- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Friday, 24 November 2017 17:38
- Hits: 1964
บล.โกลเบล็ก : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน Market Summary 23-11-17
Close 1,707.38 Volume Bt47367M
Change -5.75 P/E 18.38
%Change -0.34% P/B V2.03
หุ้นแนะนำพิเศษ
DIF (ราคาปิด 14.20 บาท Bloomberg Consensus 15.41)
มติที่ประชุมผู้ถือหน่วยลงทุน DIF อนุมัติเรื่องหลักๆ 3 เรื่องดังนี้ คือ 1) อนุมัติซื้อทรัพย์สินกิจการโครงสร้างพื้นฐานเพิ่มเติมครั้งที่ 2 และ ครั้งที่ 3 มูลค่า 1.3 และ 5.8 หมื่นล้านบาท ตามลำดับ 2) การลงทุนทรัพย์สินฯครั้งที่ 2 จะลงทุนผ่านการกู้เงินทั้งสิ้น 100% ภายในสิ้นปี 60 และ 3) การลงทุนทรัพย์สินฯครั้งที่ 3 จะลงทุนจากแหล่งเงินกู้ จำนวน 2 พันล้านบาท และเงินจากการเพิ่มทุนทั้งสิ้น 4.3 พันล้านหน่วย (จากเดิมมีหน่วยลงทุน 5.808 พันล้านหน่วย มาเป็น 1.1 หมื่นล้านหน่วย)
รายละเอียดการเพิ่มทุนดังกล่าว แบ่งเป็น 1) การเสนอขายแบบ RO ในสัดส่วนไม่น้อยกว่า 50% ของหน่วยลงทุนออกใหม่ และ 2) ส่วนที่เหลือจะจัดสรรให้แก่ บุคคลในวงจำกัด (PP) / ประชาชนทั่วไป (PO) / ผู้จองซื้อพิเศษ (CI) / หรือ ผู้ลงทุนหลักโดยเฉพาะเจาะจง (IP) แต่ทั้งนี้ TRUE จะได้รับการจัดสรรหน่วยลงทุนทั้นสิ้น 1.7 พันล้านหน่วย จากทั้งการซื้อหน่วยลงทุนเพิ่มทุนทั้งแบบที่ 1 และ 2 ซึ่งจะส่งผลให้สัดส่วนการถือหน่วยลงทุนของ TRUE ภายหลังจากเพิ่มทุน เพิ่มขึ้นเป็น 33.33% (จาก 28.11%) และเนื่องจำนวนเงินที่ DIF ต้องการคือราว 5.6 หมื่นล้านบาท จากการเสนอขายหน่วยลงทุน 4.3 พันล้านหน่วย จะส่งผลให้ราคาเฉลี่ยต่อหน่วยลงทุนอยู่ที่ราว 13.02 บาท
DIF (ราคาปิด 14.20 บาท Bloomberg Consensus 15.41)
มติที่ประชุมผู้ถือหน่วยลงทุน DIF อนุมัติเรื่องหลักๆ 3 เรื่องดังนี้ คือ 1) อนุมัติซื้อทรัพย์สินกิจการโครงสร้างพื้นฐานเพิ่มเติมครั้งที่ 2 และ ครั้งที่ 3 มูลค่า 1.3 และ 5.8 หมื่นล้านบาท ตามลำดับ 2) การลงทุนทรัพย์สินฯครั้งที่ 2 จะลงทุนผ่านการกู้เงินทั้งสิ้น 100% ภายในสิ้นปี 60 และ 3) การลงทุนทรัพย์สินฯครั้งที่ 3 จะลงทุนจากแหล่งเงินกู้ จำนวน 2 พันล้านบาท และเงินจากการเพิ่มทุนทั้งสิ้น 4.3 พันล้านหน่วย (จากเดิมมีหน่วยลงทุน 5.808 พันล้านหน่วย มาเป็น 1.1 หมื่นล้านหน่วย)
