- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Friday, 14 October 2016 15:27
- Hits: 2609
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(AM)
Technical highlights
SET Index : แนวรับสำคัญ 1380 ยังคงเป็นจุดซื้อ
ทิศทางตลาด : SET Index ปิดที่ 1412.82 จุด เพิ่มขึ้น 6.64 จุด มูลค่าการซื้อขาย 103,973 ล้านบาท ตลาดเมื่อวานปรับตัวลดลงค่อนข้างแรงไปทำจุดต่ำสุดที่ 1356 จุด ก่อนที่จะฟื้นตัวกลับขึ้นมาปิดเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 1407 จุดอีกครั้ง ยืนยันถึงความแข็งแกร่งของแนวรับสำคัญที่ 1380 จุด
Daily: ปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณซื้อทางเทคนิคกลับขึ้นมาปิดยืนเหนือแนวรับของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 1407 จุด หลังจากปรับตัวลดลงไปทดสอบจุดต่ำสุดเดิมที่ 1343 จุด แต่สามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้ ทำให้แนวรับสำคัญที่ 1380 จุด ซึ่งเป็นเป้าหมายในการปรับตัวลดลงยังคงมีความแข็งแกร่ง ในขณะที่ความเสี่ยงใหญ่ของการปรับตัวลดลงอยู่ที่บริเวณ 1345-1350 จุดตามกรอบแนวโน้มขาขึ้น
กลยุทธ์ : SET Index ฟื้นตัวกลับขึ้นมาปิดที่บริเวณเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 1407 จุดได้ค่อนข้างดี ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 1420 และ 1430 จุด แต่เราแนะนำให้ขายหุ้นออกที่แนวต้าน 1430 และ 1450 จุด เนื่องจากการฟื้นตัวยังอยู่ในกรอบที่จำกัด
Asia Fund Flow : 13 ตุลาคม 2559
ตลาดหุ้นเกาหลีใต้ ซื้อสุทธิ 31 ล้านเหรียญ (14 ต.ค.)
ตลาดหุ้นไต้หวัน ขายสุทธิ 209 ล้านเหรียญ
ตลาดหุ้นอินโดนีเซีย ขายสุทธิ 72 ล้านเหรียญ
ตลาดหุ้นฟิลิปปินส์ ขายสุทธิ 15 ล้านเหรียญ
ตลาดหุ้นไทย ขายสุทธิ 16 ล้านเหรียญ
Most Active Value: แนวรับ แนวต้าน
AOT ซื้อที่แนวรับ 350 แนวต้าน 370 และ 380 356 / 350 365 / 370
PTT สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 344 และ 350 เป็นจังหวะขาย 334 / 330 340 / 344
CPALL ขายที่แนวต้าน 62.00 และ 36.00 แนวรับ 60.00 61.00 / 60.50 62.00 / 63.00
KBANK สัญญาณซื้อ แนวต้าน 188 และ 190 แนวรับสำคัญ 180 184 / 182 188 / 190
SCB ซื้อที่แนวรับ 140 แนวต้าน 148-150 140 / 138 145 / 147
TRUE สัญญาณฟื้นตัว แนวรับ 6.00 แนวต้าน 6.50 และ 6.70 6.00 / 5.80 6.30 / 6.50
CPF สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 32.00 และ 33.00 แนวรับ 29.00 30.00 / 29.00 31.00 / 32.00
ADVANC ซื้อเพิ่มที่แนวรับ 144 และ 142 แนวต้าน 155 และ 160 148 / 147 154 / 155
SCC สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 508-510 แนวรับ 490 494 / 490 508 / 514
BEM สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 7.00 และ 7.20 เป็นจังหวะขาย แนวรับ 6.50 6.60 / 6.50 6.80 / 7.00
Bangkok Bank (BBL TB; THB 155.00) – ซื้อ
แนวต้าน : 160 และ 162
แนวรับ : 154 และ 152
