ตลาดหุ้นวานนี้ลดลงหลัง IMF ออกมาปรับลดคาดการณ์เศรษฐกิจโลกลงปี 2561 เหลือ 3.7% (จาก 3.9%) และปรับลดคาดการณ์การเติบโตทั้งสหรัฐฯ และจีน ขณะที่เพิ่มประมาณการเศรษฐกิจไทยปี 2561-62 เป็น 4.6% และ 3.9% (จาก 4.1% และ 3.8%) ส่งผลให้หุ้นไทยฟื้นตัวแรงก่อนอ่อนลงเพราะขาดปัจจัยสนับสนุน บรรยากาศการลงทุนดูวันนี้ผ่อนคลายมากขึ้นจากค่าเงินเหรียญสหรัฐฯ อ่อนค่าลงหลังค่าเงินปอนด์ปรับขึ้นจากประเด็นอังกฤษอาจบรรลุข้อตกลง Brexit กับสหภาพยุโรปในสัปดาห์หน้า ตลาดรอดูตัวเลขอัตราเงินเฟ้อเดือน ก.ย.ของสหรัฐฯที่จะประกาศในวันพรุ่งนี้ก่อนเลือกทิศทาง หากตัวเลขดังกล่าวออกมามากกว่าคาดจะเป็นปัจจัยกดดันภาพรวมการลงทุนต่อ แต่กรณีน้อยกว่าคาดจะเป็นปัจจัยกระตุ้นให้เกิดแรงเก็งกำไรไหลกลับเข้ากลุ่มตลาดเกิดใหม่ได้ในระยะสั้น

  สำหรับตลาดหุ้นไทย ปรับฐานลงมาบริเวณ 1697 จุด ซึ่งอยู่ในจุดที่มีโอกาสฟื้นตัว ขณะที่หากหลุดจะมีแนวรับถัดไปที่ ประเมินแนวรับและความเสี่ยงทางลงที่ 1680-1660 จุด โดยกลยุทธ์หลักยังคงเน้นตั้งรับกลุ่มหุ้นใหญ่ที่อ่อนตัวตามภาพรวมตลาด เช่น ธนาคาร ค้าปลีก รวมถึงหุ้นที่ซื้อขายด้วย valuation ที่ไม่แพง อาทิ BBL, SCB, CPALL, AEONTS*, KTC หรือ เลือกหุ้นรายตัวในหุ้นที่มีปัจจัยบวกเฉพาะ อาทิ BAY 

โรงกลั่น - พายุเฮอร์ริเคน "ไมเคิล" ได้ทวีความรุนแรงกลายเป็นพายุระดับที่ 3 รุนแรงมากที่สุดที่เข้าพัดถล่มทางตะวันตกเฉียงเหนือของรัฐฟลอริด้าในรอบ 15 ปี อาจกระทบกับกำลังการกลั่นและส่งผลบวกต่อค่าการกลั่นในระยะสั้น

พลังงาน – ราคาน้ำมันดิบที่ปรับขึ้นทำให้มีการกลับมาเพิ่มความกังวลต่อการชดเชยราคาพลังงาน ติดตามการที่รองนายกฯ สมคิดเข้าพบ PTT วันที่ 11 ต.ค. นี้

Investment Theme หุ้นใหญ่และกลุ่มหุ้นเลือกตั้ง BBL, SCB, STEC, CPALL, PTT, PTTEP/ หุ้นเล็กที่น่าสนใจ GUNKUL*, PSTC*, DTC*, EASTW*, AEONTS* / หุ้นกระแสเงินสดมั่นคง-ปันผล CPNREIT, CPN, PSH, AP, SPF*, EA, BCPG 

ภาพรวมกลยุทธ์: ซื้อขายที่แนวรับและเลือกเก็งกำไรเมื่ออ่อนตัว ถือหุ้นที่มี หรือทยอยสะสมหุ้นใหญ่ รวมทั้งสามารถเลือกเก็งกำไรหุ้นขนาดกลาง-เล็ก  // หุ้นแนะนำวันนี้ BBL, CPALL / เก็งกำไร KTC (เป้า 40 ตัดขาดทุน 32), IRPC (เป้า 6.70 ตัดขาดทุน 6.30)

