายเพียง 5.2 หมื่นล้านบาท ด้านกระแสเงินทุนนักลงทุนต่างชาติขายสุทธิเป็น 11 วันติดต่อกันอีกราว 2.8 พันล้านบาท รวม 11 วันทำการขายสุทธิสะสมกว่า 3.4 หมื่นล้านบาท เช่นเดียวกับสถาบันในประเทศที่ขายสุทธิเป็นวันแรกในรอบ 17 วันทำการราว 1.8 พันล้านบาท ด้านตลาด SET50 Index Futures นักลงทุนต่างชาติมีสถานะ Short สุทธิราว 3.5 พันสัญญา เช่นเดียวกับสถาบันในประเทศและบัญชี บล. ที่มีสถานะ Short สุทธิเป็นวันที่ 2 ติดต่อกันอีกราว 2.8 พันสัญญา รวม 2 วัน Short สุทธิสะสมราว 4.1 พันสัญญา ส่งผลให้ QTD นักลงทุนต่างชาติมีสถานะ Short สุทธิราว 1.1 หมื่นสัญญา ขณะที่สถาบันในประเทศและบัญชีบล. มีสถานะ Long สุทธิราว 9.1 พันสัญญา ด้านตลาดตราสารหนี้นักลงทุนต่างชาติขายสุทธิเป็นวันที่ 4 เร่งขึ้นเป็น 9.1 พันล้านบาท รวม 4 วันทำการขายสุทธิกว่า 1.6 หมื่นล้านบาท
วานนี้ SET INDEX ปรับตัวลงเป็นวันที่ 4 มากถึง 25.14 จุด ปิดที่ 1679.68 จุด ทำจุดต่ำสุดในรอบ 8 เดือน มูลค่าการซื้อขายเพียง 5.2 หมื่นล้านบาท ด้านกระแสเงินทุนนักลงทุนต่างชาติขายสุทธิเป็น 11 วันติดต่อกันอีกราว 2.8 พันล้านบาท รวม 11 วันทำการขายสุทธิสะสมกว่า 3.4 หมื่นล้านบาท เช่นเดียวกับสถาบันในประเทศที่ขายสุทธิเป็นวันแรกในรอบ 17 วันทำการราว 1.8 พันล้านบาท ด้านตลาด SET50 Index Futures นักลงทุนต่างชาติมีสถานะ Short สุทธิราว 3.5 พันสัญญา เช่นเดียวกับสถาบันในประเทศและบัญชี บล. ที่มีสถานะ Short สุทธิเป็นวันที่ 2 ติดต่อกันอีกราว 2.8 พันสัญญา รวม 2 วัน Short สุทธิสะสมราว 4.1 พันสัญญา ส่งผลให้ QTD นักลงทุนต่างชาติมีสถานะ Short สุทธิราว 1.1 หมื่นสัญญา ขณะที่สถาบันในประเทศและบัญชีบล. มีสถานะ Long สุทธิราว 9.1 พันสัญญา ด้านตลาดตราสารหนี้นักลงทุนต่างชาติขายสุทธิเป็นวันที่ 4 เร่งขึ้นเป็น 9.1 พันล้านบาท รวม 4 วันทำการขายสุทธิกว่า 1.6 หมื่นล้านบาท
ปัจจัยสำคัญวันนี้
ประธานาธิบดีสหรัฐฯมอบหมายให้ USTR พิจารณาสินค้าที่สหรัฐฯนำเข้าจากจีนมูลค่ารวม 2 แสนล้านเหรียญฯ เพื่อเตรียมขึ้นภาษีนำเข้าอีก 10% หากจีนไม่ยกเลิกการเก็บภาษีนำเข้าสินค้าสหรัฐฯ
สหรัฐฯและเกาหลีใต้ได้ตกลงที่จะยกเลิกการซ้อมรบทางทหารระหว่าง 2 ประเทศ ในเดือน ส.ค.นี้
โกลด์แมน แซคส์คาดราคาน้ำมันดิบจะขยับขึ้นยืนเหนือ 80 ดอลล่าร์/บาร์เรล ในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า และคาด OPEC จะเพิ่มกำลังการผลิตน้ำมันในการประชุมวันที่ 22 - 23 มิ.ย.นี้
ที่ประชุม กสทช. มีแนวคิดว่า จะเปิดประมูลคลื่น 1800 MHz โดยจะไม่ปรับเงื่อนไขใดๆ แต่จะนำคลื่น 900MHz จำนวน 5MHz มาร่วมประมูลด้วย โดยกำหนดให้เปิดประมูลไม่เกินวันที่ 15 ก.ย.2561 ก่อนที่จะสิ้นสุดสัญญาสัมปทานคลื่น 1800MHz
สภาอุตสาหกรรมไทยเผยยอดส่งออกรถยนต์เดือน พ.ค. 2561 ขยายตัว 9.75%YoY
รฟท. เปิดเผยว่า วันแรกของการเปิดขายซอง TOR โครงการรถไฟเชื่อม 3 สนามบิน มีเอกชนเข้าซื้อเอกสาร 7 ราย ประกอบด้วย BTS, CP Holdings, ITD, UNIQ, Energy Complex (EnCo), Itochu Corporation, Sinohydro Corporation
ติดตามการประชุมกนง. วันที่ 20 มิ.ย.
