เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา SET ปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง โดยเป็นการกระจายซื้อในหุ้นใหญ่หลายตัวนำโดยกลุ่ม Global play อย่าง TOP, PTTGC และกลุ่มโรงไฟฟ้า EGCO, CKP และหุ้นขนาดกลางอย่าง KCE  ณ สิ้นวัน SET ปิดที่ 1,651.4 จุด (+9.6 จุด) ด้วยมูลค่าการซื้อขายราว 4.7 หมื่นลบ. ลดลงเมื่อเทียบกับวันก่อนหน้าที่ 5.7 หมื่นลบ.

          นักลงทุนต่างชาติพลิกกลับมาซื้ออีกครั้งที่ 680 ลบ. (กองทุนซื้อสุทธิ 6,839 ลบ.) พร้อมกลับมาเปิดสถานะ Long SET50 index future สุทธิที่ 9,510 สัญญา

 

          เดือนก.พ. ประเมินหุ้นใหญเริ่มแกว่งตัว SMID cap มีโอกาสกลับมาเก็งกำไร :เดือนมกราคมที่ผ่านมา ตลาดหุ้นทั่วโลกปรับขึ้นเด่น โดย MSCI World +7.6%, MSCI Asia pacific Ex-japan ปรับขึ้น 7.2%, TIP +6.5% ในขณะที่ SET +5% เป็นผลจากการผ่อนคลายของนโยบายการเงินโลก ส่งผลให้ค่าค่าเงินในตลาดเกิดใหม่กลับมาแข็งค่าผ่อนคลายความกังวลในหลายๆประเด็น โดยในเดือนก.พ.มีปัจจัยในประเทศอย่างการรายงานผลประกอบการ (คาดกลุ่มค้าปลีกเด่น) และการเดินหน้าหาเสียงอย่างเต็มรูปแบบโค้งสุดท้าย ในขณะที่ปัจจัยต่างประเทศมี 2 ปัจจัยหน้าจับตาได้แก่ 1) โอกาสที่หน่วยงานภาครัฐสหรัฐจะกลับมา Shutdown อีกครั้ง และ 2) กำหนก Hard Deadline ของการเจรจาการค้าระหว่างสหรัฐและจีนในวันที 1มี.ค. ล่าสุด Trump เตรียมบินพบ Xi Jinping ในวันที่  27-28ก.พ. ก่อนแถลงรายละเอียดอย่างเป็นทางการในช่วงปลายเดือนก.พ. ในภาพรวมเราคาด SET จะเริ่มแกว่งตัวออกข้าง แนะจับตาหุ้นขนาดกลาง-เล็กมีโอกาส Outperform เราแนะกลุ่ม Logistic อย่าง WICE, III, PSL (รอซื้อช่วงปลายก.พ.)

          Investment Theme: ในเดือนก.พ.คาด SET แกว่งตัว 1,630-1,670จุด  คงคำแนะนำถือหุ้น BEM, EGCO, VGI, CPALL, BJC และทยอยสะสม  AOT พร้อมถือเงินสดไม่ต่ำกว่า 40% 

 

          เมื่อคืนที่ผ่านมา : พาณิชย์รายงานตัวเลขเงินเฟ้อเดือนม.ค. CPI ปรับตัวขึ้น 0.27% / จีนลดครองการถือพันธบัตรสหรัฐอย่างต่อเนื่อง 6 เดือน ล่าสุดที่ 1.12ล้านล้านดอลลาร์ / ธปท.รายงานทุนสำรองระหว่างประเทศเดือนม.ค.อยู่ที่ 2.08แสนล้านเหรียญสหรัฐ / แหล่งข่าวระบุ Trump เตรียมนัดพบ Xi Jinping ที่เวียดนามในวันที่ 27-28ก.พ. / Brent ปรับเพิ่มขึ้นใกลทดสอบแนวต้านสำคัญที่ 63.0 เหรียญ/บาร์เรล 

 

          เรามีมุมมองเชิงบวกต่อราคาน้ำมัน คาดผ่านจุดต่ำสุดในระยะสั้นไปแล้ว พร้อมมีมุมมองเชิงบวกต่อการที่ PTT เตรียมเซ็นสัญญาซื้อ LNG จากโมซัมบิค โดยปัจจุบันโครงการ LNG ในโมซัมบิค (Rovuma Offshore Area 1) มีสัญญาซื้อขาย LNG ระยะยาว รวม 3 ล้านตันต่อปี (MTA) หลังจากในช่วงปลายเดือน ม.ค. ที่ผ่านมา ได้เซ็นต์สัญญาเพิ่มอีก 1.5 MTA กับ CNOOC 13 xปี ขณะที่ PTT อยู่ระหว่างการขออนุญาตในการซื้อ LNG จากโครงการดังกล่าว ซึ่งเป็นหนึ่งในสัญญาที่อยู่ระหว่างเจรจาที่มีอยู่ในแผน PTTEP เชื่อว่ามีสัญญาซื้อขายเพียงพอที่จะนำเสนอเพื่อขอเงินกู้ และตัดสินใจลงทุนครั้งสุดท้ายในโครงการนี้ภายใน 1H62 ซึ่งเป็นปัจจัยหนุน PTTEP ในระยะถัดไปจากปริมาณสำรองที่จะสามารถบันทึกเข้ามาได้เพิ่ม แนะนำ Trading Buy PTTEP ราคาเป้าหมาย 150 บาท