รายละเอียดการเพิ่มทุนดังกล่าว แบ่งเป็น 1) การเสนอขายแบบ RO ในสัดส่วนไม่น้อยกว่า 50% ของหน่วยลงทุนออกใหม่ และ 2) ส่วนที่เหลือจะจัดสรรให้แก่ บุคคลในวงจำกัด (PP) / ประชาชนทั่วไป (PO) / ผู้จองซื้อพิเศษ (CI) / หรือ ผู้ลงทุนหลักโดยเฉพาะเจาะจง (IP) แต่ทั้งนี้ TRUE จะได้รับการจัดสรรหน่วยลงทุนทั้นสิ้น 1.7 พันล้านหน่วย จากทั้งการซื้อหน่วยลงทุนเพิ่มทุนทั้งแบบที่ 1 และ 2 ซึ่งจะส่งผลให้สัดส่วนการถือหน่วยลงทุนของ TRUE ภายหลังจากเพิ่มทุน เพิ่มขึ้นเป็น 33.33% (จาก 28.11%) และเนื่องจำนวนเงินที่ DIF ต้องการคือราว 5.6 หมื่นล้านบาท จากการเสนอขายหน่วยลงทุน 4.3 พันล้านหน่วย จะส่งผลให้ราคาเฉลี่ยต่อหน่วยลงทุนอยู่ที่ราว 13.02 บาท
Market View : ผันผวนในกรอบแคบ
Technical Insight : DNA GLOBAL
หุ้นแนะนำพิเศษ : DIF
Technical Insight : DNA GLOBAL
หุ้นแนะนำพิเศษ : DIF
หุ้นมีข่าว : MGT PSTC AYUD
ภาวะตลาดหุ้นไทยวันก่อน ปรับตัวลงจากแรงขายในกลุ่ม ICT หลังมติที่ประชุม กสทช.ยังไม่มีความชัดเจนเรื่อง TOT และ DTAC โดย SET Index ปิดที่ 1707.38 จุด (-5.75 จุด) Volume 4.73 หมื่นลบ. โดย Foreign Net -454.79 ลบ. TFEX Net +2,407 สัญญา ตราสารหนี้ +4,039 ลบ.
ภาวะตลาดหุ้นไทยวันก่อน ปรับตัวลงจากแรงขายในกลุ่ม ICT หลังมติที่ประชุม กสทช.ยังไม่มีความชัดเจนเรื่อง TOT และ DTAC โดย SET Index ปิดที่ 1707.38 จุด (-5.75 จุด) Volume 4.73 หมื่นลบ. โดย Foreign Net -454.79 ลบ. TFEX Net +2,407 สัญญา ตราสารหนี้ +4,039 ลบ.
แนวโน้มตลาดหุ้นไทย
+ยูโรโซฯ ดัชนี PMI รวมภาคผลิต-บริการเบื้องต้นขยายตัวแตะ 57.5 ทำสถิติสูงสุดในรอบ 79 เดือน สอดคล้องกับดัชนี PMI รวมภาคผลิต-บริการเยอรมนีเพิ่มขึ้นสู่ระดับ 57.6 ซึ่งเป็นระดับสูงสุดในรอบ 2 เดือน
+เยอรมนีเผย GDP ไตรมาส 3 ขยายตัว 0.8% ไม่เปลี่ยนแปลงจากประมาณการเบื้องต้น
+สนง.สถิติอังกฤษเผย GDP ไตรมาส 3 ขยายตัว 0.4% หลังการใช้จ่ายผู้บริโภคแข็งแกร่ง
+/-ตลาดหุ้นสหรัฐและตลาดน้ำมันนิวยอร์กปิดทำการวันพฤหัสบดีที่ 23 พ.ย. เนื่องในวันขอบคุณพระเจ้า
+/- Fund Flow ยังผันผวนต่างชาติพลิกกลับมาขาย 454 ล้านบาท ขณะที่เงินบาทแข็งค่า 32.70 Bath/USD โดยนักลงทุนต่างชาติยังมีสถานะ Short TFEX ตั้งแต่เดือน ก.ย. ราว 1.12 แสนสัญญา)
