บล.ธนชาต : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน19-10-16

Details: Category: บทวิเคราะห์; Published: Wednesday, 19 October 2016 22:17; Hits: 7719

บล.ธนชาต : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน

เกิดอะไรขึ้นวันก่อน : Trading Range: 1,460-1,480

SET เคลื่อนไหวแคบ ปิด +0.01% ที่ 1,477.54 จุด มูลค่าการซื้อขาย 5.8 หมื่นล้านบาท ต่างชาติขายสุทธิต่อเนื่อง 2.4 พันล้านบาท

เรามองอย่างไร:

แรงขายหุ้นกลุ่มธนาคารขนาดใหญ่จากความกังวลต่อ NPL ที่ยังเร่งตัวขึ้น ทำให้การปรับสูงขึ้นของ SET “จำกัด” วันนี้ แม้ดัชนี Dow Jones ปรับสูงขึ้น +0.42% เมื่อคืนนี้ หลังผลการดำเนินงานบริษัทจดทะเบียนออกมาดี และราคาน้ำมันปรับสูงขึ้น ประเมินกรอบเคลื่อนไหวที่ 1,460-1,480 จุด วันนี้ ขณะที่ระยะสัปดาห์ยังลุ้นการ Breakout แนวต้าน 1,480 (ค่าเฉลี่ย 1 เดือน) ไปที่บริเวณ 1,510-1,520 จุด คาดรัฐบาลออกมาตรการกระตุ้นการบริโภคเพิ่มปลายปีนี้ และเปิดประมูลลงทุนโครงสร้างพื้นฐานตามแผนเดิม

ทำอะไรดี : แนะนำกลยุทธ์ “Selective” ต่อเนื่อง โดยเฉพาะ 1) กำไรเติบโตดี: BJC CPALL CPF EA IRPC 2) เงินปันผลสูง: INTUCH ADVANC DIF KKP 3) ผลดีการลงทุนโครงสร้างพื้นฐาน: CK SEAFCO...โดยเฉพาะ EA มีแรงซื้อเด่นวานนี้ และมีปัจจัยบวกจาก 1) ธุรกิจไฟฟ้ามีรายได้มั่นคง 2) การ Refinance หุ้นกู้ 8 พันล้าน ดอกเบี้ย 2.3% (เดิมดอกเบี้ย 4.8%) หนุนกำไรดีขึ้น 3) กำไร 3Q16 โตเด่น y-y จากกำลังการผลิตไฟฟ้า Solar เพิ่ม 90MW ที่พิษณุโลก และ 4) โรงไฟฟ้าพลังงานลม หาดกังหัน 126MW เริ่มผลิตไฟฟ้า 4Q16 หนุนกำไรโตต่อเนื่อง 30% ปีหน้า ด้วย PEG ต่ำกว่า 1x

Tactical Portfolio (1-3 months): (หน้า 2)

แนะนำ “ถือ” AOT BJC CPALL CPF CK EA INTUCH IRPC QH และเงินสด 10% ของพอร์ต (ไม่เปลี่ยนแปลง)…“ซื้อ” EA เป้าหมายพื้นฐาน 32 บาท คาดกำไร 3Q-4Q16 เติบโตเด่น y-y จากกำลังการผลิตไฟฟ้าเพิ่ม แนวต้านระยะสั้น 29.50 บาท

Fundamental: (หน้า 5)

ผลการดำเนินงาน 3Q16 : SCB กำไรที่ 1.15 หมื่นล้านบาท +28% y-y, -10% q-q ใกล้เคียงกับที่คาดการณ์ไว้ ขณะที่ NPL เร่งตัวขึ้นเหมือนกับ KBANK ขณะที่ TMB กำไรต่ำกว่าคาดการณ์เล็กน้อยที่ 1.8 พันล้านบาท -34% y-y และ -14%q-q

Technical Story : Technical SET range: 1,448-1,497

พลังงานเริ่มทะลุ หุ้นโลกตั้งหลัก: (ดูรายงาน The Technical Story)

SET ยังคงแกว่งสู้ที่ด่าน 1,482 จุด ถ้าทะลุได้จะมีด่านที่ 1,490 และ 1,497 จุด ส่วนแนวรับมีที่ 1,469 และ 1,460-63 ถัดไปที่ 1,448 จุด

หุ้นแนะนำ:

TPBI เข้าเมื่อทะลุ 16.80 และเพิ่มเมื่อทะลุ 17.20 เป้าหมาย 18.6 บาท

TKN รอรับที่ 22.60 และเพิ่มเมื่อทะลุ 23.60 เป้าหมาย 24.70 บาท

PTTEP เข้าซื้อเพิ่มเมื่อทะลุ 84 เป้าหมาย 86.75 และ 93 บาท

Derivatives Recommendation:(ดูรายงาน The Derivatives Story)

“Trading” สัญญา S50Z16 ในกรอบ 932 – 942 จุด และ

“รอ Short” หากหลุด 932 เป้าหมาย 912 จุด...Trailing Stop 942 จุด

Block Trade TOP เป้าหมาย 62 บาท…Leverage 13 เท่า

TradeCode: Buy > ESSO, STEC, EA