ติดตามการประชุม กกบ. เพื่อพิจารณาว่าจะเลื่อนใช้มาตรฐานบัญชี IFRS9 หรือไม่ ในวันที่ 20 มิ.ย.
ติดตามการประกาศการเก็บภาษีของอียู (EU) ต่อสหรัฐฯ ระหว่างวันที่ 20 - 22 มิ.ย.
ติดตามการประชุม BOE วันที่ 21 มิ.ย.
ติดตามการรายงานเงินเฟ้อญี่ปุ่น เดือนพ.ค. ตลาดคาดขยายตัว 0.6% YoY วันที่ 22 มิ.ย.
ติดตามการประชุม OPEC วันที่ 22 - 23 มิ.ย.
ติดตามการรายงานนำเข้า-ส่งออกไทย ตลาดคาดส่งออกขยายตัว 10.1% YoY ระหว่างวันที่ 19 - 24 มิ.ย.
Strategist Team
Mayuree Chowvikran Head of Research , 662-009-8050
Padon Vannarat Strategist , 662-009-8060
Piyapat Patarapuvadol Strategist , 662-009-8062
Nutt Treepoonsuk Strategist , 662-009-8059
OO10217
สหรัฐฯและเกาหลีใต้ได้ตกลงที่จะยกเลิกการซ้อมรบทางทหารระหว่าง 2 ประเทศ ในเดือน ส.ค.นี้
โกลด์แมน แซคส์คาดราคาน้ำมันดิบจะขยับขึ้นยืนเหนือ 80 ดอลล่าร์/บาร์เรล ในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า และคาด OPEC จะเพิ่มกำลังการผลิตน้ำมันในการประชุมวันที่ 22 - 23 มิ.ย.นี้
ที่ประชุม กสทช. มีแนวคิดว่า จะเปิดประมูลคลื่น 1800 MHz โดยจะไม่ปรับเงื่อนไขใดๆ แต่จะนำคลื่น 900MHz จำนวน 5MHz มาร่วมประมูลด้วย โดยกำหนดให้เปิดประมูลไม่เกินวันที่ 15 ก.ย.2561 ก่อนที่จะสิ้นสุดสัญญาสัมปทานคลื่น 1800MHz
สภาอุตสาหกรรมไทยเผยยอดส่งออกรถยนต์เดือน พ.ค. 2561 ขยายตัว 9.75%YoY
รฟท. เปิดเผยว่า วันแรกของการเปิดขายซอง TOR โครงการรถไฟเชื่อม 3 สนามบิน มีเอกชนเข้าซื้อเอกสาร 7 ราย ประกอบด้วย BTS, CP Holdings, ITD, UNIQ, Energy Complex (EnCo), Itochu Corporation, Sinohydro Corporation
ติดตามการประชุมกนง. วันที่ 20 มิ.ย.
ติดตามการประชุม กกบ. เพื่อพิจารณาว่าจะเลื่อนใช้มาตรฐานบัญชี IFRS9 หรือไม่ ในวันที่ 20 มิ.ย.
ติดตามการประกาศการเก็บภาษีของอียู (EU) ต่อสหรัฐฯ ระหว่างวันที่ 20 - 22 มิ.ย.
ติดตามการประชุม BOE วันที่ 21 มิ.ย.
ติดตามการรายงานเงินเฟ้อญี่ปุ่น เดือนพ.ค. ตลาดคาดขยายตัว 0.6% YoY วันที่ 22 มิ.ย.
ติดตามการประชุม OPEC วันที่ 22 - 23 มิ.ย.
ติดตามการรายงานนำเข้า-ส่งออกไทย ตลาดคาดส่งออกขยายตัว 10.1% YoY ระหว่างวันที่ 19 - 24 มิ.ย.
Strategist Team
Mayuree Chowvikran Head of Research , 662-009-8050
Padon Vannarat Strategist , 662-009-8060
Piyapat Patarapuvadol Strategist , 662-009-8062
Nutt Treepoonsuk Strategist , 662-009-8059
OO10217