**29 พ.ย. สหรัฐ เปิดเผย GDP ไตรมาส 3/2560 ประมาณการครั้งที่ 2
ภาวะตลาดหุ้นไทยได้รับปัจจัยบวกจากความชัดเจนของร่างกฏหมายปฏิรูปภาษีที่คาดจะเห็นในสัปดาห์หน้า และภาพรวมเศรษฐกิจในประเทศฟื้นตัวในช่วงปลายปี โดยมีปัจจัยลบจากเฟดปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนหน้า และ fund flow ต่างชาติที่ยังผันผวน คาดวันนี้ SET เคลื่อนไหวในกรอบ 1,698-1,718 จุด
+ยูโรโซฯ ดัชนี PMI รวมภาคผลิต-บริการเบื้องต้นขยายตัวแตะ 57.5 ทำสถิติสูงสุดในรอบ 79 เดือน สอดคล้องกับดัชนี PMI รวมภาคผลิต-บริการเยอรมนีเพิ่มขึ้นสู่ระดับ 57.6 ซึ่งเป็นระดับสูงสุดในรอบ 2 เดือน
+เยอรมนีเผย GDP ไตรมาส 3 ขยายตัว 0.8% ไม่เปลี่ยนแปลงจากประมาณการเบื้องต้น
+สนง.สถิติอังกฤษเผย GDP ไตรมาส 3 ขยายตัว 0.4% หลังการใช้จ่ายผู้บริโภคแข็งแกร่ง
+/-ตลาดหุ้นสหรัฐและตลาดน้ำมันนิวยอร์กปิดทำการวันพฤหัสบดีที่ 23 พ.ย. เนื่องในวันขอบคุณพระเจ้า
+/- Fund Flow ยังผันผวนต่างชาติพลิกกลับมาขาย 454 ล้านบาท ขณะที่เงินบาทแข็งค่า 32.70 Bath/USD โดยนักลงทุนต่างชาติยังมีสถานะ Short TFEX ตั้งแต่เดือน ก.ย. ราว 1.12 แสนสัญญา)
**29 พ.ย. สหรัฐ เปิดเผย GDP ไตรมาส 3/2560 ประมาณการครั้งที่ 2
ภาวะตลาดหุ้นไทยได้รับปัจจัยบวกจากความชัดเจนของร่างกฏหมายปฏิรูปภาษีที่คาดจะเห็นในสัปดาห์หน้า และภาพรวมเศรษฐกิจในประเทศฟื้นตัวในช่วงปลายปี โดยมีปัจจัยลบจากเฟดปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนหน้า และ fund flow ต่างชาติที่ยังผันผวน คาดวันนี้ SET เคลื่อนไหวในกรอบ 1,698-1,718 จุด
กลยุทธ์การลงทุน เก็งกำไรกลุ่มที่มีปัจจัยสนับสนุน
- ERW ปลัดท่องเที่ยว หนุนใช้มาตรการภาษีกระตุ้นเที่ยวไทยเที่ยวไทย
- หุ้นที่ MSCI Thailand เพิ่มน้ำหนัก IVL TOP SCB PTTGC KBANK และใน MSCI Small Cap เพิ่ม BEC GGC ORI VNT WHAUP มีผล 30 พ.ย.
- หุ้นที่ผลประกอบการผ่านจุดต่ำสุดไปแล้ว ANAN COMAN XO MALEE TPCH TWPC JUBILE AMA
- กลุ่มรับเหมาฯ การจัดต้องไทยแลนด์ฟิวเจอร์ฟันด์ โครงการ PPP และรถไฟทางคู่ ระยะที่ 2
- ประเด็นบวกกลุ่มนิคมอุตสาหกรรม บอร์ด EEC ให้ตั้งเขตส่งเสริมอุตฯ-นวัตกรรมดิจิตอลในศรีราชา
- ERW ปลัดท่องเที่ยว หนุนใช้มาตรการภาษีกระตุ้นเที่ยวไทยเที่ยวไทย
- หุ้นที่ MSCI Thailand เพิ่มน้ำหนัก IVL TOP SCB PTTGC KBANK และใน MSCI Small Cap เพิ่ม BEC GGC ORI VNT WHAUP มีผล 30 พ.ย.
