- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 28 September 2016 16:41
- Hits: 1147
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(AM)
Technical highlights
SET Index : แนวโน้มขึ้นทดสอบ 1500-1510
ทิศทางตลาด : SET Index ปิดที่ 1489.39 จุด ลดลง 0.75 จุด มูลค่าการซื้อขาย 34,648 ล้านบาท ตลาดเมื่อวานปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้แนวต้านสำคัญที่บริเวณ 1500 จุดก่อนที่จะถูกขายทำกำไรออกมาในระยะสั้น เนื่องจากมูลค่าการซื้อขายที่ค่อนข้างเบาบาง แต่แนวโน้มในระยะสั้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้น
Daily: ปรับตัวลดลงจากแรงขายทำกำไรที่บริเวณแนวต้าน 1500 จุด หลังจากฟื้นตัวเหนือระดับ 1485 จุดกลับขึ้นไป แต่มูลค่าการซื้อขายค่อนข้างเบาบาง ทำให้แนวโน้มในระยะสั้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 1500 และ 1510 จุดเป็นแนวต้านสำคัญ แต่เราแนะนำให้ใช้เป็นจังหวะขายทำกำไร เนื่องจากโครงสร้างในระยะยาวยังมีความเสี่ยงในการปรับตัวลดลง และมีแนวรับที่ 1485 จุด
กลยุทธ์ :SET Index ปรับตัวลดลงจากแรงขายทำกำไรที่บริเวณแนวต้านที่ 1500 จุด แต่มูลค่าการซื้อขายค่อนข้างเบาบาง ทำให้การปรับตัวลดลงน่าจะอยู่ในกรอบจำกัดโดยมีแนวรับที่ 1485 และ 1465 จุดเป็นจังหวะซื้อคืนในระยะสั้น โดยมีแนวต้านสำคัญที่ 1510 จุด
Asia Fund Flow : 27 กันยายน 2559
ตลาดหุ้นเกาหลีใต้ ขายสุทธิ 36 ล้านเหรียญ (28 ก.ย.)
ตลาดหุ้นไต้หวัน ขายสุทธิ 100 ล้านเหรียญ (26 ก.ย.)
ตลาดหุ้นอินโดนีเซีย ขายสุทธิ 39 ล้านเหรียญ
ตลาดหุ้นฟิลิปปินส์ ขายสุทธิ 1 ล้านเหรียญ
ตลาดหุ้นไทย ขายสุทธิ 30 ล้านเหรียญ
Most Active Value: แนวรับ แนวต้าน
PTT แนวโน้มขึ้นทดสอบ 350-354 แนวรับสำคัญ 325 330 / 327 337 / 340
KBANK ซื้อที่แนวรับ 186 แนวโน้มขึ้นทดสอบ 192 และ 195 188 / 186 191 / 192
SCC แนวรับสำคัญ 516 ถ้าหลุดจะเป็นสัญญาณขาย แนวต้าน 524 และ 530 516** / 510 520 / 524
BJC แนวรับสำคัญ 42.00 ถ้าหลุดจะเป็นสัญญาณขาย แนวต้าน 43.50 42.00** / 41.00 43.00 / 43.50
CPALL แนวโน้มขึ้นทดสอบ 64.00 และ 65.00 แนวรับสำคัญ 60.00 61.00 / 60.50 63.00 / 64.00
BDMS ซื้อที่แนวรับ 22.00 แนวต้าน 22.60 22.00 / 21.80 22.50 / 22.60
ADVANC เคลื่อนไหวในกรอบ 161-165 161 / 160 164 / 165
CWT ขายที่แนวต้าน 4.60-4.70 แนวรับ 4.00 4.36** / 4.20 4.60 / 4.70
TRUE เคลื่อนไหวในกรอบ 7.10-7.40 7.15 / 7.10 7.30 / 7.40
SCB ซื้อที่แนวรับ 150 แนวต้าน 154 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้แนวต้านถัดไป 160 150 / 148 152 / 154
Siam Global House (GLOBAL TB; THB 13.80) - ซื้อ
แนวต้าน : 14.40 และ 14.80
แนวรับ : 13.80 และ 13.60
