- Details
- Category: บทวิเคราะห์
- Published: Monday, 26 February 2018 16:53
- Hits: 1073
บล.จีเอ็มโอ-แซด คอม : บทวิเคราะห์ตลาดหุ้นรายวัน Morning Ztrategy
SET Index ปิดที่ระดับ 1808.06 จุด +19.43 จุด (+1.09%) มูลค่าการซื้อขาย 5.9 หมื่นล้านบาท ดัชนีปรับตัวขึ้นตามทิศทางตลาดต่างประเทศ โดยนักลงทุนยังจับตาถ้อยแถลงประธานเฟดคนใหม่ โดยแรงซื้อหลักอยู่ในหุ้น AOT EA BDMS และ IVL
Fund Flow นักลงทุนต่างชาติซื้อสุทธิในตลาดหุ้น แต่ยังเปิดสถานะ Long สุทธิใน Index Futures และซื้อสุทธิในตลาดพันธบัตรต่อเนื่อง แสดงถึงทิศทางเม็ดเงินไหลเข้า
นักลงทุนสถาบันเป็นผู้ซื้อสุทธิหลักในตลาดหุ้นไทย +1,655 ล้านบาท และมีสถานะ Short สุทธิใน Index Futures เล็กน้อย -73 สัญญา สวนทางกับนักลงทุนต่างชาติที่ขายสุทธิหุ้นไทย -1,790 ล้านบาท และเปิด Long สุทธิใน Index Futures +4,120 สัญญา
Market Outlook
คาดตลาดหุ้นปรับตัวขึ้นตามตลาดต่างประเทศ โดยนักลงทุนเริ่มคลายความกังวลว่า FED จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเร็วเกินคาดในปีนี้หลังจากที่ประธาน FED มองว่าอัตราเงินเฟ้อสหรัฐยังคงอยู่ในระดับต่ำ และมีแนวโน้มต่ำกว่าเป้าหมาย 2% ของเฟดต่อไปอีกหลายปี การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่เร็วเกินไปจะกระทบต่อเศรษฐกิจ อย่างไรก็ตามจับตาถ้อยแถลงของประธาน FED คนใหม่เป็นครั้งแรกวันพรุ่งนี้ว่าจะมีการส่งสัญญาณต่อแนวโน้มการปรับดอกเบี้ยในปีนี้อย่างไร ให้กรอบ SET Index 1801 - 1821
กลยุทธ์การลงทุน : เก็งกำไรหุ้นมีปัจจัยบวกเฉพาะตัว และกลุ่มธนาคาร
ประเด็นที่น่าจับตา : แนวโน้มอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล, แนวโน้มค่าเงินบาท, ถ้อยแถลงประธาน FED
คาดตลาดหุ้นปรับตัวขึ้นตามตลาดต่างประเทศ โดยนักลงทุนเริ่มคลายความกังวลว่า FED จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเร็วเกินคาดในปีนี้หลังจากที่ประธาน FED มองว่าอัตราเงินเฟ้อสหรัฐยังคงอยู่ในระดับต่ำ และมีแนวโน้มต่ำกว่าเป้าหมาย 2% ของเฟดต่อไปอีกหลายปี การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่เร็วเกินไปจะกระทบต่อเศรษฐกิจ อย่างไรก็ตามจับตาถ้อยแถลงของประธาน FED คนใหม่เป็นครั้งแรกวันพรุ่งนี้ว่าจะมีการส่งสัญญาณต่อแนวโน้มการปรับดอกเบี้ยในปีนี้อย่างไร ให้กรอบ SET Index 1801 - 1821
กลยุทธ์การลงทุน : เก็งกำไรหุ้นมีปัจจัยบวกเฉพาะตัว และกลุ่มธนาคาร
ประเด็นที่น่าจับตา : แนวโน้มอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล, แนวโน้มค่าเงินบาท, ถ้อยแถลงประธาน FED
Recommendation
Strategy Daily Pick
AOT ตัวเลขนักท่องเที่ยวม.ค.18 โต 10.9%YoY
ANAN ศึกษาการระดมทุนเหรียญดิจิตอล (ICO)
TVO อาร์เจนตินาแล้ง ดันราคาถั่วเหลืองพุ่งแตะระดับสูงสุดรอบ 1 ปี
AOT ตัวเลขนักท่องเที่ยวม.ค.18 โต 10.9%YoY
ANAN ศึกษาการระดมทุนเหรียญดิจิตอล (ICO)
