- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Thursday, 30 April 2015 17:58
- Hits: 1167
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(AM)
Technical highlights
SET Index : แนวรับ 1520 ถ้าหลุดแนวรับสำคัญ 1510
ทิศทางตลาด : SET Index ปิดที่ 1522.47 จุด ลดลง 9.06 จุด มูลค่าการซื้อขาย 43,378 ล้านบาท ตลาดเมื่อวานปรับตัวลดลงต่อเนื่องไปทดสอบแนวรับที่ 1520 จุด หลังากปรับตัวลดลงไปทำจุดต่ำสุดที่ 1513 จุดแล้วสามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้ ทำให้มีโอกาสฟื้นตัวที่แนวรับ 1520 จุด
Daily: เกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิคหลังจากปรับตัวลดลงต่อเนื่องค่อนข้างแรงหลุดแนวรับของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 1550 จุดลงไป และปรับตัวลดลงมาทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้นที่ 1520-1525 จุด ซึ่งเราคาดว่า แนวโน้มของ SET Index น่าจะมีโอกาสฟื้นตัวทางเทคนิคกลับขึ้นไปไปทดสอบแนวต้านที่ 1540 และแนวต้านสำคัญที่ 1550 จุด ในขณะที่แนวรับสำคัญของกรอบแนวโน้มขาขึ้นอยู่ที่ 1510 จุด
กลยุทธ์ :SET Index มีสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิคที่บริเวณแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้นที่ 1520-1525 จุด ทำให้แนวโน้มขาขึ้นยังไม่เสียไป และมีแนวรับสำคัญที่ 1510 จุด เราจึงยังคงแนะนำให้เน้นการเข้าซื้อหุ้นต่อเนื่อง เนื่องจากความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงค่อนข้างจำกัด และมี
แนวต้านที่ 1540 จุด
Most Active Value: แนวรับ แนวต้าน
PTT ซื้อที่แนวรับ 352-353 แนวต้าน 362 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ แนวต้านถัดไป 370 และ 380 353 / 352 360 / 362
KTB แนวรับ 19.80-20.00 แนวต้าน 20.30 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ แนวต้านถัดไป 21.00 20.00 / 19.80 20.30 / 20.50
KBANK ซื้อที่แนวรับ 210 แนวต้าน 215 และ 217 210 / 208 214 / 215
SCB แนวรับสำคัญ 160 ถ้าหลุดรอซื้อเพิ่มที่แนวรับสำคัญ 155 160 / 157 162 / 164
TRUE สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 12.50-12.60 12.20 / 12.00 12.40 / 12.50
ITD สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 7.70-7.80 แนวรับ 7.20 และ 7.00 7.40 / 7.20 7.70 / 7.80
CPALL แนวโน้มลงทดสอบ 41.00 และ 40.00 แนวต้าน 43.00 41.50 / 41.00 42.50 / 43.00
SCC ซื้อที่แนวรับ 536 และ 530 แนวต้าน 550 536 / 534 544 / 550
ADVANC แนวต้าน 240 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ แนวต้านถัดไป 244 236 / 235 240 / 242
TMB แนวต้าน 2.70-2.74 เป็นจังหวะขาย แนวรับ 2.50 และ 2.40 2.60 / 2.54 2.70 / 2.74
PTT (PTT TB; THB 353.00) - ซื้อ
แนวต้าน : 362 และ 370 / เป้าหมาย 378
แนวรับ : 353 และ 352
ราคาหุ้นปรับตัวลดลงค่อนข้างแรงในระยะสั้นหลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านของเส้นแนวโน้มขาลงในระยะยาวมาทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้น ทาให้แนวโน้มของราคาหุ้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้น
