- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Monday, 25 September 2017 17:10
- Hits: 2477
บล.เคจีไอ : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
ทิศทางตลาดหุ้นวันนี้ ( รักพงศ์ ไชยศุภรากุล เลขทะเบียนฯ: 19838)
รีบาวด์ ก่อนไซด์เวย์ต่อ
KGI คาด SET วันจันทร์รีบาวด์ก่อนเทรดไซด์เวย์ต่อ ปัจจัยต่างประเทศดีขึ้นเทียบกับวันศุกร์ น่าจะชะลอการไหลออกของฟันด์โฟลว์ได้ (ศุกร์ที่แล้ว ดัชนีฯ ปรับฐาน ลงแรงกว่าที่เราคาด) ในช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา ทางเกาหลีเหนือไม่มีการทดสอบขีปนาวุธ/ระเบิดไฮโดรเจนใดๆ อย่างที่ตลาดกังวลกันเมื่อปลายสัปดาห์ที่แล้ว หนุนสินทรัพย์เสี่ยงให้ฟื้นตัว – ทั้งนี้สำนักข่าวของเกาหลีใต้และของจีนยืนยันแล้วว่าแผ่นดินไหวในเกาหลีเหนือเมื่อวันเสาร์ไม่ได้เกิดจากการทดลองระเบิดไฮโดรเจน ขณะที่ข่าวสารฝั่งยุโรปเป็นบวกเช่นกัน นางแอนเจลา เมอร์เคล ชนะการเลือกตั้งสมัยที่ 4 ตามที่ consensus คาด แต่ได้คะแนนเสียงเพียง 32.5% ลดลงจาก 41.5% ในการเลือกตั้งครั้งก่อน และต่ำกว่าที่ consensus คาดไว้ที่ 36.0% ทั้งนี้สื่อต่างประเทศรายงานว่านางเมอร์เคลจะจัดตั้งรัฐบาลผสม 3 พรรคมีเสียงรวม 52% ข่าวสารต่างๆ ข้างต้นน่าจะชะลอการขายสุทธิของต่างชาติที่เกิดขึ้นเมื่อปลายสัปดาห์ที่แล้ว เรามองภาพรวม SET สัปดาห์นี้ไซด์เวย์ ติดตามปัจจัยในประเทศได้แก่การประชุม กนง. ในวันพุธนี้ ทั้งนี้แม้กระทรวงการคลังและภาคเอกชนเรียกร้องให้ กนง. ลดดอกเบี้ย ทางนักเศรษฐศาสตร์ KGI คาดว่า กนง. จะคงดอกเบี้ยนโยบายที่ 1.25% ตามสัญญาณเศรษฐกิจที่เร่งตัวขึ้นในครึ่งหลังของปีนี้และปี 2561
หุ้นเด่นวันนี้ ตามปัจจัยพื้นฐาน ( สุโชติ ถิรวรรณรัตน์ เลขทะเบียนฯ: 28668)
เก็งกำไร WHA*, MTLS*
WHA* (เป้า Consensus 3.81 บาท) 1) ประเมินเป็นแนวโน้มขาขึ้นต่อเนื่องมีโอกาสทดสอบแนวต้าน 3.70 บาท และถัดไป 4.0 บาท / แนวรับ 3.50 บาท และ 3.40 บาท (Stop loss 3.30 บาท) 2) ประเมิน Valuation Laggard หุ้นในกลุ่มฯ โดยมี PE 2560 เพียง 17 เท่า เทียบกับ TICON, JWD ที่ PE ปี 2560 = 48 เท่า และ 53 เท่า ตามลำดับ และ Dividend yield WHA ปีนี้สูงราว 2.3% เทียบกับ TICON, JWD ที่เพียง 1.3% และ 1.0% ตามลำดับ … ข้อมูล Bloomberg Consensus 3) รับอานิสงส์บวกจากการที่ ครม. อนุมัติผ่าน ร่าง พรบ. เขตพัฒนาเศรษฐกิจพิเศษภาคตะวันออก (โครงการ EEC) แล้ว เตรียมเข้า สนช. ปลายเดือน ก.ย.นี้ เป็นวาระแรก
MTLS* (เป้าพื้นฐาน 40 บาท) 1) ประเมินหากวันนี้ยืนเหนือแนวราคา 35 บาทได้ มีโอกาศทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 36.25 บาท และถัดไปที่ แนวต้าน Channel line 39 บาท (Stop loss 33 บาท) 2) ประเมินแนวโน้มกำไร 2H60 โตกว่า 1H60 จาก High season (โดยขณะนี้กำไร 1H60 คิดเป็น 48% ของประมาณการทั้งปี เราประเมินมีโอกาสทำได้เกินที่คาด) 3) ประเมินที่ประชุม กนง วันพุธนี้คงอัตราดอกเบี้ยนโยบาย 1.5% ต่ำต่อเนื่อง โดยฝ่ายวิจัยฯ ประเมินแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยนโยบายจะคงที่จนถึงกลางปี 2561
