- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Tuesday, 23 May 2017 17:10
- Hits: 1163
บล.เมย์แบงก์ กิมเอ็ง : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
Market summarize
วานนี้ SET Index เคลื่อนไหวในแดนบวกทั้งวัน เป็นไปทิศทางเดียวตลาดหุ้นเอเชียส่วนใหญ่ จากความคาดหวังถึงกระแสเงินจะไหลกลับเข้า EM-Asia หลังเกิดความกังวลในตลาดตะวันตก-ลาติน โดยพบ CPF มีปริมาณซื้อขายสูงสุด
โดย SET Index ยังคงไม่ผ่านแนวต้านที่เรามองไว้ 1560 จุด ก่อนถูกขายทำกำไรลงมาปิดที่ 1557.73 จุด +8.09 จุด มูลค่าการซื้อขายทรงตัว 3.8 หมื่นล้านบาท นักลงทุนต่างประเทศ กลับมาเป็นฝ่ายซื้อสุทธิ 184 ล้านบาท เช่นเดียวกับ SET50 Index Future ก็กลับมา Long สุทธิ 727 สัญญา
Investment theme
นักลงทุนต่างชาติซื้อสุทธิแต่ปริมาณการซื้อขายน้อยเกินไปที่จะผลักดดัน SET : คาดว่า SET Index ยังคงอยู่ในช่วงฟื้นตัว แต่ยังคงไม่รุนแรง ถึงแม้นักลงทุนต่างชาติจะซื้อสุทธิแต่ยังไม่มาก และด้วยปริมาณการซื้อขายต่ำกว่า 4 หมื่นล้านบาท ทำให้มีโอกาสน้อยที่ SET Index จะทะลุ 1560 จุดเพื่อกลับไปอยู่ในแนวโน้มขึ้นในสัปดาห์นี้
ตลาดหุ้นสหรัฐฯปรับตัวขึ้น 3 วันติดต่อกัน VIX Index ลดลงอยู่ที่ 10.93 จุด ดัชนีดาวโจนส์เพิ่มขึ้น 89.99 จุด +0.43% เมื่อคืนที่ผ่านมา นำโดยหุ้น Boeing และ 3M ในขณะที่ภาพรวมหุ้นกลุ่มที่เกี่ยวกับการผลิตอาวุธปรับตัวขึ้นหลังจากนายโดนัลด์ ทรัมป์ เซ็นสัญญาขายอาวุธกับซาอุดิอาระเบีย รวมถึงประเด็นข่าวถอดถอนเบาลงเนื่องจากอยู่ระหว่างเดินทางไปเยือนประเทศต่างๆ 9 วัน ในขณะที่หุ้นกลุ่มพลังงานไม่โดดเด่น
สำหรับเหตุการณ์ระเบิดที่ รพ.พระมงกุฏวานนี้ถือว่ารุนแรงแต่ไม่ได้ส่งผลกระทบต่อตลาดฯ ส่วนเช้านี้เกิดเหตุระเบิดที่ Manchester คาดว่าจะกระทบบรรยากาศการลงทุนเล็กน้อย โดยสรุปคาดว่า SET Index มีแนวโน้มเคลื่อนไหวแกว่งตัว โดยสัญญาณซื้อเก็งกำไรจะเกิดขึ้นต่อเมื่อ SET index เปิดตลาดแล้วปรับตัวขึ้นไปยืนเหนือ 1560 จุดได้
Investment theme ในช่วงนี้ยังคงเป็น Commodity play และ เงินทุนต่างชาติไหลเข้า รวมถึงการเลือกลงทุนในหุ้น Growth ที่ราคายังคงถูก ทั้งนี้ในส่วนของหุ้นพลังงานและปิโตรเคมี พบว่า ดัชนีราคาในเดือน พ.ค.ยังคงติดลบ 1.27% และ 1.66% มากกว่า SET Index ที่ติดลบอยู่ 0.55% ทำให้ยังคงมีโอกาสสำหรับการซื้อเก็งกำไร หุ้นที่ราคาLaggard ได้แก่ IRPC, BANPU, PTTGC และ IVL
Stock pick : CPF
CPF: Target price @ THB38.00 (สะสมซื้อ)
ราคาหุ้น Downside จำกัด เพราะปัจจุบันมูลค่า CPALL คิดเป็นถึง 20 บาท/ หุ้น CPF ดังนั้น มูลค่าของธุรกิจ CPF เอง คือ อาหารสัตว์ ฟาร์ม และ อาหาร ใน 16 ประเทศ จะมีมูลค่าเพียง 5 บาทต่อหุ้น
