- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Thursday, 27 December 2018 14:32
- Hits: 4383
บล.กรุงศรี : Money Wizard
Daily Strategy
" รีบาวด์ตามเพื่อนบ้าน "
ตลาดหุ้นวานนี้ : SET Index วานนี้แกว่งตัวแคบ +0.28 จุด (+0.02%) ปิดที่ 1,557 จุด มูลค่าการซื้อขาย 3 หมื่นล้านบาท เนื่องจากขาดปัจจัยใหม่กระตุ้นการลงทุน ประกอบกับหลายประเทศหยุดช่วงเทศกาลคริสต์มาสส่งผลให้ภาวะตลาดค่อนข้างเงียบเหงา อย่างไรก็ตามดัชนีสามารถปิดบวกเล็กน้อยจากแรงซื้อในกลุ่ม Trans, Helth และ Fin ทั้งนี้นักลงทุนต่างชาติขายสุทธิ 2,291 ล้านบาท และขายสุทธิในตลาดพันธบัตร 1,902 ล้านบาทแต่ Net Long TFEX 12,313 สัญญา
แนวโน้มตลาดหุ้นวันนี้: คาด SET Index ปรับตัวขึ้นทดสอบ 1,570 - 1,575 จุด ตอบรับ Sentiment เชิงบวกจากตลาดหุ้นสหรัฐที่ดีดตัวขึ้นแรงจากตัวเลขยอดขายบริษัทค้าปลีกสหรัฐ +5.1%YoY สู่ 8.50 แสนล้านดอลลาร์ ซึ่งแข็งแกร่งสุดในรอบ 6 ปี ประกอบกับแรงหนุนราคาน้ำมันดิบดีดตัวขึ้น +8.7% เหนือ 46 US/Barrel หลังรัสเซียคาดว่าราคาน้ำมันจะมีเสถียรภาพมากขึ้นในช่วง 1H19 จากกลุ่มในและนอกโอเปกจะปรับลดกำลังการผลิตลง 1.2 ล้านบาร์เรล/วันในช่วงม.ค.ปีหน้าซึ่งเป็นบวกต่อกลุ่มพลังงาน นอกจากนี้แรงซื้อกองทุน LTF/RMF ช่วงปลายปีจะช่วยหนุนต่อทิศทางการลงทุนด้วยเช่นกัน อย่างไรก็ตามสำหรับการเข้าซื้อเก็งกำไรระยะสั้นควรระวังการเปลี่ยน Series ในช่วงเย็นนี้ของตลาด TFEX และ Block Trade ที่จะมีการปิดสถานะคงค้างที่เหลือใน Series เดือนธ.ค.ส่งผลให้ภาวะตลาดมีโอกาสผันผวนสูง
กลยุทธ์การลงทุนวันนี้ :Selective Buy
- กลุ่มพลังงาน (PTT, PTTEP, TOP, PTTGC) อานิสงส์ราคาน้ำมันดิบปรับตัวขึ้นแรง
- หุ้น Defensive Stock ในช่วงตลาดผันผวน BDMS, BCH และ TTW
- กลุ่มค้าปลีก (HMPRO, ROBINS, CPALL) ยอดใช้จ่ายเพิ่มในช่วงปลายปีและนโยบายกระตุ้นภาครัฐ
- กลุ่มไฟแนนซ์ (MTC, SAWAD) คาดงบ 4Q18 เติบโตต่อเนื่องจากการขยายสินเชื่อและสาขาเพิ่มขึ้น
หุ้นแนะนำวันนี้: BDMS (ปิด 26.25 ซื้อ/เป้า 30) ผ่านพ้นช่วงการลงทุนใหญ่มาแล้ว จากที่ปี 2016 ซื้อปาร์คนายเลิศ ทำ BDMS Wellness clinic หรือ ศูนย์สุขภาพใหญ่สุดในเอเชีย ต่อจากนี้จะเริ่มเก็บเกี่ยวผลกำไรSAWAD (ปิด 45.75 ซื้อ/เป้า 55) คาดงบ 4Q18 ดีต่อเนื่องจากแรงหนุนของยอดสินเชื่อที่ยังขยายตัว และ NPLs ลดลง ส่วนแนวโน้มดอกเบี้ยขาขึ้นมอง SAWAD ได้รับผลกระทบน้อยสุดเพราะมีเงินทุนส่วนหนึ่งมาจากบัญชีเงินฝากของ BFIT ทำให้ต้นทุนทางการเงินเพิ่มขึ้นน้อยกว่าผู้ประกอบการรายอื่น