TVO อาร์เจนตินาแล้ง ดันราคาถั่วเหลืองพุ่งแตะระดับสูงสุดรอบ 1 ปี
Fundamental Report
AAV BUY (TP7.15) - Review4Q17
AAV BUY (TP7.15) - Review4Q17
Ztock Daily
CPR: Support 5.60 - 5.80 Resistance 6.15 - 6.50
SMT: Support 2.10 - 2.16 Resistance 2.32 - 2.56
CPR: Support 5.60 - 5.80 Resistance 6.15 - 6.50
SMT: Support 2.10 - 2.16 Resistance 2.32 - 2.56
Corporate Watch
(+) AOT ททท.ได้เปิดตัวแคมเปญใหม่ เพื่อประชาสัมพันธ์แหล่งท่องเที่ยวและสินค้าทางการท่องเที่ยวใหม่ รวมถึงความพร้อมในการรองรับนักท่องเที่ยวชาวอินเดีย โดยตั้งเป้าหมายเพิ่มจำนวนนักท่องเที่ยวชาวอินเดียเดินทางมาประเทศไทยให้ถึง 2 ล้านคนต่อปี (Source : นสพ.เดลินิวส์)
(+) SPALI ครองเบอร์หนึ่งตลาดต่างจังหวัด โชว์ปัจจุบันพัฒนาโครงการอสังหาฯแล้วกว่า 140 โครงการ ตั้งเป้าปี 61 ดันสัดส่วนรายได้ต่างจังหวัดพุ่งแตะ 30% จากปีก่อนอยู่ที่ 24% ล่าสุดเปิดตัว "ศุภาลัยพรีโม่ อุบลฯ" มูลค่า 450 ล้านบาท (Source : นสพ.ข่าวหุ้น)
(+) ANAN ศึกษาระดมทุนเหรียญดิจิตอล (ICO) ต่อยอดงานบริการต่างๆ อย่างครบวงจร เล็งแตกไลน์ธุรกิจใหม่ ผุด Service Apartment ลุยเปิด 4 โครงการมูลค่ารวมกว่า 1 หมื่นล้านบาทปลายเดือนมี.ค.นี้ หวังสร้างรายได้ระยะยาว ลุยเปิดโครงการใหม่ 16 (Source : นสพ.ทันหุ้น)
(+) PLANB ปีนี้ภาพรวมธุรกิจให้บริการและผลิตสื่อโฆษณาคาดว่าเติบโตขึ้น เนื่องจากเศรษฐกิจที่ขยายตัวดีต่อเนื่อง โดยเฉพาะช่วงนี้มีกระแสจากบีเอ็นเค 48 ที่บรรดาแฟนคลับ (โอตะ) ให้การสนับสนุนศิลปินที่ชื่นชอบด้วยการซื้อสื่อโฆษณา (Source : นสพ.เดลินิวส์)
(+) AOT ททท.ได้เปิดตัวแคมเปญใหม่ เพื่อประชาสัมพันธ์แหล่งท่องเที่ยวและสินค้าทางการท่องเที่ยวใหม่ รวมถึงความพร้อมในการรองรับนักท่องเที่ยวชาวอินเดีย โดยตั้งเป้าหมายเพิ่มจำนวนนักท่องเที่ยวชาวอินเดียเดินทางมาประเทศไทยให้ถึง 2 ล้านคนต่อปี (Source : นสพ.เดลินิวส์)
(+) SPALI ครองเบอร์หนึ่งตลาดต่างจังหวัด โชว์ปัจจุบันพัฒนาโครงการอสังหาฯแล้วกว่า 140 โครงการ ตั้งเป้าปี 61 ดันสัดส่วนรายได้ต่างจังหวัดพุ่งแตะ 30% จากปีก่อนอยู่ที่ 24% ล่าสุดเปิดตัว "ศุภาลัยพรีโม่ อุบลฯ" มูลค่า 450 ล้านบาท (Source : นสพ.ข่าวหุ้น)
(+) ANAN ศึกษาระดมทุนเหรียญดิจิตอล (ICO) ต่อยอดงานบริการต่างๆ อย่างครบวงจร เล็งแตกไลน์ธุรกิจใหม่ ผุด Service Apartment ลุยเปิด 4 โครงการมูลค่ารวมกว่า 1 หมื่นล้านบาทปลายเดือนมี.ค.นี้ หวังสร้างรายได้ระยะยาว ลุยเปิดโครงการใหม่ 16 (Source : นสพ.ทันหุ้น)
(+) PLANB ปีนี้ภาพรวมธุรกิจให้บริการและผลิตสื่อโฆษณาคาดว่าเติบโตขึ้น เนื่องจากเศรษฐกิจที่ขยายตัวดีต่อเนื่อง โดยเฉพาะช่วงนี้มีกระแสจากบีเอ็นเค 48 ที่บรรดาแฟนคลับ (โอตะ) ให้การสนับสนุนศิลปินที่ชื่นชอบด้วยการซื้อสื่อโฆษณา (Source : นสพ.เดลินิวส์)
Economy Watch
