- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Friday, 02 October 2015 16:43
- Hits: 1307
บล.เอเชีย เวลท์ : Daily Market Outlook
จุดสนใจอยู่ที่ตัวเลขว่าจ้างงานนอกภาคเกษตรสหรัฐ
คาดหุ้นไทยวันนี้ปรับตัวลงด้วยปัจจัยทั้งหลาย และภายนอกส่วนใหญ่เป็นลบ และนักลงทุนคงจะระมัดระวังก่อนการประกาศตัวเลขการว่าจ้างงานนอกภาคเกษตรสหรัฐที่จะประกาศวันนี้ ตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐที่ออกมามีทั้งดีและไม่ดี ยิ่งทำให้เกิดความซับซ้อนสำหรับ Fed ในการตัดสินใจขึ้นดอกเบี้ย ภายในประเทศ แนวโน้มส่งออกที่แย่ลงอีกและอัตราเงินเฟ้อที่ติดลบมากขึ้นดูไม่ค่อยดีต่อเศรษฐกิจไทยที่ชะลอตัวอยู่แล้ว
หุ้นเด่นวันนี้ : GLOBAL (ราคาปิด 11.70 บาท; ซื้อ; ราคาเป้าหมาย AWS ปี 59 13.30 บาท)
บมจ. สยามโกลบอลเฮ้าส์ เป็นหุ้นแนะนำวันนี้ เนื่องจากเป็นหุ้นที่จะได้รับประโยชน์จากมาตรการที่จะออกมาสนับสนุนภาคอสังหาริมทรัพย์ที่จะประกาศเร็วๆ นี้ โดยจะเกี่ยวข้องกับการลดหย่อนอัตราภาษีที่เกี่ยวข้องกับการโอนบ้านรวมถึงการผ่อนคลายเงื่อนไขการปล่อยสินเชื่อบ้านมากขึ้น จะเป็นผลบวกต่อการเติบโตของยอดขายของ GLOBAL นอกจากนี้ เมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา บริษัทได้ประกาศว่า บริษัท โกลบอลเฮ้าส์ อินเตอร์เนชั่นแนล จำกัด ซึ่งเป็นบริษัทย่อยถือหุ้นโดย GLOBAL ในสัดส่วน 50% ได้เข้าไปลงทุนในบริษัท สุวันนี โฮมเซ็นเตอร์ ด้วยการเข้าไปถือหุ้นในสัดส่วน 40% (จะปรับลดลงเหลือ 34% หลังบริษัทดังกล่าว lPO ในตลาดหลักทรัพย์ของลาวภายในสิ้นปีนี้) ซึ่งเป็นผู้นำตลาดที่มีชื่อเสียงในธุรกิจจัดจำหน่ายสินค้าวัสดุก่อสร้างและสินค้าตกแต่งบ้านในตลาดสาธารณรัฐประชาชนลาว ดีลดังกล่าวเป็นครั้งแรกของบริษัทที่ประกาศการเข้าลงทุนในบริษัทต่างประเทศและจะยิ่งสนับสนุนการเติบโตของบริษัทเพิ่มเติมเนื่องจากประเทศลาวยังคงมีความล้าหลังของโครงสร้างพื้นฐานอยู่มาก เราคาดว่า กำไรบริษัทปีนี้จะเติบโต 24% และเติบโตชลอลงเล็กน้อยแต่ยังคงแข็งแกร่ง 20% ในปี 59 สำหรับ Price Pattern ของ GLOBAL ขณะนี้อยู่ในแนวโน้มขาขึ้นอย่างแข็งแกร่งโดยเกิดสัญญาณซื้อทั้งรายวัน รายสัปดาห์และรายเดือน หลังได้ทดสอบเป้าหมายสำคัญที่ 10.80 ไปแล้ว และกำลังปรับตัวขึ้นไปเพื่อทดสอบเป้าหมายถัดไปที่ 12.60 บาท ในระยะถัดไป (แนวต้าน: 11.90, 12.20, 12.40; แนวรับ: 11.50, 11.30, 11.00)
ปัจจัยสำคัญ
ประเด็นในประเทศ :
