- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 12 November 2014 17:06
- Hits: 1329
บล.ทิสโก้ : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน
สรุปภาวะตลาดวันก่อน : SET +3.86 จุด รีบาวด์กรอบจำกัด ยังมีแรงขายทำกำไรสูง
SET แกว่งขึ้นสลับย่อในกรอบ 1563-76 เป็นในทิศทางเดียวกับหุ้นภูมิภาคที่ส่วนใหญ่ขยับขึ้นตามตลาดหุ้นสหรัฐฯ และยุโรป มีแรงซื้อหุ้นเป็นรายตัว โดยเฉพาะหุ้นที่มีการเปลี่ยนแปลงธุรกิจ และการเก็งงบ Q3 แต่ส่วนใหญ่ออกมาไม่ดีนัก ทำให้มีแรงขายทำกำไรเป็นระยะ ต่างชาติพลิกขายสุทธิ 527 ลบ. แต่ Long S50 Futures 5,112 สัญญา
ทิศทางตลาดวันนี้ : แกว่งออกข้างไร้ทิศทาง ขาดปัจจัยชี้นำใหม่ๆ
หุ้นโลกเมื่อคืน (11 พ.ย.) บวกเล็กน้อย โดยตลาดหุ้นสหรัฐฯ ยังขึ้นทำสถิติสูงสุดใหม่เป็นประวัติการณ์เป็นวันที่ 5 จากเงินดอลล์แข็งค่าและงบ Q3 ของหุ้น 449 ตัวในดัชนี S&P500 มีกำไรดีกว่าคาดถึง 74% แต่มูลค่าการซื้อขายไม่หนาแน่นนัก เรามองนลท.กำลังรอตัวเลขศก.ที่สำคัญที่จะออกในวันที่ 13-14 พ.ย. มอง SET มีแนวโน้มไซด์เวย์ในกรอบแกว่งที่ขยับลงทีละน้อยจากวันก่อนหน้า เนื่องจากงบ Q3 ของไทยที่ออกมาส่วนใหญ่อ่อนแอลง-ต่ำกว่าคาด ทำให้แรงขายทำกำไรยังมีอยู่สูงในช่วงหุ้นขยับขึ้น แนวรับ 1560-62 แนวต้าน 1576-80
กลยุทธ์การลงทุน : ขึ้น ทยอยล็อกกำไร, มองการปรับฐานยังต่อในสัปดาห์หน้า
จากการตรวจสอบกำไร Q3 vs คาดการณ์ตลาด (Bloomberg) ส่วนใหญ่ออกมาต่ำกว่าคาด ทำให้การหั่นประมาณการกำไรลง จะกดดันราคาหุ้นปรับฐานต่อไป ดังนั้นเทรดดิ้ง ควรหาจังหวะขายล็อกกำไร รอซื้อคืนในสัปดาห์หน้า เรายังมอง SET จะกลับมายืนเหนือ 1600 ก่อนสิ้นปี และคาดว่าจะวิ่งขึ้นทดสอบ 1650-1700 ภายใน 1Q58
หุ้นเทรดดิ้งสั้น – หุ้นมีสัญญาณเชิงบวก BLAND, EA / หุ้นงบ 3Q57F ดีโค้งสุดท้าย AP, CK, RS, SC, STPI, TUF / หุ้นได้ประโยชน์จากธปท.อาจหั่นดบ.ลง หุ้นอสังหาฯ ของเราที่ยังมี upside ANAN, AP, LPN, SIRI / หลีกเลี่ยงหุ้นน้ำมัน-ปิโตรฯ
หุ้นในเบื้องต้นที่มีโอกาสเข้า SET50 Index (โอกาสราว 70%) คือ เข้า CK, KTIS, HEMRAJ / ออกGLOBAL, KKP, THCOM SET100 Index เข้า KTIS, HANA, ICHI, SAWAD, SIM, PCSGH, GOLD, ANAN, SNP, MAX, SGP / ออก RS, TASCO, NOK, LOXLEY, NYT, THREL, SRICHA, THRE, MCOT, ESSO, DCC
