- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Tuesday, 17 May 2016 18:16
- Hits: 634
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(AM)
Technical highlights
SET Index : แนวต้านสำคัญ 1410-1412 ถ้าผ่านแนวโน้มขึ้นทดสอบ 1450
ทิศทางตลาด : SET Index ปิดที่ 1397.63 จุด เพิ่มขึ้น 2.94 จุด มูลค่าการซื้อขาย 48,213 ล้านบาท ตลาดเมื่อวานปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 1400 จุดไปทดสอบแนวต้านที่ 1405 จุด ก่อนที่จะปรับตัวลดลงไปปิดต่ำกว่าระดับ 1400 จุด และมีแนวรับสำคัญของเส้นแนวโน้มขาขึ้นที่ 1385 จุด
Daily: ปรับตัวลดลงจากแรงขายทำกำไรเหนือระดับ 1400 จุดต่อเนื่อง หลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิคเหนือแนวรับของเส้นแนวโน้มขาขึ้นที่ 1388 จุดเป็นสัญญาณยืนยันถึงความสำคัญของเส้นแนวโน้มขาขึ้นในรอบนี้ แต่การฟื้นของ SET Index มีแนวต้านสำคัญที่ 1410 จุด ถ้าสามารถทะลุผ่านขึ้นไปได้ จะมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องไปทดสอบแนวต้านที่ 1450 จุด
กลยุทธ์ : SET Index มีแนวต้านที่ 1400 และ 1410 จุดเป็นแนวต้านสำคัญของการปรับตัวเพิ่มขึ้น ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ จะมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องไปทดสอบแนวต้านถัดไปที่ 1450 จุด ในขณะที่แนวรับสำคัญของเส้นแนวโน้มขาขึ้นที่ 1385 จุด ถ้าหลุดจะมีแนวรับถัดไปที่ 1360 จุด
Most Active Value: แนวรับ แนวต้าน
IVL สัญญาณขาย แนวต้าน 32.00 และ 33.00 แนวรับ 30.00 30.00 / 29.00 31.50 / 32.00
JAS แนวโน้มขึ้นทดสอบ 4.74-4.80 เป็นจังหวะทยอยขายทำกำไร แนวรับ 4.60 4.60 / 4.50 4.74 / 4.80
AOT แนวรับสำคัญ 386 ถ้าหลุดจะเป็นสัญญาณขาย แนวต้าน 406-408 390 / 386 394 / 397
CPF แนวโน้มขึ้นทดสอบ 29.00 แนวรับ 27.00 และ 26.00 27.50 / 27.00 29.00 / 29.50
BDMS สัญญาณขาย แนวโน้มลงทดสอบ 23.00 แนวต้าน 24.00 23.20 / 23.00 24.00 / 24.20
BBL ซื้อเพิ่มที่แนวรับ 152 และ 150 แนวต้าน 156-157 152 / 150 154 / 155
TMB สัญญาณซื้อ แนวโน้มขึ้นทดสอบ 2.44-2.46 แนวรับ 2.30 2.30 / 2.28 2.40 / 2.44
PTT แนวต้านสำคัญ 314-315 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ แนวโน้มขึ้นทดสอบ 330-334 307 / 304 310 / 314
CPALL แนวโน้มขึ้นทดสอบ 49.00 และ 50.00 แนวรับ 48.00 48.50 / 48.00 49.00 / 49.50
PTTEP แนวต้านสำคัญ 77.00-78.00 แนวรับ 75.00 75.00 / 74.00 77.00 / 78.00
Com7 (COM7 TB; THB 8.00) – ซื้อ
แนวต้าน : 8.40 และ 8.80 / เป้าหมาย 10.00
แนวรับ : 8.00 และ 7.90
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณซื้อทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องตามกรอบแนวโน้มขึ้น ทำให้แนวโน้มหลักยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นเคลื่อนไหวเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้ระดับ 70