(-) นักวิชาการเตือนไทยรับมือการย้ายฐานการผลิตและเงินลงทุนไหลออก แนะติดตามความคืบหน้าข้อตกลงทางการค้า CPTPP สถานการณ์การย้ายโรงงานการผลิตบางส่วนกลับประเทศของบรรษัทข้ามชาติขนาดใหญ่ญี่ปุ่นจะเกิดขึ้นทั่วทั้งเอเชียตะวันออกรวมทั้งไทยก็จะได้รับผลกระทบไปด้วย แต่ประเทศไทยอาจจะมีสถานการณ์ที่ไม่ดีกว่าบางประเทศนักเพราะเงินบาทแข็งค่ากว่าเงินสกุลเอเชียอื่นๆ (Source : InfoQuest)
(+/-) นายกฯ ยันรัฐบาลไม่คิดคว่ำร่างกม.เพื่อยื้ออำนาจ วอนทุกฝ่ายสัญญาหากมีเลือกตั้งแล้วต้องไม่ขัดแย้งกัน สำหรับร่าง พ.ร.บ.ว่าด้วยการเลือกตั้ง ส.ส. ภายหลังจากที่กฎหมายมีผลบังคับใช้แล้วในอีก 90 วัน หลังจากประกาศในราชกิจจานุเบกษา การเลือกตั้งก็อาจจะเกิดขึ้นในเดือนใดก็ได้ภายใน 150 วันหลังจากนั้น ทั้งนี้ ขึ้นอยู่กับความพร้อมของทุกฝ่าย ทั้งพรรคการเมือง ผู้สมัครรับเลือกตั้ง และ กกต. (Source : InfoQuest)
(+) คปภ.เผยปี 60 ธุรกิจประกันชีวิตเบี้ยรับแตะ 6 แสนลบ. โต 7.23% ช่องทางขายผ่านตัวแทนสัดส่วนสูงสุด เบี้ยรับกว่า 3 แสนลบ. อย่างไรก็ตามช่องทางการขายผ่านตัวแทนมีการหดตัวอยู่ที่ 8.75% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน และการขายผ่านช่องทาง "ธนาคาร" มีอัตราการขยายตัว 4.15% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน และมีเบี้ยประกันภัยรับโดยตรงเป็นอันดับ 3 จำนวน 28,841 ล้านบาท คิดเป็นสัดส่วน 13.17% ของเบี้ยประกันภัยรับโดยตรงรวมทุกช่องทาง (Source : InfoQuest)
(-) นักวิชาการเตือนไทยรับมือการย้ายฐานการผลิตและเงินลงทุนไหลออก แนะติดตามความคืบหน้าข้อตกลงทางการค้า CPTPP สถานการณ์การย้ายโรงงานการผลิตบางส่วนกลับประเทศของบรรษัทข้ามชาติขนาดใหญ่ญี่ปุ่นจะเกิดขึ้นทั่วทั้งเอเชียตะวันออกรวมทั้งไทยก็จะได้รับผลกระทบไปด้วย แต่ประเทศไทยอาจจะมีสถานการณ์ที่ไม่ดีกว่าบางประเทศนักเพราะเงินบาทแข็งค่ากว่าเงินสกุลเอเชียอื่นๆ (Source : InfoQuest)
(+/-) นายกฯ ยันรัฐบาลไม่คิดคว่ำร่างกม.เพื่อยื้ออำนาจ วอนทุกฝ่ายสัญญาหากมีเลือกตั้งแล้วต้องไม่ขัดแย้งกัน สำหรับร่าง พ.ร.บ.ว่าด้วยการเลือกตั้ง ส.ส. ภายหลังจากที่กฎหมายมีผลบังคับใช้แล้วในอีก 90 วัน หลังจากประกาศในราชกิจจานุเบกษา การเลือกตั้งก็อาจจะเกิดขึ้นในเดือนใดก็ได้ภายใน 150 วันหลังจากนั้น ทั้งนี้ ขึ้นอยู่กับความพร้อมของทุกฝ่าย ทั้งพรรคการเมือง ผู้สมัครรับเลือกตั้ง และ กกต. (Source : InfoQuest)
(+) คปภ.เผยปี 60 ธุรกิจประกันชีวิตเบี้ยรับแตะ 6 แสนลบ. โต 7.23% ช่องทางขายผ่านตัวแทนสัดส่วนสูงสุด เบี้ยรับกว่า 3 แสนลบ. อย่างไรก็ตามช่องทางการขายผ่านตัวแทนมีการหดตัวอยู่ที่ 8.75% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน และการขายผ่านช่องทาง "ธนาคาร" มีอัตราการขยายตัว 4.15% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน และมีเบี้ยประกันภัยรับโดยตรงเป็นอันดับ 3 จำนวน 28,841 ล้านบาท คิดเป็นสัดส่วน 13.17% ของเบี้ยประกันภัยรับโดยตรงรวมทุกช่องทาง (Source : InfoQuest)
Global Watch