แนวรับ 1680-1690 / แนวต้าน : 1711 จุด สัดส่วน : เงินสด 30% : พอร์ตหุ้น 70%

 

  ผวาปี62ส่งออกร่วง - ปี 2562 โจทย์ยากเศรษฐกิจไทย IMF ปรับลดจีดีพี "สหรัฐ-จีน" ส่งสัญญาณอันตรายการค้าโลก ชะลอตัว รองนายกฯ "สมคิด" ชี้อย่าหวังพึ่งส่งออก หันปลุกเศรษฐกิจในประเทศ พร้อมเตือน ราคาน้ำมันขาขึ้นดันต้นทุนการผลิตพุ่ง เผย 11 ต.ค.นัดถกยักษ์ ปตท.เร่งส่งเสริม "ไบโออีโคโนมี

  สายการบิน - กบร.ไฟเขียวปลดล็อกกฎหมาย เปิดช่องกองทุนไทยร่วมถือหุ้นในบริษัทสายการบิน หวังลดความเสี่ยงฐานะทางการเงินของสายการบินได้ สั่งลุยทำรัฐธรรมนูญความปลอดภัยการบินระดับชาติ เคาะ พ.ย.นี้

  ไอเฟคนัดเลือก – กรรมการที่เหลือ 2 ท่าน เตรียมจัดประชุมวิสามัญ คืนสิทธิกลับไปยังผู้ถือหุ้น ให้เลือกตั้งคณะกรรมการบริษัทขึ้นมาใหม่ คาดมีการประชุมสัปดาห์ที่ 3 เดือน พ.ย.2561

  สื่อสาร – ดีแทคและกสทช.ยังอยู่ระหว่างต่อรองการเข้าประมูลคลื่น 900MHz โดยหาก DTAC ไม่ยื่นเอกสารภายในเที่ยงวันที่ 16 ต.ค. กสทช.มีแนวโน้มจุอุธรณ์คำสั่งศาลปกครอง ที่ให้คุ้มครองชั่วคราวการใช้คลื่น 850NHz กับ DTAC

 

ประเด็นติดตาม: 10 ต.ค. – ตัวเลขเงินเฟ้อสหรัฐฯ, 12 ต.ค. – ตัวเลขดุลการค้าจีน

(* หมายถึง หุ้นทางกลยุทธ์ ซึ่งอาจมีคำแนะนำต่างกับพื้นฐาน หรือที่ไม่ ได้อยู่ในการวิเคราะห์ของ UOBKH ซึ่งนักลงทุนควรพิจารณาตั้งจุดตัดขาดทุน 3-5% ของราคาที่เข้าซื้อ)

 

10 ต.ค. – ตัวเลขเงินเฟ้อสหรัฐฯ

11 ต.ค. – ธปท.เปิด public hearing มาตรการคุมเข้ม

               สินเชื่ออสังหาฯ

12 ต.ค. – ตัวเลขดุลการค้าจีน

 

ประเด็นลงทุนสำหรับหุ้นแนะนำ

 

BBL (240) : คาดผลการดำเนินงานไตรมาส 3/61 ชะลอ QoQ แต่เพิ่มขึ่น YoY

CPALL (84) : ผลการดำเนินงานไตรมาส 3/61 คาดชะลอตัว แต่เราประเมินราคาหุ้นตอบรับปัจจัยดังกล่าวแล้ว

KTC* (40) : เก็งกำไรแบบตั้งจุดตัดขาดทุนที่ 32 บาท

IRPC* (6.70) : เก็งกำไรแบบตั้งจุดตัดขาดทุนที่ 6.30 บาท

หุ้นที่น่าสนใจอื่นๆ: กลุ่มอสังหาริมทรัพย์ / CHOW*, SSP*, AEONTS*, EGCO, GULF*, BJCHI*, TH*, THANI*, BBL (ควรตั้งจุดตัดขาดทุน 3-5%)