แนะนำซื้อ COM7 โดยมีแนวรับที่ 8.00 และ 7.90 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 8.40 และ 8.80 เป็นจุดขายทำกำไร
ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 7.60 ลงไป จะมีแนวรับถัดไปที่ 7.20 เป็นแนวรับสำคัญ
GFPT (GFPT TB; THB 12.00) – ซื้อ
แนวต้าน : 13.00 และ 13.50
แนวรับ : 12.00 และ 11.80
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้นค่อนข้างแข็งแกร่ง หลังจากปรับตัวลดลงไปทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้น แต่ปริมาณการซื้อขายไม่สูงมาก ทำให้แนวโน้มหลักยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้น
MACD ปรับตัวลดลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยทดสอบระดับ 0 เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นทดสอบแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้ระดับ 50
แนะนำซื้อ GFPT โดยมีแนวรับที่ 12.00 และ 11.80 เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 13.00 และ 13.50 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 11.40 ลงไป
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 - [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET….ปัจจัยหนุนยังไม่แข็งแกร่งพอ
หลังตัวเลข GDP ใน Q1/16 ออกมาโตถึง 3.2% เทียบ Q4/15 ที่ 2.8% ดัชนี SET ก็ขึ้นตอบรับข่าว การเติบโตที่ขยายตัวได้ดี เป็นผลจากมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจที่ไปหนุนการจับจ่ายใช้สอยในประเทศรวมทั้งมาตรการลงทุนของภาครัฐ อย่างไรก็ตามในส่วนของตลาดหุ้น ส่วนที่ดีขึ้นคือสัญญาณของ Earning momentum ratio คือ จำนวนหุ้นที่ถูกปรับเพิ่มกำไรเริ่มขยับดีขึ้นตามลำดับ แต่ยังอยู่ในแดนลบ สะท้อนนักวิเคราะห์เริ่มปรับเพิ่มกำไรของหุ้นในบางกลุ่ม (รูปด้านซ้าย) ที่เห็นได้ชัดมากคือ กลุ่มที่โตจากภายในประเทศ อย่าง ค้าปลีก โยงท่องเที่ยว อสังหาริมทรัพย์ อาหาร เกษตร พลังงานและปิโตรเคมี ภาพตรงนี้ถือเป็นปัจจัยบวกกับตลาด
อย่างไรก็ตามแม้จะมีหุ้นหลายกลุ่มเริ่มมีสัญญาณการถูกปรับกำไรขึ้น แต่อัตราการทำกำไรของตลาด ยังไม่ถือว่าดีขึ้น โดยดูจากอัตราการทำกำไรของตลาดในดัชนี MSCI IBES Thailand 218 บริษัทที่ยังชะลอตัว ซึ่งเป็นค่า EPS ถ่วงน้ำหนัก (รูปด้านขวา) ภาพตรงนี้กำลังสะท้อนให้เห็นว่าหุ้นใหญ่ที่มีอิทธิพลต่อตลาด มีอัตราการทำกำไรไม่ดีขึ้น อย่าง ธนาคารพาณิชย์ สื่อสาร ส่วนพลังงานและปิโตรเคมี ถึงแม้เริ่มดีขึ้นแต่ยังไม่มากพอที่จะหนุนดัชนี SET เพราะราคาหุ้นขึ้นมารับข่าวไปมากแล้ว ดูได้จากราคาหุ้นใหญ่ในกลุ่มขึ้นไปยืนที่ราคาเป้าเฉลี่ยกลางของนักวิเคราะห์