คาดกำไรเติบโตแข็งแกร่ง 2Q60-3Q60 จากราคาไก่ในประเทศขึ้นมายืนในระดับค่อนข้างดี 42 บาท/ กก. (จากเฉลี่ย 38 บาท/ กก. 1Q60) และ ราคาหมู ฟื้นตัวเป็น 66 บาท/ กก. (จากเฉลี่ยที่ 59 บาท/ กก.) อีกทั้งเข้าสู่ช่วง High season ของการส่งออก และธุรกิจกุ้ง
กรณีใช้สิทธิเพิ่มทุนทั้งหมด หุ้นยังมีอัพไซด์ไปสู่ราคาเป้าหมายหลัง RO ที่ 32.70 บาท/ หุ้น
Technical view of SET
แนวสำคัญ 1560 - ซึ่งเป็นแนวต้านกรอบบนของ Downtrend Channel หากปิดเหนือระดับนี้ได้ จะลบล้างภาพขาลงในระยะกลาง แต่เมื่อดูจากภาพระยะสั้นราย 60 นาทีมองว่า โอกาสผ่านไม่มากนัก เพราะ Modified Stochastic เข้าสู่เขต Overbought แล้ว
แนวรับ : 1553 , 1549 / แนวต้าน : 1560, 1,565
Trading idea – หุ้นจะได้ประโยชน์กระตุ้น EEC (WHA ATP30) / คาด กนง. คงดอกเบี้ยต่อ จะลดความกังวลต้นทุนกลุ่มลีสซิ่ง (MTLS, SAWAD, LIT, ECL, AMANAH เป็นต้น) / LH น่าสนใจ หลัง NVDR ซื้อคืน เตรียมรับ div. yield 6%+ ปันผลพิเศษ หลัง 2Q60
Eyes on
ปัจจัยต่างประเทศ : การให้ความเห็นของประธานเฟดสาขา คืนนี้ / รายงานผลประชุม FOMC เพื่อจับสัญญาณการประชุม มิ.ย. / ประชุม กนง. 24 พ.ค. คาดคงอัตราดอกเบี้ย 1.5% / โอเปค ประชุม 24-25 พ.ค. ล่าสุด อิรัก (ปี 2559 #4 กำลังการผลิต 4.8 ล้านบาร์เรลต่อวัน) เห็นด้วยกับซาอุฯขยายเวลา / นายโคมีย์จะแถลงต่อวุฒิสภาสหรัฐฯประเด็นรัสเซียเกี่ยวข้องกับการหาเสียงของ ปธน.ทรัมป์ 29 พ.ค. / การเมืองบราซิลจะมีผลกระทบต่อ fund flow (เมื่อคืน Bovespa Index ,ลดลง 1.54%)
ปัจจัยในประเทศ : คาด BJC, EA, BPP, RATCH, MTLS, TISCO, JAS จะเข้า SET50, วันที่ 24 พ.ค. ประชุม กนง. พิจารณาดอกเบี้ยนโยบาย
ปัจจัยต่างประเทศ : ติดตามการเลือกตั้งผู้นำฝรั่งเศสครั้งที่ 2 ซึ่งโพลล่าสุดระบุ Marcon ยังคงมีคะแนนนำทิ้งห่าง Le Pen โดยเรามองว่า ... คืนวันนี้ จับตาแผนการเจรจาแผนงบประมาณของสหรัฐ อาจนำมาซึ่ง Government shutdown …
ปัจจัยในประเทศ : ติดตามการรายงานตัวเลขเศรษฐกิจไทยเดือนมีนาคม ในวันนี้
Big issue
เมื่อคืนที่ผ่านมา ระเบิดที่ รพ.พระมงกุฏ มีผู้บาดเจ็บ 25 ราย ซึ่งเป็นช่วงเดียวกับครบรอบ 3 ปี คสช./ เช้านี้เกิดเหตุระเบิดที่ Manchester Arena มีผู้เสียชีวิตอย่างน้อย 10 คน คาดเกี่ยวกับการก่อการร้าย / รัฐบาลเพิ่มมาตรการจูงใจนักลงทุนต่างชาติเร่งลงทุนใน EEC โดยจะให้ต่างชาติถือหุ้นธุรกิจผลิตชิ้นส่วนอากาศยาน > 50%
เรื่องเด่นวันนี้
บทวิเคราะห์ – DCC (ถือ) BANPU (ซื้อเก็งกำไร)
ประชุม ครม. มีเรื่องโครงสร้างพื้นฐานค้างรออยู่ อาจหยิบมาคุย
นักวิเคราะห์ : สุกิจ อุดมศิริกุล / สรพล วีระเมธีกุล
Research Department Tel. 02-658-6300
