- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Monday, 15 June 2015 17:14
- Hits: 1207
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(PM)
SET Index : ผันผวน
SET Index : 1502.64 การซื้อขายในช่วงเช้า SET ปรับตัวลง แต่ยังพยายามยืนเหนือ 1500 จุด คาดว่าหาก SET หลุด 1495 จุด จะมีแนวโน้มที่จะลงไป 1480 จุด ส่วนแนวต้านสำคัญยังมองที่ 1520 จุด
ITD = 7.85 / 8.25 TRUE = 11.00 / 11.70 JAS = 6.00 / 6.50 MK = 5.85 / 6.20 TASCO = 18.00 / 19.60
Thai-German Product (TGPRO TB; THB 0.36) - ซื้อ
แนวต้าน : 0.38 และ 0.40
แนวรับ : 0.35 และ 0.34
ราคาหุ้นดีดขึ้นต่อเนื่อง หลังปรับฐานบริเวณ 0.30 บาท ด้วยปริมาณการซื้อขายที่ยังหนาแน่น คาดราคาหุ้นมีแนวโน้มทดสอบเส้นค่าเฉลี่ย 75 วันที่ 0.38 บาท และแนวต้าน 0.40 บาท
MACD สัญญาณบวก
แนะนำซื้อ TGPRO โดยมีแนวรับระยะสั้น 0.35 และ 0.34 บาท และมีแนวต้าน 0.38 และ 0.40 บาท เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 0.34 ลงไป
UAC Global (UAC TB; THB 8.05) - ซื้อ
แนวต้าน : 8.30 และ 8.60
แนวรับ : 7.95 และ 7.85 ราคาหุ้นปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง ด้วยปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้น และยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 75 วันที่ 7.97 บาท คาดว่าราคาหุ้นมีโอกาสทดสอบแนวต้าน 8.30 และ 8.60 บาท
MACD สัญญาณบวก
แนะนำซื้อ UAC โดยมีแนวรับระยะสั้น 7.95 และ 7.85 บาท และมีแนวต้าน 8.30 และ 8.60 บาท เป็นจุดขายทำกำไร
STOP LOSS ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 7.85 ลงไป
Analysts :
Pornvilai Santusatharom +662 657-9230 - [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET...กรีซยังทำตลาดโลกผันผวนต่อ
เปิดขึ้นมาในอาทิตย์นี้ ประเด็นที่จะเขย่าตลาด คงเป็นปัญหาการเจรจาหนี้ในกรีซ ที่คาดกันว่าจะมีการเจรจาอีกครั้งในวันที่ 18 มิ.ย. หลังในปลายอาทิตย์ที่ผ่านมาทาง IMF ยกทีมเจรจากลับ เพราะผิดหวังกับหัวข้อการเจรจาที่บอกว่ามีข้อแตกต่างกันมากเกินไป ปัญหาในกรีซในรอบนี้คงจะเข้าสู่จุดที่ต้องหาข้อสรุป หลังเลื่อนกันมา เนื่องจากในปลายเดือนจะครบกำหนดชำระหนี้ให้กับ IMF หากไม่มี คงจะเกิดการผิดนัดชำระหนี้ หรือการกดดันให้กรีซออกจากกลุ่มยูโร ไม่ว่าจะเป็นกรณีไหน ความผันผวนอาจจะเกิดขึ้นมาอีก
หากมาดูผลสำรวจถึงแนวโน้มหรือความเป็นไปได้ที่กรีซจะผิดนัดชำระหนี้กับที่จะถูกออกจากกลุ่มยูโร จากรูปด้านซ้าย พบว่าตอนนี้โอกาศที่กรีซจะถูกออกจากกลุ่มมีถึง 100% แต่โอกาสที่จะผิดนัดชำระหนี้อยู่ที่ประมาณ 90% อย่างไรก็ตามในช่วงปี 2011-2012 ความเป็นไปได้ทั้ง 2 เหตุการณ์เคยขึ้นไปถึง 100% แต่กรีซก็หลุดมาได้ แต่ที่แน่ๆคือ ความเป็นไปได้ที่กรีซจะถูกกดดันออกจากกลุ่มตอนนี้มีเต็มร้อย แต่จะเมื่อไรเท่านั้นเอง สำหรับในช่วงสั้นๆ เราอาจต้องกลับมาดูสัญญาณการปกป้องความเสี่ยงอย่าง CDS (Credit default swap) 5 ปีของพันธบัตรรัฐบาลกรีซ อัตราผลตอบแทนจากพันธบัตร 30 ปีและ 10 ปี กลับพบว่ายังขึ้นมาน้อยกว่าในช่วงปี 2011-2012 สะท้อนความหวังของการเจรจาในสัปดาห์นี้ยังมีอยู่ ซึ่งประเด็นตรงนี้ต้องมั่นตรวจตราตลาดหุ้นล่วงหน้าแต่ละวันในสหรัฐและยุโรป