ส่วนภาพที่จะหนุนให้ดัชนี SET ไปต่อ ต้องมีเม็ดเงินใหม่เข้ามา ซึ่งที่เล่นกันอยู่จะเป็นเม็ดเงินภายในเป็นส่วนใหญ่ ส่วนต่างชาติแทบจะไม่เห็น จะมีก็แค่เงินเก่าที่หมุนไปเวียนมา ประเด็นดังกล่าวจึงทำให้กรอบการขึ้นของดัชนี SET มีจำกัด ดังนั้นหุ้นที่จะกลับมาเล่นกันจะเป็นหุ้นเล็กถึงกลางที่ผลการดำเนินงาน Q1/16 ออกมาดีกว่าคาด ซึ่งตอนนี้ดูเหมือนน้ำหนักการลงทุนจะทิ้งไปที่กลุ่ม ค้าปลีก โรงแรม อาหาร ดูจากการปรับเพิ่มกำไรต่อหุ้นและราคาเป้าหมาย เพิ่มขึ้น อย่าง ERW
ดัชนีที่ขึ้นมายืนเหนือ 1400 จุด เรายังมองว่าจะยืนได้ไม่นาน หลังราคาหุ้นที่มีอิทธิพลกับ SET เริ่มนิ่งและพร้อมที่จะถูกขายทำกำไร อย่าง พลังงาน ปิโตรเคมี ปูน โยงท่องเที่ยวหรือแม้แต่ค้าปลีก หากดัชนี SET จะขึ้นไปเหนือกว่านี้ กลุ่มที่มีน้ำหนักพอคือ กลุ่มพลังงานบวกปิโตรเคมี ซึ่งยังมีความเป็นไปได้ แต่ราคาน้ำมันจะต้องขึ้นไปยืนเหนือ 50 ดอลลาร์ต่อบารเรล์ ส่วนกลุ่มอื่นๆ แทบจะไม่สามารถลากขึ้นได้ หากจะมีก็คือกลุ่มธนาคารพาณิชย์และสื่อสาร ซึ่งตอนนี้ยังไม่น่าที่จะมีปัจจัยบวกเกิดขึ้น แค่เป็นการซื้อเก็งกำไรรายตัวที่ลงไปลึกๆ
ภาพในต่างประเทศ หลังดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐ แกว่งขึ้นแกว่งลง ก็เริ่มที่มีมุมมองว่าตลาดหุ้นสหรัฐจะแกว่งออกข้างหรือปรับตัวลง แม้แนวโน้มอัตราการทำกำไรของตลาดและอัตราการเติบโตทางเศรษฐกิจใน Q2/16 จะดีกว่า Q1/16 เพราะนักลงทุนมองว่าตลาดหุ้นสหรัฐแพงเกินไปที่จะเข้าไปรับในตอนนี้ ขณะที่น้ำหนักการลงทุนเริ่มถูกปรับลดลงจากนักลงทุนในประเทศ (Domestic equity fund) ที่กำลังโยกเม็ดเงินไปยังตลาดพันธบัตรหรือถือเงินสด ทิศทางดัชนี SET วันนี้คาดเปิดขึ้นมาจะปรับตัวขึ้นสลับมีแรงขาย จากแรงหนุนของหุ้นพลังงาน หลัง GS เปลี่ยนมุมมองราคาน้ำมันเป็นเชิงบวกมากขึ้น โดยวันนี้มองแนวต้านที่ 1405-1410 จุด ส่วนแนวรับที่ 1392-1388 จุด วันนี้แนะนำ ซื้อเก็งกำไร DIF STEC AAV JAS และ BDMS
Analysts :
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(PM)
Morning Market Summary...
SET ช่วงเช้าปิดที่ 1,406.36 จุด เพิ่มขึ้น 8.73 จุด (+0.62%) มูลค่าการซื้อขาย 25,934.94 ล้านบาท หุ้นไทยเช้านี้ปรับขึ้นยืนเหนือ 1400 จุด โดยมีแรงหนุนหลักจากกลุ่มสื่อสาร หลังการประมูลคลื่น 4G มีความชัดเจนมากขึ้น และกลุ่มพลังงาน หลังราคาน้ำมันปรับขึ้นต่อเนื่อง
Afternoon Perspective...
แนวโน้มตลาดบ่าย น่าจะลดช่วงบวกลง ช่วงเช้าตลาดได้แรงหนุนจากหุ้นกลุ่มพลังงานและสื่อสาร อย่างไรก็ตาม เรามองว่าปัจจัยดังกล่าวไม่ได้มีน้ำหนักมากพอที่จะดัน SET ได้ต่อเนื่อง ทำให้คาดว่าจะเกิดแรงขายทำกำไรออกมาในช่วงท้ายๆตลาดได้ ระยะสั้น เรายังมองว่า SET ยังเคลื่อนไหวอยู่ในกรอบ Sideway 1380 - 1420 จุด ไปสักระยะ แนะใช้กลยุทธ์ขึ้นแรงขายลงแรงซื้อไปก่อน ในช่วงที่ SET ยังไม่หลุด 1380 จุด หรือ ทะลุ 1420 จุด
Technical Pick (PM) ...
Thai Wah (TWPC TB; THB 8.25) - ซื้อ
Wice Logistics (WICE TB; THB 3.02) - ซื้อ
Analysts :
Teerawut Kanniphakul +66(2) 657 9233 - [email protected]/ [email protected]