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากเคลื่อนไหวออกด้านข้างเพื่อสร้างฐานจากแรงขายทำกำไรไปทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาลงแล้วสามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นทดสอบแนวโน้มลง RSI ฟื้นตัวเหนือระดับ 50
แนะนำซื้อ GLOBAL โดยมีแนวรับที่ 13.80 และ 13.60 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 14.40 และ 14.80 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 13.30 ลงไป
Eason Paint (EASON TB; THB 5.25) - ซื้อ
แนวต้าน : 5.60 และ 5.80
แนวรับ : 5.25 และ 5.20
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากฟื้นตัวกลับขึ้นมาเคลื่อนไหวออกด้านข้างเพื่อสร้างฐาน ในขณะที่โครงสร้างในระยะยาวยังคงเคลื่อนไหวในกรอบแนวโน้มขาขึ้นต่อเนื่อง
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นทดสอบระดับ 50
แนะนำซื้อ EASON โดยมีแนวรับที่ 5.25 และ 5.20 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 5.60 และ 5.80 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 5.00 ลงไป
Trading Pick Follow up: แนวรับ แนวต้าน
TISCO แนวโน้มขึ้นทดสอบ 57.00 และ 58.00 แนวรับสำคัญ 53.00 53.50 / 53.00** 55.00 / 57.00
SYNTEC แนวโน้มขึ้นทดสอบ 3.80 และ 3.90 แนวรับสำคัญ 3.54 3.70 / 3.60 3.80 / 3.90
LPH สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 9.40 และ 9.70 9.10 / 9.00 9.30 / 9.40
MILL สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 1.44 และ 1.50 1.38 / 1.36 1.44 / 1.50
PACE สัญญาณฟื้นตัว แนวโน้มขึ้นทดสอบ 3.54 และ 3.70 แนวรับสำคัญ 3.20 3.28 / 3.24 3.40 / 3.54
PSL ทดสอบแนวต้านสำคัญที่ 6.50 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ จะเป็นสัญญาซื้อ แนวรับสำคัญ 6.15 6.25 / 6.15** 6.40 / 6.50
BH สัญญาณซื้อ แนวโน้มขึ้นทดสอบ 182 และ 186 177 / 175 180 / 182
TFD แนวโน้มขึ้นทดสอบ 3.34 และ 3.40 แนวรับสำคัญ 2.98 2.98** / 2.90 3.14 / 3.20
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 - [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET...ปรับตัวขึ้น
ผลการประชุม OPEC ในวันนี้ถือเป็นวันสุดท้ายของการประชุม ปรากฏว่าเมื่อวานนี้ทางอิหร่านออกมาปฎิเสธที่จะลดกำลังการผลิต ตามข้อเสนอของซาอุดิอาระเบีย โดยทางอิหร่านยืนยันที่จะเพิ่มกำลังการผลิตไปอยู่ที่ 4.1-4.2 ล้านบารเรล์ ขณะที่ข้อเสนอของ OpEC ต้องการให้อิหร่านผลิตที่ต่ำกว่า 4 ล้านบารเรล์ การออกมาปฎิเสธ ดังกล่าวส่งผลให้ตลาดน้ำมันเริ่มไม่แน่ใจว่า การประชุมของกลุ่มในครั้งนี้จะประสบความสำเร็จ จนส่งผลให้ราคาน้ำมันอ่อนตัวลงมาประมาณ 3% ส่วนหนึ่งเป็นผลมาจากปริมาณสต๊อกน้ำมันดิบในสหรัฐลดลง จากที่คาดดว่าจะเพิ่มขึ้น ตลาดมองว่าหากการประชุมครั้งนี้ไม่ประสบความสำเร็จการเจรจาครั้งต่อไปจะอยู่ในปลายเดือน พ.ย.