          Trading idea -  เก็งกำไร STEC คาดกำไร Q4 มีโอกาสออกมาเติบโตเด่นกว่าที่ตลาดคาด จากการรับรู้โครงการรถไฟฟ้า 3 สาย (ส้ม,ชมพู, เหลือง) / กลุ่มธนาคารจับตาการปรับขึ้นดอกเบี้ยเงินกู้ MLR(%) เราคาดจะเริ่มเห็นในช่วง Q2 ซึ่งหากเกิดขึ้นแนะ BBL เป้า 240 บาท/หุ้น

 

          หากปิดยืนเหนือ 1665 ได้ แนวโน้มระยะยาวจะเปลี่ยนเป็นขาขึ้น:  ดัชนีปรับตัวขึ้นจากแรงซื้อหลักกลุ่มธนาคารและพลังงาน เป็นวันที่ 2 ติดต่อกัน ประกอบกับวันศุกร์ที่ผ่านมา Brent +3.14% จึงคาดว่าดัชนีจะมีแนวโน้มปรับตัวขึ้นต่อ มองแนวต้านถัดไปบริเวณ 1665-1670 ซึ่งเป็นบริเวณ Gap และเส้น EMA200Day หากสิ้นวันดัชนีปิดยืนเหนือบริเวณดังกล่าวได้ แนวโน้มหลักจะเปลี่ยนจาก Sideway เป็นขาขึ้น และเนื่องจาก MACD ยังคงอยู่เหนือเส้น Signal ส่งสัญญาณบวกต่อแนวโน้ม จังหวะอ่อนตัวระหว่างวันยังมองเป็นโอกาสสะสมหุ้นที่แนวรับ 1640-1645

          กลยุทธ์การลงทุน 1) มีหุ้น: ถือหุ้นต่อ และพิจารณาแรงขายตามแนวต้าน 1665-1670 และ 1665 ตามลำดับ แต่หากดัชนีหลุด 1640 แนะนำ Lock Profit ทั้งหมด  2) ไม่มีหุ้น: หากอ่อนตัวทดสอบแนวรับ 1640-1645 แล้วไม่หลุด มองเป็นโอกาสสะสมหุ้น เพื่อ Trading

          แนวรับ : 1630, 1640 แนวต้าน : 1670, 1690

 

          ปัจจัยต่างประเทศ :  Trump แถลง State of Union address   

          ปัจจัยในประเทศ :  6 ก.พ. ประชุมธปท.

 

          PTTEP (B 120.00-122.00, Tp 128.00/130.00, Cut 117.00)

          STA (15.00-15.30, Tp 16.00//16.50, Cut 14.80)

 

 

STANLY กำไรQ3 โต 29% ยอดขายเพิ่ม-ต้นทุนลด 9 เดือนกำไร 1,436 ล้าน (ข่าวหุ้น)

          STANLY แจ้งงบไตรมาส 3 มีกำไรสุทธิ 549.52 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 29.03% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน เหตุยอดขายและการผลิตเพิ่มขึ้น ขณะที่ต้นทุนต่อหน่วยลดลง หนุนงวด 9 เดือนกำไรสุทธิโต 1,436.18 ล้านบาท

          ความเห็น : STANLY ประกาศผลประกอบการ 3Q61/62 (งวด ต.ค. - ธ.ค. 2561) ที่สูงเด่น และ โตสูง มีกำไรสุทธิเท่ากับ 550 ล้านบาท (+9%QoQ, +29%YoY) มากกว่าที่เราคาดหมายไว้ 450 ล้านบาท  แนวโน้มคาดจะเติบโตต่อเนื่อง  ตามการเติบโตของอุตสาหกรรม และ ได้รับคำสั่งซื้อใหม่ต่อเนื่อง  เราคงแนะนำ ซื้อ ประเมินราคาเป้าหมาย 300 บาท เทคนิคสวย แกว่งขึ้นต่อ ต้าน 235 รับ 225 บาท

 

SIRI ควัก 194 ล้านซื้อหุ้น The Standard ถือเพิ่มเป็น 25.82%

          SIRI ใส่เงินลงทุน 194.01 ล้านบาท เข้าซื้อหุ้นเพิ่มในบริษัทร่วมทุน "The Standard" ประเทศสหรัฐอเมริกา ส่งผลถือหุ้นเพิ่มเป็น 25.82% เล็งออกหุ้นกู้ วงเงิน 4 พันล้านบาท เสนอขาย 22-26 กุมภาพันธ์นี้