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI เคลื่อนไหวออกด้านข้างเหนือระดับ 50
แนะนำซื้อ PTT โดยมีแนวรับที่ 353 และ 352 และมีแนวต้านที่ 362 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้จะมีแนวต้านถัดไปที่ 370 และ 378 เป็นจุดขายทำกำไร
ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 360 ลงไป รอซื้อเพิ่มที่ 345
Kasikornbank (KBANK TB; THB 210) - ซื้อ
แนวต้าน : 215 และ 217
แนวรับ : 210 และ 208
ราคาหุ้นปรับตัวลดลงต่อเนื่องตามกรอบแนวโน้มขาลงไปทดสอบแนวรับสำคัญที่ 208 ซึ่งเคยเป็นจุดต่ำสุดที่เคยทำไว้เมื่อเดือนธันวาคม ทำให้ราคาหุ้นมีโอกาสฟื้นตัวในระยะสั้นที่บริเวณแนรับสำคัญ
MACD ปรับตัวลดลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยลงไปในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มลงปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มขึ้น RSI ปรับตัวลดลงต่ำกว่าระดับ 30
แนะนำซื้อ KBANK โดยมีแนวรับที่ 210 และ 208 และมีแนวต้านที่ 215 และ 217 เป็นจุดขายทำกำไร
ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 205 ลงไป รอซื้อเพิ่มที่ 200
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 - [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Investment Strategy(AM)
SET...เงินยังอยูในเอเชีย
ผลตอบแทนของสินทรัพย์ต่างๆทั่วโลกนับตั้งแต่ต้นปีถึงปัจจุบัน จะพบว่าเม็ดเงินเริ่มไหลเข้ามายังตลาดหุ้นเอเชีย โดยเฉพาะเอเชียเหนือ ทั้ง จีน ฮ่องกง ไต้หวัน ญี่ปุ่น ซึ่งดูได้จากรูปด้านขวา ตลาดที่ขึ้นได้มากสุด คือ MSCI Golden Dragon 3 ประเทศคือ จีน ฮ่องกงและไต้หวัน รองลงมาคือตลาดหุ้นญี่ปุ่น และดัชนีตลาดหุ้นเอเชียไม่รวมญี่ปุ่น (MSCI Asia Ex Japan ส่วนตลาดหุ้นอาเซียน (MSCI Asean) พบว่ายังขึ้นได้แต่ในสัดส่วนที่ต่ำ เม็ดเงินที่ยังหมุนเวียนในตลาดหุ้นตอนนี้ ยังคงให้น้ำหนักกับตลาดหุ้นเกิดใหม่เพิ่มขึ้นหลังจากที่ช่วงต้นปีถึงขายทำกำไรออกมามาก ขณะที่ตลาดหุ้นพัฒนาแล้ว เม็ดงินเริ่มทรงๆตัว คือปรับตัวขึ้นแต่น้อยกว่าตลาดหุ้นเกิดใหม่ทั่วโลก ส่วนสินทรัพย์อื่นๆที่ฟื้นตัวอย่างเห็นได้ชัด คือ ราคาน้ำมันและค่าเงินดอลลาร์
โดยปกติแล้วการลงทุนในลตลาดหุ้นเอเชียเหนือ กับตลาดหุ้นอาเซียน มักจะผกผันตรงกันข้ามกัน กล่าวคือ ช่วงที่ตลาดหุ้นเอเชียเหนือดีๆ ตลาดหุ้นอาเซียนมักจะไม่ดีและตรงข้าม เหตุน่าจะมาจาก 1. กำไรของตลาดหุ้นอาเซียนเริ่มชะลอตัวลง หลังได้รับผลกระทบจากราคาสินค้าโภคภัณฑ์ตกต่ำ 2. หนี้ภาคครัวเรือนหลายประเทศในอาเซียนพุ่งขึ้นแรง 3. การฟื้นตัวของเศรษฐกิจยังล่าช้าและอิงกับการฟื้นตัวของจีนสูงและ 4. หุ้นในอาเซียนปรับตัวขึ้นแรงก่อนหน้านี้ ดังนั้นในช่วงที่ตลาดหุ้นเอเชียเหนือกำลังมีเม็ดเงินไหลเข้าและกรอบการเล่นยังพอไปได้ กล่าวคือ กรอบการเล่นของค่า P/E 12 เดือนล่วงหน้ายังไม่ถึงจุดสูงสุดในรอบ 10 ปี เหมือนอย่างในอาเซียน เม็ดงินคงยังหมุนเวียนอยู่ในตลาดนี้ จนกว่าจะเห็นสัญญาญการฟื้นตัวของเศรษฐกิจอาเซียน