หุ้นมีข่าว
(+) รฟท.เร่งเปิดประมูลรถไฟเชื่อมสนามบิน (โพสต์ทูเดย์) รฟท.เดินหน้าประมูล ไฮสปีดเทรนเชื่อม 3 สนามบิน มูลค่า 2.8 แสนล้าน คาดลงนามสัญญากลางปีหน้า นายอานนท์ เหลืองบริบูรณ์ ผู้ตรวจราชการกระทรวงคมนาคม ในฐานะรักษาการแทนผู้ว่าการรถไฟแห่งประเทศไทย (รฟท.) เปิดเผยว่า ที่ประชุมคณะกรรมการบริหารกิจการ (บอร์ด รฟท.) ได้รับทราบรายงานความคืบหน้าโครงการรถไฟความเร็วสูงเชื่อมต่อ 3 สนามบิน วงเงินลงทุน 2.8 แสนล้านบาท ระยะทางรวม 260 กิโลเมตร ขณะนี้ดำเนินการศึกษาความเหมาะสมและรายละเอียดโครงการเสร็จเรียบร้อยแล้ว
(+) SAWAD* -บีฟิท Q3 กำไรพุ่ง อุบไต๋ซื้อหุ้น BFITเ พิ่ม 70% (ข่าวหุ้น) “ธิดา” ลั่น สัญญาศรีสวัสดิ์–บีฟิท วินวินทั้งคู่ พร้อมป้อนลูกค้ารายย่อยเข้าพอร์ต จาก 2 พันสาขาทั่วประเทศ ดันวอลุ่มสินเชื่อ บง.ศรีสวัสดิ์ โตพรวด อุบซื้อหุ้น BFIT เพิ่มเป็น 70% ขณะที่รายได้จากบีฟิทนำส่งเต็มทั้งไตรมาส และยังมีส่วนที่เป็นค่าธรรมเนียมอีก โบรกฯ คาด ไตรมาส 3 นิวไฮ
(+) PSTC ประกาศซื้อบิ๊กแก๊ส เพิ่มทุนพีพี 2,650 ล้านหุ้น (ข่าวหุ้น) PSTC ลงทุนใหญ่ 1,350 ล้านบาท ซื้อหุ้น “บิ๊กแก๊ส” 51% หวังต่อยอดธุรกิจพลังงาน บอร์ดไฟเขียวเพิ่มทุน 2,650 ล้านหุ้น เคาะขาย PP ล็อตแรก 2,000 ล้านหุ้น ราคาหุ้นละ 72 สตางค์ ระดมทุน 1,440 ล้านบาท ฟากผู้บริหารบจ.ได้รับจัดสรร PP เพียบ “เฉลิมชัย” บิ๊กบอส TTA ได้ 600 ล้านหุ้น ส่วน “นุชนารถ” เอ็มดี BKD ได้ 55 ล้านหุ้น
(+) ILINK-ITD* ชิงเค้ก 2.8 พันล้าน ลุ้น AOT* เปิดซองราคางาน APM สัปดาห์นี้ (ข่าวหุ้น) “ILINK-ITD*” ลุ้น AOT* เปิดซองราคางาน APM สุวรรณภูมิ 2.8 พันล้านบาทสัปดาห์นี้ หวั่นอาจไม่ได้ข้อยุติ ล่าสุดเตรียมแผนสำรองเผื่อเปิดประมูลใหม่ไว้ด้วย จ่อปรับสเปกเปิดกว้างจีน-เกาหลีเข้าร่วมแข่งขันได้มากขึ้น
(+) CPN* กำไรพิเศษดันQ3 บุ๊กเงินประกัน 3.5 พันล. (ทันหุ้น) CPN* จ่อบุ๊กเงินประกันเหตุเพลิงไหม้เซ็นทรัลเวิลด์ 3,500 ล้านบาท ทันที ดันผลงานในไตรมาส 3/2560 พุ่งแรง ด้านโบรกแนะหาจังหวะซื้อ ชี้พื้นฐานธุรกิจมีศักยภาพเติบโตระยะยาวจากแผนพัฒนาศูนย์ใหม่ปีละ 2-3 โครงการ หนุนอัพไซด์เพิ่มในอนาคต
(+) BJC* ทุ่ม482ล้าน ซื้อธุรกิจทิชชูวีนา ปูพรมเวียดนาม (ทันหุ้น) "BJC*" เผยบริษัทย่อย "บีเจไอเอชเค" ทุ่มงบ 482.66 ล้านบาท ซื้อ "วีนำ เปเปอร์ จอยซ์ สต็อก คัมปะนี (วีนา)" ลุยธุรกิจผลิตและจำหน่ายกระดาษทิชชู ประเทศเวียดนาม จาก บริษัท ไดอาน่า ยูนิชาม จอยซ์ สต็อก คอมพานี หวังเสริมฐานลงทุนแข็งแกร่ง