(+) จับตา "พาวเวล" แสดงวิสัยทัศน์ต่อสภาคองเกรสวันพรุ่งนี้ซึ่งจะเป็นการแสดงวิสัยทัศน์เกี่ยวกับนโยบายการเงินเป็นครั้งแรกของเขาต่อรัฐสภาสหรัฐ โดยนักลงทุนจับตาถ้อยแถลงของนายพาวเวลเพื่อหาสัญญาณบ่งชี้ภาวะเศรษฐกิจ และเงินเฟ้อของสหรัฐ รวมทั้งทิศทางการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดในปีนี้ (Source : InfoQuest)
(+) ประธานธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) สาขาเซนต์หลุยส์ แสดงความเห็นว่า เฟดจะต้องใช้ความระมัดระวังในการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย โดยไม่ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเร็วเกินไปในปีนี้ เนื่องจากจะมีผลกระทบต่อเศรษฐกิจ นอกจากนี้ นายบุลลาร์ดยังกล่าวว่า อัตราเงินเฟ้อสหรัฐยังคงอยู่ในระดับต่ำ และมีแนวโน้มต่ำกว่าเป้าหมาย 2% ของเฟดต่อไปอีกหลายปี (Source : InfoQuest)
(-) ทรัมป์ประกาศคว่ำบาตรครั้งใหญ่ที่สุดต่อเกาหลีเหนือเพื่อบังคับให้เกาหลีเหนือกลับสู่โต๊ะเจรจาเพื่อยกเลิกโครงการนิวเคลียร์ โดยกระทรวงการคลังแถลงว่า มาตรการคว่ำบาตรในครั้งนี้จะพุ่งเป้าไปยังเรือสินค้า 28 ลำ, บริษัทเดินเรือ และบริษัทเทรดดิ้ง 27 แห่ง รวมทั้งเจ้าหน้าที่อีก 1 คน ซึ่งให้การช่วยเหลือเกาหลีเหนือในการหลบหลีกมาตรการคว่ำบาตรของสหรัฐ (Source : InfoQuest)
(+) จับตา "พาวเวล" แสดงวิสัยทัศน์ต่อสภาคองเกรสวันพรุ่งนี้ซึ่งจะเป็นการแสดงวิสัยทัศน์เกี่ยวกับนโยบายการเงินเป็นครั้งแรกของเขาต่อรัฐสภาสหรัฐ โดยนักลงทุนจับตาถ้อยแถลงของนายพาวเวลเพื่อหาสัญญาณบ่งชี้ภาวะเศรษฐกิจ และเงินเฟ้อของสหรัฐ รวมทั้งทิศทางการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดในปีนี้ (Source : InfoQuest)
(+) ประธานธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) สาขาเซนต์หลุยส์ แสดงความเห็นว่า เฟดจะต้องใช้ความระมัดระวังในการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย โดยไม่ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเร็วเกินไปในปีนี้ เนื่องจากจะมีผลกระทบต่อเศรษฐกิจ นอกจากนี้ นายบุลลาร์ดยังกล่าวว่า อัตราเงินเฟ้อสหรัฐยังคงอยู่ในระดับต่ำ และมีแนวโน้มต่ำกว่าเป้าหมาย 2% ของเฟดต่อไปอีกหลายปี (Source : InfoQuest)
(-) ทรัมป์ประกาศคว่ำบาตรครั้งใหญ่ที่สุดต่อเกาหลีเหนือเพื่อบังคับให้เกาหลีเหนือกลับสู่โต๊ะเจรจาเพื่อยกเลิกโครงการนิวเคลียร์ โดยกระทรวงการคลังแถลงว่า มาตรการคว่ำบาตรในครั้งนี้จะพุ่งเป้าไปยังเรือสินค้า 28 ลำ, บริษัทเดินเรือ และบริษัทเทรดดิ้ง 27 แห่ง รวมทั้งเจ้าหน้าที่อีก 1 คน ซึ่งให้การช่วยเหลือเกาหลีเหนือในการหลบหลีกมาตรการคว่ำบาตรของสหรัฐ (Source : InfoQuest)
Research Group
Watcharain Jongyanyong
Fundamental Analyst
Sec No. 057768
(+66) 2 088 8159
Watcharain.j@Z comsec.com
OO5879
Fundamental Analyst
Sec No. 057768
(+66) 2 088 8159
Watcharain.j@Z comsec.com
OO5879