          ความเห็น : เรามองเป็นกลางสำหรับการลงทุนเพิ่มใน The Standard เนื่องจากยังเป็นธุรกิจร่วมที่ยังไม่มีกำไร หากแต่ช่วยเป็น Synergy ให้กับธุรกิจบริการและเพิ่มความเชื่อมโยงให้กับลูกบ้าน SIRI คำแนะนำ พื้นฐานยังเป็น ถือ ราคาเป้าหมาย 1.62 บาท/หุ้น ต้านสั้น 1.4 รับ 1.34 บาท  

 

MACO แย้มกำไรโตกว่า 20% เปิดเกมรุกสื่อใน-นอกประเทศ

          MACO แย้มงบปี 2561 กำไรโตกว่า 20% เผยปีนี้รุกสื่อรถไฟฟ้าทั้งอินโดนีเซีย-มาเลเซีย ในไทยพร้อมให้บริการสื่อดิจิทัลภายในไตรมาส 2/2562 มั่นใจปั๊มรายได้เท่าตัว ด้านนักวิเคราะห์คาดกำไรสุทธิปี 2561 โตถึง 43.2% และปี 2562 โตต่อเนื่องอีก 43% จากการเปลี่ยนป้ายโฆษณาเป็นดิจิทัล แนะ "ซื้อลงทุนระยะยาว" เป้า 2.68 บาท ปันผล 3.3%

          ความเห็น :  การเติบโตในต่างประเทศ คาดจะส่งผลต่องบการเงินอย่างมีนัยสำคัญในราวปี 2563-64 เป็นต้นไป ทำให้กำไรที่จะเห็นการโตในปีนี้ หลักๆจะมาจากแผนการ upgrade ป้าย LED ใต้ตอหม้อรถไฟฟ้า ซึ่งจะเริ่มสร้างรายได้ใน 2H62 แนะกลยุทธ์ทยอยสะสมซื้อ ด้านเทคนิคแกว่งในกรอบ 1.5-1.6 บาท

 

ปตท.คาดเซ็นซื้อ LNG โมซัมบิกครึ่งแรกปีนี้ (ผู้จัดการรายวัน 360 องศา)

          ปตท.คาดเซ็นสัญญาซื้อก๊าซแอลเอ็นจีโครงการโมซัมบิกในครึ่งแรกปีนี้ราว 2.6 ล้านตัน พร้อมรุกธุรกิจเทรดดิ้งแอลเอ็นจีได้แน่ในปี 62

          ความเห็น :  ปัจจุบันโครงการ LNG ในโมซัมบิค (Rovuma Offshore Area 1) มีสัญญาซื้อขาย LNG ระยะยาว รวม 3 ล้านตันต่อปี (MTA) หลังจากในช่วงปลายเดือน ม.ค. ที่ผ่านมา ได้เซ็นต์สัญญาเพิ่มอีก 1.5 MTA กับ CNOOC 13 ปี ขณะที่ PTT อยู่ระหว่างการขออนุญาตในการซื้อ LNG จากโครงการดังกล่าว ซึ่งเป็นหนึ่งในสัญญาที่อยู่ระหว่างเจรจาที่มีอยู่ในแผน PTTEP เชื่อว่ามีสัญญาซื้อขายเพียงพอที่จะนำเสนอเพื่อขอเงินกู้ และตัดสินใจลงทุนครั้งสุดท้ายในโครงการนี้ภายใน 1H62 ซึ่งเป็นปัจจัยหนุน PTTEP ในระยะถัดไปจากปริมาณสำรองที่จะสามารถบันทึกเข้ามาได้เพิ่ม แนะนำ Trading Buy PTTEP ราคาเป้าหมาย 150 บาท เทคนิครีบาวน์ ต้าน 128 รับ 123 บาท  

 

IRPC ลือสต๊อกหายไม่จริง คาดงบQ4 ขาดทุน 773 ล้าน (ข่าวหุ้น)

          นพดล ซีอีโอใหม่ IRPC ย้ำเป้าปี 63 ขึ้นแท่นผู้นำธุรกิจปิโตรเคมีครบวงจรของภูมิภาคเอเชีย กางแผน 5 ปี ทุ่มงบ 7 หมื่นล้านบาท ลงทุน 3 โปรเจกต์ใหม่ "MARS-Galaxy-UCF" ส่วนข่าวลือ "สต๊อกหาย" ไม่จริง! โบรกฯแนะ "ซื้อ" ราคาเป้าหมาย 7 บาท แม้คาดไตรมาส 4/61 มีขาดทุนสุทธิ 773 ล้านบาท เหตุขาดทุนสต๊อกน้ำมัน 3,684 ล้านบาท แต่เชื่องบปี 62 กลับมาฟื้น!

          ความเห็น :  ข่าวนี้เป็นบวกเชิงจิตวิทยาต่อ IPRC เราคาดผลประกอบการ 4Q61 เป็นขาดทุนสุทธิ 1,731 ล้านบาท กดดันจากขาดทุนสต๊อกและ LCM ขณะที่กำไรจากการดำเนินงานคาดปรับตัวขึ้น 15.2% QoQ ตาม Market GIM เราแนะนำ ทยอยสะสม ราคาเป้าหมาย 6.7 บาท เทคนิคแกว่งในกรอบ 5.6-6.2 บาท