- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 12 October 2016 18:26
- Hits: 2164
บล.โกลเบล็ก : ภาวะตลาดหุ้นรายวัน
Market View : รอซื้อช่วงอ่อนตัว
Stock of the town : BCPG SMM
หุ้นแนะนำพิเศษ : KCE
หุ้นมีข่าว : SYNTEC SYNEX PS
แม้ว่าจะมีแรงซื้อกลุ่มพลังงานจากราคาน้ำมันที่ดีดตัวขึ้น แต่ SET วานนี้ยังคงปรับตัวลงแรงจากความกังวล FED จะปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นรวมถึงความกังวลภายในประเทศ กดดันให้ SET ปิดที่ 1,442.21 จุด (-14.81 จุด) Vol. 6.5 หมื่นลบ.โดย Foreign Net -513 ลบ.,TFEX Net -337 สัญญา
แนวโน้มตลาดหุ้นไทย
- ตลาดหุ้น DJ ปรับตัวลงแรงเนื่องจากความกังวลผลประกอบการที่ย่ำแย่ของบริษัทจดทะเบียน ราคาน้ำมันทรุดตัวลง รวมทั้งคาดการณ์ FED จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในปีนี้
- โกลด์แมน แซคส์ คาด FED มีโอกาสปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มมากขึ้นสู่ 75% (จากเดิมที่ 65%) จากการขยายตัวทางเศรษฐกิจ
- ราคาน้ำมันดิบที่ปรับตัวลง หลัง IEA เผยว่าโอเปกผลิตน้ำมันเพิ่มขึ้น 160,000 ต่อวันในเดือนกันยายน เป็น 33.64 ล้านบาร์เรลต่อวันแตะระดับสูงสุดตลอดกาล สวนทางกับข้อตกลงการปรับลดเพดานการผลิต
- กระแสข่าวการก่อเหตุร้ายในพื้นที่กทม.และปริมณฑล 25 - 30 ต.ค.
- แนวโน้มเงินบาทอ่อนค่าลงล่าสุด 35.5 Bath/USD เป็นลบต่อกระแส Fund Flow โดยวานนี้ Foreign เป็น Net Sell หุ้น 513 ลบ. และ Net Short Tfex 337 สัญญา
+ ผลการสำรวจ PRRI/The Atlantic ระบุว่า นางฮิลลารี คลินตัน มีคะแนนนิยมทิ้งห่างนายโดนัลด์ ทรัมป์ ถึง 11 จุด
** ติดตามการประกาศงบ Q3/59 ของกลุ่มธนาคาร ล่าสุด TISCO แจ้งกำไร Q3/59 ที่ 1,250 ลบ. (+4%QoQ +54%YoY)
ภาวะตลาดหุ้นไทยถูกกดดันจากกระแสคาดการณ์ FED ปรับขึ้นดอกเบี้ยในเดือนธ.ค., ราคาน้ำมันที่อ่อนตัวลง รวมถึงค่าเงินบาทที่อ่อนตัวลงเป็นลบต่อ Fund Flow ดังนั้นคาดว่า SET จะปรับตัวลงทดสอบ 1,420 - 1,430 จุด
กลยุทธ์การลงทุน รอซื้อเล่นรีบาวด์ช่วงอ่อนตัวแบบ Selective Buy
กลุ่มส่งออก (อาหารและอิเล็กทรอนิกส์) ได้อานิสงส์เงินบาทอ่อนค่า
- กลุ่มธนาคารที่ปล่อยสินเชื่อ Leasing สูง (TCAP KKP ) คาดกำไร Q3/59 เติบโตขึ้นจากการตั้งสำรองหนี้สูญลดลง
- BANPU LANNA EARTH AGE ราคาถ่านหินขึ้นทำ High ในรอบ 2 ปี ล่าสุด 84. US/Ton หลังจีนเร่งแก้ปัญหาโอเวอร์ซัพพลาย
- ABC คาดปิดขายโครงการ "ABOVE Sukhumvit 39"ใน Q4/59 ตามแผนหลังกระแสตอบรับดี
หุ้นแนะนำพิเศษ
KCE ราคาปิด 105 บาท Consensus สูงสุด 125 บาท
- Consensus คาดกำไรปี 59 ก้าวกระโดดเป็น 2.8 พันล้านบาท (+24%YoY) จากการเปิดใช้โรงงานใหม่เฟส 2 ซึ่งช่วยประหยัดต้นทุนและสามารถผลิตสินค้าได้มีประสิทธิภาพมากขึ้น
- PCB ในอุตฯยานยนต์มีการเติบโตและ Demand สูง เนื่องจากเปลี่ยนมาใช้ระบบ Electronic ซึง KCE มีลูกค้าในกลุ่มยานยนต์ราว 70%
