- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Monday, 14 May 2018 18:07
- Hits: 1946
บล.บัวหลวง : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน ภาพตลาดและแนวโน้ม
จะออกไปแตะขอบฟ้า...1,800
วันนี้คาดหุ้นไทยผันผวนเชิงบวก
ระยะสัปดาห์ คาดดัชนีฯจะผันผวนเชิงบวก โดยยกฐานสูงขึ้น-ไม่กลับลงไปเล่นต่ำกว่า 1,745 จุด และคาดภายในสัปดาห์นี้-ต้นสัปดาห์หน้า หุ้นไทยจะกลับขึ้นไปแตะบริเวณ 1,800 จุด อีกครั้ง โดยปัจจัยหนุนจะมาจาก 1) มุมมองเชิงบวกต่อแนวโน้มผลการดำเนินงานไตรมาสถัดไป จากอัพเดทข้อมูล การประชุมนักวิเคราะห์ และ Opportunity day ที่ตลาดหลักทรัพย์ 2) ความเชื่อมั่นต่อการลงทุนจากการประกาศ พรบ.EEC ลงราชกิจจาฯ, ศาล รธน.จะมีคำวินิจฉัย พรป. ในวันที่ 23 พค.นี้ คาดไม่ขัด รธน.และเดินหน้าประกาศวันเลือกตั้งได้ในอีก 1-2 เดือนข้างหน้า 3) การปรับพอร์ตหุ้นไทยของกองต่างชาติในตลาดหุ้นภูมิภาคนี้คาดจบไปแล้ว 4) สัปดาห์นี้เจ้าหน้าที่ระดับสูงของจีนจะเดินทางเยือนสหรัฐเพื่อเดินหน้าเจรจาเลี่ยงปมการกีดกันการค้า
What to watch
(+) ศาลรัฐธรรมนูญ มีคำสั่งนัดวินิจฉัยร่างกฎหมายลูกเลือกตั้ง ส.ส.-ส.ว. 23 พ.ค. / เมื่อวินิจฉัยเสร็จ และผ่าน...จะสามารถประกาศวันเลือกตั้งได้ ภายในเดือน มิย.-กค. ซึ่งจะทำให้ตลาดหุ้นไทยกลับมาคึกคักอีกครั้ง
(+/-) คาดการณ์เบื้องต้น (ยังต้องคำนวณอีกครั้งสิ้นเดือนนี้) หุ้น เข้า-ออก SET50 ประกาศกลางเดือน มิย. (คาดการเบื้องต้นเราใช้ราคาปิดเมื่อวันศุกร์ที่ 4 พค. ซึ่งการคำนวณจริงจะใช้ราคาปิดสิ้นเดือน พค.) หุ้นที่มี "ลุ้น" เข้าคำนวณ: BLA DTAC GLOW KTC RATCH และหุ้นออกจาก SET50 รอบนี้ BCP KCE PSH SAWAD WHA / ส่วนวันอังคารรู้ผลการปรับหุ้น เข้า-ออก และน้ำหนักหุ้นไทยใน MSCI Index
(*) ปธน.สหรัฐฯประกาศถอนตัวจากข้อตกลงนิวเคลียร์ P5+1 แล้ว โดยสหรัฐฯเตรียมคว่ำบาตรอิหร่านครั้งใหม่ แต่หากยุโรปไม่ถอนตัวจากข้อตกลง ทำให้การคว่ำบาตรมีเพียงสหรัฐฯชาติเดียว ผลกระทบต่อราคาน้ำมันจะไม่เท่าเมื่อปี 2015
(*) ภายใน เดือน พค. นี้ คาดจะมีความคืบหน้า เจรจาตกลงการค้าเพื่อเลี่ยง มาตรการกีดกันทางการค้าระหว่าง จีน-สหรัฐฯ (สหรัฐฯสิ้นสุดการรับฟังความเห็นช่วง ปลายเดือน พค.-ต้นเดือน มิย.) โดยล่าสุดสหรัฐฯเชิญเจ้าหน้าที่จีนเข้าร่วมหารือ รอบ 2 และ ตลาดหวังว่าจะมีข่าวคืบหน้าที่ดีกว่ารอบแรกที่จัดขึ้นที่จีน
(+/-) จากการประกาศผลการดำเนินงานรอบสัปดาห์ที่ผ่านมา เราแนะนำกลุ่มหุ้นที่น่าเล่นรอบ จากผลการดำเนินงานที่ดีขึ้นและมีการปรับกำไรขึ้น หรือหุ้นที่ราคาหุ้นปรับลดลงรับผลการดำเนินงานที่ต่ำคาด แต่มีแนวโน้มกำไรจะดีขึ้นจากนี้ไป...
