- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Wednesday, 21 March 2018 17:32
- Hits: 1105
บล.หยวนต้า(ประเทศไทย) : รายงานภาวะตลาดหุ้นรายวัน กลยุทธ์วันนี้
เลือกเก็งกำไรหุ้นรายตัว เน้น Domestic Play
Smart Pick
สะสม INTUCH
ราคาปิด 59.25 บาท
ราคาเหมาะสม 74.75 บาท
Valuation น่าสนใจ ราคา ณ ปัจจุบันซื้อขายส่วนลดจาก NAV ของการถือหุ้นใน ADVANC, THCOM สูงถึง 27% เทียบกับค่าเฉลี่ยย้อนหลัง 5 ปีที่ราว 18% เราเชื่อว่าราคาหุ้น INTUCH จะกลับมา Outperform
ขึ้น XD เงินปันผลงวด 2H60 หุ้นละ 1.27 บาท วันที่ 9 เม.ย. คิดเป็น Dividend Yield 2.1% และกำไรของ ADVANC ปี 2561 ที่กลับสู่การเติบโตในรอบ 3 ปี หนุนกำไรของ INTUCH +13% YoY
สะสม SCC
ราคาปิด 504.00 บาท
ราคาเหมาะสม 550.00 บาท
ขึ้น XD วันที่ 4 เม.ย. ปันผลงวด 2H60 หุ้นละ 10.50 บาท คิดเป็น Dividend Yield คิดเป็น Dividend Yield 2.1%
คาดกำไรปกติปี 2561 เติบโต +7% YoY เป็น 5.1 หมื่นล้านบาท จากแรงหนุนของธุรกิจปิโตรเคมี ขณะที่ธุรกิจปูนซีเมนต์คาดผ่านจุดต่ำสุดแล้วในปีที่ผ่านมา และค่อยๆฟื้นตัวในปีนี้ Valuation ณ ปัจจุบันอยู่ในระดับน่าสนใจ PER2561 เพียง 11.4 เท่า และ Dividend Yield เฉลี่ยปีละ 4%
เก็งกำไร PTTGC
ราคาปิด 98.25 บาท
ราคาเหมาะสม 103.00 บาท
คาดหุ้นกลุ่มพลังงาน/ปิโตรเคมีฟื้นตัววันนี้ จากเหตุการณ์ตึงเครียดในตะวันออกกลาง ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบ NYMEX ฟื้นตัว +2.3% ปิดที่ US$63.54/barrel สูงสุดรอบ 3 สัปดาห์
ทิศทางกำไรปกติ 1Q61 คาดเติบโตทั้ง YoY และ QoQ จากแรงหนุนจากส่วนต่างราคาปิโตรเคมีที่อยู่ในระดับสูง อีกทั้งได้ประโยชน์เต็มที่จากการเป็นผู้ผลิตบน Gas Base ทำให้ต้นทุนขยับขึ้นน้อยกว่าราคาน้ำมันดิบที่ปรับตัวขึ้น
เก็งกำไร TISCO
ราคาปิด 90.00 บาท
ราคาเหมาะสม 95.00 บาท
ราคาหุ้นพักตัวลงมาใกล้แนวรับบริเวณ 90.00 บาท จึงคาดว่ามีโอกาสฟื้นตัวได้ โดยมีแนวต้านที่ 92.00 บาท และ 95.00 บาท Stop loss หากต่ำกว่า 88.50 บาท
ขึ้น XD เงินปันผลงวดปี 2560 หุ้นละ 5.00 บาท วันที่ 27 เม.ย. คิดเป็น Dividend Yield สูงถึง 5.5%
Profit - Taking : N.A.
กลยุทธ์วันนี้
เราคาดทิศทาง SET INDEX กลับมายืนเหนือ 1800 จุด แต่มี upside ที่จำกัด เพราะขาดปัจจัยบวกใหม่หลังจบฤดูกาลรายงานผลประกอบการ ขณะที่กระแสเงินทุนต่างชาติชะลอตัว เพื่อรอดูผลการประชุมเฟดค่ำคืนนี้ การขึ้นดอกเบี้ย 25bps อยู่ในการคาดการณ์ของตลาดอยู่แล้ว แต่ประเด็นที่สำคัญกว่า คือ เฟด จะมีการปรับการส่งสัญญาณการขึ้นดอกเบี้ย (Dot Plot) จาก 3 เป็น 4 ครั้งหรือไม่
อย่างไรก็ดี เรามองว่า Downside ของ SET INDEX จำกัด เมื่อราคาน้ำมันดิบ NYMEX ปิดบวกถึง 2.3% สูงสุดในรอบ 3 สัปดาห์ ด้วยปัจจัยหนุนจากการรายงานสต๊อคน้ำมันสหรัฐฯจาก API ลดลง 2.7 ล้านบาร์เรล สวนทางกับคาดการณ์ของตลาด และความตึงเครียดในตะวันออกกลาง เราประเมินว่า เป็นโอกาสของการเก็งกำไรหุ้นพลังงาน/ ปิโตรเคมี ที่ราคาพักตัวลงมาในช่วงก่อนหน้า ได้แก่ PTT/ PTTEP/ PTTGC/ IRPC/ SCC
กลยุทธ์การลงทุนเน้นเก็งกำไรหุ้นรายตัวเช่นเดิม เน้นสะสมหุ้นที่เกี่ยวข้องกับการบริโภคภายในประเทศ (Domestic Play) ได้แก่ ค้าปลีก (BJC/ CPALL), ธนาคาร (KBANK/ TISCO), สื่อสาร (ADVANC/ TRUE/ INTUCH) คาดวันนี้มีการรายงานยอดส่งออกของไทยเดือน ก.พ. Bloomberg Consensus คาดขยายตัวดี 9.25% YoY ช่วยเพิ่มโอกาสที่ ธปท. ปรับเพิ่มประมาณการ GDP ไทยปี 2561 ในสัปดาห์หน้า
HOT Topic
1. ติดตามการประชุมเฟดในคืนนี้ คาดขึ้นดอกเบี้ย 0.25% ประเด็นสำคัญอยู่ที่มุมมองดอกเบี้ยในช่วงที่เหลือของปีว่าจะขึ้นอีกกี่ครั้ง
2. ตัวเลขส่งออกไทยเดือน ก.พ.รายงานวันนี้ คาด +9.25% YoY
3. น้ำมันดีดกลับทำระดับสูงสุดรอบ 3 สัปดาห์ จะทะลุผ่าน US$65.00/barrel ได้หรือไม่ เราชอบหุ้นตัวใด?