- ลงทุน 35 ล้านเหรียญสหรัฐ ลงเครื่องโรงงานเฟส 3 และเดินเครื่องในช่วง 1Q60 ช่วยกระตุ้นการเติบโตของยอดขาย อัตรากำไรขั้นต้นและกำไรสุทธิของบริษัท
- วานนี้ประกาศเข้าซื้อที่ดิน-สนง.ในญี่ปุ่น มูลค่าราว 200 ลบ. รองรับการขยายธุรกิจ-สร้างมูลค่าเพิ่มในระยะยาว
หุ้นมีข่าว
- SYNTEC (ราคาปิด 3.54 แนะนำ "ซื้อ" ราคาเหมาะสม 4.09) พื้นฐานแกร่ง-ปันผลเด่น-ราคาถูกโชว์งานในมือสูงเป็นประวัติการณ์ 1.45 หมื่นล้านบาท เตรียมประมูลงานใหม่ 20 โครงการมูลค่า 1.6 หมื่นล้านบาท ชี้ทั้งปีฮุบงานใหม่สูงตั้งแต่ก่อตั้งบริษัทแตะหมื่นล้านบาท แถมลุ้นกำไรพิเศษ-มูลค่าแฝง BEM และที่ดิน 55 ไร่ ที่มาทันหุ้น
- SYNEX (ราคาปิด 4.92 แนะนำ "ซื้อ" ราคาเหมาะสม 6.50) โดดรับกระแสไอทีบูม หนุน Q4/2559 ฟอร์มหรู พร้อมยืนเป้าปี 2559 รายได้ 2.3 หมื่นล้านบาท แถมผนึกพาร์ตเนอร์จีน อัพฐานเซอร์วิสโกยเงิน ที่มาทันหุ้น
- PS (ราคาปิด 23.30 ซื้อ ราคาเหมาะสม consensus เฉลี่ย 27 บาท) ปลื้มยอดขายคอนโดปีนี้ทะลุเป้าที่ตั้งไว้ 1 หมื่นล้านบาท โชว์ 9 เดือนทำได้แล้ว 9,800 ล้านบาท เตรียมเปิดตัว 2 โครงการใหม่มูลค่ากว่า 5,300 ล้านบาท โกยยอดขายปลายปี พร้อมตั้งเป้าอัพมาร์เก็ตแชร์ตลาดคอนโดเพิ่มเป็น 15% ภายใน 3-5 ปีข้างหน้า (ที่มาทันหุ้น)
- ความเห็น : ยอดขาย presale คอนโดที่ยังไปได้ดีทำให้ยอดขาย presale โดยรวมของ PS มีแนวโน้มทำได้ตามเป้าที่ 5.1 หมื่นลบ. ในช่วง 9M59 ทำได้แล้ว 3.47 หมื่นลบ.คิดเป็น 68% ของเป้าทั้งปี โดยในช่วง Q4 มีแผนจะเปิดอีก 14 โครงการ
- SQ : IPO Road Show
- ดำเนินธุรกิจให้บริการงานด้านการทำเหมืองแร่อย่างครบวงจร (Mining Service Business) โดยจะเป็นการทำเหมืองถ่านหินแบบบ่อเปิด (Open Pit Mining) ซึ่งเป็นการเปิดหน้าดินเป็นบ่อลึกลงไปจนถึงชั้นถ่านหิน แล้วจึงทำการขุดถ่านหินออกมาใช้งาน
- ปัจจุบันบริษัทมีโครงการระหว่างดำเนินงาน 3 โครงการ 1) โครงการเหมืองแม่เมาะโครงการที่ 7 มูลค่างานคงเหลือ 2.88 พันล้านบาทซึ้งจะทยอยรับรู้รายได้ถึงปี 63 2) โครงการเหมืองหงสาประเทศลาวมูลค่างานคงเหลือ 1.12 หมื่นล้านบาทซึ่งจะทยอยรับรู้รายได้จนถึงปี 69 และ 3) โครงการเหมืองแม่เมาะโครงการ 8 มูลค่างานคงเหลือ 2.24 หมื่นล้านบาทซึ่งจะทยอยรับรู้รายได้จนถึงปี 68
- ในอนาคตบริษัทพร้อมร่วมประมูลงานอีกราว2แสนล้านบาทจาก โครงการแม่เมาะเฟส 9-11 และโครงการหงสาเฟส G และ H ซึ่งจะเพิ่มโอกาสเติบโตให้บริษัทในอนาคต
- วัตถุประสงค์ในการใช้เงิน เป็นเงินลงทุนในโครงการเหมืองแม่เมาะโครงการ 8 และโครงการเหมืองหงสา และใช้เป็นเงินทุนหมุนเวียนในการดำเนินงานของบริษัท รวมถึงขยายงานการลงทุนเหมืองถ่านหินทั้งในและต่างประเทศ โดยจะทำการ IPO จำนวน 380 ล้านหุ้น ที่ราคาพาร์ 1 บาท คาดจะเข้าซื้อขายในตลาดฯ ภายในปลายเดือนต.ค.