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค หลังจากปรับตัวลดลงไปทดสอบจุดต่ำสุดเดิมที่ 152 แล้วสามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้ ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นยังมีโอกาสฟื้นตัวทางเทคนิคต่อเนื่อง
MACD ปรับตัวลดลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มลงปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มขึ้น RSI ปรับตัวลดลงทดสอบระดับ 30
แนะนำซื้อ BBL โดยมีแนวรับที่ 154 และ 152 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 160 และ 162 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 151 ลงไป
BTS Group Holdings (BTS TB; THB 8.00) – ซื้อ
แนวต้าน : 8.40 และ 8.60 / แนวต้านสำคัญ 8.80
แนวรับ : 8.00 และ 7.90
ราคาหุ้นปรับตัวลดลงต่อเนื่องไปทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาลงในระยะกลาง และแนวโน้มด้านข้างในระยะยาวก่อนที่จะฟื้นตัวกลับขึ้นได้ ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
MACD ปรับตัวลดลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มลงปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มขึ้น RSI ปรับตัวลดลงต่ำกว่าระดับ 30
แนะนำซื้อ BTS โดยมีแนวรับที่ 8.00 และ 7.90 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 8.40 และ 8.60 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 7.75 ลงไป
Trading Pick Follow up: แนวรับ แนวต้าน
EIC แนวโน้มขึ้นทดสอบ 1.14 และ 1.20 แนวรับสำคัญ 0.95 0.98 / 0.95** 1.10 / 1.14
PLANB STOP LOSS ขายที่แนวต้าน 4.44-4.50 4.30 / 4.20 4.40 / 4.44
AAV สัญญาณฟื้นตัวเหนือแนวรับสำคัญ 5.85 แนวโน้มขึ้นทดสอบ 6.30 และ 6.50 6.00 / 5.85** 6.30 / 6.50
ITD STOP LOSS ขายที่แนวต้าน 4.60 4.40 / 4.32 4.50 / 4.60
SCB สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 145 และ 148 แนวรับสำคัญ 136 142 / 140 144 / 145
LOXLEY สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 2.80 และ 2.90 แนวรับสำคัญ 2.58 2.70 / 2.64 2.80 / 2.90
KTB สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 17.50 และ 17.80 แนวรับสำคัญ 16.60 17.00 / 16.80 17.40 / 17.50
WHA สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 2.94 และ 3.04 แนวรับสำคัญ 2.70 2.84 / 2.80 2.94 / 3.04
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 - [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET...ผันผวนช่วงสั้นๆ