4. จับตาการแก้ปัญหาการคลังของสหรัฐฯ เพื่อหลีกเลี่ยง Government Shutdown ในวันศุกร์นี้
ตลาดหุ้นไทยวานนี้
วานนี้ SET INDEX ปิดที่ 1799.84 จุด ปรับตัวเพิ่มขึ้นเล็กน้อย 0.05 จุด ด้วยมูลค่าการซื้อขายราว 4.9 หมื่นล้านบาท ด้านกระแสเงินทุน นักลงทุนต่างชาติขายสุทธิเป็นวันที่ 3 อีกราว 3.3 พันล้านบาท รวม 3 วันขายสุทธิสะสมราว 5.7 พันล้านบาท เช่นเดียวกับสถาบันในประเทศที่ขายสุทธิแต่เพียงเล็กน้อยราว 153 ล้านบาท ด้านตลาด SET50 Index Futures นักลงทุนต่างชาติมีสถานะ Long สุทธิหนาแน่นถึง 7.3 พันสัญญา สวนทางกับสถาบันในประเทศและบัญชี บล. ที่มีสถานะ Short สุทธิราว 2.5 พันสัญญา ส่งผลให้ QTD นักลงทุนต่างชาติมีสถานะ Short สุทธิคงเหลือราว 1.1 หมื่นสัญญา ขณะที่สถาบันในประเทศและ บัญชี บล. มีสถานะ Long สุทธิราว 1.8 หมื่นสัญญา ด้านตลาดตราสารหนี้ นักลงทุนต่างชาติซื้อสุทธิเป็นวันที่ 6 อีกราว 2.9 พันล้านบาท รวม 6 วันทำการซื้อสุทธิสะสมทั้งสิ้น 2.1 หมื่นล้านบาท
ปัจจัยสำคัญวันนี้
รัฐมนตรีคลังจากกลุ่มประเทศ G20 แสดงความกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงจากนโยบายกีดกันทางการค้าของสหรัฐฯอาจส่งผลกระทบต่อเศรษฐกิจโลก
ซาอุดิอาระเบียพร้อมสร้างระเบิดนิวเคลียร์หากอิหร่านเริ่มสร้างระเบิดนิวเคลียร์
ปริมาณการผลิตน้ำมันดิบของเวเนซุเอลาในเดือน ก.พ. ลดลง 5.24 หมื่นบาร์เรล/วัน มาอยู่ที่ 1.55 ล้านบาร์เรล/วัน
API รายงานสต๊อกน้ำมันดิบลดลง 2.74 ล้านบาร์เรล มากกว่าที่ตลาดคาดว่าจะเพิ่มขึ้น2.5 ล้านบาร์เรล
คสช.ใช้ ม.44 สั่งปลด "สมชัย ศรีสุทธิยากร" ออกจากตำแหน่งกรรมการ กกต. เนื่องจากพฤติกรรมไม่เหมาะสมในการให้สัมภาษณ์สื่อ
สัปดาห์นี้มีหุ้น IPO เข้าใหม่ 2 บริษัท ได้แก่ CMAN เข้าซื้อขายใน SET ราคา IPO ที่ 3.84 บาท/หุ้น ในวันนี้ (21 มี.ค.) และ CHAYO เข้าซื้อขายในตลาด MAI ราคา IPO ที่ 2.88 บาท/หุ้น ในวันที่ 22 มี.ค.
ติดตามการประชุม FED วันที่ 20-21 มี.ค.
ติดตามการรายงานนำเข้า-ส่งออกไทย เดือน ก.พ. ตลาดคาดการส่งออกขยายตัว 9.25%YoY วันนี้
ติดตามการประชุมธนาคารกลางอังกฤษ BOE วันที่ 22 มี.ค.
ติดตามการรายงานค่า PMI ของสหรัฐและอียู วันที่ 22 มี.ค.
ติดตามการายงานเงินเฟ้อญี่ปุ่น เดือนก.พ. วันที่ 23 มี.ค.
ติดตามการเจรจาเพื่อจัดตั้งรัฐบาลผสมของอิตาลี วันที่ 23 มี.ค.
จับตาการแก้ปัญหาการคลังของสหรัฐฯ เพื่อหลีกเลี่ยงการปิดหน่วยงานราชการ (Government Shutdown) ที่มีกำหนดเส้นตายภายในวันที่ 23 มี.ค.
Strategist Team
Mayuree Chowvikran Head of Research , 662-009-8050
Padon Vannarat Strategist , 662-009-8060
Piyapat Patarapuvadol Strategist , 662-009-8062
Nutt Treepoonsuk Strategist , 662-009-8059
OO6783