Top picks ปี 2019 : BGRIM, CPALL, EA, EPG, JMT และ ROBINS
KSS report วันนี้ : -
ประเด็นสำคัญวันนี้ :
(-) ดาวโจนส์ปิดพุ่ง 1,086.25 จุด หลังหุ้นค้าปลีกทะยานขานรับยอดขายช่วงวันหยุด: ตอบรับยอดขายบริษัทค้าปลีกสหรัฐช่วงวันที่ 1 พ.ย.-24 ธ.ค. +5.1%YoY สู่ระดับ 8.50 แสนล้านดอลลาร์ ซึ่งทำสถิติแข็งแกร่งสุดในรอบ 6 ปี รวมถึงนายเควิน แฮสเซทท์ ที่ปรึกษาเศรษฐกิจของทำเนียบขาวได้ออกมายืนยันว่า นายเจอโรม พาวเวล ประธานธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ไม่ได้อยู่ในความเสี่ยงที่จะพ้นจากตำแหน่ง พร้อมกับกล่าวว่า ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ พอใจกับการปฏิบัติหน้าที่ของนายสตีเวน มนูชิน รัฐมนตรีคลังสหรัฐ
(+/-) สัญญาน้ำมันดิบ WTI เดือนก.พ. พุ่งขึ้น 3.69 ดอลลาร์ หรือ 8.7% ปิดที่ 46.22 ดอลลาร์/บาร์เรล: สัญญาน้ำมันดีดตัวขึ้นตามทิศทางตลาดหุ้นสหรัฐที่พุ่งขึ้น รวมถึงรัสเซียคาดการณ์ว่าราคาน้ำมันจะมีเสถียรภาพมากขึ้นในช่วง 1H19 เนื่องจากกลุ่มในและนอกโอเปกให้ความร่วมมือในการปรับลดกำลังการผลิตเป็นอย่างดี ทั้งนี้สมาชิก 15 ชาติของกลุ่มโอเปกจะลดกำลังการผลิตน้ำมัน 800,000 บาร์เรล/วัน ขณะที่ผู้ผลิตน้ำมันนอกกลุ่มโอเปกจะปรับลดกำลังการผลิต 400,000 บาร์เรล/วัน รวมปรับลดกำลังการผลิตลง 1.2 ล้านบาร์เรล/วัน โดยเริ่มมีผลเดือนม.ค.2019
(+/-) กกพ.ไฟเขียว GPSC ควบรวม GLOW ย้ำเงื่อนไขต้องขาย"โกลว์ เอสพีพี 1"ก่อน พร้อมข้อกำหนดคุ้มครองลูกค้า: คณะกรรมการ กกพ.มีมติเห็นชอบในหลักการให้ GPSC ควบรวมกิจการ GLOW โดยมีเงื่อนไขกำหนดให้ GLOW ขายกิจการบริษัท โกลว์ เอสพีพี1 จำกัด ให้แล้วเสร็จก่อนหรือเวลาเดียวกับการควบรวม พร้อมทั้งกำหนดเงื่อนไขในการให้ความคุ้มครองกลุ่มลูกค้าผู้ซื้อไฟฟ้าจากกลุ่มธุรกิจโกลว์ทั้งหมด เพื่อให้เกิดความเป็นธรรม โปร่งใส และมีธรรมาภิบาล ทั้งนี้คาดว่าการเข้าซื้อกิจการ GLOW จะใช้เวลาไม่นาน เพราะปัจจุบันมีผู้ที่จะซื้อโรงไฟฟ้าโกลว์ เอสพีพี 1 แล้ว ขณะที่การตัดสินทรัพย์ดังกล่าวออกจากการเข้าซื้อกิจการ GLOW จะทำให้มูลค่าการซื้อกิจการลดลง ส่งผลให้ราคาหุ้น GLOW ที่จะรับซื้อเหลือราว 90 บาท/หุ้น จากเดิมหุ้นละ 94.89 บาท
นักวิเคราะห์ ปัจจัยพื้นฐาน :
อาทิตย์ จันทร์สว่าง Registration No.16475
นักวิเคราะห์ เทคนิค และ นักกลยุทธ์:
ชัยยศ จิวางกูร Registration No. 15942
ผู้ช่วยนักวิเคราะห์:
ยุภาวณี เล้าตระกูลชัย
ณัฐกานต์ โพธิ์ศรี