เมื่อวานนี้ทางสำนักราชวัง ได้ออกมาแถลงข่าวการสวรรคตของพระบาทสมเด็จพระเจ้าอยู่หัว ที่โรงพยาบาลศิริราช ข่าวดังกล่าวได้นำมาสู่ความโศกเศร้าแก่ปวงชนชาวไทย โดยดัชนี SET เมื่อวานนี้แกว่งตัวขึ้นลงแรงทั้งวัน แต่สุดท้ายสามารถปิดในแดนบวกได้ โดยในวันท้ายสัปดาห์ในช่วงที่ผ่านมา ดัชนีมักจะผันผวน จากการลดความเสี่ยงของนักลงทุนในเหตุการณ์ต่างๆ ที่จะเกิดขึ้น โดยวันนี้คาดงบของกลุ่มธนาคาร น่าจะค่อยๆทยอยประกาศ ซึ่งอาจส่งผลให้เกิดแรงขายหุ้นธนาคารที่งบออกมาตามคาดหรือต่ำกว่าคาด แต่ด้วยในช่วงที่ผ่านมาราคาหุ้นธนาคารใหญ่ ต่างปรับตัวลงแรงมาล่วงหน้าแล้ว ดังนั้นแรงขายหุ้นในกลุ่มนี้ เรามองน่าจะน้อยลง บรรยากาศโดยรวมของตลาดในวันนี้ คาดจะยังเต็มไปด้วยความผันผวนทั้งเชิงบวกและลบ ตามสถานการณ์เหตุการณ์ภายในรายวัน รวมทั้งคาดว่านักลงทุนยังตกใจกับเหตุการณ์ที่เกิดขึ้น
สถานการณ์ตลาดในอาทิตย์หน้าคาดยังอยู่ในความผันผวนต่อ จะมากหรือน้อย ขึ้นอยู่กับเหตุการณ์ที่เข้ามากระทบรายวัน แต่อย่างไรก็ตามมองปัจจัยภายนอก น่าจะยังเอื้ออำนวยกับตลาด จากข่าวในเชิงบวกกับงบธนาคารใหญ่ๆที่ประกาศในวันศุกร์นี้ ส่วนราคาน้ำมันก็เริ่มที่จะยืนๆ และมีสิทธิขึ้นได้ต่อ แม้ที่ประชุมระหว่างผู้นำกลุ่ม OPEC กับรัสเชีย จะยังไม่มีข้อสรุปอะไรออกมา
ช่วงที่ตลาดเผชิญแรงขายหนักๆจากนักลงทุนภายใน โดยเฉพาะกองทุนและพอร์ตโบรกเกอร์ กลับปรากฏว่านักลงทุนต่างประเทศ ขายหุ้นออกมาน้อยมาก หากต่างชาติยังไม่มีแนวโน้มที่จะขายหุ้นไทยออก ดัชนี SET ก็น่าจะลงได้ไม่ลึกมาก ตรงข้ามหากต่างชาติเริ่มขายหุ้นในช่วงนี้ มีความเป็นไปได้ที่ตลาดจะผันผวนแรง โดยเฉพาะหุ้นแรงขายหุ้นในกลุ่มที่โยงท่องเที่ยว ธนาคารพาณิชย์ อสังหาริมทรัพย์ สื่อสาร อาหาร จากผลช่วงสั้นของการให้งดเทศกาลรื่นเริงในช่วงการไว้ทุกข์เวลา 1 เดือน อย่างไรก็ตามหากดูค่าเงินบาทในวันนี้ถือว่าแข็งตัวขึ้น สะท้อนให้เห็นความกังวลของภาคธุรกิจการค้า การลงทุนต่างประเทศ มีไม่มาก
งบ Q3/16 ของหุ้นในกลุ่มธนาคารพาณิชย์ ที่คาดว่าจะออกมาดีทั้ง 2 ข้างคือ QoQ และ YoY% (จากฐานข้อมูลใน IBES) คือ KBANK (คาด EpS Q3 อยู่ที่ 4.49 บาทเทียบ Q2/16 ที่ 3.94 และ Q3/15 ที่ 4.23 บาท KTB คาด EPS Q3/16 ที่ 0.87 เทียบ Q2/16 ที่ 0.62 และ Q3/15 ที่ 0.38 บาท BAY คาด Q3/16 อยู่ที่ 0.74 เทียบ Q2/16 ที่ 0.72 และ Q3/15 ที่ 0.66 บาท TCAP คาด EPS Q3/16 อยู่ที่ 1.3 เทียบ Q2/16 ที่ 1.26 และ Q3/15 ที่ 1.16 บาท ช่วง 4 วันที่ผ่านมา พบว่าราคาหุ้นในกลุ่มโยงท่องเที่ยว(ทั้งโรงแรม ค้าปลีก การบิน ท่าอากาศยาน) ดิ่งลงมากที่สุด นำโดย ROBINS AAV BA ERW และ THAI ซึ่งหุ้นเหล่านี้ลงไปมากกว่า 10%
วันนี้ คาดดัชนี SET เปิดขึ้นมาจะผันผวนแรง หากเปิดแล้วดีดตัวขึ้นแรง ก็จะเผชิญกับแรงขายในที่สุด แต่หากเปิดลง ก็จะค่อยๆปรับตัวลงไปเรื่อยๆ เนื่องจากมองนักลงทุนยังตกใจกับเหตุการณ์ที่เกิดขึ้น รวมทั้งอาจรอดูความชัดเจนในหลายๆเรื่อง ประกอบกับวันนี้ดัชนีตลาดหุ้นในภูมิภาคต่างปรับตัวลงจากความกังวลเรื่องตัวเลขเศรษฐกิจจีนและแนวโน้มการปรับขึ้นดอกเบี้ยในเดือน ธ.ค. วันนี้มองแนวรับที่ 1350-1300 จุด ส่วนแนวต้านที่ 1430-1440 จุด กลุยทธ์ แนะนำ ขาย ลดความเสี่ยง และให้รอรับที่ดัชนีประมาณ 1300+/- จุด (หากหลุด 1350) ซึ่งถือเป็นแนวที่ดัชนีลงไปที่ค่า -2SD พอๆกับช่วงวิกฤติเศรฐกิจสหรัฐปี 2008 และใน Q4/15
Analysts :