ประเด็นที่ตลาดกังวลคือ หากกรีซเกิดการผิดนัดชำระหนี้แล้วนำไปสู่การออกมาจากลุ่มยูโร จะส่งผลรุนแรงกับเจ้าหนี้ เนื่องจากหนี้ในกรีซเป็นของธนาคารในต่างประเทศค่อนข้างสูง (BIS : ประมาณ 30 พันล้านดอลลาร์) หากเกิดการผิดนัดชำระหนี้ เจ้าหนี้ยังพอได้เงินคืนบ้าง แต่กรณีที่ออกจากลุ่มยูโร เจ้าหนี้แทบจะไม่ได้คืนเลย ซึ่งตรงนี้อาจนำไปเป็นแบบอย่างให้กับ สเปนและอิตาลี หรือกรณีที่กรีซผิดนัดชำระหนี้แล้วส่งผลให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรของกลุ่มยุโรปรับตัวขึ้นแรงๆ จนอาจทำให้ทาง ECB ต้องขยายเวลาการการใช้ QE ออกไปอีก หรือกรณีกรีซออกจากกลุ่มยูโร อาจนำไปสู่การถอนเงินออกจากธนาคาร จนนำไปสู่รัฐบาลกรีซต้องออกมาตรการควบคุมการไหลของเงิน (Capital Control) ซึ่งสุดท้ายจะส่งผลต่อประชาชนอย่างรุนแรง
แม้ทิศทางดัชนี SET จะเริ่มดีขึ้น แต่ความผันผวนในช่วงสั้นจากปัญหาในกรีซ ยังมีอยู่ในอาทิตย์นี้ นอกจากนั้นในอาทิตย์นี้ ทาง ICAO จะเข้ามาดูความคืบหน้าของปัญหาการบินของไทย ซึ่งน่าจะมีผลในเชิงบวกมากกว่าลบ หลังเกิดความคืบหน้าในการแก้ปัญหาการบิน หากปัญหาในกรีซสามารถบรรลุข้อตกลงได้ เรามองว่าดัชนี SET จะค่อยๆปรับตัวขึ้นไปต่อ แต่หากเกิดปัญหาในกรีซ จนตลาดเงินทั่วโลกปั่นป่วน มีโอกาสที่จะหลุด 1500 จุดในช่วงสั้นได้อีก วันนี้เราคาดว่าดัชนีจะปรับฐานลงตามตลาดหุ้นในต่างประเทศจากความกังวลปัญหาในกรีซที่เพิ่มสูงขึ้น โดยคาดว่าตลาดจะปรับตัวลงไปทดสอบระดับ 1500 จุด อีกครั้ง จากแรงขายในกลุ่มธนาคารและพลังงาน ส่วนการเก็งกำไรรายตัวเราเน้นหุ้นที่คาดว่าจะถูกคัดเลือกเข้าคำนวณดัชนี SET50 อย่าง BA BLA ITD SAWAD SUPER TPIPL WHA ที่จะประกาศในสัปดาห์นี้ วันนี้เราให้แนวรับที่ 1495-1500 และแนวต้านที่ 1515-1520 จุด
บล.ซีไอเอ็มบี : Trend Spotter(PM)
Morning Market Summary...
SET ช่วงเช้าปิดที่ระดับ 1,502.16 จุด ลดลง 6.07 จุด (-0.40%) มูลค่าการซื้อขาย 16,340.35 ล้านบาท หุ้นไทยเช้านี้ปรับตัวลง โดยมีแรงกดดันหลักมาจากตลาดภูมิภาค เนื่องจากกังวลต่อปัญหาหนี้กรีซที่ยังหาข้อสรุปไม่ได้ และกรีซมีกำหนดต้องชำระหนี้ราว 1.6 พันล้านยูโร คืนให้กับ IMF ในวันที่ 30 มิ.ย.นี้ ขณะที่นักลงทุนรอผลการประชุมเฟด (17-18 มิ.ย.นี้)
Afternoon Perspective...
แนวโน้มตลาดภาคบ่าย ถ้ากลับไปยืนเหนือ 1505 จุดไม่ได้ จะเกิดสัญญาณขาย และมีโอกาสเห็นการอ่อนตัวลงไปที่แนวรับ 1475 จุด อีกครั้งหลังจากนี้ และจะถือว่าการดีดตัวขึ้นในรอบนี้เป็นสัญญาณหลอก และทำให้ SET ยังอยู่ในแนวโน้มลงต่อไป แต่ถ้ากลับไปยืนเหนือ 1505 จุดได้ ภาพ SET จะยังดูดีต่อไป โดยระยะสั้นอาจจะยังแกว่งตัวออกด้านข้างเพื่อสร้างฐานใหม่ไปสักระยะ เพื่อรอปัจจัยๆใหม่มาสนันบสนุนการขึ้นต่อ โดยแนวต้านสำคัญ อยู่ที่ระดับ 1518 จุด หากทะลุ แล้วยืนได้ จะเป็นการยืนยันการจบรอบแนวโน้มลงของ SET และจะมองเป้าถัดไปที่ 1525 จุด และ 1540 จุด ตามลำดับ อย่างไรก็ตาม ระยะสั้น มีความเสี่ยงสูงที่จะกลับไปยืน 1505 จุด ไม่ได้ เราแนะนำ ลดพอร์ตลงบางส่วน โดยเฉพาะกลุ่ม high beta เช่น พลังงานทดแทน รับเหมา แล้วโยกเข้า กลุ่ม สื่อสาร
Fundamental Picks & Technic (PM) ...
Thai-German Product (TGPRO TB; THB 0.36) - ซื้อ
UAC Global (UAC TB; THB 8.05) - ซื้อ
Analysts :
Teerawut Kanniphakul +66(2) 657 9233 - [email protected]/ [email protected]