(+) Earnings upward revision: หุ้นที่กำไรดีกว่าคาดหรือตามคาด และเราได้มีการปรับคาดการณ์กำไรขึ้นได้แก่ IVL GOLD BLA
(*/+) Earnings bottom out: หุ้นรายตัวที่ราคาหุ้นลดลงแรงรับข่าวกำไร 1Q18 ที่ผิดคาด แต่หุ้นเหล่านี้คาดกำไรได้ผ่านจุดต่ำสุด และ มีแนวโน้มจะฟืนตัวขึ้นใน ไตรมาสถัดๆไป อิงจากสมมุติฐานคาดการณ์กำไรจากนักวิเคราะห์ที่คงคาดการณ์กำไรปีนี้ (Maintain forecast) โดยหุ้นแนะนำ ได้แก่ LPN SGP
หุ้นแนะนำวันนี้
HOTPOT ซื้อเก็งกำไรดักขายก่อน XR 17 พค.นี้ จากการเปลี่ยนกลุ่ม ผถห.ใหม่ไปอยู่ในเครือ JCK (TFD เดิม) และจะเปลี่ยนชื่อ เป็น JCKH (16 พค.นี้)
สะสมรับเหมา CK STEC: ล่าสุดเรา Upgrade STEC ขึ้น 2 ขั้น จาก SELL มาเป็น BUY
รายงานวันนี้
สรุปรายงาน Earnings result เช้านี้ (ดูตาราง)
วันนี้หุ้นที่ BLS cover รายงานกำไร 23 บริษัท กำไรดีกว่าคาด 8 บริษัท / แย่กว่าคาด 3 บริษัท / อีก 12 บริษัทกำไรตามคาด
(+) กำไรดีกว่าคาด ได้แก่ UTP ORI JMT SAT GLOBAL LH TICON AAV
(-) ส่วนกำไรหลักแย่กว่าคาดคือ BCPG BCP CBG
(+) เราปีการปรับกำไรขึ้น 3 บริษัท คือ SAT GLOBAL BJC
(-) เราปรับกำไรลง INTUCH BCPG BCP CBG
หุ้นมีข่าว/ประเด็น
ตารางประชุม นักวิเคราะห์ /Opportunity day
14 พ.ค. LH AAV TWPC ORI CKP (Analyst Meetimg) / MGT SPCG CHAYO ADB GOLD (Opp day)
15 พ.ค. CPALL CPF BCP TOP / CHEWA ITEL ADVANC INTUCH GCAP PDJ CRD
16 พ.ค. SC BANPU BPP SAT ERW CPN PTT BA / TPBI SABINA MALEE SE TK PSL AMANAH
17 พ.ค. TKN BDMS RS MAKRO TRUE WHA ROBINS GULF / BPP IRPC BANPU KTC BCP ERW FN
18 พ.ค. MINT CENTEL SIRI PLANB TOA / GULF CPN PF K WHA MINT PTT
(+) แบงก์ ไฟแนนซ์ "พาณิชย์" ถกวาระเร่งด่วน เคาะ ชะลอการใช้มาตรฐานการบัญชี IFRS 9 ออกไป 1 ปี เพื่อประเมินผลกระทบเอสเอ็มอี ก่อนชี้ขาดว่าจะดำเนินการอย่างไรต่อ พร้อมมอบสภาวิชาชีพบัญชีตั้งคลินิกบัญชีเฉพาะกิจ ให้คำปรึกษาและตอบข้อสงสัยและจัดเวิร์กช็อปอบรมผู้ทำบัญชีและนิติบุคคล เพื่อเตรียมความพร้อม (ที่มา ไทยรัฐฯ)
