- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Tuesday, 28 July 2015 16:01
- Hits: 2018
บล.ทิสโก้ : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET -25.53 จุด ผิดหวังส่งออก, หุ้นจีน-ฮ่องกงดิ่งหนัก
SET แกว่งแดนลบตลอดทั้งวันในกรอบ 1410-33 โดยไหลลงตั้งแต่เปิดภาคเช้าจนถึงปิดภาคบ่าย และทำจุดต่ำใหม่ของปีนี้ ผิดหวังส่งออกไทย มิ.ย. -7.9% vs คาด -4.6% รวมทั้งหุ้นจีน, ฮ่องกงดิ่งหนัก (-8.5%, -3.1%) ต่างชาติขายสุทธิ 1.5 พันลบ. แต่พลิก Long S50 Futures 5,194 สัญญา ยุติ Short 7 วันติด
ทิศทางตลาดวันนี้ : ไหลลงต่อ นลท.แห่ Risk-off, ติดตาม FED เล็งขึ้นดบ.
หุ้นโลกเมื่อคืน (27 ก.ค.) ยังปรับลงต่อเนื่องเป็นวันที่ 5 แม้ข้อมูลศก.สหรัฐฯ (ยอดสั่งซื้อสินค้าคงทน +3.4% ใน มิ.ย. หลังจากร่วง 2 เดือนติดต่อกัน vs คาด +3.2%) และเยอรมัน (ดัชนีความเชื่อมั่นทางธุรกิจใน ก.ค. ปรับตัวดีขึ้นจาก 107.5 เป็น 108 ใน มิ.ย vs คาด 107.2) ดีกว่าคาดก็ตาม หลักๆ จากแรงกดดันจากตลาดหุ้นจีนที่ดิ่งลงหนัก (เมื่อวาน -8.5% เป็นการลงแบบรายวันที่หนักสุดรอบ 8 ปี) และการปรับตัวลงต่อเนื่องของราคาสินค้าโภคภัณฑ์ ทั้งน้ำมัน, ทองคำ, โลหะ และราคาสินค้าเกษตร ท่ามกลางความกังวลการชะลอตัวของศก.จีน ซึ่งมีขนาดใหญ่ที่สุดเป็นอันดับ 2 ของโลก หลังจากข้อมูล PMI ภาคการผลิตจีนใน ก.ค. ร่วงแตะ 48.2 ซึ่งระดับต่ำสุดรอบ 15 เดือน นอกจากบรรยากาศการลงทุนจากตปท.เป็นลบแล้ว ล่าสุด ไทยยังคงถูกสหรัฐฯ จัดอันดับการค้ามนุษย์ในกลุ่มที่ 3 ซึ่งเป็นกลุ่มที่แย่ที่สุดต่อเนื่องจากปีที่แล้ว ส่งผลให้ไทยมีความเสี่ยงที่สหรัฐฯ อาจเพิ่มมาตรการกดดัน เช่น การตัดสิทธิประโยชน์ทางภาษี, การงดให้ความช่วยเหลืออื่นๆ เป็นต้น โดยปธน.สหรัฐฯ มีเวลาตัดสินใจภายใน 90 วัน มอง SET ไหลลงต่อ แต่ไม่น่ารุนแรง และบริเวณนี้มีโอกาสดีดกลับทางเทคนิคได้ทุกเมื่อจากภาวะ Oversold แนวรับ 1410, 1400 แนวต้าน 1420, 1432-33 อนึ่ง IFEC-W2 ที่เริ่มเทรดวันนี้ ติด Cash Balance ทันที 28 ก.ค. - 14 ส.ค.
กลยุทธ์การลงทุน : Wait & See ทั้งพอร์ตลงทุนและพอร์ตเทรดดิ้ง
ยังคงอยู่ในโหมด “Wait & See” ต่อไป ส่วนหุ้นที่สะสมไปก่อนหน้านี้ แนะนำถือทนแกว่ง เพราะหุ้นที่เราแนะนำเป็นธีมหุ้นได้ประโยชน์จากนโยบายปฏิรูปปท.-การลงทุนภาครัฐ ซึ่งยังเป็นธีมหุ้นหลักในช่วง 6-12 เดือนข้างหน้า ส่วนการเทรดดิ้งสั้น แนะนำ Wait & See เช่นกัน เพราะ SET เมื่อวานหลุด 1432 ซึ่งเป็นจุดหยุดขาดทุน รอประเมินสถานการณ์ใหม่ เพราะเริ่มเห็นสัญญาณการปรับฐานของตลาดหุ้นตปท. (ทั้งอเมริกาและยุโรป) ชัดเจนขึ้น และการประชุม FED 28-29 ก.ค. น่าจะส่งสัญญาณขึ้นดบ.
หุ้นเด่นกูรูรายสัปดาห์ ซื้อ SCC (เป้าสั้น 540 บ.), UNIQ (18.8 บ.) / ถือ MTLS (20 บ.) / ตัดขาดทุน DELTA (-5.9%), STPI (-4.9%) / ขาย-เปลี่ยนตัว SF (-1.8%)
หุ้นที่ได้ประโยชน์จากนโยบายปฏิรูปประเทศ-การลงทุนภาครัฐ ด้านโครงสร้างพื้นฐาน: หุ้นกลุ่มรับเหมา-วัสดุก่อสร้าง-ที่อยู่อาศัย แนะนำ CK, SEAFCO, SCC, ANAN, AP, QH ด้านธุรกิจและพาณิชย์อิเล็กทรอนิกส์ (Digital Economy): หุ้นกลุ่มไอซีที แนะนำ INTUCH, TRUE อื่น ๆ MTLS (สินเชื่อระดับล่างเติบโตสูง, อัตราทำกำไรสูงขึ้น, ควบคุมหนี้เสียได้ดี)
ปัจจัยติดตาม
วันที่ ปท. เหตุการณ์
28-ก.ค. TH, CH ผลผลิตภาคอุตฯ และอัตราการใช้กำลังการผลิตไทยใน มิ.ย., ดัชนีชี้นำศก.จีน.ใน มิ.ย.
US ดัชนีราคาบ้าน (S&P/CaseShiller) สหรัฐฯ ใน พ.ค., PMI เบื้องต้นภาคบริการใน ก.ค.
US ดัชนีชี้วัดกิจกรรมภาคอุตฯ (Richmond) ของสหรัฐฯ และความเชื่อมั่นผู้บริโภคใน ก.ค.
28-29 ก.ค. US ประชุมธนาคารกลางสหรัฐฯ (FED)
29-ก.ค. JP, US ตัวเลขยอดค้าปลีกญี่ปุ่นใน มิ.ย., ตัวเลขยอดขายบ้านรอปิดการขายของสหรัฐฯ ใน มิ.ย.
นักวิเคราะห์ :
อภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 18171 02-633-6467 : [email protected]
ธนพล บำรุงพงศ์ เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 46537 02-633-6471 : [email protected]
