- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 24 June 2015 16:00
- Hits: 1332
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(PM)
SET Index : แนวต้านสำคัญ 1515-1520 แนวรับ 1505
SET Index : 1515.59 ปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านสำคัญที่ 1515-1520 จุด ซึ่งเป็นแนวต้านสำคัญของแนวโน้มขาลงในรายสัปดาห์ ถ้า SET Index ในสัปดาห์นี้สามารถปิดยืนเหนือระดับ 1520 จุดได้ จะเป็นสัญญาณการสิ้นสุดการปรับฐาน ในขณะที่โครงสร้างในรายวันยังคงเคลื่อนไหวอยู่ในกรอบแนวโน้มขาลง โดยมีแนวต้านที่ 1525 จุด ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้จะเป็นสัญญาณซื้อทางเทคนิค แต่เราแนะนำให้ขายหุ้นออกบางส่วนเพื่อทดสอบแนวต้านที่ 1515-1520 จุด ถ้าสามารถทะลุผ่านขึ้นมาได้ จะเป็นสัญญาณกลับเข้าไปซื้อหุ้นคืน เพื่อคาดหวังการปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 1550 และ 1580-1590 จุดเป็นแนวต้านสำคัญ
JAS = 6.10 / 6.20, PTTGC = 70.50 / 71.00, AOT = 300 / 304, lRPC = 4.40 / 4.50, ADVANC = 235 / 240
S50M15 : 993.50 , S50U15: 981.40 ปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิคทะลุผ่านแนวต้านที่ 990 ขึ้นมาได้ ทำให้แนวโน้มของ S50M15 มีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 100% ในขณะที่ S50U15 มีแนวต้านถัดไปที่ 990 เราจึงแนะนำให้กลับเข้าไป Open Long ใน S50U15 ที่บริเวณ 981-982 เพื่อคาดหวังการฟื้นตัวขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ 990 แต่ STOP LOSS สถานะ Long ถ้าปิดต่ำกว่า 974.80 ลงไป
GFM15 : 18950, GFQ15: 19040 ปรับตัวลดลงมาทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้นที่ 18900 ซึ่งเราคาดว่า แนวโน้มของราคาทองคำยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านที่ US$1230 และมีแนวรับสำคัญที่ US$1 17 0 จึงยังคงแนะนำให้ Open Long ใน GFQ15 ที่แนวรับ 18900-19000 และมีแนวต้านที่ 19400
USDM15 : 33.75, USDU15 : 33.83 เราแนะนำให้ Open Short ใน USDU15 ที่แนวต้าน 33.80 -33.85 และมีแนวรรับที่ 33.60 และ 33.50 เป็นจุดขายทำกำไร
TECHNICAL FOLLOW UP : แนวรับ แนวต้าน
SET Index แนวรับสำคัญ 1515-1520 ถ้าผ่านขึ้นไปได้แนวต้านถัดไป 1525 1510 / 1505 1515 / 1520
S50M15 Open Long ที่แนวรับ 990-992 แนวต้าน 100%แต่ STOP LOSS ถ้าหลุด 986992 / 990 995 / 998
S50M15 Open Long ที่แนวรับ 981-982 แนวต้าน 990 แต่ STOP LOSS ถ้าหลุด 975981 / 980 986 / 990
GFM15 Open Long ที่แนวรับ 18900 แนวต้าน 19300 18950 / 18900 19100 / 19200
GFM15 Open Long ที่แนวรับ 19000 แนวต้าน 19400 19000 / 18950 19150 / 19250
USDM15 Open Short ที่แนวต้าน 33.75-33.80แนวรับ33.60 33.70 / 33.65 33.75 / 33.80
USDU15 Open Short ที่แนวต้าน 33.80-33.84 แนวรับ 33.60 และ 33.50 33.75 / 33.70 33.84 / 33.88
PDG แนวโน้มขึ้นทดสอบ 4.90 และ 5.00 4.64 / 4.60 4.80 / 4.90
BCH แนวโน้มขึ้นทดสอบ 7.50 และ 7.80 6.95 / 6.90 7.20 / 7.50
Rich Asia Steel (RICH TB; THB 1.38) - ซื้อ
แนวต้าน : 1.50 และ 1.55