หุ้นเด่น TISCO Weekly Stock Guru (10-14 พ.ย.) คือ CK, EA, MAJOR ถือ APCO, SCB
Top picks พ.ย. (TISCO Smart Tactics) คือ ADVANC, BBL, BEAUTY, BGH, CK, CPN, SCB, TUF
หุ้นเด่นรายวัน : AP , SC
AP – มีโอกาสที่กำไร 3Q57F จะสูงกว่าที่เราและตลาดคาดไว้ราว 950 ลบ. +134% YoY และ 33% QoQ ผู้บริหารมั่นใจยอดขายปีนี้ทะลุเป้า 2.1 หมื่นลบ. หลังทำยอดขาย ณ 3 พ.ย. 57 แล้ว 2.02 หมื่นลบ. คาดกำไรปีหน้าโต 20% ราคาหุ้นปัจจุบันซื้อขายที่ PER ปี 58F เพียง 8.6x เทียบกับค่าเฉลี่ยหุ้นอสังหาฯ ที่อยู่ภายใต้การวิเคราะห์ของเราที่ 12.0x นอกจากนี้ยังมีเงินปันผลเฉลี่ยราว 4-5% ต่อปี
SC – มองกำไร 3Q57F ที่ราว 500 ลบ. เพิ่มขึ้น 100% YoY และ 50% QoQ จากการโอนยอดจองบ้านในมือเพิ่มขึ้น PER ปี 58F ราว 8-9x ปันผล 4-5% ราคาหุ้นปรับตัวลงมา 5% ในช่วง 2 สัปดาห์ก่อนหน้านี้ น่าจะซึบซัมแนวโน้มเป้ายอดจองที่พลาดเป้าในปีนี้ไปพอสมควรแล้ว ราคาหุ้นมีโอกาสฟื้นตัว
ปัจจัยติดตาม
วันที่ ปท. เหตุการณ์
12 พ.ย. TH สนช.เริ่มพิจารณาการถอดถอนอดีตนายกฯ ยิ่งลักษณ์ (คาดใช้เวลาพิจารณาไม่เกิน 25 วันรู้ผล)
JP ตัวเลขดัชนีชี้วัดภาวะอุตสาหกรรม (Tertiary Industry Index) ของญี่ปุ่นในเดือน ก.ย.
EU ผลผลิตภาคอุตฯ สหภาพยุโรปใน ก.ย., คณะกรรมธิการสหภาพยุโรปเผยประมาณการศก.ปี 2015
US ตัวเลขสต็อกสินค้าภาคค้าส่งของสหรัฐฯ ในเดือน ก.ย.
13 พ.ย. JP ตัวเลขคำสั่งซื้อเครื่องจักรของญี่ปุ่นในเดือน ก.ย.และตัวเลขดัชนีราคาผู้ผลิตของญี่ปุ่นในเดือน ต.ค.
JP ตัวเลขผลผลิตภาคอุตสาหกรรมและอัตราการใช้กำลังการผลิตของญี่ปุ่นในเดือน ก.ย. (สุดท้าย)
CH, GE ตัวเลขผลผลิตภาคอุตฯ และยอดค้าปลีกของจีนใน ต.ค., ตัวเลขดัชนีราคาผู้บริโภคเยอรมันใน ต.ค.
US ตัวเลขผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกของสหรัฐฯ ประจำสัปดาห์ สิ้นสุดวันที่ 8 พ.ย.
ที่มา : Bloomberg, DB, TISCO Research
นักวิเคราะห์ :
อภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 18171 02-633-6467 : [email protected]
ธนพล บำรุงพงศ์ เลขทะเบียนนักวิเคราะห์: 46537 02-633-6471 : [email protected]