นายกเตรียมเรียกประชุมพิจารณาตั้งสมาชิก กรธ. และ สปท. มีกระแสข่าวว่า คสช. นำโดยนายกฯ ประยุทธ์อาจเรียกประชุม คสช.วันนี้เพื่อพิจารณาบุคคล ที่จะเป็นคณะกรรมการร่างรัฐธรรมนูญ (กรธ.) จำนวน 21 คนและสภาขับเคลื่อนการปฏิรูปประเทศ (สปท.) จำนวน 200 คน โดยเส้นตายการเลือกคนร่างรัฐธรรมนูญและ สปท.คือวันจันทร์ (Bangkok Post)
หั่นเป้าเงินเฟ้อลงอีก ก.พาณิชย์หั่นเป้าหมายเงินเฟ้อของปีลงสู่แดนลบ (ช่วง -0.2% ถึง -1.0%) ลึกกว่าคาดการณ์ก่อนหน้าที่ช่วง 0.6 ถึง 1.3% ตามการปรับลงของราคาน้ำมันและการเติบโตเศรษฐกิจที่ชะงัก ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPl) เดือน ก.ย. ลดลง 0.05% เทียบเดือนก่อนและ 1.07% เทียบเดือน ก.ย.ปีก่อน นับว่าลดลง 9 เดือนติดต่อกัน ขณะที่ CPl ช่วง ม.ค. ถึง ก.ย. ลดลง 0.9% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน (The Nation)
รัฐบาลถอยเรื่องซิงเกิลเกตเวย์ไปก่อน หลังจากมีกระแสวิพากษ์วิจารณ์อย่างหนัก โดย รมว.ไอซีทีอ้างว่าเป็นความเข้าใจผิดว่า ครม.ได้มีมติให้ ก.ไอซีทีใช้ซิลเกิลเกตเวย์ในไทย จริงๆ แล้ว นายกฯ เพียงเปรยว่าเป็นห่วงว่าเยาวชนจะได้รับข้อมูลไม่เหมาะสมและได้ให้หน่วยงานที่เกี่ยวข้องไปศึกษาวิธีการจะตรวจสอบดูแลอินเทอร์เน็ตเกตเวย์ของประเทศเท่านั้น (The Nation)
เตรียมตัวผู้ส่งออกรับมือสถานการณ์ย่ำแย่ ผู้ส่งออกของไทยคาดว่าการขนส่งสินค้าทั้งปีจะติดลบ 5% หรืออาจมากกว่า เนื่องจากการฟื้นตัวของเศรษฐกิจโลกยังเป็นไปอย่างช้าๆ ขณะที่ค่าเงินต่างประเทศยังมีความผันผวนสูง มูลค่าการส่งออกลดลง 6.69% YoY ในเดือน ส.ค. มาอยู่ที่ 17.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งเป็นการติดลบมากเป็นอันดับสองรองจากเดือน มิ.ย. ซึ่งติดลบ 7.87% YoY (Bangkok Post)
ฟิทช์ออกรายงานเตือนธนาคารไทย บริษัท ฟิทช์เรทติ้ง ออกเตือนภาคธุรกิจธนาคารของไทยอาจต้องเผชิญกับมุมมองที่ติดลบ หากเศรษฐกิจยังไม่ค่อยเติบโตเป็นเวลาที่นานขึ้น อย่างไรก็ตาม ฟิทช์ยังคงเรทติ้งเครดิตของประเทศอยู่ที่ BBB+ กับมุมมองเป็นกลางในระยะ 12-18 เดือน จากฐานะทางการเงินภายนอกของประเทศที่ยังแข็งแกร่งเมื่อเทียบกับในภูมิภาค (Bangkok Post)
LH (8.10 บ,) วางแผนจะพัฒนาและก่อสร้างห้างสรรพสินค้า Terminal 21 เพิ่มเติมในพัทยาและภูเก็ตด้วยเงินลงทุนราว 7.0 พันลบ. ต่อโครงการ แต่ทั้งนี้ยังไม่กำหนดกรอบเวลาชัดเจน รวมถึงเปิดเผยถึงความเป็นไปได้ที่จะขยายไปในโคราชในอนาคต เนื่องจากบริษัทฯ มองเห็นศักยภาพในการเติบโตของธุรกิจค้าปลีกตามหัวเมืองต่างจังหวัด แต่ยังคงต้องรอความชัดเจนสำหรับภาพรวมเศรษฐกิจมากกว่านี้ (Bangkok Post)
ต่างประเทศ :
จับตามองตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรสหรัฐที่จะประกาศในวันนี้ คาดว่าตัวเลขดังกล่าวจะอยู่ที่ 203,000 ตำแหน่งเพิ่มขึ้นจากเดือนก่อน ข้อมูลที่ประกาศในช่วง 48 ชม.ที่ผ่านมามีทั้งเป็นบวกและลบทำให้เฟดพิจารณายากขึ้นว่าจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยหรือไม่ (Reuters)
ตลาดการเงินของจีนปิดทำการระหว่างวันที่ 1-7 ต.ค. เนื่องจากเป็นวันชาติ
เครื่องบินรบของรัสเซียทิ้งระเบิดผิดพลาดไปยังค่ายผู้ก่อการกบฎซึ่งเคยถูกฝึกโดย US CIA ในการจู่โจมเพื่อทำลายกองกำลังของรัฐอิสลาม กองกำลังสหรัฐและรัสเซียกำลังเจรจาหาวิธีหลีกเลี่ยงอุบัติเหตุจากการโจมตีที่ผิดเป้าหมาย (Reuters)
สหรัฐ :
ดัชนีหุ้นในตลาดวอลล์สตรีทปิดเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยเมื่อวันพฤหัส ดัชนีดาวโจนส์ปิดลดลง ส่วนดัชนี S&P500 และแนสแดคปิดเพิ่มขึ้นจากข้อมูลเศรษฐกิจที่ผสมผสานของอเมริกา นักลงทุนส่วนมากรอดูตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรและผลการดำเนินงานไตรมาส 3 ของบริษัทจดทะเบียนซึ่งจะเริ่มประกาศในวันที่ 8 ต.ค. (Reuters)
ดัชนีกิจกรรมโรงงานของสหรัฐฯ ลดลงในเดือนก.ย. เป็นสัญญาณว่าเศรษฐกิจทั่วโลกที่ตกต่ำอาจสร้างความยุ่งยากให้กับเฟดในการพิจารณาขึ้นอัตราดอกเบี้ย สถาบันผู้จัดการซัพพลายหรือ lSM รายงานว่าดัชนีกิจกรรมโรงงานของสหรัฐฯ ลดลงอยู่ที่ 50.2 จุดในเดือนก.ย. ต่ำสุดนับแต่เดือนพ.ค. 56 และต่ำกว่าประมาณการเฉลี่ยจากผลสำรวจของรอยเตอร์ส (Reuters)
จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานเพิ่มขึ้นพอควรในสัปดาห์ก่อน ถึงแม้ว่าตัวเลขจะอยู่ใกล้ระดับต่ำสุดในรอบ 15 ปี และมีแนวโน้มจะลดลงก็ตาม ตัวเลขเบื้องต้นสำหรับผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานเพิ่มขึ้น 10,000 ราย มาอยู่ที่ 277,000 รายซึ่งเป็นตัวเลขสิ้นสุด ณ วันที่ 26 ก.ย. (Reuters)
การจ้างงานในภาคเอกชนสหรัฐเพิ่มขึ้น 200,000 ตำแหน่งในเดือน ก.ย. จากรายงานการจ้างงานแห่งชาติของ ADP ตัวเลขดังกล่าวสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ซึ่งเป็นนัยว่ามีการเติบโตของตลาดแรงงาน (Reuters)
มูลค่าการใช้จ่ายรวมในโครงการก่อสร้างในสหรัฐเพิ่มขึ้นในเดือนส.ค. สูงสุดนับแต่ปี 2551 ได้รับแรงกระตุ้นจากโครงการก่อสร้างที่พักอาศัยที่พุ่งสูงขึ้น ตัวเลขดังกล่าวเพิ่มขึ้น 0.7% อยู่ที่ 1.09 ล้านล้านดอลลาร์ เป็นระดับสูงสุดนับแต่เดือน พ.ค. 51 จากการประกาศของกระทรวงพาณิชย์เมื่อวันพฤหัส นักเศรษฐศาสตร์ได้คาดการณ์ก่อนหน้านี้ว่าเพิ่มขึ้น 0.5% (Reuters)
ยุโรป :