(-) สะท้อนดีมานต์ อสังหาฯอ่อนแอ: AREAชี้ราคาค่าก่อสร้างลด รับซีเมนต์-คอนกรีต-เหล็กถูกลง นายโสภณ พรโชคชัย กรรมการ สมาคมผู้ประเมินค่าทรัพย์สินแห่งประเทศไทย เปิดเผยว่า ทางมูลนิธิฯได้ดำเนินการศึกษาข้อมูลจากทางราชการ และภาคสนามมาดำเนินการจัดทำราคาค่าก่อสร้าง ทั้งนี้การเปลี่ยนแปลงล่าสุดตั้งแต่เดือนธันวาคม 2560-มีนาคม 2561 (ไตรมาสที่ 1) สรุปว่ามีการลดลงของวัสดุต่างๆ เฉลี่ย -1.88% โดยปัจจัยสำคัญก็คือ ไม้ลดลง 0.60% ซีเมนต์ลดลง 4.00% คอนกรีตลดลง 3.60% เหล็กลดลง 6.20% และส่วนวัสดุที่เพิ่มขึ้น กระเบื้องเพิ่มขึ้น 1.30% วัสดุฉาบเพิ่มขึ้น 0.30% สุขภัณฑ์เพิ่มขึ้น 0.60% ไฟฟาเพิ่มขึ้น 2.80%วัสดุอื่นๆ เพิ่มขึ้น 0.50% (ที่มาแนวหน้า)
วิกิจ ถิรวรรณรัตน์ Tel. (662) 618-1336
นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน/ปัจจัยทางเทคนิค
ธนัท พจน์เกษมสิน,นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านหลักทรัพย์
นภนต์ ใจแสน, นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุ
OO8730
(+) ศาลรัฐธรรมนูญ มีคำสั่งนัดวินิจฉัยร่างกฎหมายลูกเลือกตั้ง ส.ส.-ส.ว. 23 พ.ค. / เมื่อวินิจฉัยเสร็จ และผ่าน...จะสามารถประกาศวันเลือกตั้งได้ ภายในเดือน มิย.-กค. ซึ่งจะทำให้ตลาดหุ้นไทยกลับมาคึกคักอีกครั้ง
(+/-) คาดการณ์เบื้องต้น (ยังต้องคำนวณอีกครั้งสิ้นเดือนนี้) หุ้น เข้า-ออก SET50 ประกาศกลางเดือน มิย. (คาดการเบื้องต้นเราใช้ราคาปิดเมื่อวันศุกร์ที่ 4 พค. ซึ่งการคำนวณจริงจะใช้ราคาปิดสิ้นเดือน พค.) หุ้นที่มี "ลุ้น" เข้าคำนวณ: BLA DTAC GLOW KTC RATCH และหุ้นออกจาก SET50 รอบนี้ BCP KCE PSH SAWAD WHA / ส่วนวันอังคารรู้ผลการปรับหุ้น เข้า-ออก และน้ำหนักหุ้นไทยใน MSCI Index
(*) ปธน.สหรัฐฯประกาศถอนตัวจากข้อตกลงนิวเคลียร์ P5+1 แล้ว โดยสหรัฐฯเตรียมคว่ำบาตรอิหร่านครั้งใหม่ แต่หากยุโรปไม่ถอนตัวจากข้อตกลง ทำให้การคว่ำบาตรมีเพียงสหรัฐฯชาติเดียว ผลกระทบต่อราคาน้ำมันจะไม่เท่าเมื่อปี 2015
(*) ภายใน เดือน พค. นี้ คาดจะมีความคืบหน้า เจรจาตกลงการค้าเพื่อเลี่ยง มาตรการกีดกันทางการค้าระหว่าง จีน-สหรัฐฯ (สหรัฐฯสิ้นสุดการรับฟังความเห็นช่วง ปลายเดือน พค.-ต้นเดือน มิย.) โดยล่าสุดสหรัฐฯเชิญเจ้าหน้าที่จีนเข้าร่วมหารือ รอบ 2 และ ตลาดหวังว่าจะมีข่าวคืบหน้าที่ดีกว่ารอบแรกที่จัดขึ้นที่จีน
(+/-) จากการประกาศผลการดำเนินงานรอบสัปดาห์ที่ผ่านมา เราแนะนำกลุ่มหุ้นที่น่าเล่นรอบ จากผลการดำเนินงานที่ดีขึ้นและมีการปรับกำไรขึ้น หรือหุ้นที่ราคาหุ้นปรับลดลงรับผลการดำเนินงานที่ต่ำคาด แต่มีแนวโน้มกำไรจะดีขึ้นจากนี้ไป...
