- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 08 April 2015 16:33
- Hits: 1493
บล.ธนชาต : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
Market Outlook
SET ทดสอบ 1,500 จุด เร็วกว่าที่คาดการณ์ไว้...กลุ่มพลังงานหนุนการปรับสูงขึ้นต่อ: SET
ปรับสูงขึ้นทดสอบ 1,500 จุดเร็วกว่าที่คาดการณ์ไว้ ปิดที่ 1,549.53 จุด หรือ +0.88% แต่ปริมาณการซื้อขายไม่สนับสนุนที่ 3.3 หมื่นล้านบาท นักลงทุนต่างชาติซื้อหุ้นสุทธิ 673 ล้านบาท...การปรับสูงขึ้นของราคาน้ำมัน US$0.98/bbl และคาดการณ์ผลการดำเนินงานหุ้นกลุ่มโรงกลั่นฟื้นตัวใน 1Q15 ล่าสุดคาดการณ์ TOP (รอขายทำกำไรที่ 57-58 บาท) มีกำไร 4.7 พันล้านบาท +y-y และ +q-q เป็นปัจจัยหนุนหุ้นกลุ่มพลังงาน และ SET วันนี้ ด้วยแนวต้าน 1,558 จุด อิงเส้นค่าเฉลี่ย 3 เดือน
“ซื้อ” KTB…คาดกลุ่มโรงกลั่นกำไรแกร่งใน 1Q15: แนะนำ “ซื้อ” KTB ด้วยเป้าหมายพื้นฐาน 29 บาท จาก 1) การลงทุนภาครัฐฯ ที่คาดว่าจะเร่งตัวขึ้นหลังใช้ ม.44 หนุนการฟื้นตัวของสินเชื่อ 2) Valuation ต่ำ ที่ PE 8.3x ปีนี้ ต่ำที่สุดในกลุ่มธนาคารที่ PE เฉลี่ย 10.3x 3) อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลสูง 4.8-5.7% ในปี 2015-16 ขณะที่เตรียมขึ้น XD 0.90 บาท หรือ 3.8% วันที่ 21 เม.ย.นี้ และ 4) ราคาหุ้นมีสัญญาณ “บวก” คาดทดสอบแนวต้านย่อย 23.5 บาท และถัดไปที่ 24.5 บาท…ขณะที่กลุ่มโรงกลั่น TOP PTTGC BCP คาดกำไรแกร่ง 1Q15 แนะนำ Let Profit Run ต่อไป
Tactical Portfolio (1-3 months)
TNS แนะนำ AOT, BDMS, BLA, ICHI, KBANK, RS, ROBINS, SAMART SCC และSEAFCO ต่อเนื่อง
BLA…”ซื้อ” ราคาหุ้นทะลุ Downtrend Line ไปแล้ว: “ซื้อ” BLA ด้วยเป้าหมายพื้นฐาน 65 บาท จาก 1) คาดการณ์กำไร Bottom out ไปแล้วในปี 2014 และคาดเติบโตแกร่ง 93-35% ในปี 2015-16 2) Valuation ไม่สูงที่ PE 15x ปีนี้ และ 11x ปีหน้า ซึ่งต่ำกว่า Trailing PE เฉลี่ยในอดีตที่มากกว่า 20x 3) คาดการณ์กำไรเติบโต y-y ตั้งแต่ 1Q15-3Q15 และ 4) ทางเทคนิคทะลุแนวต้าน Downtrend ไปแล้ว เป้าหมาย 57 บาท
Technical
จังหวะเก็งกำไร: SET เปิด Gap สูงขึ้นตั้งแต่ช่วงเปิดตลาด นำโดยหุ้นขนาดใหญ่ทั้งกลุ่มพลังงานและธนาคาร หนุนให้ SET สามารถยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 1 เดือนได้ เกิดสัญญาณซื้อจากการตัดกันของเส้นค่าเฉลี่ย 7 และ 14 วัน สอดคล้องกับเครื่องมือ DI+ ตัด DI- ขึ้นไปเป็นวันแรก คาดว่าดัชนี SET จะแกว่งตัวขึ้นได้ต่อเนื่องไปทดสอบแนวเส้นค่าเฉลี่ยระยะ 3 เดือนบริเวณ 1560 จุด โดยหากสามารถทะลุผ่าน 1560 จุดได้จะทำให้มีโอกาสกลับมาเป็นแนวโน้มขึ้นระยะกลางเป้าหมาย 1600 จุดสำหรับวันนี้คาดว่าดัชนี SET จะเคลื่อนไหวอยู่ระหว่าง 1544-1560 จุด
หุ้นซื้อระยะสั้น: KTB เริ่มมีแนวโน้มแกว่งตัวขึ้น มีโอกาสขึ้นทะลุผ่านกรอบสามเหลี่ยมที่ฟอร์มตัวในระยะกลางโดยมีเส้น Downtrend Line ที่ 23.50 บาท ผ่านไปได้จะมีเป้าหมายถัดไปที่ 23.70 และ 24.00 บาทBLA ดีดตัวขึ้นทะลุผ่านกรอบรูปแบบสามเหลี่ยมด้านเท่าด้วยปริมาณการซื้อขายหนาแน่นสนับสนุนการ Breakout คาดว่าจะทดสอบแนวต้านแรกบริเวณ 54.00 บาท และมีเป้าหมายระยะกลางที่ 57.00 บาท
TFEX Recommendation
SET50 Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Long สัญญา S50M15 ด้วยเป้าหมายการปรับสูงขึ้นที่ 1,024 จุด เป็นเป้าหมายแรก และเป้าหมายถัดไปที่ 1,040 จุด ขณะที่กำหนด Trailing Stop ที่ 1,008 จุด
Gold Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Long สำหรับสัญญา GFJ15 ด้วยเป้าหมายการปรับสูงขึ้นที่ 18,800 หรือถัดไปที่ 19,100 ล่าสุดค่าเงินดอลลาร์ฯ ที่กลับมาแข็งค่าขึ้นเมื่อคืนที่ผ่านมาก่อนรายงานการประชุม Fed คืนนี้ กดดันราคาทองคำปรับลดลง US$8/ออนซ์
Oil Futures: แนะนำ “ถือ” สถานะ Long ด้วยเป้าหมายการปรับสูงขึ้นที่ 1,930 หรือถัดไปที่ 1,950 ล่าสุดราคาน้ำมันปรับสูงขึ้นต่อเนื่อง +1.7% โดยปัจจัยที่ต้องติดตามคืนนี้ได้แก่รายงานการประชุม Fed ครั้งก่อนหน้านี้ ทั้งนี้แนะนำให้กำหนด Trailing Stop ที่ 1,840 กรณีผิดทาง
นพดล พิริยวุฒิ
อดิศักดิ์ ผู้พิพัฒน์หิรัญกุล
วิชนันท์ ธรรมบำรุง