แนวรับ : 1.38 และ 1.36
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้นหลังจากปรับตัวลดลงตามกรอบแนวโน้มขาลงต่อเนื่อง แต่เครื่องมือทางเทคนิคเกิดสัญญาณขัดแย้งในเชิงบวก
MACD เคลื่อนไหวออกด้านข้างในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเข้าใกล้แนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 40
แนะนำซื้อ RICH โดยมีแนวรับที่ 1.38 และ 1.36 และมีแนวต้านที่ 1.50 และ 1.55 เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 1.31 ลงไป
Planet Communication Asia (PCA TB; THB 4.68) - ซื้อ
แนวต้าน : 5.00 และ 5.50 / แนวต้านสำคัญ 5.80
แนวรับ : 4.68 และ 4.60
ราคาหุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเกิดสัญญาณซื้อทางเทคนิค พร้อมด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มสูงขึ้น หลังจากเคลื่อนไหวออกด้านข้างเพื่อสร้างฐานต่อเนื่อง ล่าสุด ราคาหุ้นเริ่มมีสัญญาณการทะลุผ่านแนวโน้มขาลงขึ้นไปได้แล้ว
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 50
แนะนำซื้อ PCA โดยมีแนวรับที่ 4.68 และ 4.60 และมีแนวต้านที่ 5.00 และ 5.50 เป็นจุดขายทำกำไร แนวต้านสำคัญ 5.80
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 4.50 ลงไป
Analysts :
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 - [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET...Sideway
สถานการณ์การฟื้นตัวทางเศษฐกิจของไทย ยังคงเป็นไปอย่างเชื่องช้า ขณะที่แรงกดันยังมาจากภาคส่งออกและการบริโภคในประเทศ อย่างไรก็ตามเรายังมองว่าเศรษฐกิจไทยจะค่อยๆฟื้นตัวได้ในครึ่งปีหลัง จากการฟื้นตัวของประเทศคู่ค้า การเร่งกระตุ้นการลงทุนและการส่งออก เหตุที่ภาวะการลงทุนและการบริโภคในประเทศยังฟื้นตัวช้ากว่าคาด มาจาก 1. กำลังซื้อของประชาชนไม่ดีขึ้นจากราคาสินค้าเกษตรตกต่ำ 2. หนี้ภาคครัวเรือนยังทรงตัวในระดับสูง 3.การเร่งปราบปรามธุรกิจสีเทา ซึ่งปกติจะเป็นตัวหนุนเศรษฐกิจในช่วงตกต่ำและ 4. การเร่งเบิกจ่ายงบประมาณยังต่ำกว่าที่จะเป็น
แนวโน้มการฟื้นตัวของภาคธุรกิจและอุตสาหกรรม ที่ยังค่อนข้างช้า ได้เริ่มส่งผลต่อกลุ่มธนาคารพาณิชย์ โดยเฉพาะสินเชื่อ ขณะที่ตัวเลข NPL กำลังขยับขึ้นจากหนี้เสียในบางกลุ่มเพิ่มขึ้น ซึ่งล่าสุดคือธุรกิจ TV digital อันส่งผลให้ธนาคารต้องตั้งสำรองเพิ่ม นอกจากนั้นยังถูกกดจาก NIM ที่ลดลงจากผลของการลดดอกเบี้ยก่อนหน้านี้ อย่างไรก็ตามแม้แนวโน้มของอุตสาหกรรม ยังไม่ดีขึ้น แต่หากในครึ่งปีหลังเศรษฐกิจโดยรวมกระเตื้องขึ้น สุดท้ายกลุ่มธนาคารน่าจะดีขึ้นตาม ซึ่งตอนนี้เริ่มเห็นได้จากธุรกิจสินเชื่อเช่าซื้อ ที่ปล่อยสินเชื่อได้สูงกว่าเป้า โดยปีนี้คาดอัตราการทำกำไรของกลุ่ม (EPS growth) จะอยู่ที่ประมาณ 2-3%
แม้แนวโน้มยังคลุมเครือ แต่สิ่งหนึ่งที่เป็นประเด็นให้เกิดแรงซื้อสะสมเข้ามาสำหรับนักลงทุนระยะกลางถึงยาว คือ ความถูกความแพงของกลุ่มเมื่อเทียบกับภูมิภาค อย่าง P/E 12 เดือนล่วงหน้า ซึ่งตอนนี้ถูกที่สุดในภูมิภาคอาเซียน แถมยังถูกกว่าที่เคยเป็น โดยปกติรอบ 10 ปี หากค่า P/E 12 เดือนล่วงหน้าของกลุ่มลงไปที่ค่าเบี่ยงเบนมาตรฐาน -1 (-1 s.d.) หลังจากนั้นจะดีดตัวขึ้น เสมอจากแรงซื้อเข้ามา กลยุทธ์เราแนะนำ นักลงทุนระยะสั้น ซื้อเก็งกำไร