(+) Earnings upward revision: หุ้นที่กำไรดีกว่าคาดหรือตามคาด และเราได้มีการปรับคาดการณ์กำไรขึ้นได้แก่ IVL GOLD BLA
(*/+) Earnings bottom out: หุ้นรายตัวที่ราคาหุ้นลดลงแรงรับข่าวกำไร 1Q18 ที่ผิดคาด แต่หุ้นเหล่านี้คาดกำไรได้ผ่านจุดต่ำสุด และ มีแนวโน้มจะฟืนตัวขึ้นใน ไตรมาสถัดๆไป อิงจากสมมุติฐานคาดการณ์กำไรจากนักวิเคราะห์ที่คงคาดการณ์กำไรปีนี้ (Maintain forecast) โดยหุ้นแนะนำ ได้แก่ LPN SGP
หุ้นแนะนำวันนี้
HOTPOT ซื้อเก็งกำไรดักขายก่อน XR 17 พค.นี้ จากการเปลี่ยนกลุ่ม ผถห.ใหม่ไปอยู่ในเครือ JCK (TFD เดิม) และจะเปลี่ยนชื่อ เป็น JCKH (16 พค.นี้)
สะสมรับเหมา CK STEC: ล่าสุดเรา Upgrade STEC ขึ้น 2 ขั้น จาก SELL มาเป็น BUY
รายงานวันนี้
สรุปรายงาน Earnings result เช้านี้ (ดูตาราง)
วันนี้หุ้นที่ BLS cover รายงานกำไร 23 บริษัท กำไรดีกว่าคาด 8 บริษัท / แย่กว่าคาด 3 บริษัท / อีก 12 บริษัทกำไรตามคาด
(+) กำไรดีกว่าคาด ได้แก่ UTP ORI JMT SAT GLOBAL LH TICON AAV
(-) ส่วนกำไรหลักแย่กว่าคาดคือ BCPG BCP CBG
(+) เราปีการปรับกำไรขึ้น 3 บริษัท คือ SAT GLOBAL BJC
(-) เราปรับกำไรลง INTUCH BCPG BCP CBG
หุ้นมีข่าว/ประเด็น
ตารางประชุม นักวิเคราะห์ /Opportunity day
14 พ.ค. LH AAV TWPC ORI CKP (Analyst Meetimg) / MGT SPCG CHAYO ADB GOLD (Opp day)
15 พ.ค. CPALL CPF BCP TOP / CHEWA ITEL ADVANC INTUCH GCAP PDJ CRD
16 พ.ค. SC BANPU BPP SAT ERW CPN PTT BA / TPBI SABINA MALEE SE TK PSL AMANAH
17 พ.ค. TKN BDMS RS MAKRO TRUE WHA ROBINS GULF / BPP IRPC BANPU KTC BCP ERW FN
18 พ.ค. MINT CENTEL SIRI PLANB TOA / GULF CPN PF K WHA MINT PTT
(+) แบงก์ ไฟแนนซ์ "พาณิชย์" ถกวาระเร่งด่วน เคาะ ชะลอการใช้มาตรฐานการบัญชี IFRS 9 ออกไป 1 ปี เพื่อประเมินผลกระทบเอสเอ็มอี ก่อนชี้ขาดว่าจะดำเนินการอย่างไรต่อ พร้อมมอบสภาวิชาชีพบัญชีตั้งคลินิกบัญชีเฉพาะกิจ ให้คำปรึกษาและตอบข้อสงสัยและจัดเวิร์กช็อปอบรมผู้ทำบัญชีและนิติบุคคล เพื่อเตรียมความพร้อม (ที่มา ไทยรัฐฯ)
(-) สะท้อนดีมานต์ อสังหาฯอ่อนแอ: AREAชี้ราคาค่าก่อสร้างลด รับซีเมนต์-คอนกรีต-เหล็กถูกลง นายโสภณ พรโชคชัย กรรมการ สมาคมผู้ประเมินค่าทรัพย์สินแห่งประเทศไทย เปิดเผยว่า ทางมูลนิธิฯได้ดำเนินการศึกษาข้อมูลจากทางราชการ และภาคสนามมาดำเนินการจัดทำราคาค่าก่อสร้าง ทั้งนี้การเปลี่ยนแปลงล่าสุดตั้งแต่เดือนธันวาคม 2560-มีนาคม 2561 (ไตรมาสที่ 1) สรุปว่ามีการลดลงของวัสดุต่างๆ เฉลี่ย -1.88% โดยปัจจัยสำคัญก็คือ ไม้ลดลง 0.60% ซีเมนต์ลดลง 4.00% คอนกรีตลดลง 3.60% เหล็กลดลง 6.20% และส่วนวัสดุที่เพิ่มขึ้น กระเบื้องเพิ่มขึ้น 1.30% วัสดุฉาบเพิ่มขึ้น 0.30% สุขภัณฑ์เพิ่มขึ้น 0.60% ไฟฟาเพิ่มขึ้น 2.80%วัสดุอื่นๆ เพิ่มขึ้น 0.50% (ที่มาแนวหน้า)
วิกิจ ถิรวรรณรัตน์ Tel. (662) 618-1336
นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน/ปัจจัยทางเทคนิค
ธนัท พจน์เกษมสิน,นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านหลักทรัพย์
นภนต์ ใจแสน, นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุ
OO8730
