- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 17 November 2021 19:49
- Hits: 5669
บล.ทิสโก้ : บทวิเคราะห์ตลาดหุ้นรายวัน 17-11-2021
สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET +5.28 จุด แรงซื้อหุ้นอิงศก.ในปท.หลัง GDP ไทยแกร่ง
SET แกว่งอิงแดนบวกตลอดทั้งวันในกรอบ 1639-48 ยกตัวขึ้นขานรับ GDP ไทย Q3 หดตัวเพียง -0.3% ดีกว่าเราและตลาดคาดที่ -1.9% และ -1.3% ตามลำดับ ช่วยหนุนแรงซื้อหุ้นอิงศก.ในปท. เช่น กลุ่ม COMM, BANK ต่างชาติพลิกซื้อสุทธิ 2.4 พันลบ. มีนัยสุดในรอบ 1 สัปดาห์ และ Long S50 Futures 8,764 สัญญา 3 วันติด
ทิศทางตลาดวันนี้ : พักฐาน นลท.ระมัดระวังดอลล์แข็งค่า, Bond Yield ปรับขึ้น
หุ้นโลกเมื่อวาน (16 พ.ย.) ส่วนใหญ่ขยับขึ้นต่อ และอยู่ในระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ ขานรับการประกาศผลประกอบการที่แข็งแกร่งทั้งของยุโรปและสหรัฐฯ (Home Depot, Walmart) รวมทั้งยอดค้าปลีกสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 1.7% ใน ต.ค. ดีกว่าตลาดคาด +1.4% สะท้อนผู้บริโภคยังจับจ่ายใช้สอยแม้ราคาสินค้าต่าง ๆ ปรับตัวสูงขึ้น ด้านราคาน้ำมันดิบ WTI อ่อนตัวลงเล็กน้อย -12 เซนต์ ปิดที่ 80.76 $/bbl หลัง IEA คาดราคาน้ำมันจะชะลอตัวในอนาคต มอง SET แกว่งพักฐานหลังขึ้น 4 วันติด คาดจะถูกถ่วงด้วยการดีดตัวขึ้นของ 10Y US Bond Yield ที่ล่าสุดแตะ 1.63% และ US Dollar Index ขึ้นแตะ 95.9 จุด ขึ้นแตะระดับสูงสุดใหม่ในรอบ 16 เดือน แต่เรามองเป็นจังหวะสะสมหุ้น Re-opening ที่ได้ประโยชน์จากการฟื้นตัวศก. ส่วนผลการประชุมผู้นำสหรัฐฯ-จีนผ่าน Virtual Meeting ให้คำมั่นกระชับสัมพันธ์-ลดความขัดแย้ง แต่ยังมีอีกหลายจุดยืนที่แตกต่างกัน ต้องจับตาพัฒนาการในอนาคต แนวรับ 1632-35 แนวต้าน 1650-52, 1658-60
กลยุทธ์การลงทุน : ลงซื้อ-ขึ้นขาย, พอร์ตลงทุน หาจังหวะอ่อนตัวซื้อคืน
การเทรดดิ้งสั้น ลงซื้อ-ขึ้นขายทำกำไร / พอร์ตลงทุน หาจังหวะทยอยซื้อช่วงอ่อนตัว-ถือต่อ เล็งเป้า 1660, 1680
- • ประเด็นหุ้นน่าสนใจ Fundamental Pick RBF – กำไรหลัก 3Q21 อยู่ที่ 129 ลบ. (-13% YoY, +16% QoQ) ดีกว่าเราและตลาดคาด 8% และ 6% ตามลำดับ หลัก ๆ มาจากอัตรากำไรขั้นต้นที่ดีกว่าคาด เราเชื่อว่ามาร์จิ้นผ่านจุดต่ำไปแล้วใน 2Q21, ปัจจัยกระตุ้น คือ 1Q22F จะเริ่มรู้รายได้จากธุรกิจกัญชงและรับรู้ผลประโยชน์การร่วมมือทางธุรกิจกับ TU ในปีหน้า, เราปรับสมมติฐานมาร์จิ้นขึ้นและปรับคำแนะนำขึ้นเป็น “ซื้อ”, เป้าพื้นฐาน 22.9 บ. / MSCI ลดน้ำหนักหุ้นไทยลง 0.02% สู่ 1.64% ใช้ราคาปิด 30 พ.ย. คิดเป็นเงินไหลออกราว 73 ล้านดอลลาร์ฯ ขณะที่ผลการทบทวนดัชนี MSCI Global Standard ไม่มีหุ้นไทยเข้าและออก / Small Cap เข้า – BEC, TIPH, TIDLOR ออก - TKN / หุ้นงบดีกว่าคาด ตลาดมีโอกาสปรับประมาณการขึ้น AH, COM7, III, JWD, ORI, SAT, SIS, WICE / หุ้นที่คาดเป็นเป้าลงทุน SSF & RMF ไหลเข้า เน้นหุ้น Re-opening ได้ประโยชน์จากการฟื้นตัวทางศก. BANK – SCB, KBANK / COMM – BJC, CPALL, CRC / Others – ADVANC, BDMS, CPN / หุ้นมีปัจจัยหนุนเฉพาะตัว – CK, STEC, RBF, TIDLOR / หุ้นปันผลหวังผลลงทุน 3-4 เดือนข้างหน้า KKP, TCAP, KGI, NYT AP, LH, DIF, PROSPECT / หุ้นที่มัก outperform ตลาดในช่วงเงินเฟ้อสูง COMM – CPALL, BJC, CRC / HELTH – BDMS, BCH / INSUR – BLA, THREL / รัฐดึงต่างชาติพำนักและลงทุนมากขึ้น ดีต่อนิคมฯ ชอบ WHA, ROJNA อสังหาฯ AP, LH และรพ. BH, BDMS / ธปท.ผ่อนปรนเกณฑ์ LTV ดีต่อธุรกิจอสังหา-แบงก์ เด่น AP, LH, SPALI, SCB, BBL, TTB
- • หุ้นเด่นสัปดาห์นี้ (Stock Focus) COM7, III
- • หุ้นเด่น พ.ย. (Smart Tactics) BDMS, JWD, KGI, SCB, SPALI, TIDLOR, TTB, WHA
ปัจจัยติดตาม
วันที่ ปท. เหตุการณ์
17 พ.ย. JP, EU คำสั่งซื้อเครื่องจักรญี่ปุ่นใน ก.ย., ดุลการค้าญี่ปุ่นใน ต.ค., ดัชนีราคาผู้บริโภค EU ใน ต.ค.
US ปริมาณการซื้อพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ใน ก.ย., การเริ่มและอนุญาตสร้างบ้านสหรัฐฯ ใน ต.ค.
18 พ.ย. TH, US ยอดขายรถยนต์ไทยใน ต.ค. (18-23 พ.ย.), ผลสำรวจธุรกิจ Philadelphia สหรัฐฯ ใน พ.ย.
US ดัชนีชี้นำศก.สหรัฐฯ ใน ต.ค., ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกสหรัฐฯ รายสัปดาห์
22 พ.ย. CH, EU อัตราดบ.เงินกู้ LPR 1ปี และ 5 ปีจีน, ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหภาพยุโรปใน พ.ย.(เบื้องต้น)
US ดัชนีชี้วัดกิจกรรมธุรกิจชิคาโก และยอดขายบ้านมือสองสหรัฐฯ ใน ต.ค.
ที่มา : Bloomberg, TISCO Research
******************************************