ผลการดีเบตระหว่างนาง Hillary Clinton กับนาย Donald Trump เมื่อวานนี้ แม้จะยังไม่สามารถสรุปได้ว่าใครมีคะแนนนำ แต่การที่ตลาดหุ้นสหรัฐดีดตัวขึ้น ส่วนหนึ่งมองว่า นาง Hillary Clinton น่าจะมีคะแนนนำนาย Donald Trump แต่อย่างไรก็ตามแรงกดดันของตลาดหุ้นสหรัฐและยุโรปในขณะนี้ ยังอยู่ที่ความกังวลเรื่องทาง Deutsche bank จะถูกปรับเงิน 14 พันล้านดอลลาร์ จนส่งผลให้เกิดแรงขายหุ้นในกลุ่มธนาคารออกมา
สำหรับป้จจ้ยบวกในภาพรวมของเศรษฐกิจและตลาดหุ้นเอเชีย คือ ทางธนาคารเพื่อการพัฒนาแห่งเอเชียหรือ ADB ได้มีการปรับเพิ่มประมาณการณ์การเติบโตทางเศรษฐกิจของจีนในปีนี้เพิ่มขึ้น คือ อยู่ที่ 6.6% จากเดิม 6.5% และปีหน้าที่ 6.4% จาก 6.3% จากผลของการกระตุ้นเศรษฐกิจ นอกจากนั้นยังปรับเพิ่มการเติบโตทางเศรษฐกิจของประเทศเอเชียตะวันออกในปีนี้เป็น 5.8% จากเดิมที่ 5.7% ส่วนปีหน้าอยู่ที่เดิมที่ 5.6% ส่วนประเทศในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ ทาง ADB คงไว้ที่เดิม 4.5% แม้ทาง ADB จะมีการปรับเพิ่มประมาณการณ์ GDP ของประเทศในเอเชียเพิ่มขึ้น แต่ยังบอกว่ามีความเสี่ยง 2 ประการที่ต้องระวัง คือ 1. การขึ้นดอกเบี้ยของสหรัฐ และ 2. ปัญหาหนี้ภาคครัวเรือนที่ยังสูงมาก
สำหรับทิศทางดัชนี SET ในช่วงที่เหลือของสัปดาห์ น่าจะเริ่มรีบาวน์ขึ้นได้ หลังตลาดหุ้นสหรัฐและทั่วโลก เริ่มคลายความกังวลหลังรับรู้การดีเบตในสหรัฐ แม้ราคาน้ำมันมีแนวโน้มปรับตัวลง แต่ก็คงไม่มาก ดังนั้นหลังจากนี้ทิศทางดัชนี SET น่าจะเคลื่อนไหวตามการเคลื่อนไหวของตลาดหุ้นในสหรัฐ ที่มองว่าจะค่อยๆ Sideway ขึ้นไป โดยมองว่าดัชนี SET จะยังพยายามขึ้นไปยืนเหนือ 1500 จุด
วันนี้มองดัชนี SET เปิดขึ้นมาจะดีดตัวขึ้นกลับ ตามดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐและในภูมิภาค แม้ตลาดจะเผชิญกับแรงขายหุ้น แต่คงไม่มาก เนื่องจากแนวโน้มการทำกำไรของตลาดในอีก 12 เดือนข้างหน้าหรือ Earning revision ratio ยืนในแดนบวกและสูงกว่าภูมิภาค (รูปด้านซ้าย) โดยตอนนี้ปัจจัยที่เคยกดดันคือ การขึ้นไปเล่นที่ค่า P/E 12 เดือนล่วงหน้าสูงสุดในรอบ 15 ปีที่ 15.1 เท่า ตอนนี้ได้ลงมาเทรดกันที่ประมาณ 14 เท่า (ดูรูปด้านขวา) ซึ่งพอที่จะลดแรงกดดันกับตลาดลงได้ระดับหนึ่ง วันนี้มองแนวต้านที่ 1498-1502 จุด ส่วนแนวรับที่ 1484-1480 จุด วันนี้หุ้นที่แนะนำ ซื้อเก็งกำไร คือ ADVANC CPN TU และ CK
Analysts :
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(AM)
Investment Strategy