- หุ้นที่ผลประกอบการผ่านจุดต่ำสุดไปแล้ว ANAN COMAN XO MALEE TPCH TWPC JUBILE AMA
- กลุ่มรับเหมาฯ การจัดต้องไทยแลนด์ฟิวเจอร์ฟันด์ โครงการ PPP และรถไฟทางคู่ ระยะที่ 2
- ประเด็นบวกกลุ่มนิคมอุตสาหกรรม บอร์ด EEC ให้ตั้งเขตส่งเสริมอุตฯ-นวัตกรรมดิจิตอลในศรีราชา
หุ้นมีข่าว
PSTC (ราคาปิด 0.76 ราคาเหมาะสม 0.9 ยังไม่รวมผลกระทบจากการเพิ่มทุน PP) เราคาดว่าผลประกอบการจะ Turnaround ในปี 60 จากการรับรู้กำลังการผลิตไฟฟ้าที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง โดยผลประกอบการ 9M60 อยู่ที่ราว 38 ล้านบาท เติบโต 360%YoY โดยเราคาดกำไรปี 60 อยู่ที่ราว 53 ล้านบาทเติบโต 236%YoY และผลประกอบการมีโอกาสเติบโอย่างต่อเนื่องในปี 61 จากการเข้าประมูลโรงไฟฟ้า SPP hybrid firm และ SPP semi firm ซึ่งเปิดประมูลใน ต.ค.60 และ ในปี 61 ตามลำดับ นอกจากนี้ในระยะยาวมีโอกาสเติบโตจาก Biggas (PSTC เข้าซื้อ 51%) มีศักยภาพในการเติบโตจากทั้ง 3 ธุรกิจคือ ธุรกิจจำหน่ายก๊าซ LPG ให้ครัวเรือน ธุรกิจก๊าซ LNG สำหรับอุตสาหกรรม และโครงการลงทุนท่อขนส่งน้ำมันไปยังภาคตะวันออกซึ่งมีนัยสำคัญต่อการเติบโต
MGT (ราคาปิด 2.94 ราคาเหมาะสม 3.5) ตั้งเป้าปี 61 ทำรายได้ 659 ลบ.โตตามยอดขาย-ขยายสาขาในและตปท.,ศึกษาลงทุนธุรกิจเกี่ยวเนื่อง
ความเห็น เรามีมุมมองเชิงบวกต่อรายได้เนื่องจากการขยายสาขาอย่างต่อเนื่องทั้งในประเทศ 2 แห่ง (หาดใหญ่และนครพนม) และในต่างประเทศอีก 2 แห่ง (พม่าและกัมพูชา) นอกจากนี้บริษัทเตรียมเงินลงทุนอีก 100 ล้านบาทเพื่อลงทุนในธุรกิจที่เกี่ยวเนื่องทำให้มีโอกาสเติบโตแบบก้าวกระโดดในอนาคต
(+) AYUD จะเพิ่มทุนให้กลุ่ม Allianz ถือหุ้นเพิ่มเป็น 40% จากเดิม 16.84%รองรับโอนกิจการประกันวินาศภัยในไทย มูลค่ารวมประมาณ 1.25 พันล้านบาทพร้อมซื้อหุ้นเพิ่มในธุรกิจประกันชีวิตทำให้สัดส่วนถือหุ้นเพิ่มเป็น 31.97% จากเดิม 20.17% มูลค่าราว 3.9 พันล้านบาท โดยจะเพิ่มทุนใหม่ 96.5 ล้านหุ้น ราคาหุ้นละ 53.43 บาท