- HTECH จะเพิ่มทุน 39.2 ล้านหุ้น ขาย PP 50 ราย นำเงินใช้ขยายกำลังการผลิต
- AS เพิ่มทุน 102.47 ล้านหุ้น ขาย RO 3:1 ที่ราคา 1 บ./หุ้น เพื่อใช้เป็นเงินทุนหมุนเวียน
- DCORP ขายหุ้นทั้งหมด 25% ใน WIND มูลค่า 215 ลบ. หวังนำเงินลงทุนพลังงานในตปท.
- TU เตรียมออกหุ้นกู้ 1.3 หมื่นลบ.ใช้คืนเงินกู้ระยะสั้นที่เข้าซื้อ"เรด ล็อบสเตอร์"ในสหรัฐ มูลค่า 575 ล้านเหรียญ
- NMG : ก.ล.ต.แจงปัญหาผิดนัดชำระหนี้ ตั๋วบีอี 100 ล้านของ "เนชั่น กรุ๊ป" เสียหายเล็กน้อย เผยผู้บริหารบลจ.แอสเซทพลัสเตรียมแผนรับมือแล้ว ด้านสมาคมตราสารหนี้ไทยชี้เป็นการผิดนัดชำระหนี้ทางเทคนิคเพราะไม่มีผู้มีอำนาจลงนามแต่จะกระทบกับตั๋วบีอีรุ่นที่เหลือ (ที่มากรุงเทพธุรกิจ)
สรุปภาวะตลาดต่างประเทศ
ตลาดหุ้นดาวโจนส์ : -200.38 จุด
- ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ปิดที่ 18,128.66 จุด ร่วงลง 200.38 จุด หรือ -1.09% ดัชนี NASDAQ ปิดที่ 5,246.79 จุด ลดลง 81.88 จุด หรือ -1.54% ดัชนี S&P500 ปิดที่ 2,136.73 จุด ลดลง 26.93 จุด หรือ -1.24%เนื่องจากนักลงทุนวิตกกังวลเกี่ยวกับผลประกอบการที่ย่ำแย่ของบริษัทจดทะเบียน ซึ่งรวมถึงบริษัทอัลโค อิงค์ ผู้ผลิตอลูมิเนียมรายใหญ่ของสหรัฐ นอกจากนี้ ตลาดยังได้รับแรงกดดันจากการร่วงลงของราคาน้ำมัน รวมทั้งกระแสคาดการณ์ที่ว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในปีนี้
ตลาดน้ำมัน NYMEX : -0.56 ดอลลาร์/บาร์เรล
- สัญญาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนพ.ย.ลดลง 56 เซนต์ หรือ 1.1% ปิดที่ 50.79 ดอลลาร์/บาร์เรลเนื่องจากนักลงทุนไม่มั่นใจในข้อตกลงปรับลดเพดานการผลิตของกลุ่มประเทศผู้ผลิตน้ำมัน นอกจากนี้ ตลาดยังได้รับแรงกดดันจากรายงานที่ว่า ปริมาณการผลิตน้ำมันรายเดือนของกลุ่มประเทศผู้ส่งออกน้ำมัน (โอเปก) เพิ่มขึ้นสูงสุดเป็นประวัติการณ์
Analyst : วิลาสินี บุญมาสูงทรง
ณัฐวุฒิ วงศ์เยาวรักษ์
ชัยยศ จิวางกูร