สำหรับตลาดหุ้นไทย เรามองว่าดัชนีที่ลงไปบริเวณ 1515+/- จุด น่าจะเป็นจุดต่ำสุดในรอบนี้ (เพราะลงไปแตะค่า -2 SD) แต่หากหลุดคงจะไปเล่นกันในระดับต่ำกว่า 1500 จุด ซึ่งตอนนี้ยังไม่เห็นปัจจัยลบแรงๆ จะมีก็คือ ตัวเลขเศรษฐกิจที่ออกมาแย่ลงและปัจจัยในต่างประเทศ ส่วนผลดำเนินงาน Q1/15 ของตลาดหุ้นไทยที่ทยอยออกมาปรากฎว่ายังประคับประคองตัวและอยู่ในความคาดหมายของนักวิเคราะห์ ซึ่งดูได้จากค่า Earning revision ratio ที่กำลังผงกหัวขึ้นรอบใหม่แต่ยังดำเนินไปอย่างช้าๆ
หากดัชนี SET สามารถรีบาวน์ กลับขึ้นมาได้ ก็คงยังเป็นแบบเชื่องช้า คือค่อยๆ Sideway up สลับแรงขายทำกำไร จนกว่าจะเห็นสัญญาณการฟื้นตัวของตัวเลขเศรษฐกิจ รวมทั้งความมั่นใจว่าการแก้ไขร่างรัฐธรมนูญ ผ่านพ้นไปด้วยดีไม่สะดุด อย่างไรก็ตามอาจมีตัวแปรอื่นที่ทำให้ดัชนีตลาดหุ้นไทย ขึ้นเร็วกว่าคาดหรือแย่กว่าคาดไว้ คือ ทิศทางราคาน้ำมันและผลทางจิตวิทยาการลงทุน กล่าวคือ ราคาน้ำมันพุ่งขึ้นแรงๆ แล้วเกิดแรงซื้อหุ้นพลังงาน (และตรงข้าม) หรือดัชนีตลาดหุ้นในต่างประเทศพุ่งขึ้นแรง แล้วทำให้ตลาดหุ้นไทยขึ้นตาม (และตรงข้าม)
ดัชนี SET เดิมเรามองว่าในช่วงเดือน พ.ค. จะปรับตัวลง แต่พอดัชนีปรับตัวลงในช่วงปลาย เม.ย. ไปแล้วทำให้เรามองว่าดัชนี หลังจากนี้จะค่อยๆ ซึมขึ้น จังหวะที่ตลาดหุ้นซึมๆ ในเดือนนี้ คือจังหวะที่ดีของการเข้าลงทุน วันนี้เราคาดว่าหุ้นกลุ่มพลังงาน (ได้ประโยชน์จากราคาน้ำมันที่พุ่งขึ้น) และกลุ่มอสังหาฯ, เช่าซื้อ, โรงแรมและการท่องเที่ยวและกลุ่มที่ให้อัตราเงินปันผลตอบแทนสูงจะปรับตัวได้ดีกว่าตลาดหลังกนง. มีมติลดอัตราดอกเบี้ยนโยบายลง 0.25% เป็น 1.50% เมื่อวานนี้ วันนี้เราให้แนวรับที่ 1510-1515 และแนวต้านที่ 1525-1530 จุด
Kiatkong Decho +662 657-9236 [email protected]
บล.ซีไอเอ็มบี : Thailand Trading Picks(AM)
Technical highlights
SET Index : แนวรับ 1520 ถ้าหลุดแนวรับสำคัญ 1510
ทิศทางตลาด : SET Index ปิดที่ 1522.47 จุด ลดลง 9.06 จุด มูลค่าการซื้อขาย 43,378 ล้านบาท ตลาดเมื่อวานปรับตัวลดลงต่อเนื่องไปทดสอบแนวรับที่ 1520 จุด หลังากปรับตัวลดลงไปทำจุดต่ำสุดที่ 1513 จุดแล้วสามารถฟื้นตัวกลับขึ้นมาได้ ทำให้มีโอกาสฟื้นตัวที่แนวรับ 1520 จุด
Daily: เกิดสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิคหลังจากปรับตัวลดลงต่อเนื่องค่อนข้างแรงหลุดแนวรับของเส้นค่าเฉลี่ย 200 วันที่ 1550 จุดลงไป และปรับตัวลดลงมาทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้นที่ 1520-1525 จุด ซึ่งเราคาดว่า แนวโน้มของ SET Index น่าจะมีโอกาสฟื้นตัวทางเทคนิคกลับขึ้นไปไปทดสอบแนวต้านที่ 1540 และแนวต้านสำคัญที่ 1550 จุด ในขณะที่แนวรับสำคัญของกรอบแนวโน้มขาขึ้นอยู่ที่ 1510 จุด
กลยุทธ์ :SET Index มีสัญญาณฟื้นตัวทางเทคนิคที่บริเวณแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้นที่ 1520-1525 จุด ทำให้แนวโน้มขาขึ้นยังไม่เสียไป และมีแนวรับสำคัญที่ 1510 จุด เราจึงยังคงแนะนำให้เน้นการเข้าซื้อหุ้นต่อเนื่อง เนื่องจากความเสี่ยงในการปรับตัวลดลงค่อนข้างจำกัด และมีแนวต้านที่ 1540 จุด
Most Active Value: แนวรับ แนวต้าน
PTT ซื้อที่แนวรับ 352-353 แนวต้าน 362 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ แนวต้านถัดไป 370 และ 380 353 / 352 360 / 362
KTB แนวรับ 19.80-20.00 แนวต้าน 20.30 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ แนวต้านถัดไป 21.00 20.00 / 19.80 20.30 / 20.50