(+) NOK ส้มหล่น! รับอานิสงส์บอร์ด BOI ไฟเขียว ส่งเสริมกิจการนกสกู๊ต วงเงินลงทุน 6.5 พันล้านบาท บูมการขนส่งทางอากาศ เพิ่มทางเลือกนักท่องเที่ยว พร้อมขยายเวลา-ปรับปรุงมาตรการส่งเสริมการลงทุนในพื้นที่ EEC (ที่มา ข่าวหุ้น)
(+) ANAN ตั้งเป้ายอดโอนปี 2561 โต 76% แตะ 4 หมื่นล้านบาท พร้อมตั้งเป้ายอดขายโต 24% ที่ 4 หมื่นล้านบาท เช่นกัน เตรียมเปิดโครงการใหม่ 22 โครงการ มูลค่ารวมกว่า 4.8 หมื่นล้านบาท วางงบลงทุน 9,000-11,000 ล้านบาท ซื้อที่ดิน (ที่มา ทันหุ้น)
บอร์ดการทางพิเศษฯนัดประชุมอนุมัติร่างสัญญาโอนรายได้ทางพิเศษ 45% เข้ากองทุนไทยแลนด์ฟิวเจอร์ฟันด์ ต้นเดือนธันวาคมนี้ ก่อนยื่นไฟลิ่งสิ้นปีนี้ พร้อมโรดโชว์ ม.ค.-ก.พ. และขายหน่วยลงทุน มี.ค.-เม.ย. ผลตอบแทน 6-7% (ที่มา ข่าวหุ้น)
ตลท.ขึ้น SP หน่วยลงทุน CPNRF ตั้งแต่ 27 พ.ย. ตามขั้นตอนการแปลงสภาพกองทุนรวมอสังหาริมทรัพย์เป็นกองทรัสต์ ดังนั้น วันสุดท้ายที่นักลงทุนสามารถซื้อหน่วยลงทุน CPNRF ในตลาดหลักทรัพย์ฯ และจะมีสิทธิในการสับเปลี่ยนหน่วยลงทุน คือ วันที่ 24 พ.ย.60
PSTC (ราคาปิด 0.76 ราคาเหมาะสม 0.9 ยังไม่รวมผลกระทบจากการเพิ่มทุน PP) เราคาดว่าผลประกอบการจะ Turnaround ในปี 60 จากการรับรู้กำลังการผลิตไฟฟ้าที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง โดยผลประกอบการ 9M60 อยู่ที่ราว 38 ล้านบาท เติบโต 360%YoY โดยเราคาดกำไรปี 60 อยู่ที่ราว 53 ล้านบาทเติบโต 236%YoY และผลประกอบการมีโอกาสเติบโอย่างต่อเนื่องในปี 61 จากการเข้าประมูลโรงไฟฟ้า SPP hybrid firm และ SPP semi firm ซึ่งเปิดประมูลใน ต.ค.60 และ ในปี 61 ตามลำดับ นอกจากนี้ในระยะยาวมีโอกาสเติบโตจาก Biggas (PSTC เข้าซื้อ 51%) มีศักยภาพในการเติบโตจากทั้ง 3 ธุรกิจคือ ธุรกิจจำหน่ายก๊าซ LPG ให้ครัวเรือน ธุรกิจก๊าซ LNG สำหรับอุตสาหกรรม และโครงการลงทุนท่อขนส่งน้ำมันไปยังภาคตะวันออกซึ่งมีนัยสำคัญต่อการเติบโต
MGT (ราคาปิด 2.94 ราคาเหมาะสม 3.5) ตั้งเป้าปี 61 ทำรายได้ 659 ลบ.โตตามยอดขาย-ขยายสาขาในและตปท.,ศึกษาลงทุนธุรกิจเกี่ยวเนื่อง