กลยุทธ์: สำหรับทิศทางดัชนี SET ในช่วงที่เหลือของสัปดาห์ น่าจะเริ่มรีบาวน์ขึ้นได้ หลังตลาดหุ้นสหรัฐและทั่วโลก เริ่มคลายความกังวลหลังรับรู้การดีเบตในสหรัฐ แม้ราคาน้ำมันมีแนวโน้มปรับตัวลง แต่ก็คงไม่มาก ดังนั้นหลังจากนี้ทิศทางดัชนี SET น่าจะเคลื่อนไหวตามการเคลื่อนไหวของตลาดหุ้นในสหรัฐ ที่มองว่าจะค่อยๆ Sideway ขึ้นไป โดยมองว่าดัชนี SET จะยังพยายามขึ้นไปยืนเหนือ 1500 จุด วันนี้มองดัชนี SET เปิดขึ้นมาจะดีดตัวขึ้นกลับ ตามดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐและในภูมิภาค แม้ตลาดจะเผชิญกับแรงขายหุ้น แต่คงไม่มาก เนื่องจากแนวโน้มการทำกำไรของตลาดในอีก 12 เดือนข้างหน้าหรือ Earning revision ratio ยืนในแดนบวกและสูงกว่าภูมิภาค โดยตอนนี้ปัจจัยที่เคยกดดันคือ การขึ้นไปเล่นที่ค่า P/E 12 เดือนล่วงหน้าสูงสุดในรอบ 15 ปีที่ 15.1 เท่า ตอนนี้ได้ลงมาเทรดกันที่ประมาณ 14 เท่า ซึ่งพอที่จะลดแรงกดดันกับตลาดลงได้ระดับหนึ่ง วันนี้มองแนวต้านที่ 1498-1502 จุด ส่วนแนวรับที่ 1484-1480 จุด วันนี้หุ้นที่แนะนำ ซื้อเก็งกำไร คือ ADVANC CPN TU และ CK
Themes play :
EPG : เราแนะนำ ซื้อ EpG โดยมีราคาเป้าหมาย 16.70 บาท ปัจจุบัน EPG มีโครงสร้างต้นทุนผูกไว้กับต้นน้ำมันประมาณ 25-42% ตามแต่ชนิดของธุรกิจ ซึ่งทำให้บริษัทได้ประโยชน์จากการอ่อนตัวลงของราคาน้ำมันในช่วงนี้ (ราคาน้ำมันลดลง 1.26 ดอลลาร์/บาร์เรลหรือ -2.7% เมื่อวานนี้จากการคาดการณ์ว่าการประชุมนอกรอบของกลุ่มโอเปกและรัสเซียวันที่ 26-28 ก.ย. จะไร้ข้อตกลงในการตรึงปริมาณการผลิตน้ำมันหลังอิหร่านและซาอุฯ ไม่เห็นด้วย) โดยสำหรับปี 17 (เม.ย.16-มี.ค.17) เราคาดว่าผลการดำเนินงานยังคงเติบโตต่อเนื่อง โดยประเมินรายได้ที่ระดับ 11,556 ล้านบาท +31.8% yoy หลักๆ จะมาจากการเติบโตของธุรกิจชิ้นส่วนยานยนต์ซึ่งได้รับคำสั่งซื้อไว้ล่วงหน้าแล้วเป็นส่วนใหญ่ สำหรับกำไรสุทธิคาดว่าจะเพิ่มขึ้นเป็น 1,696 ล้านบาท +20% yoy เรายังเชื่อว่า EPG ยังเป็นบริษัทที่มีความแข็งแกร่งในเชิงพื้นฐานสูง โดยมีการเติบโตสูงทั้งรายได้ และอัตราการทำกำไร เรามองว่าการอ่อนตัวลงของราคาหุ้นในปัจจุบันจะเป็นโอกาสในการเข้าสะสมหุ้นเพื่อการลงทุน
ประเด็นในสัปดาห์
27 ก.ย. : จีนประกาศตัวเลข Industrial Profit YoY เดือนส.ค. จากเดือนก่อนหน้าที่ 11%
29 ก.ย. : สหรัฐประกาศตัวเลข Wholesale Inventories MoM เดือนส.ค.
29 ก.ย. : สหรัฐประกาศตัวเลข GDP Annualized QoQ ไตรมาส 2/59 จากไตรมาสก่อนที่ 1.1%
29 ก.ย. : สหรัฐประกาศตัวเลข Pending Home Sales MoM เดือนส.ค. จากเดือนก่อนหน้าที่ 1.3%
29 ก.ย. : สหรัฐประกาศตัวเลข Personal Income เดือนส.ค. จากเดือนก่อนหน้าที่ 0.4%
Fundamental Stock :
TIPCO : Company Note (คำแนะนำ : ซื้อ ราคาเป้าหมาย 17.70 บาท)
Technical Pick:
SET Index มีแนวรับ 1485 -1480 แนวต้าน 1500 จุด
Siam Global House (GLOBAL TB; THB 13.80) - ซื้อ
Eason Paint (EASON TB; THB 5.25) - ซื้อ
SET Index : Sideway
Retail Research Team