ทิศทางการเคลื่อนไหวในเชิงบวกของกลุ่มตอนนี้ คือ เริ่มมีการค่อยๆปรับเพิ่มค่า EPS ของธนาคารที่เน้นปล่อยสินเชื่อเช่าและที่เห็นได้ชัดเจนมากคือ Nano Finance แต่ด้วยราคาหุ้นในกลุ่ม Nano Finance ได้ปรับตัวขึ้นมารอแล้ว จึงทำให้ความน่าสนใจลดลง หากเรามาดูการประเมินความถูกความแพงผ่านค่า P/BV ของหุ้นในกลุ่มธนาคาร พบว่า หุ้นส่วนใหญ่ขึ้นไปเล่นเหนือค่าเฉลี่ย P/BV มีเพียง 2 ธนาคารใหญ่ที่เล่นกันต่ากว่าค่าเฉลี่ย คือ BBL และ KTB ส่วนธนาคารเล็กเน้นสินเชื่อเช่าซื้อ คือ TCAP ดูจากรูปด้านขวา
หลังสถานการณ์ในกรีซคลี่คลาย และน่าจะได้ข้อสรุปภายในสัปดาห์นี้ หลังจากนี้ตลาดหุ้นทั่วโลก คงจะทรงๆ ซึมๆ ไปอีกสักพัก จนกว่าจะเข้าสู่ช่วงการประกาศงบ Q2/15 ที่จะเริ่มในสัปดาห์ที่ 2 ของเดือน ก.ค. ส่วนตลาดหุ้นไทย น่าจะยังมีแรงหนุนจากการทำปิดงบรายไตรมาส (window dressing) ในช่วงปลายสัปดาห์นี้หรือต้นสัปดาห์หน้า โดยวันนี้คาดดัชนี SET จะยังแกว่งตัวในกรอบแคบหลังขาดปัจจัยหนุน แต่จะค่อยๆประคับประคองตัวขึ้นมาจากแรงหนุนหุ้นในกลุ่ม ธนาคารพาณิชย์ กลุ่มที่เกี่ยวโยงกับการท่องเที่ยวและพลังงาน หลังอิหร่านผ่านกฎหมายห้ามเจ้าหน้าที่ UN เจ้าไปตรวจสอบฐานทางทหารซึ่งจะมีผลให้การเจรจาปัญหานิวเคลียร์ที่กำหนดเส้นตายในวันที่ 30 นี้ต้องเลื่อนออกไป โดยมีแนวรับที่ 1498-1494 จุด แนวต้านที่ 1512-1516 จุด
Analysts :
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(PM)
Morning Market Summary...
SET ช่วงเช้าปิดที่ระดับ 1,515.59 จุด เพิ่มขึ้น 12.36 จุด (+0.82%) มูลค่าการซื้อขาย 18,681.02 ล้านบาท หุ้นไทยเช้านี้ปรับตัวขึ้น โดยมีแรงซื้อจากหุ้นขนาดใหญ่เข้ามาหนุน ส่งผลให้ SET ยืนเหนือ 1510 จุดได้ เนื่องจากการทำปิดไตรมาส Q2/58 และปัจจัยหนุนจากตลาดหุ้นต่างประเทศ จากคาดหวังในเชิงบวกเกี่ยวกับการเจรจาหนี้กรีซ อย่างไรก็ตามนักลงทุนรอดูผลการประชุมของยูโรโซนในสัปดาห์นี้
Afternoon Perspective...
แนวโน้มตลาดภาคบ่าย ถ้ายืนเหนือ 1515 จุดได้ต่อเนื่อง SET จะมีโอกาสหลุดจากแนวโน้มลง ซึ่งกรณีดังกล่าวจะยืนยันการกลับตัว ก็ต่อเมื่อ SET สามารถทะลุแนวต้านสำคัญที่ 1525 จุด ที่เป็นระดับค่าเฉลี่ย 200 วัน ขึ้นไปได้ ซึ่งในกรอบขาขึ้นรอบใหม่ จะมีแนวต้านใหญ่ที่ 1555 จุด และ 1610 จุด ตามลำดับ แต่ในกรณีที่ การขึ้นรอบนี้แล้วไม่ผ่าน 1525 จุด แสดงว่าการดีดตัวขึ้นจะเป็นแค่การทำ Window dressing แค่นั้น และ SET น่าจะถูกขายทำกำไรออกมา หากผ่านเดือนมิ.ย. โดยจะมีแนวรับที่ 1495 จุด และ 1485 จุด ตามลำดับ
Fundamental Picks & Technic (PM) ...
Turnover List preview (Cash Balance) : คาดหลักทรัพย์ที่มีโอกาศติด Cash Balance สัปดาห์หน้า : NPP* UMS* IVL-W2* NPP-W2* UPA-W1* (* ดูรายละเอียดของเงื่อนไขในบทวิเคราะห์ และกรณีหุ้นแม่ติด ฯ Warrant ทุกตัวของหุ้นนั้นจะติดตามด้วย)
Planet Communications Asia (PCA TB; THB 4.68) - ซื้อ
Rich Asia Steel (RICH TB; THB 1.38) - ซื้อ
Analysts :
Teerawut Kanniphakul +66(2) 657 9233 - [email protected]/ [email protected]