ความเห็น เรามีมุมมองเชิงบวกต่อรายได้เนื่องจากการขยายสาขาอย่างต่อเนื่องทั้งในประเทศ 2 แห่ง (หาดใหญ่และนครพนม) และในต่างประเทศอีก 2 แห่ง (พม่าและกัมพูชา) นอกจากนี้บริษัทเตรียมเงินลงทุนอีก 100 ล้านบาทเพื่อลงทุนในธุรกิจที่เกี่ยวเนื่องทำให้มีโอกาสเติบโตแบบก้าวกระโดดในอนาคต
(+) AYUD จะเพิ่มทุนให้กลุ่ม Allianz ถือหุ้นเพิ่มเป็น 40% จากเดิม 16.84%รองรับโอนกิจการประกันวินาศภัยในไทย มูลค่ารวมประมาณ 1.25 พันล้านบาทพร้อมซื้อหุ้นเพิ่มในธุรกิจประกันชีวิตทำให้สัดส่วนถือหุ้นเพิ่มเป็น 31.97% จากเดิม 20.17% มูลค่าราว 3.9 พันล้านบาท โดยจะเพิ่มทุนใหม่ 96.5 ล้านหุ้น ราคาหุ้นละ 53.43 บาท
(+) NOK ส้มหล่น! รับอานิสงส์บอร์ด BOI ไฟเขียว ส่งเสริมกิจการนกสกู๊ต วงเงินลงทุน 6.5 พันล้านบาท บูมการขนส่งทางอากาศ เพิ่มทางเลือกนักท่องเที่ยว พร้อมขยายเวลา-ปรับปรุงมาตรการส่งเสริมการลงทุนในพื้นที่ EEC (ที่มา ข่าวหุ้น)
(+) ANAN ตั้งเป้ายอดโอนปี 2561 โต 76% แตะ 4 หมื่นล้านบาท พร้อมตั้งเป้ายอดขายโต 24% ที่ 4 หมื่นล้านบาท เช่นกัน เตรียมเปิดโครงการใหม่ 22 โครงการ มูลค่ารวมกว่า 4.8 หมื่นล้านบาท วางงบลงทุน 9,000-11,000 ล้านบาท ซื้อที่ดิน (ที่มา ทันหุ้น)
บอร์ดการทางพิเศษฯนัดประชุมอนุมัติร่างสัญญาโอนรายได้ทางพิเศษ 45% เข้ากองทุนไทยแลนด์ฟิวเจอร์ฟันด์ ต้นเดือนธันวาคมนี้ ก่อนยื่นไฟลิ่งสิ้นปีนี้ พร้อมโรดโชว์ ม.ค.-ก.พ. และขายหน่วยลงทุน มี.ค.-เม.ย. ผลตอบแทน 6-7% (ที่มา ข่าวหุ้น)
ตลท.ขึ้น SP หน่วยลงทุน CPNRF ตั้งแต่ 27 พ.ย. ตามขั้นตอนการแปลงสภาพกองทุนรวมอสังหาริมทรัพย์เป็นกองทรัสต์ ดังนั้น วันสุดท้ายที่นักลงทุนสามารถซื้อหน่วยลงทุน CPNRF ในตลาดหลักทรัพย์ฯ และจะมีสิทธิในการสับเปลี่ยนหน่วยลงทุน คือ วันที่ 24 พ.ย.60
นักวิเคราะห์ 02-672-5999 ผู้ช่วยนักวิเคราะห์
วิลาสินี บุญมาสูงทรง ext.5937 ระพีพัฒน์ ด่านไพบูลย์
ชัยยศ จิวางกูร ext.5805 สรรพกัณฑ์ ปัทมบริสุทธิ์
ณัฐวุฒิ วงศ์เยาวรักษ์ ext.5936
ธนวินท์ พิเชษฐศิริพร ext.5940
OO2811
วิลาสินี บุญมาสูงทรง ext.5937 ระพีพัฒน์ ด่านไพบูลย์
ชัยยศ จิวางกูร ext.5805 สรรพกัณฑ์ ปัทมบริสุทธิ์
ณัฐวุฒิ วงศ์เยาวรักษ์ ext.5936
ธนวินท์ พิเชษฐศิริพร ext.5940
OO2811