KBANK ซื้อที่แนวรับ 210 แนวต้าน 215 และ 217 210 / 208 214 / 215
SCB แนวรับสำคัญ 160 ถ้าหลุดรอซื้อเพิ่มที่แนวรับสำคัญ 155 160 / 157 162 / 164
TRUE สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 12.50-12.60 12.20 / 12.00 12.40 / 12.50
ITD สัญญาณฟื้นตัว แนวต้าน 7.70-7.80 แนวรับ 7.20 และ 7.00 7.40 / 7.20 7.70 / 7.80
CPALL แนวโน้มลงทดสอบ 41.00 และ 40.00 แนวต้าน 43.00 41.50 / 41.00 42.50 / 43.00
SCC ซื้อที่แนวรับ 536 และ 530 แนวต้าน 550 536 / 534 544 / 550
ADVANC แนวต้าน 240 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้ แนวต้านถัดไป 244 236 / 235 240 / 242
TMB แนวต้าน 2.70-2.74 เป็นจังหวะขาย แนวรับ 2.50 และ 2.40 2.60 / 2.54 2.70 / 2.74
PTT (PTT TB; THB 353.00) - ซื้อ
แนวต้าน : 362 และ 370 / เป้าหมาย 378
แนวรับ : 353 และ 352
ราคาหุ้นปรับตัวลดลงค่อนข้างแรงในระยะสั้นหลังจากปรับตัวเพิ่มขึ้นไปทดสอบแนวต้านของเส้นแนวโน้มขาลงในระยะยาวมาทดสอบแนวรับของกรอบแนวโน้มขาขึ้น ทาให้แนวโน้มของราคาหุ้นยังมีโอกาสปรับตัวเพิ่มขึ้น
MACD ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยในแดนบวก เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มขึ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มลง RSI เคลื่อนไหวออกด้านข้างเหนือระดับ 50
แนะนำซื้อ PTT โดยมีแนวรับที่ 353 และ 352 และมีแนวต้านที่ 362 ถ้าทะลุผ่านขึ้นไปได้จะมีแนวต้านถัดไปที่ 370 และ 378 เป็นจุดขายทำกำไร
ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 360 ลงไป รอซื้อเพิ่มที่ 345
Kasikornbank (KBANK TB; THB 210) - ซื้อ
แนวต้าน : 215 และ 217
แนวรับ : 210 และ 208
ราคาหุ้นปรับตัวลดลงต่อเนื่องตามกรอบแนวโน้มขาลงไปทดสอบแนวรับสำคัญที่ 208 ซึ่งเคยเป็นจุดต่ำสุดที่เคยทำไว้เมื่อเดือนธันวาคม ทำให้ราคาหุ้นมีโอกาสฟื้นตัวในระยะสั้นที่บริเวณแนรับสำคัญ
MACD ปรับตัวลดลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยลงไปในแดนลบ เครื่องมือทางเทคนิคชี้วัดแนวโน้มลงปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือแนวโน้มขึ้น RSI ปรับตัวลดลงต่ำกว่าระดับ 30
แนะนำซื้อ KBANK โดยมีแนวรับที่ 210 และ 208 และมีแนวต้านที่ 215 และ 217 เป็นจุดขายทำกำไร
ถ้าราคาหุ้นปิดต่ำกว่า 205 ลงไป รอซื้อเพิ่มที่ 200
Teerasak Tanavarakul +662 657-9231 - [email protected]
ปัจจัยที่ต้องติดตาม
30 เม.ย. - ไทย: ธปท.รายงานภาวะเศรษฐกิจเดือน มี.ค.
- ญี่ปุ่น: BOJประชุม
- ไต้หวัน: 1Q15 GDP
-ยูโรโซน:อัตราเงินเฟ้อ (เม.ย.)
- สหรัฐ: Personal Income, Personal Spending (มี.ค.)
1 พ.ค. - ตลาดหุ้นหลายแห่งปิดทำการเนื่องในวันแรงงาน มีไทย อินโดนีเซีย ฟิลิปปินส์ มาเลเซีย เกาหลีใต้ ฮ่องกง จีน ไต้หวัน สิงคโปร์
- ไทย:อัตราเงินเฟ้อ (เม.ย.)
- จีน: Manufacturing PMI (เม.ย.)
4 พ.ค. - ตลาดหุ้นมาเลเซียปิดทำการ
-จีน:HSBC China Manufacturing PMI (เม.ย.)
- ยูโรโซน:Markit Eurozone Manufacturing PMI (เม.ย.)
Contact person : Somchai Anektaweepon
Register : 002265
Tel: 02-646-9967, 02-646-9852
www.fnsyrus.com
FB: Finansia Syrus Research