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(AM)
Investment Strategy
กลยุทธ์: วันนี้คาดงบของกลุ่มธนาคาร น่าจะค่อยๆทยอยประกาศ ซึ่งอาจส่งผลให้เกิดแรงขายหุ้นธนาคารที่งบออกมาตามคาดหรือต่ำกว่าคาด แต่ด้วยในช่วงที่ผ่านมาราคาหุ้นธนาคารใหญ่ ต่างปรับตัวลงแรงมาล่วงหน้าแล้ว ดังนั้นแรงขายหุ้นในกลุ่มนี้ เรามองน่าจะน้อยลง บรรยากาศโดยรวมของตลาดในวันนี้ คาดจะยังเต็มไปด้วยความผันผวนทั้งเชิงบวกและลบ ตามสถานการณ์เหตุการณ์ภายในรายวัน วันนี้คาดดัชนี SET เปิดขึ้นมาจะผันผวนแรง หากเปิดแล้วดีดตัวขึ้นแรง ก็จะเผชิญกับแรงขายในที่สุด แต่หากเปิดลง ก็จะค่อยๆปรับตัวลงไปเรื่อยๆ เนื่องจากมองนักลงทุนยังตกใจกับเหตุการณ์ที่เกิดขึ้นเมื่อวานนี้ รวมทั้งอาจรอดูความชัดเจนในหลายๆเรื่อง ประกอบกับวันนี้ดัชนีตลาดหุ้นในภูมิภาคต่างปรับตัวลงจากความกังวลเรื่องตัวเลขเศรษฐกิจจีนและแนวโน้มการปรับขึ้นดอกเบี้ยในเดือน ธ.ค. วันนี้มองแนวรับที่ 1350-1300 จุด ส่วนแนวต้านที่ 1430-1440 จุด กลุยทธ์ แนะนำ ขาย ลดความเสี่ยง และให้รอรับที่ดัชนีประมาณ 1300+/- จุด (หากหลุด 1350) ซึ่งถือเป็นแนวที่ดัชนีลงไปที่ค่า -2SD พอๆกับช่วงวิกฤติเศรฐกิจสหรัฐปี 2008 และใน Q4/15
Themes play :
JASlF : เราแนะนำ ซื้อ JASIF โดยให้ราคาเป้าหมายที่ 13.50 บาท เราคาดว่าในภาวะที่ตลาดมีความผันผวนเราเลือกหุ้นกลุ่ม defensive ที่มีอัตราการจ่ายปันผลสูงอย่าง JASIF ซึ่งเป็นกองทุนโครงสร้างพื้นฐานที่ให้อัตราเงินปันผลตอบแทน สูงสุดในกลุ่มถึง 8% (เงินปันผลไม่ต้องเสียภาษีเป็นระยะเวลา 10 ปี) จากกระแสเงินสดแข็งแกร่งจากธุรกิจบรอดแบนด์อินเทอร์เน็ตและคลายกังวลหลังกสทช. ยืนยันว่าไม่สามารถยึดใบอนุญาตกิจการอินเตอร์เน็ตได้ เพราะใบอนุญาตเหล่านี้ออกใบอนุญาตถูกต้องตามประกาศ กสทช. โดยเรามีมุมมองเชิงบวกต่อ JASIF หลังจาก Jasmine เร่งขยายโครงข่ายบรอดแบนด์ผ่านสาย (FBB) เช่นเพิ่มพื้นที่ครอบคลุมของบริการ FBB จาก 5,000 อำเภอเป็น 7,500 อำเภอเพราะเชื่อว่าเป็นการเพิ่มโอกาสที่ Jasmine จะขายสินทรัพย์รอบใหม่และเช่าคืนจาก JASIF ซึ่งเราคาดไว้ในราวปี 2018 ขณะเดียวกัน เราประเมินมูลค่าหุ้นที่จะเพิ่มขึ้นตามวิธี DCF อยู่ที่ 1.8 บาทหรือ +16% จากราคาตลาด
ประเด็นในสัปดาห์
14 ต.ค. : สหรัฐประกาศตัวเลข Personal Income เดือนส.ค. จากเดือนก่อนหน้าที่ 0.4%
17 ต.ค. : สหรัฐประกาศตัวเลข Industrial Production MoM เดือนก.ย. โดยตลาดคาด 0.1% จากเดือนก่อนหน้าที่ -0.4%
18 ต.ค. : สหรัฐประกาศตัวเลข CPI YoY เดือนก.ย. โดยตลาดคาด 1.5% จากเดือนก่อนหน้าที่ 1.1%
19 ต.ค. : จีนประกาศตัวเลข Industrial Production YoY เดือนก.ย. โดยตลาดคาด 6.4% จากเดือนก่อนหน้าที่ 6.3%
Fundamental Stock :
PLAT : Company Note (คำแนะนำ : ซื้อ ราคาเป้าหมาย 6.70 บาท)
Technical Pick:
SET Index มีแนวรับ 1380 จุด แนวต้าน 1430 จุด
Bangkok Bank (BBL TB; THB 155) - ซื้อ
BTS Group Holding (BTS TB; THB 8.00) - ซื้อ
SET Index : ผันผวน
Retail Research Team