ตลาดหุ้นยุโรปเมื่อวันพฤหัสบดีปรับตัวลดลง นำโดยการปรับตัวลดลงของราคาหุ้นกลุ่มสื่อสาร โดยเฉพาะหุ้น Altice ต่อประเด็นการเพิ่มทุนเพื่อนำเงินไปซื้อกิจการในสหรัฐฯ ขณะที่ตลาดโดยรวมได้รับแรงกดดันในช่วงท้ายตลาดจากที่ตลาดหุ้นสหรัฐฯ เปิดทำการซื้อขายด้วยการปรับตัวลดลงของตลาด หักล้างกับปัจจัยบวกก่อนหน้าจากที่ตัวเลขผลผลิตจีนออกมาซบเซาทำให้คาดหวังมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจจีนที่เพิ่มขึ้นกว่าระดับปัจจุบัน (Reuters)
ภาคการผลิตยูโรโซนเดือน ก.ย. ขยายตัวต่อเนื่อง Markit เปิดเผยว่า ดัชนี PMl ภาคการผลิตของยูโรโซนในเดือนก.ย.ขยับลงมาอยู่ที่ 52.0 จาก 52.3 ในเดือนส.ค. แต่ไม่เปลี่ยนแปลงจากข้อมูลเบื้องต้น (Reuters)
เอเชีย :
กิจกรรมภาคการผลิตจีนเดือน ก.ย. หดตัวลงเป็นเดือนที่ 2 ติดต่อกัน โดยจีนรายงานดัชนี PMl ภาคการผลิตเดือน ก.ย. ต่ำกว่าระดับ 50 โดยอยู่ที่ 49.8 สูงขึ้นจาก 49.7 ในเดือน ส.ค. ก่อนหน้า แต่ดีกว่าที่ตลาดประเมินว่าจะลดลงมาอยู่ที่ 49.6 ซึ่งจะเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือน ส.ค. 2555 (Reuters)
การใช้จ่ายภาคครัวเรือนในญี่ปุ่นเดือน ส.ค. สูงขึ้นเป็นครั้งแรกในรอบ 3 เดือน โดยขยายตัว 2.9% YoY หลักๆ มาจากการซื้อรถยนต์ที่เพิ่มสูงขึ้น ซึ่งตัวเลขดังกล่าวมากกว่าที่ตลาดประเมินว่าจะขยายตัวเพียง 0.4% YoY และเทียบกับการหดตัวลง 0.2% YoY ในเดือน ก.ค. ก่อนหน้า ทั้งนี้ประเด็นดังกล่าวน่าจะช่วยผ่อนคลายความกังวลที่มีต่อเศรษฐกิจญี่ปุ่นลง (Reuters)
สินค้าโภคภัณฑ์ :
น้ำมันร่วง 1% วันพฤหัส เพราะผลตรวจสอบของรัฐบาลมีการเปลี่ยนแปลงเรื่องเฮอริเคนลูกล่าสุดดับกระแสขาขึ้นจากประเด็นเรื่องพายุจะถล่มฐานผลิตน้ำมันที่ชายฝั่งตะวันออก Brent ปิดลบ 55 เซนต์หรือ 1.1% แตะ 47.82 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรล NYMEX ร่วง 15 เซนต์หรือ -0.3% ปิดที่ 44.94 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรล (Reuters)
ทองแทบไม่เปลี่ยนแปลง ก่อนประกาศตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร ทองตลาดจรลดลงน้อยกว่า 0.1% มาอยู่ที่ 1,114.06 ดอลลาร์สหรัฐต่อออนซ์ หลังลงไปถึง 1,110.75 ดอลลาร์สหรัฐต่อออนซ์ ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดนับแต่ 16 ก.ย. ทองล่วงหน้าสหรัฐส่งมอบ ธ.ค. ปิดลง 1.5 ดอลลาร์สหรัฐต่อออนซ์ มาอยู่ที่ 1,113.70 ดอลลาร์สหรัฐต่อออนซ์ (Reuters)
Thailand Research Department
Mr. Warut Siwasariyanon (No.17923) TeI: 02 680 5041
Mr. Krit SuwanpibuI (No.17968) TeI: 02 680 5090
Mr. Narudon Rusme, CFA (No.29737) TeI: 02 680 5056
Mr. Napat Siworapongpan (No.49234) TeI: 02 680 5094