(+) TSR เจาะตลาดต่างแดน รายได้ 2 พันล.มาตามนัด (ทันหุ้น) TSR เร่งเครื่องยกระดับพร้อมโกอินเตอร์! วางงบ R&D พัฒนาผลิตภัณฑ์ต่อปีกว่า 2% ของรายได้รวม เพื่อเพิ่มคุณภาพ ตอบโจทย์ความต้องการผู้บริโภคในแต่ละพื้นที่ ทั้งในและต่างประเทศ แย้มมั่นใจผลงานสิ้นปี 2560 โตตามเป้า 2 พันล้าน ผุดสาขาใหม่ 3 แห่งตามแผน
หุ้นที่แนะนำก่อนหน้า
MOONG (เป้าพื้นฐาน 9.1 บาท) พิจารณาแนวต้าน 7.2 บาท หากผ่านได้ ประเมินขึ้นทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 7.7 บาท แนวรับ 6.9 บาท (Stop loss 6.8 บาท)
GLOBAL* (เป้าพื้นฐาน 16.3 บาท) แนะนำ “Let profit run” ประเมินแนวต้าน 16.5 บาท กำหนด Trailing Stop 15.4 บาท
COM7* (เป้า Consensus 13.1 บาท) ประเมิน แนวรับ 13.0 บาท และ 12.8 บาท แนะนำ “สะสม” แนวรับ
ECL (เป้าพื้นฐาน 4.1 บาท) ราคาหุ้นเริ่มฟื้นตัว โดยประเมินหากวันนี้ยืนเหนือแนวราคา 4.10 บาทได้ แนะนำ “Let profit run” มีโอกาสทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 4.40 บาท แต่หากต่ำกว่า 4.10 บาท แนะนำ “ซื้ออ่อนตัว” แนวรับ 3.80 บาท
TPOLY (ยังไม่มีเป้าใน Consensus) แนะนำ “เก็งกำไร” ประเมินแนวต้าน 6.2 บาท และถัดไปที่ 6.5 บาท แนวรับ 5.6 บาท (Trailing loss 5.50 บาท) … ประเด็นการรับงานก่อสร้างโรงไฟฟ้าชีวมวล 4 แห่ง ของ TPCH มูลค่ารวม ±3 พันล้านบาท ซึ่ง TPCH จะนำเข้าที่ประชุมผู้ถือหุ้นอนุมัติการลงทุนวันที่ 29 ก.ย.
TAPAC (เป้า Consensus 29.6 บาท) ประเมินมีโอกาสรีบาวด์ ทดสอบแนวต้าน 24.1 บาท และปิดแก็บราคาที่ 24.9 บาท ตามลำดับ แนวรับ 22.3 (Stop loss 22 บาท)
Report ตามปัจจัยพื้นฐานวันนี้
กลุ่มธนาคารพาณิชย์ น้ำหนักการลงทุน “มากกว่าตลาดฯ” กิจกรรมทางการเงินของธนาคารต่างๆ แสดงให้เห็นว่าธนาคารใหญ่ยังคงระมัดระวังที่จะถือสินทรัพย์เสี่ยง และเลือกที่จะปล่อยกู้ที่มีความเสี่ยงต่ำในตลาดเงินมากกว่า แต่อย่างไรก็ตาม พบสัญญาณบวกอยู่บ้างในกลุ่มธนาคารขนาดเล็ก (KKP*, TCAP*, and TISCO*) ซึ่งสินเชื่อพลิกมาโตเป็นบวก และเร่งตัวเร็วกว่าธนาคารใหญ่ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง TCAP* ซึ่งสินเชื่อโตอย่างแข็งแกร่งจากสินเชื่อเช่าซื้อ และในขณะเดียวกันก็เร่งระดมเงินฝากเพื่อล็อคต้นทุนเงินฝากที่อยู่ในระดับต่ำเอาไว้ และเพิ่มพอร์ตเงินฝากออมทรพัย์ (CASA) แต่โดยรวมแล้วในกลุ่มธนาคาร เราชอบ KBANK* และ BBL* มากกว่าเพื่อนในประเด็นการฟื้นตัวของคุณภาพสินทรัพย์
Market strategy Thailand
จิตวิทยาตลาดวันนี้: --- ‘ค่าเฉลี่ยเก้าวันที่นัยรับ 1658 จุด
วันนี้ หากดัชนี SET ปรับขึ้นหรือปิดเหนือนัยรับ 1658 จุดนั้น อาจผลักราคาขึ้นในกรอบ 1658-1674 จุด แต่หากวันนี้ ดัชนี SET ลดลงปิดต่ำกว่านัยรับ 1658 จุดนั้น อาจอ่อนราคาลงในกรอบ 1658-1651 จุด
แนวรับวันนี้: 1658/1652 แนวต้านวันนี้: 1667/1672
หมายเหตุ: (1) ระยะสั้นคือ 1-5 วันทำการ; (2) ระยะกลาง คือ 14-30 วันทำการ; (3) ระยะยาวคือมากกว่า 30 วันทำการ
อดิศักดิ์ คำมูล 66.2658.8888 ต่อ 8843 [email protected]
